Файл: Внеоборотные активы предприятия (на примере ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика») ( Технологии анализа и управления внеоборотными активами предприятия).pdf

Таблица 4

Основные виды продукции ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика»

2.2 Анализ состава, структуры, динамики и состояния внеоборотных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика»

Анализ состава, структуры, динамики и состояния внеоборотных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» осуществлялся на основе данных бухгалтерской (финансовой) отчетности за 2013-2015 гг.

Для определения роли внеоборотных активов в финансово – хозяйственной деятельности ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» была определена их доля в общей сумме активов предприятия, а также проанализирована их динамика. Результаты соответствующих расчетов представлены в таблицах 5 и 6. Данные таблицы 4 указывают на значительные колебания доли внеоборотных активов в их общей сумме. Из таблицы в частности видно, что наибольший удельный вес в общей сумме активов предприятия в 2013 г. приходился на оборотные активы, в то время как доля внеоборотных активов составляла 30,72%.

Таблица 4

Структура активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика»

В результате увеличения доли внеоборотных активов на 37,72 процентных пункта, к концу 2014 г. они становятся доминирующим элементом имущества предприятия, удельный вес которых составил 68,44%. Доминирующую долю внеоборотные активы занимали и к концу 2015 г., несмотря на то, что она сократилась на 11,81 процентных пункта.

Таблица 5

Динамика внеоборотных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика»

Данные таблицы 5 указывают на положительную динамику внеоборотных активов предприятия в 2013-2015 гг. Наиболее высокий абсолютный прирост, а также темпы роста внеоборотных активов приходились на 2014 г., когда стоимость внеоборотных активов на конец отчетного периода увличилась в 2,4 раза по сравнению с предыдущим годом. К концу 2015 г. темы роста внеоборотных активов замедлились и составили 116.44%, что на 126,7 процентных пункта меньше, чем в 2014 г. Также обращает на себя внимание тот факт, что в 2013-2014 гг. темпы роста внеоборотных активов превыщали темпы роста валюты баланса. Это значит, что стоимость внеоборотных активов на предприятии увеличивалась быстрее, чем стоимость оборотных, что оказало положительное влияние на производственный потенциал предприятия. К концу 2015 г. наблюдается обратная ситуация,т.е. превышение темпов роста валюты баланса над темпами роста внеобротных активов. Это значит, что рост валюты баланса был обусловлен преимущественно увеличением оборотных активов.

Изменения в составе и структуре внеоборотных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» можно проанализировать на основе рисунков 2-4

Рисунок 2. Структура внеобротных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» на конец 2013 года

Рисунок 3. Структура внеобротных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» на конец 2014 года

Рисунок 4. Структура внеобротных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» на конец 2015 года

Представленные выше рисунки свидетельствуют о том, что в составе внеоборотных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» необходимо выделить такие элементы, как нематериальные активы, основные средства, долгосрочные финансовые вложения, отложенные налоговые активы, прочие внеоборотные активы. За период 2013-2015 гг. в составе и структуре внеоборотных активов предприятия происходили изменения. На протяжении трех исследуемых лет наибольший удельный вес в общей сумме внеоборотных активов предприятия приходился на долгосрочные финансовые вложения, при этом доля данного элемента внеоборотных активов к концу 2015 г. увеличилась на 23,65 процентных пункта. Одновременно с этим необходимо отметить снижение доли основных средств с 37,42% на конец 2013 г. до 12,75% на конец 2015 г. Данное изменение в структуре внеоборотных активов предприятия можно оценить отрицательно, так как оно свидетельствует о снижении производственного потенциала предприятия.

Незначительной (менее 1%) в 2013-2014 гг. оставалась доля таких элементов внеоборотных активов как нематериальные активы и отложенные налоговые активы. В 2015 г. в составе внеоборотных активов появился такой элемент, как доходные вложения в материальные ценности, однако их доля оставалась невысокой и составляла 0,08%.

Динамика, изменение состава и структуры внеоборотных активов были обусловлены динамикой их основных элементов, что требует проведения их более детального анализа. В таблице 5 представлены результаты анализа показателей динамики и структуры нематериальных активов активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика».

Таблица 5

Анализ показателей динамики и структуры нематериальных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика»

Основываясь на данных таблицы 5, можно сделать вывод об отрицательной динамике нематериальных активов предприятия. Об этом свидетельствует устойчивое снижение среднегодовой остаточной стоимости с 2315,5 тыс. руб. в 2014 г. до 1658,5 в 2015 г. Абсолютный прирост нематериальных активов наблюдался только в 2014 г. и на конец отчетного периода составил 153 тыс. руб. В то время как к концу 2013 и 2015 гг. можно отметить снижение абсолютной величины нематериальных активов. Относительные показатели динамики нематериальных активов (темпы роста и темпы прироста) также указывают на отрицательную тенденцию изменения данного элемента внеоборотных активов предприятия. Темпы роста среднегодовой остаточной стоимости нематериальных активов в 2013-2015 гг. были ниже 100%, а темпы прироста имели отрицательное значение. При этом несмотря на снижение темпов замедления среднегодовой остаточной стоимости нематериальных активов в 2015 г. на 25,74 процентных пункта по сравнению с 2014 г. положительная динамика показателя так не была достигнута. Динамика нематериальных активов оказала отрицательное влияние на изменение валюты баланса в 2013 и 2015 г., обусловив ее снижение на 0,4 и 0,02% соответственно. Положительное влияние на валюту баланса оказал прирост нематериальных активов в 2014 г., однако его величина была невысокой и составила 0,01%.

Удельный вес как в составе внеоборотных активов, так и в составе валюты баланса оставался достаточно низким и на конец 2015 г. составил 0,06 и 0,11 и 0,06% соответственно, оставаясь при этом практически неизменным на протяжении трех исследуемых лет. Низкий удельный вес нематериальных активов определяет также и их низкое соотношение с основными средствами. На протяжении всего исследуемого периода нематериальные активы ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» составляли 0,8-0,9% от стоимости основных средств. Такое значение показателя можно признать очень низким.

Изменение первоначальной стоимости нематериальных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» показано на рисунке 5, из которого видно, что в составе нематериальных активов предприятия могут быть выделены такие их виды, как прочие нематериальные активы, исключительное право владельца на товарный знак и знак обслуживания, наименование места происхождения товаров, исключительное авторское право на программы для ЭВМ, базы данных, исключительное право патентообладателя на изобретение, промышленный образец, полезную модель.

Рисунок 5. Первоначальная стоимость нематериальных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика»

Из рисунка видно, что в сравнении с 2012 г. на предприятии сократилась стоимость прочих нематериальных активов с 3521 тыс. руб. до 1983 тыс. руб. Одновременно с этим наблюдается рост стоимости исключительных прав владельца на товарный знак с 1061 тыс. руб в 2012 г. до 1365 тыс. руб. в 2015 г. Стоимость исключительных прав на программы для ЭВМ и изобретения в 2012-2015 гг. сохранялась на относительно стабильном уровнем.

Структура нематериальных активов ЗАО «Сормовская кондитерская фабрика» по их отдельным видам показана на рисунках 6 –9

Рисунок 6. Структура нематериальных активов по видам на конец 2013 г.

Рисунок 7. Структура нематериальных активов по видам на конец 2014 г.

Рисунок 8 Структура нематериальных активов по видам на конец 2015 г.

На основе рисунков был произведен расчет коэффициентов структурных сдвигов по отдельным видам нематериальных активов (таблица 6)