Файл: Имущественное страхование и его значение в экономике (Роль имущественного страхования).pdf

Однако стоит учитывать тот факт, что в условиях непростой макроэкономической ситуации, стагнации рынка страхования и постепенный рост уровня убыточности быстрое и столь объемное количество нововведений несет в себе риск ухудшения финансового результата. Причиной этому так же служит увеличение издержек, а также возможные ошибки и сбои при внедрении новшеств.

Выводы:

На данном этапе развития, безусловно, присутствует ряд проблем, затрагивающих имущественное страхование. Например, одной из проблем является выдвижение страховщиками определенных требований к объектам страхования, которые зачастую становятся абсолютно неприемлемыми для страхователей. Наиболее ярким примером в данном случае является страхование имущества сельскохозяйственных предприятий. Зачастую фермерские хозяйства просто не могут найти в перечне рисков, предлагаемых страховыми организациями, того, что им может быть интересно. В свою очередь, с точки зрения потребителей страховых продуктов страхование имущества сельскохозяйственных предприятий должно учитывать, как и сырье, так и продукцию, производимую данным предприятием. Многие страхователи стремятся избежать подобных обязательств, применяя большое количество исключений, фактические отказов в выплате страхового возмещения, что в свою очередь превращает услугу по страхованию имущества сельскохозяйственных предприятий невыгодным для клиентов. Данное отношение к клиентам присуще не всем страховым организациям. Страхование имущества предприятий выгодно как для страхователей, так и для страховщиков при грамотном подходе. Размеры страховых взносов, выплачиваемых юридическими лицами гораздо выше соответствующих выплат. Поэтому многие страховые организации в настоящее время делают акцент именно на страховании предприятий и делают его приоритетным направлением своей деятельности.

Одной из важнейших проблем имущественного страхования в Российской Федерации является недостахование. Оно возникает в случае, когда клиент страхует свое имущество на сумму, которая значительно меньше действительной стоимости. Следовательно, при наступлении страхового случая выплата является неадекватной, и восстановить утраченное имущество становится невозможно. При таком раскладе дел страхование перестает выполнять свою главную функцию — предоставление комплексной страховой защиты и возможности восстановить утраченное в полном объеме. Меры по развитию данной проблемы кроются в самих страхователях. Если они хотят получить достойную страховую услугу по обеспечению страховой защиты их предприятий, то они должны выбирать страховщика, который не предоставляет заниженные страховые тарифы и отвечает по своим обязательствам при наступлении страхового случая.

Очень важной проблемой остается недоверие к страховым организациям страхователей, недостаток страховой культуры у населения Российской Федерации. Это в свою очередь замедляет развитие страхового рынка в целом. Сами страховые компании понимают необходимость принятия мер по восстановлению доверия у предприятий и физических лиц к страхованию. К данным мерам можно отнести рекламу, создание публичной финансовой отчетности, проведение информационных лекций для потенциальных потребителей страховых продуктов, предоставление полной информации о страховых услугах.

Глава.2 Анализ практики применения страхования рисков ПАО «НК «Роснефть»

2.1.Организационно – экономическая характеристика ПАО «НК «Роснефть»

ПАО «НК «Роснефть» —публичная нефтегазовая корпорация. Основной деятельностью ПАО «НК «Роснефть» и ее дочерних предприятий является разведка, разработка, добыча и реализация нефти и газа, а также производство, транспортировка и реализация продуктов их переработки в Российской Федерации и за рубежом.

ПАО «НК «Роснефть» включена в перечень стратегических предприятий России. Ее основным акционером (50,00000001% акций) является АО «РОСНЕФТЕГАЗ», на 100% принадлежащее государству, 19,75% акций принадлежит компании BP, 19,5% акций принадлежит компании QHG Shares Pte. Ltd., одна акция принадлежит государству в лице Федерального агентства по управлению государственным имуществом, оставшиеся акции находятся в свободном обращении.

ПАО «НК «Роснефть» является глобальной энергетической компанией с основными активами в России и диверсифицированным портфелем в перспективных регионах международного нефтегазового бизнеса. Компания осуществляет свою деятельность в России, Венесуэле, Республике Куба, Канаде, США, Бразилии, Норвегии, Германии, Италии, Монголии, Киргизии, Китае, Вьетнаме, Мьянме, Туркменистане, Грузии, Армении, Белоруссии, Украине, ОАЭ, Египте, Мозамбике, Ираке и Индонезии.

Основной целью сбытовой деятельности ПАО «НК «Роснефть» является увеличение объемов реализации качественной продукции с высокой добавленной стоимостью напрямую конечному потребителю. Для достижения этой цели ПАО «НК «Роснефть» расширяет свою сбытовую сеть, прежде всего, в стратегически важных регионах, планомерно наращивая количество автозаправочных комплексов, оснащённых торговыми площадями, кафе, мойками и станциями техобслуживания.

Высшим органом управления ПАО «НК «Роснефть» является Общее собрание акционеров. Совет директоров осуществляет стратегическое руководство деятельностью компании от имени и в интересах всех акционеров. Руководство текущей деятельностью ПАО «НК «Роснефть» осуществляется единоличным исполнительным органом и коллегиальным исполнительным органом. Исполнительные органы управления подотчетны Совету директоров и Общему собранию акционеров.

Далее проанализируем финансовое положение ПАО «НК «Роснефть» на основании бухгалтерского баланса компании и отчета о финансовых результатах за период 2016-2018гг.

Источником исходных данных для проведения анализа финансового состояния ПАО «НК «Роснефть» является бухгалтерская отчетность компании за 2016-2018 гг. Таким образом, мы располагаем данными бухгалтерского баланса на 4 отчетные даты: 01.01.2016, 31.12.2016, 31.12.2017 и 31.12.2018, а также данными отчета о финансовых результатах за 2016 г., 2017 г. и 2018 г. Анализируя данные бухгалтерского баланса компании, можно отметить, что в составе оборотных активов (2-й раздел баланса) представлена и долгосрочная, и краткосрочная дебиторская задолженность. Однако экономическая сущность дебиторской задолженности, которая предполагается к погашению через 12 месяцев после отчетной даты, позволяет отнести данный вид активов к внеоборотным активам. Например, при расчете коэффициента промежуточной и текущей ликвидности в качестве покрытия краткосрочных обязательств рассматривается именно краткосрочная задолженность. В связи с этим для проведения дальнейших расчетов долгосрочную дебиторскую задолженность исключаем из оборотных активов и рассматриваем ее как часть внеоборотных активов.

В таблице 1 представлены результаты анализа внутрибалансовых связей.

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

По данным, представленным в таблице 1, можно сделать следующие выводы:

1. Темп роста внеоборотных активов должен быть меньше темпа роста оборотных активов. В этом случае не будет снижаться уровень мобильности активов. В данном случае рассматриваемое условие не соблюдалось на протяжении 2016 и 2017 гг. (соответственно по годам: 124,09%>71,09% и 113,57%>104,26%). В дальнейшем ситуация улучшилась, и анализируемое условие уже соблюдалось: 101,49%<144,28%. Таким образом, по данному критерию оценки финансового состояния имела место положительная динамика, но в целом рассматриваемое условие преимущественно не соблюдалось.

2. Сумма собственного капитала должна быть больше, чем вложения во внеоборотные активы. В этом случае у компании будут иметься в наличии собственные оборотные средства, что способно существенно улучшить финансовое состояние. В данном случае рассматриваемое условие не соблюдалось на протяжении всего анализируемого периода. Соотношение сумм по анализируемым статьям баланса было следующим:

на 01.01.2016: 1 434 431 053<6 104 522 405 тыс. руб.,

на 31.12.2016: 1 533 087 259<7 575 308 447 тыс. руб.,

на 31.12.2017: 1 684 375 058<8 603 458 729 тыс. руб.,

на 31.12.2018: 2 026 470 417<8 731 360 642 тыс. руб.

Таким образом, по данному критерию существенных изменений не произошло.

3. Сумма собственного оборотного капитала должна быть больше оборотных активов. Соблюдение этого требования означает возможность финансирования хозяйственной деятельности компании без привлечения заемного капитала. В данном случае рассматриваемое условие не соблюдалось на протяжении всего анализируемого периода. Соотношение сумм по анализируемым статьям баланса было следующим:

на 01.01.2016: -724 391 701<3 345 351 859 тыс. руб.,

на 31.12.2016: -550 174 546<2 378 093 023 тыс. руб.;

на 31.12.2017: -915 306 883<2 479 459 643 тыс. руб.,

на 31.12.2018: -545 315 520<3 577 357 177 тыс. руб.

Таким образом, по данному критерию существенных изменений не произошло.

4. Темп роста собственного капитала должен опережать темп роста внеоборотных активов. Соблюдение данного требования означает, что у компании есть возможность генерировать собственные оборотные средства, что способно улучшить финансовое состояние. В данном случае рассматриваемое условие не соблюдалось на протяжении 2016 и 2017 гг. (соответственно по годам: 106,88%<124,09% и 109,87%<113,57%). В дальнейшем ситуация улучшилась, и анализируемое условие уже соблюдалось: 120,31%>101,49%. Таким образом, по данному критерию оценки финансового состояния имеет место положительная динамика, но в целом рассматриваемое условие преимущественно не соблюдалось.

5. Сумма оборотных активов должна быть больше краткосрочных обязательств. Соблюдение этого условия означает, что сумма обязательств компании, которые необходимо погасить в течение ближайших 12-ти месяцев, может быть полностью покрыта оборотными активами. Если данное условие не соблюдается, компанию могут ожидать существенные финансовые трудности, вплоть до банкротства. В данном случае в начале анализируемого периода рассматриваемое условие соблюдалось (01.01.2016: 3 345 351 859>2 038 824 180 тыс. руб.). Затем ситуация ухудшилась, и анализируемое условие уже не соблюдалось (на 31.12.2016 – 2 378 093 023<2 402 176 360 тыс. руб.; на 31.12.2017 – 2 479 459 643<2 742 989 810 тыс. руб.). Однако в дальнейшем ситуация снова стабилизировалась (на 31.12.2018 – 3 577 357 177>3 206 961 644 тыс. руб.). Таким образом, на протяжении анализируемого периода ситуация по данному критерию существенных изменений не претерпела.

Суммируя результаты анализа, следует сделать вывод, что рассмотренные критерии, свидетельствующие о состоянии внутрибалансовых связей, на протяжении 2016-2018 гг. преимущественно не выполнялись, что негативно характеризует финансовое состояние компании.

Результаты горизонтального анализа представлены в таблице 2.

По данным, представленным в таблице 2, можно сделать следующие выводы.

Общая стоимость имущества ПАО «НК «Роснефть» за период 2016-2018 гг. увеличилась на 2 858 843 555 тыс. руб., что в относительном выражении составляет 30,25%, при этом прирост за 2016 г. составил 5,33%, прирост за 2017 г. – 11,35%, прирост за 2018 г. – 11,06%. Таким образом, колеблемость общей стоимости имущества ПАО «НК «Роснефть» является значительной. Как повлиял прирост стоимости имущества на показатели финансового состояния ПАО «НК «Роснефть», позволит выявить последующий анализ.

Внеоборотные и оборотные активы внесли неодинаковый вклад в изменение общей стоимости имущества. Стоимость внеоборотных активов увеличилась на 1 470 786 042 тыс. руб. или 24,09% за 2016 г., затем увеличилась на 1 028 150 282 тыс. руб. или 13,57% за 2017 г., и снова увеличилась на 127 901 913 тыс. руб. или 1,49% за 2018 г.

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «НК «Роснефть»