Файл: Сравнительная характеристика валютной системы России и зарубежных стран( Понятие денежной системы и ее правовое регулирование).pdf

В современном мире значимость различных благ проявляется в однородных денежных единицах — рублях, долларах и т. д., довольно легко переводимых (конвертируемых) друг в друга. Стоимость товара, выраженная в деньгах, называется ценой.

Функция денег как средства обращения. Деньги возможно использовать при покупке и продаже товаров и услуг. Как средство обращения (или обмена) деньги дают возможность обществу избежать неудобств бартерного обмена. Деньги повсеместно и легко принимаются в качестве платежа. Это удобное социальное изобретение, которое дает возможность оплачивать владельцам ресурсов и производителям «товаром» (деньгами), который может быть использован для покупки любого из всего набора товаров и услуг, имеющихся на рынке. Предоставляя удобный способ обмена товарами, деньги предоставляют обществу возможность воспользоваться плодами региональной специализации и распределения труда между людьми. В отличии от первой функции, где товары идеально оцениваются в деньгах до начала их обращения, деньги при обращении товаров должны присутствовать реально. Характерной чертой денег как средства обращения является их реальное присутствие в обращении и мимолетность их участия в обмене. В связи с этим функцию средства обращения могут выполнять неполноценные деньги — бумажные и кредитные. В настоящее время господствующее положение заняли так называемые кредитные деньги: векселя, чеки, банковские кредитные карточки, электронные деньги созданные на базе кредитных денег.

Функция денег как средства платежа. Данная функция возникла в связи с формированием кредитных отношений в капиталистическом хозяйстве. Деньги как средство платежа применяются при продаже товаров в кредит, потребность которой связана с неодинаковыми условиями производства и реализации товаров, разной продолжительностью их производства и обращения, сезонным характером производства, а также при выплате заработной платы рабочим и служащим. Ускорению платежей, уменьшению издержек обращения и повышению рентабельности предприятий содействует внедрение в платежный оборот электронных денег. Эта система особенно быстрыми темпами вводилась в механизм платежных отношений в США с 70-х годов. Главными ее элементами считаются автоматизированные расчетные платы, системы автоматизированного кассира и система терминалов, установленных в пункте покупки. На базе электронных денег появились кредитные карточки. Они содействуют уменьшению платежей наличными деньгами, служат средством расчетов, заменяющими наличные деньги и чеки. Значение кредитных карточек состоит в том, что их использование сужает сферу применения наличных денег, является мощным стимулом в реализации товаров и устранении кризисных явлений в экономике. На кредитных деньгах базируются внутреннее денежное обращение и международный денежный оборот.

Функция денег как средства накопления и сбережения. Деньги, обеспечивая их владельцу приобретение любого товара, становятся всеобщим воплощением общественного богатства. По этой причине у людей появляется желание к их сбережению и накоплению. Получая деньги в оплату за свою продукцию, экономический субъект создает некий «запас чистой ценности». Этот резерв может быть краткосрочным, а может быть и долгосрочным.

Деньги выполняют функцию средства сбережения, по этой причине они дают возможность это делать в наиболее удобной форме. Так как деньги считаются наиболее ликвидным, т. е. который проще всего истратить, товаром, они считаются очень удобной формой хранения богатства. Однако при этом нужно учитывать то, что при инфляции подобное преимущество утрачивается, и возникает потребность учитывать обесценивание денег. Обладание деньгами, хранение их не приносит денежного дохода, который извлекается при хранении ценных бумаг. Однако деньги имеют то преимущество, что они могут быть безотлагательно использованы предприятием с целью удовлетворения любого финансового обязательства.

В условиях металлического денежного обращения центральные эмиссионные банки должны были иметь золотые запасы в виде резервов внутреннего денежного обращения, запасы размена банкнот на золото и международных платежей. В настоящее время все эти функции золотого запаса центрального банка отпали в связи с изъятием золота из обращения, прекращением размена банкнот на золото и отменной золотых паритетов, т. е. исключением благородного металла из международного оборота. Вместе с тем золото не прекращает храниться в центральных банках как стратегический резерв.

Функция мировых денег. Внешнеторговые взаимосвязи, международные займы, предоставление услуг внешнему партнеру вызвали появление мировых денег. Они действуют как всеобщее платежное средство, всеобщее покупательное средство и всеобщая материализация общественного богатства.

Все пять функций предполагают собой выражение единой сущности денег как всеобщего эквивалента товаров и услуг. Они находятся в тесной взаимосвязи и единстве. Логически и исторически каждая последующая функция подразумевает известное развитие предыдущих функций.

Вследствие выполнения перечисленных функций деньги играют ключевую роль в развитии производства, в особенности в рыночной экономике. Общественная роль денег в экономической системе заключается в том, что они являются связующим звеном между независимыми товаропроизводителями, а также средством учета общественного труда в товарном хозяйстве. Деньги участвуют в формирование цен на товары.

Деньги обслуживают изготовление общественного продукта, с их поддержкой совершается образование, распределение, перераспределение и использование национального дохода через государственный бюджет, налоги и займы. Деньги представляют важную роль в хозяйственной деятельности предприятий, в функционировании органов государства, в усилении заинтересованности людей в развитии и увеличении эффективности производства, экономном применении ресурсов.

Велика значимость денег в денежно-кредитном регулировании экономики индустриально развитых стран, где это регулирование базируется на монетаристской теории денег. В подобных странах ежегодно устанавливается денежный ориентир изменения денежной массы и в соответствии с ним ведется ее регулирование при поддержке кредитных инструментов центрального банка. В Российской Федерации вследствие переменчивого развития экономики предполагаемый показатель изменения денежной массы вводится на месяц. Задача подобного денежного-кредитного регулирования — подавление роста денежной массы, преодоление инфляции, если она допущена, или подавление зарождающихся инфляционных процессов, стимулирование увеличения производства в стране.

2. Анализ денежных систем зарубежных стран

Из развитых стран наиболее типичными представителями сегментированных систем, как отмечается, являются США, Великобритания и Япония, рассматриваются они ниже. Изначально стоит рассмотреть историю развития финансовых систем данных стран, так как с помощью этого можно рассмотреть современное их состояние. Так же ядром финансовой системы является банковская. Именно через различия банковских систем проявляется и различие национальных финансовых систем.

2.1.Денежная система и денежное обращение США

Неудовлетворительная обстановка на валютном рынке, а также необходимость в финансовых ресурсах в период Гражданской войны 1863 г. привели к изданию в этом же году Национального банковского акта. В соответствии с ним было основано Ведомство валютного контроля, которое осуществляло контроль за банками, получившими сразу право эмиссии банкнот. Помимо этого, банкам не разрешалось иметь филиальные отделения. Благодаря указанному акту появился дуализм в банковской системе: общенациональные банки и банки отдельных штатов.

В следствии банковского кризиса в период 1907-1913 гг. была сформирована Федеральная резервная система США и тем самым действующая в основе без изменений американская система центральных банков. Президент Рузвельт внес в 1933 г. законодательную инициативу о закрытие всех банков. Однако согласие Конгресса США на нее получено не было. В 1933 г. был издан Акт Гласса — Стигала. Он существенно расширил полномочия ФРС, в частности в отношении регулирования резервных позиций банков и запрета на определенные виды кредитов. Именно указанным Актом финансовая система США преобразовалась в сегментированную. Сегментированный характер финансовой системы США был усилен Законом о банковских холдинговых компаниях (1956 г.), согласно которому небанковским компаниям было запрещено владеть банками.

Финансовая система США считается одной из наиболее жестоко контролируемых как на федеральном уровне, так и на уровне штатов. Наиболее значительную роль в регулировании деятельности банков играют три органа: ФРС США, Федеральная корпорация по страхованию депозитов и Контролер денежного обращения.

ФРС США — неповторимая система центральных банков, число которых составляет 12. Они называются федеральными резервными банками и имеют ряд филиалов в важнейших промышленных и деловых центрах США. Основные принципы кредитно-денежной политики разрабатывает Совет управляющих ФРС. Основные функции ФРБ заключаются в хранение и управлении резервными средствами (валюта, золото), осуществлении клиринговых операций по платежным балансам депозитных учреждений и вкладам Государственного казначейства США, выпуске в обращение федеральных банкнот, контроле депозитов и кредитования депозитных учреждений.

Контролер денежного обращения — лицо, назначаемое Президентом США и ответственное за регулирование деятельности национальных банков и контроль за ней путем ревизий.

ФРС функционирует как независимый от федерального правительства США орган, подотчетный только Конгрессу США.

В период с 50 — 80-х годов XX в. многие банки вышли из под юрисдикции ФРС, поскольку последняя предъявляла весьма жесткие требования к своим членам, особенно в области установления резервных норм, а также установления потолка депозитных и ссудных ставок процента. С целью устранения этого положения в 1980 г. был принят Закон о дерегулироавнии депозитных учреждений и о контроле за денежным обращение. Главные положения этого Закона предусматривали внедрение общих норм резервирования для коммерческих банков, взаимно-сберегательных банков, сберегательных и ссудных ассоциаций и других кредитных организаций, а также смягчение или снятие резервных требований.

В настоящее время США располагают структурой денежного обращения, которую определяют три основных эмитента денег: Министерство финансов (казначейство), Федеральная резервная система и коммерческие банки. Министерство финансов США выпускает мелкокупюрные (казначейские деньги) билеты от 1 до 10 долл., серебряные монеты и разменные, так называемые неполноценные монеты, изготовленные из обычных металлов (никеля, меди). Федеральная резервная система в лице федеральных резервных банков выпускает банкноты, которые считаются главным средством налично-денежного оборота страны. В ежедневном обращении находятся банкноты семи достоинств: 1, 2, 5, 10, 20, 50 и 100 долл. В США существуют также купюры и более крупного достоинства — 500, 1000, 5000, 10 000 долл. В настоящее время их уже не выпускают и по мере износа изымают из обращения. Обращаются эти банкноты только внутри страны (вывоз их запрещен). Самая крупная американская банкнота имеет номинал 100 ООО долл. В обращении находится только 42 тыс. таких банкнот, их применяют в официальных расчетах между федеральными резервными банками. С 1990 г. началась работа по изменению дизайна купюр — портреты президентов были увеличены и сдвинуты из центра, здания перерисованы, добавлены новые степени защиты. Сначала изменения затронули купюры достоинством в 50 и 100 долл., но в дальнейшем купюры меньшего достоинства. К настоящему времени выпущены уже банкноты нового образца пяти достоинств: 100, 50, 20, 10 и 5 долл.

2.2. Денежная единица и денежная система Японии

Появление банковской системы Японии датируется 1868 г. После окончания добровольной изоляции Японии была внедрена в обращение иена как государственная денежная единица. В качестве одной из основных частей экономической системы страны, которая могла гарантировать защиту от экспансионистских устремлений колониальных властей, должна была послужить банковская система, создававшаяся по образцу европейских. При этом применялись элементы банковских систем разных стран. Создаваемые банки использовались как инструмент государственной экономической политики. В тот период группы предприятий находились во владении семейных кланов, и в рамках каждой группы координирующие функции и функции финансирования выполнял один банк.

После Второй мировой войны для восстановления своей экономики японцами была взята за основу американская сегментированная банковская система с некоторыми модификациями. Секторы «коммерческие банки», «инвестиционные банки», «банки долгосрочного кредитования» и «банки, осуществляющие доверительные операции», были разделены.