Файл: Курсовая работа анализ финансовой отчетности предприятия.rtf
Добавлен: 12.12.2023
Просмотров: 292
Скачиваний: 2
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
.2 Анализ показателей прочих форм финансовой отчетности ГУП РМ «Лисма»
Смысл финансового анализа - в оценке и прогнозировании финансового состояния предприятия по данным бухгалтерского учета и отчетности.
Основные задачи финансового анализа:
оценка финансового состояния предприятия;
определение влияния факторов на выявленные отклонения по показателям;
прогнозирование финансового состояния предприятия;
обоснование и подготовка управленческих решений по улучшению финансового состояния предприятия.
Анализ имущественного потенциала организации.
Анализ структуры имущества организации и его источников формирования. Под понятием «имущество организации» подразумеваются основные и оборотные средства, а также иные ценности, стоимость которых отражается в балансе организации.
Анализ устойчивости финансового состояния на ту или иную дату позволяет выяснить, насколько правильно предприятие управляло ресурсами в течение периода, предшествующего этой дате.
Внешним проявлением финансовой устойчивости является платежеспособность.
Анализ баланса начинается с описания общей суммы имущества предприятия и динамики ее изменения в течение рассматриваемого периода. Результатом данной части анализа должно стать выявление источников увеличения или сокращения активов предприятия и определение статей активов, по которым данные изменения произошли.
Анализ состава и размещения активов проводится по следующей форме (табл. 2.2).
Таблица 2.2 - Состав имущества предприятия
Таблица 2.3 - Структура имущества предприятия, %
Таблица 2.4 - Темп роста имущества предприятия, %
Для производственного предприятия оптимальной считается структура: 65% - запасы, 30% - дебиторская задолженность, 5% - денежные средства.
Как видно из таблицы, общая стоимость имущества в отчетном периоде составляла 446354 тыс.руб. В активах организации доля текущих активов составляет 98,43%, а внеоборотных средств 1,57%. Таким образом, наибольший удельный вес в структуре совокупных активов приходится на оборотные активы, что способствует ускорению оборачиваемости средств предприятия, т.е. предприятие использует интенсивную политику управления активами.
Доля основных средств в общей структуре активов за отчетный год составила 1,53%, что говорит о том, что предприятие имеет легкую структуру активов, что свидетельствует о мобильности имущества. Оборотные активы предприятия формируются в основном за счет запасов и дебиторской задолженности на общую сумму 420468 тыс.руб. Следует обратить внимание на сокращение статьи внеоборотных активов в общей структуре баланса (-0,7%), что может говорить об ускорении оборачиваемости оборотных активов.
Рост доли стоимости основных средств на +0,24% следует отметить как положительно влияющую тенденцию, так как она направлена на увеличение производственного потенциала предприятия. Поскольку имущество предприятия уменьшилось, то можно говорить о снижении платежеспособности. Уменьшение доли отложенных налоговых активов может быть оценена как положительно влияющая тенденция. За отчетный период оборотные средства снизились на 66278 тыс.руб. или на 13,11%. Это обусловлено отставанием темпов прироста мобильных активов по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов. Произошло это главным образом за счет уменьшения стоимости запасов и прочих оборотных активов на 70923 тыс.руб. За анализируемый период объемы дебиторской задолженности выросли (на 5094 тыс.руб.), что является негативным изменением и может быть вызвано проблемами, связанными с оплатой продукции (работ, услуг) предприятия, либо активным предоставлением потребительского кредита покупателям, т.е. отвлечением части текущих активов и иммобилизации части оборотных средств из производственного процесса.
Проанализируем рост дебиторской задолженности к общей величине оборотных активов.
Поскольку отношение роста к оборотным активам меньше 40%, то данное увеличение не должно отрицательно повлияет на деятельность предприятия.
Резкое увеличение дебиторской задолженности (на +25,22%) делает необходимым дальнейший углубленный анализ их состава и структуры по данным аналитического учета. Сумма денежных средств снизилась на 449 тыс.руб., или на 3,42%. Проанализируем снижение денежных средств на счетах от суммы оборотного капитала на начало периода. Поскольку снижение оказалось меньше 10%, то данное изменение не должно негативно повлияет на деятельность предприятия. При анализе активов виден спад стоимости внеоборотных средств на 4714 тыс.руб., или на 40,15% от их величины предыдущего периода. Произошло это главным образом за счет уменьшения стоимости прочих внеоборотных активов и отложенных налоговых активов на 4896 тыс.руб. Темп роста оборотных активов опережает темп роста внеоборотных активов на 27,04%. Такое соотношение характеризует тенденцию к ускорению оборачиваемости оборотных активов.
Доля оборотных средств в активах занимает более 70%, поэтому политику управления активами можно отнести к агрессивному типу.
Хозяйственные средства предприятия формируются за счет финансовых ресурсов. Источники образования хозяйственных средств различают: собственные средства (или собственный капитал); заемные средства; обязательства.
Таблица 2.5 - Состав источников формирования имущества предприятия
Смысл финансового анализа - в оценке и прогнозировании финансового состояния предприятия по данным бухгалтерского учета и отчетности.
Основные задачи финансового анализа:
оценка финансового состояния предприятия;
определение влияния факторов на выявленные отклонения по показателям;
прогнозирование финансового состояния предприятия;
обоснование и подготовка управленческих решений по улучшению финансового состояния предприятия.
Анализ имущественного потенциала организации.
Анализ структуры имущества организации и его источников формирования. Под понятием «имущество организации» подразумеваются основные и оборотные средства, а также иные ценности, стоимость которых отражается в балансе организации.
Анализ устойчивости финансового состояния на ту или иную дату позволяет выяснить, насколько правильно предприятие управляло ресурсами в течение периода, предшествующего этой дате.
Внешним проявлением финансовой устойчивости является платежеспособность.
Анализ баланса начинается с описания общей суммы имущества предприятия и динамики ее изменения в течение рассматриваемого периода. Результатом данной части анализа должно стать выявление источников увеличения или сокращения активов предприятия и определение статей активов, по которым данные изменения произошли.
Анализ состава и размещения активов проводится по следующей форме (табл. 2.2).
Таблица 2.2 - Состав имущества предприятия
| Актив | 2012 | 2013 | 2014 | Абсолютное изменение | |
| | | | | 2013 | 2014 |
| 1. Внеоборотные активы, в том числе: | 354983 | 11742 | 7028 | -343241 | -4714 |
| Нематериальные активы | 176 | 191 | 207 | 15 | 16 |
| Основные средства | 331021 | 6655 | 6821 | -324366 | 166 |
| Отложенные налоговые активы | 7578 | 1231 | 0 | -6347 | -1231 |
| Прочие внеоборотные активы | 16208 | 3665 | 0 | -12543 | -3665 |
| 2. Оборотные (текущие) активы, в том числе: | 518972 | 505604 | 439326 | -13368 | -66278 |
| Запасы | 475963 | 465345 | 395172 | -10618 | -70173 |
| • НДС | 9017 | 3530 | 7251 | -5487 | 3721 |
| Дебиторская задолженность | 35699 | 20202 | 25296 | -15497 | 5094 |
| Денежные средства | 4022 | 13145 | 12696 | 9123 | -449 |
| Прочие оборотные активы | 3288 | 6912 | 6162 | 3624 | -750 |
| Баланс | 873955 | 517346 | 446354 | -356609 | -70992 |
Таблица 2.3 - Структура имущества предприятия, %
| Актив | 2012 | 2013 | 2014 | Абсолютное изменение | |
| | | | | 2013 | 2014 |
| 1. Внеоборотные активы, | 40,62 | 2,27 | 1,57 | -38,35 | -0,7 |
| в том числе: | | | | | |
| Нематериальные активы | 0,02 | 0,04 | 0,05 | 0,02 | 0,01 |
| Основные средства | 37,88 | 1,29 | 1,53 | -36,59 | 0,24 |
| Отложенные налоговые активы | 0,87 | 0,24 | 0 | -0,63 | -0,24 |
| Прочие внеоборотные активы | 1,85 | 0,71 | 0 | -1,14 | -0,71 |
| 2. Оборотные (текущие) активы, в том числе: | 59,38 | 97,73 | 98,43 | 38,35 | 0,7 |
| Запасы | 54,46 | 89,95 | 88,53 | 35,49 | -1,42 |
| • НДС | 1,03 | 0,68 | 1,62 | -0,35 | 0,94 |
| Дебиторская задолженность | 4,08 | 3,9 | 5,67 | -0,18 | 1,77 |
| Денежные средства | 0,46 | 2,54 | 2,84 | 2,08 | 0,3 |
| Прочие оборотные активы | 0,38 | 1,34 | 1,38 | 0,96 | 0,04 |
| Баланс | 100 | 100 | 100 | 0 | 0 |
Таблица 2.4 - Темп роста имущества предприятия, %
| Активы | 2013 | 2014 |
| 1. Внеоборотные активы, в том числе: | 3,31 | 59,85 |
| Нематериальные активы | 108,52 | 108,38 |
| Основные средства | 2,01 | 102,49 |
| Отложенные налоговые активы | 16,24 | 0 |
| Прочие внеоборотные активы | 22,61 | 0 |
| 2. Оборотные (текущие) активы, в том числе: | 97,42 | 86,89 |
| Запасы | 97,77 | 84,92 |
| • НДС | 39,15 | 205,41 |
| Дебиторская задолженность | 56,59 | 125,22 |
| Денежные средства | 326,83 | 96,58 |
| Прочие оборотные активы | 210,22 | 89,15 |
| Баланс | 59,2 | 86,28 |
Для производственного предприятия оптимальной считается структура: 65% - запасы, 30% - дебиторская задолженность, 5% - денежные средства.
Как видно из таблицы, общая стоимость имущества в отчетном периоде составляла 446354 тыс.руб. В активах организации доля текущих активов составляет 98,43%, а внеоборотных средств 1,57%. Таким образом, наибольший удельный вес в структуре совокупных активов приходится на оборотные активы, что способствует ускорению оборачиваемости средств предприятия, т.е. предприятие использует интенсивную политику управления активами.
Доля основных средств в общей структуре активов за отчетный год составила 1,53%, что говорит о том, что предприятие имеет легкую структуру активов, что свидетельствует о мобильности имущества. Оборотные активы предприятия формируются в основном за счет запасов и дебиторской задолженности на общую сумму 420468 тыс.руб. Следует обратить внимание на сокращение статьи внеоборотных активов в общей структуре баланса (-0,7%), что может говорить об ускорении оборачиваемости оборотных активов.
Рост доли стоимости основных средств на +0,24% следует отметить как положительно влияющую тенденцию, так как она направлена на увеличение производственного потенциала предприятия. Поскольку имущество предприятия уменьшилось, то можно говорить о снижении платежеспособности. Уменьшение доли отложенных налоговых активов может быть оценена как положительно влияющая тенденция. За отчетный период оборотные средства снизились на 66278 тыс.руб. или на 13,11%. Это обусловлено отставанием темпов прироста мобильных активов по сравнению с темпами прироста всех совокупных активов. Произошло это главным образом за счет уменьшения стоимости запасов и прочих оборотных активов на 70923 тыс.руб. За анализируемый период объемы дебиторской задолженности выросли (на 5094 тыс.руб.), что является негативным изменением и может быть вызвано проблемами, связанными с оплатой продукции (работ, услуг) предприятия, либо активным предоставлением потребительского кредита покупателям, т.е. отвлечением части текущих активов и иммобилизации части оборотных средств из производственного процесса.
Проанализируем рост дебиторской задолженности к общей величине оборотных активов.
Поскольку отношение роста к оборотным активам меньше 40%, то данное увеличение не должно отрицательно повлияет на деятельность предприятия.
Резкое увеличение дебиторской задолженности (на +25,22%) делает необходимым дальнейший углубленный анализ их состава и структуры по данным аналитического учета. Сумма денежных средств снизилась на 449 тыс.руб., или на 3,42%. Проанализируем снижение денежных средств на счетах от суммы оборотного капитала на начало периода. Поскольку снижение оказалось меньше 10%, то данное изменение не должно негативно повлияет на деятельность предприятия. При анализе активов виден спад стоимости внеоборотных средств на 4714 тыс.руб., или на 40,15% от их величины предыдущего периода. Произошло это главным образом за счет уменьшения стоимости прочих внеоборотных активов и отложенных налоговых активов на 4896 тыс.руб. Темп роста оборотных активов опережает темп роста внеоборотных активов на 27,04%. Такое соотношение характеризует тенденцию к ускорению оборачиваемости оборотных активов.
Доля оборотных средств в активах занимает более 70%, поэтому политику управления активами можно отнести к агрессивному типу.
Хозяйственные средства предприятия формируются за счет финансовых ресурсов. Источники образования хозяйственных средств различают: собственные средства (или собственный капитал); заемные средства; обязательства.
Таблица 2.5 - Состав источников формирования имущества предприятия
| Пассив | 2012 | 2013 | 2014 | Абсолютное изменение | |
| | | | | 2013 | 2014 |
| 1. Собственный капитал, в том числе: | 195140 | 215764 | 193597 | 20624 | -22167 |
| Уставный капитал | 46073 | 46073 | 29456 | 0 | -16617 |
| Резервный капитал | 2946 | 2946 | 2946 | 0 | 0 |
| Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | 146121 | 166745 | 161195 | 20624 | -5550 |
| 2. Долгосрочные обязательства, в том числе: | 384930 | 26113 | 20566 | -358817 | -5547 |
| заемные средства | 354738 | 0 | 0 | -354738 | 0 |
| прочие долгосрочные обязательства | 30192 | 26113 | 20566 | -4079 | -5547 |
| 3. Краткосрочные обязательства, в том числе: | 293885 | 275469 | 232191 | -18416 | -43278 |
| заемные средства | 81583 | 83392 | 55392 | 1809 | -28000 |
| кредиторская задолженность | 182849 | 159974 | 148502 | -22875 | -11472 |
| доходы будущих периодов | 8 | 4 | 18 | -4 | 14 |
| прочие обязательства | 29445 | 32099 | 28279 | 2654 | -3820 |
| Валюта баланса | 873955 | 517346 | 446354 | -356609 | -70992 |