Файл: Управление финансовой деятельностью предприятия в условиях рисков ( Экономическое содержание финансовых рисков, их виды и характеристика ).pdf

В связи с этим в ООО «Домострой» предлагается формирование резерва по сомнительным долгам, что позволит организации убытки от неплатежей за выполненные работы своевременно относить на себестоимость строительных работ, что приведет к уменьшению обязательств по налогу на прибыль организации.

Кроме того, с целью предотвращения убытков в ООО «Домострой» рационально использовать методику оценки платежеспособности заказчика, которую целесообразно применять для определения кредитного рейтинга и кредитного лимита заказчиков, с которыми ООО «Домострой» предполагает заключить или уже имеет заключенные договоры. Кредитный рейтинг представляет собой оценку величины кредитного риска заказчика, связанного с возможностью возникновения финансовых потерь в результате невыполнения заказчиком своих обязательств. В частности, речь идет о риске несвоевременной оплаты выполненных работ или услуг, оказанных ООО «Домострой» контрагентам. Каждому заказчику присваивается единый кредитный рейтинг вне зависимости от объема и видов оказываемых услуг и иных сделок между заказчиком и ООО «Домострой». Кредитный рейтинг по всем категориям заказчиков, определяется как комбинация двух независимо оцениваемых рейтингов: 1) рейтинга финансового положения заказчика; 2) рейтинга платежной дисциплины заказчика. Рейтинг финансового положения заказчика представляет собой оценку платежеспособности заказчика на основании анализа данных финансовой отчетности и информации, полученной из открытых источников и характеризующей деятельность заказчика. Оценка рейтинга финансового положения заказчика осуществляется по одной из следующих категорий:

• категория A (хороший) – низкий уровень кредитного риска;
• категория B (средний) – средний уровень кредитного риска;
• категория C (плохой) – высокий уровень кредитного риска;

Определение категории рейтинга финансового положения заказчика основано на расчете сводной балльной оценки. Рейтинг платежной дисциплины заказчика определяется на основании имеющейся информации об истории исполнения заказчиком своих обязательств перед ООО «Домострой» и внешней кредитной истории заказчика (сведений о недобросовестном исполнении обязательств) перед другими лицами. При отсутствии информации о внешней кредитной истории заказчика, рейтинг платежной дисциплины определяется только на основании имеющейся информации об истории исполнения заказчиком своих обязательств. При определении рейтинга платежной дисциплины заказчика учитывается имеющаяся в информационной системе кредитная история по договорам подряда. Оценка рейтинга платежной дисциплины заказчика осуществляется по одной из следующих категорий:

• категория 1 (хороший) – хорошая платежная дисциплина;
• категория 2 (средний) – удовлетворительная платежная дисциплина;
• категория 3 (плохой) – неудовлетворительная платежная дисциплина.

При определении платежной дисциплины по подрядным договорам первоначально оценка 1-3 формируется по каждому выставленному заказчику счету за оказанные услуги в течение последних 6 месяцев. Рейтинг финансового положения устанавливается при заключении договора с заказчиком и пересматривается ежегодно при пролонгации договоров длительного действия и всякий раз при заключении нового договора с существующим заказчиком. Рейтинг платежной дисциплины устанавливается при заключении договора с заказчиком и пересматривается ежеквартально, с учетом новой информации о кредитной истории заказчика.

Категория кредитного рейтинга по разным группам заказчиков, определяется на основании полученных значений рейтинга финансового положения и рейтинга платежной дисциплины контрагента в соответствии с данными таблицы 14.

Таблица 14

Определение категории кредитного рейтинга заказчика

Предлагаемая методика позволит существенно повысить эффективность управления дебиторской задолженностью в ООО «Домострой» за счет отсеивания не платежеспособных или недисциплинированных заказчиков.

Выводы

В целях снижения рисков неплатежеспособности, потери финансовой устойчивости ООО «Домострой» предлагается:

1) разработка политики управления дебиторской задолженностью;

2) постоянный мониторинг задолженности покупателей и заказчиков;

3) формирование резерва по сомнительным долгам, что позволит организации убытки от неплатежей за выполненные работы своевременно относить на себестоимость строительных работ, что приведет к уменьшению обязательств по налогу на прибыль организации;

4) проведение оценки платежеспособности заказчика для определения кредитного рейтинга и кредитного лимита заказчиков, с которыми ООО «Домострой» предполагает заключить или имеет уже заключенные договоры. Методика распознавания ненадежных партнеров позволяет объективно оценивать ситуацию, отличая временные проблемы с ликвидностью от полной неплатежеспособности;

5) создание подразделения по управлению дебиторской задолженностью, состоящего из следующих специалистов: юриста, финансового аналитика, бухгалтера, внутреннего аудитора.

В целом, эффективное управление финансовыми рисками ООО «Домострой» должно быть основано на использовании методов предупреждения, компенсации, распределения рисков и уклонения от них. Руководство ООО «Домострой» должно подходить к управлению рисками комплексно, то есть использовать систему прогнозирования, оценки и минимизации рисков. Предприятию целесообразно использование системной страховой за­щиты от финансовых рисков, базирующейся на основополагающем желании менеджмента организации повысить экономическую эффек­тивность при равновеликом стремлении сокращать размер финансовых рисков. В связи с тем, что проблемы платежеспособности и финансовой устойчивости ООО «Домострой» во многом определены образованием существенной дебиторской задолженности, для предприятия актуальна задача формирования эффективной системы взаимоотношений с покупателями и заказчиками, что позволит снизить риск неоплаты по счетам, несвоевременного поступления денежных средств, возникновения убытков и неплатежей.

Заключение

Сущность финансовых рисков заключается в возможности возникновения потерь при совершении финансовых операций.

Под системой управления финансовыми рисками понимается вся совокупность отношений и действий, направленных на предотвраще­ние наступления негативных ситуаций, связанных с неплатежеспособно­стью, потерей финансовой устойчивости и финансовой независимости предприятия. Процесс управления финансовым риском включает пять этапов: выявление риска, оценка риска, выбор приемов управления риском, реализация выбранных приемов, оценка результатов. Основными приемами, применяемыми для снижения степени риска, являются страхование и самострахование, диверсификация, хеджирование, приобретение дополнительной информации о выборе и результатах, лимитирование.

ООО «Домострой» подвержено различным факторам финансового риска: недостаток собственных, долгосрочных заемных ресурсов для финансирования запасов и затрат, а также низкие показатели рентабельности продукции предприятия и скорости оборачиваемости активов.

Состояние ликвидности баланса в 2016–2018 гг. соответствует зоне допустимого риска: текущие платежи и поступления характеризуют состояние нормальной ликвидности баланса. На предприятии отмечается критический риск потери платежеспособности: ООО «Домострой» в 2016-2018 гг. не располагает объемом свободных денежных средств для погашения наиболее срочных обязательств. Риск потери финансовой устойчивости предприятия характеризуется как критический. Эта ситуация сопряжена с нарушением платежеспособности, но сохраняется возможность восстановления равновесия в результате пополнения собственного капитала и увеличения собственных оборотных средств за счет привлечения займов и кредитов, сокращения дебиторской задолженности.

В 2017-2018 гг. риск деятельности предприятия высокий (3 класс); финансовое состояние является неустойчивым; платежеспособность находится на границе минимально допустимого уровня, финансовая устойчивость недостаточная. При взаимоотношениях с анализируемой организацией вряд ли существует угроза потери средств, но выполнение ей обязательств в срок представляется сомнительным.

В целях совершенствования управления финансовыми рисками в ООО «Домострой» предлагается комплексное использование различных методов управления рисками, в том числе: методов предупреждения рисков - «создание системы резервов» (страховых запасов сырье и материалов; резервных фондов денежных средств; «горячих» кредитных линий на случай непредвиденных затрат); активный целенаправленный маркетинг; методов компенсации рисков: прогнозирование внешней экономической обстановки в стране, регионе, городе; мониторинг социально-экономической и нормативно-правовой среды; методов распределения риска: диверсификация поставок сырья и ма­териалов; диверсификация инвестиционного портфеля; диверсификация видов деятельности; распределение рисков по этапам строительства; методов уклонения от риска: отказ от инвестиционных проектов; поиск «гарантов»; отказ от ненадежных партнеров. ООО «Домострой» целесообразно использование системной страховой за­щиты от финансовых рисков, базирующейся на основополагающем желании менеджмента организации в повышении экономической эффек­тивности при равновеликом стремлении сокращать размер финансовых рисков.

Список литературы

1. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149-152.
2. Байдина О.С., Байдин Е.В. Финансовые риски: природа и взаимосвязь // Деньги и кредит. 2014. № 7. С. 29-32.
3. Бусько М.С. Особенности управления финансовыми рисками // Вестник Шадринского государственного педагогического института. 2014. № 4 (20). С. 128-130.
4. Гаврилюк Т.Ю. Финансовые риски в системе управления финансовой безопасностью предприятия // Молодой ученый. 2014. № 3. С. 204-207.
5. Горбань М.С. Особенности механизма управления финансовыми рисками предприятия // Школа университетской науки: парадигма развития. 2014. № 2 (9). С. 213-216.
6. Горелова Л.В., Косов С.Н. Управление финансовыми рисками как фактор стабильности экономики // Вестник Екатерининского института. 2015. № 3. С. 38-43.
7. Махалина О.М. Управление финансовыми рисками в корпорациях и на предприятиях в условиях модернизации экономики // Известия высших учебных заведений. Серия: Экономика, финансы и управление производством. 2015. № 1. С. 3-9.
8. Олейникова О.В. Принципы управления финансовыми рисками // Kant. 2018. № 1. С. 43-45.
9. Пономарева О.С. Управление промышленным предприятием: предпринимательский и финансовые риски // Проблемы современной экономики (Новосибирск). 2014. № 11. С. 243-246.
10. Савинова Е.А.Финансовые риски: основные виды и подходы к классификации // Известия Санкт-Петербургского государственного экономического университета. 2018. № 3. С. 44-50.
11. Федоров Р.И. Структура системы управления финансовыми рисками // Российское предпринимательство. 2014. № 6-2. С. 62-67.
12. Фролов В.Н. Финансовые риски компании // Вестник Московского государственного областного университета. Серия: Экономика. 2014. № 4. С. 95-99.
13. Хахонова И.И. Развитие методики управления финансовыми рисками // Фундаментальные исследования. 2018. № 6-1. С. 268-272.

1. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149. ↑

2. Байдина О.С., Байдин Е.В. Финансовые риски: природа и взаимосвязь // Деньги и кредит. 2014. № 7. С. 29. ↑

3. Федоров Р.И. Структура системы управления финансовыми рисками // Российское предпринимательство. 2014. № 6-2. С. 62. ↑

4. Федоров Р.И. Структура системы управления финансовыми рисками // Российское предпринимательство. 2014. № 6-2. С. 62. ↑

5. Байдина О.С., Байдин Е.В. Финансовые риски: природа и взаимосвязь // Деньги и кредит. 2014. № 7. С. 29. ↑

6. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149. ↑

7. Махалина О.М. Управление финансовыми рисками в корпорациях и на предприятиях в условиях модернизации экономики // Известия высших учебных заведений. Серия: Экономика, финансы и управление производством. 2015. № 1. С. 3. ↑

8. Фролов В.Н. Финансовые риски компании // Вестник Московского государственного областного университета. Серия: Экономика. 2014. № 4. С. 95. ↑

9. Горелова Л.В., Косов С.Н. Управление финансовыми рисками как фактор стабильности экономики // Вестник Екатерининского института. 2015. № 3. С. 38. ↑

10. Гаврилюк Т.Ю. Финансовые риски в системе управления финансовой безопасностью предприятия // Молодой ученый. 2014. № 3. С. 204. ↑

11. Пономарева О.С. Управление промышленным предприятием: предпринимательский и финансовые риски // Проблемы современной экономики (Новосибирск). 2014. № 11. С. 243. ↑

12. Гаврилюк Т.Ю. Финансовые риски в системе управления финансовой безопасностью предприятия // Молодой ученый. 2014. № 3. С. 204. ↑

13. Хахонова И.И. Развитие методики управления финансовыми рисками // Фундаментальные исследования. 2018. № 6-1. С. 268. ↑

14. Бусько М.С. Особенности управления финансовыми рисками // Вестник Шадринского государственного педагогического института. 2014. № 4 (20). С. 128. ↑

15. Хахонова И.И. Развитие методики управления финансовыми рисками // Фундаментальные исследования. 2018. № 6-1. С. 268. ↑

16. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149. ↑

17. Бусько М.С. Особенности управления финансовыми рисками // Вестник Шадринского государственного педагогического института. 2014. № 4 (20). С. 128. ↑

18. Горбань М.С. Особенности механизма управления финансовыми рисками предприятия // Школа университетской науки: парадигма развития. 2014. № 2 (9). С. 213. ↑

19. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149. ↑

20. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149. ↑

21. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149. ↑

22. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149. ↑

23. Хахонова И.И. Развитие методики управления финансовыми рисками // Фундаментальные исследования. 2018. № 6-1. С. 268. ↑

24. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149. ↑

25. Горбань М.С. Особенности механизма управления финансовыми рисками предприятия // Школа университетской науки: парадигма развития. 2014. № 2 (9). С. 213. ↑

26. Абасова Х.А. Современные методы управления финансовыми рисками // Молодой ученый. 2014. № 1-2-1. С. 149. ↑

27. Хахонова И.И. Развитие методики управления финансовыми рисками // Фундаментальные исследования. 2018. № 6-1. С. 268. ↑