Добавлен: 17.05.2023
Просмотров: 66
Скачиваний: 3
Часть финансовых ресурсов компании, не предназначенная для потребления, может служить источником формирования ресурсов, привлеченных от коммерческих банков. Таким образом, финансовыми источниками для формирования привлеченной части ресурсной базы коммерческих банков являются средства государства, хозяйствующих субъектов и населения. Для привлечения финансовых ресурсов коммерческие банки также должны иметь соответствующие организационные и правовые источники. Мы рассматриваем эти источники как: a) набор инструментов, используемых для привлечения финансовых ресурсов, необходимых для создания ресурсной базы, отвечающей потребностям коммерческих банков и их клиентов; б) набор средств для финансовой поддержки деятельности кредитных организаций, которые потенциально доступны и эффективно используются в процессе развития и расширения деятельности коммерческих банков. Финансовые инструменты и механизмы приводят деньги в движение, превращают их в финансовые ресурсы коммерческих банков и обеспечивают непрерывность процесса формирования и использования банковских средств.
Характеризуя источники формирования банковских ресурсов, следует исходить из единства и объединения трех источников: денежных средств, инструментов, используемых для привлечения этих денег, и способов их мобилизации. Финансовые ресурсы представляют собой воспроизводимые источники, которые могут мобилизоваться или обездвиживаться. Включение ресурсов в обращение и их выпуск происходит на финансовом рынке с помощью финансовых инструментов. Процессы банковской деятельности, связанные с привлечением ресурсов, происходят одновременно в экономической сфере, которая представлена финансовыми ресурсами общества, и в институциональной сфере, в которой действуют различные институты, связанные с банковским бизнесом. Существуют различные поставщики банковских ресурсов в экономической сфере и кредитные организации в институциональной сфере.
Пересекающаяся сфера экономического пространства и институционального поля - это место, где формируются финансовые ресурсы, привлеченные от коммерческих банков, где соединена вся триада источников. Таким образом, в результате подчинения деятельности участников формирования банковских ресурсов, привлекаемых к определенным институтам, учреждениям, нормам и правилам, осуществляется посредством осуществления связей и связей в процессах передачи финансовых ресурсов от собственника к посреднику с использованием инструментов (инструменты и методы), привлечение и использование финансовых ресурсов компании в банковском учреждении.
Особый интерес при изучении источников финансирования представляют личные финансы как первостепенное звено финансовой системы. Суть личных финансов выражается в их внутреннем содержании, заключающемся в единстве свойств и взаимосвязей, присущих этому экономическому явлению, характерному для стран с рыночной экономикой. По нашему мнению, эти свойства должны включать в себя: обеспечение распределения и перераспределения национального дохода в целях генерирования потребления и личных сбережений; оптимизация структуры денежных ресурсов, используемых для индивидуального потребления и сбережений; преобразование личных сбережений в инвестиции; формирование оптимального состава и максимизация доходности отдельных инвестиционных портфелей. Следует отметить, что государственные и частные финансовые учреждения существенно различаются по своему внутреннему содержанию в общей категории финансов.
В настоящее время в странах с развитой рыночной экономикой от 50 до 60% национального богатства и от 70 до 80% генерируемого ВВП принадлежит отдельным лицам (гражданам, работникам и владельцам капитала), то есть личные финансы являются основа современной финансовой системы. Они определяют емкость внутреннего рынка, количество ресурсов в бюджетной системе, динамику инвестиционного процесса и уровень жизни.[14]
Однако, несмотря на огромное значение «личных» финансов, закономерности и факторы их формирования, отношения с корпоративными и государственными финансами, влияние на макроэкономические процессы и особенности управления изучены недостаточно. Развитие личных финансов на современном этапе становится одной из наиболее острых проблем экономического развития России, требующих серьезного и всестороннего анализа.
Изучая категориальную систему, используемую в сфере теоретических исследований персональных финансов в отечественной и зарубежной литературе можно встретить понятия «финансы физических лиц», «финансы населения», «финансы граждан», «личные финансы», «семейные финансы», «финансы индивидов». Среди всех, более распространенными являются термины «персональные финансы» и «финансы домашних хозяйств». Стоит отметить, то что вбольшинстве развитых странах сегмент домашних хозяйств выделяется отдельно в системе национальных счетов.
Структура личных финансов, как система формирования и использования денежных доходов физических лиц в соответствии с их решениями, определяется источниками ресурсов и направлениями их использования. В сфере создания личных финансов сбережения превращаются в инвестиции, среди которых значительное место занимают инвестиции в коммерческие банки с целью получения прибыли. Создание личных сбережений за счет превышения доходов над текущим потреблением и их максимально выгодное использование является одной из основных функций личных финансов.[15]
Персональные финансы формируются и используются под влиянием множества факторов. Основной фактор - характерный для России низкий уровня доходов основной части населения. Норма накопления быстро развивающихся стран обычно составляет 20-30% ВВП, а все организованные сбережения населения в России равняются примерно 7% ВВП. Кроме того, объемы денежных доходов россиян не поддаются точному определению, официальные данные довольно абстрактны, по некоторым видам доходов нет документальных источников. Так же сложно оценить величину неорганизованных персональных сбережений. По данным Государственной корпорации «Агентство по страхованию вкладов» и лаборатории «Институциональный анализ экономических реформ» Государственного университета – Высшей школы экономики примерно четверть населения России (26%) предпочитает хранить свои денежные средства дома. Большинство различных финансовых аналитиков и исследователей сходятся во мнении, что размеры свободных денежных средств «на руках» у населения России составляют не менее 40 миллиардов долларов (по некоторым оценкам - от 40 до 100 миллиардов долларов).
Тем не менее, финансовые ресурсы граждан с радикальным изменением финансового содержания, когда физические лица становятся основными владельцами ценностей и бизнеса, не являются монопольным источником формирования части вовлеченной ресурсной базы коммерческого банка. В дополнение к физическим лицам, домашним хозяйствам, всем частным лицам, юридическим лицам также могут быть свободные средства, включая государство и его различные структуры, многочисленные компании, государственные и некоммерческие организации и т. д. Однако финансовые ресурсы финансовой системы находятся в экономическом контексте государства. Банковский сектор экономика мобилизована в небольшой степени. Большая часть средств, находящихся на корпоративных банковских счетах, принадлежит частным учреждениям и негосударственным (местным) органам власти и администрации.
Область частного финансового менеджмента в настоящее время включает финансы (управление капиталом) большинства компаний. Поэтому экономика должна отдавать предпочтение финансовым ресурсам отдельных лиц и их групп при изучении процессов перемещения финансовых ресурсов. Это связано, прежде всего, с тем, что ресурсы юридических лиц в настоящее время часто создаются за счет перераспределения доходов, полученных физическими лицами. Это относится и к государству, хотя оно получает налоги не только от физических лиц, но и от юридических лиц, но в большинстве частных компаний.[16]
Коммерческие предприятия, ассоциации, компании, корпорации и другие подобные юридические лица сами получают доход, и после обязательных платежей они часто обязаны тратить средства на различные цели (выплаты акционерам, погашение займов и т. д.), Их свободные средства часто могут оставаться в форме конкретные резервы или средства для текущих платежей и расчетов. Высокие инвестиционные потребности предприятий, необходимость пополнения оборотного капитала в связи с расширением производства не позволяют нам рассматривать предпринимательский сектор в будущем как основного поставщика ресурсов для банковского сектора российской Хранение свободных денежных средств на различных банковских счетах, в том числе на депозитных счетах, обычно наносит ущерб юридическим лицам, поскольку их деятельность обычно более выгодна, чем банковские проценты. Хотя свободные финансовые ресурсы периодически создаются во всех экономических субъектах, тенденция к систематическому сбору средств присуща только населению. Поэтому денежные ресурсы населения в конечном итоге считаются источником всех финансовых ресурсов, используемых для инвестиций. Использование коммерческими банками в качестве инвестиционных ресурсов средств юридических лиц, размещенных на текущих и расчетных счетах, возможно только при наличии системы страхования средств юридических лиц. в рамках полномочий, указанных в договорах о банковских счетах, в зависимости от характера и назначения счетов. Эти средства, а также депозиты до востребования не могут быть источником долгосрочных кредитов и инвестиций. В соответствии со ст. 845 Гражданского кодекса Российской Федерации "банк может использовать имеющиеся на счете средства, гарантируя право клиента свободно распоряжаться этими средствами". Сам факт упоминания таких гарантий в договоре банковского счета явно недостаточен, эти гарантии должны быть подтверждены системой страхования. Определение конкретных источников для извлечения финансовых ресурсов и потенциальных способов привлечения средств для банковской деятельности является лишь одним из этапов привлечения привлеченных ресурсов от коммерческих банков. Важным шагом в этом процессе является предложение и выбор финансовых инструментов и использование их комбинации для включения ресурсов в банковский бизнес.
Коммерческие банки используют в своей деятельности сравнительно большой арсенал финансовых инструментов. Следует отметить, что понятие «финансовый инструмент» является одним из ключевых определений финансового рынка. Это сложная и очень неоднозначно интерпретируемая экономическая категория. Несмотря на исключительное внимание исследователей к этой ключевой экономической категории, финансовые инструменты не имеют единого определения. Проблемы с оптимизацией терминологии в этой проблеме еще не решены. В. В. Ковалев отмечает: «Эта проблема не исключительно российская, потому что терминологические противоречия в интерпретации различных категорий, в частности финансовых активов, финансовых инструментов и т. д., легко найти в трудах западных экспертов». В экономике и финансовой практике существуют разные подходы к интерпретации понятия «финансовый инструмент».
Было обобщено довольно упрощенное определение, согласно которому выделяются три основные категории финансовых инструментов: денежные средства (денежные средства в кассе и на текущем счете, валюта); кредитные инструменты (облигации, займы, депозиты); Условия участия в уставном капитале (акции, доли). Финансовые инструменты также включают в себя: векселя, факторинг, гарантии, свопы, аккредитивы, чеки, фьючерсы, опционы, банковские карты, акции фонда инвестиционные фонды, ипотека, спортивные ставки и др. Однако это разнообразие должно иметь определенные ограничения и четкую концептуальную «композицию».
Наиболее систематизированное определение этой категории изложено в международных стандартах финансовой отчетности (МСФО), согласно которым финансовым инструментом является любое соглашение (контракт), приводящее к увеличению финансовых активов предприятия в финансовых отношениях и обязательства. финансовый или долевой инструмент в другом. Исходя из этого определения, при привлечении финансовых ресурсов в банковский сектор коммерческие банки используют следующие основные виды финансовых инструментов: контракты и ценные бумаги. Ресурсы, привлекаемые коммерческими банками, формируются с использованием банковских счетов, договоров банковского вклада (траста), доверительного управления, выпуска пластиковых карт и услуг. расчетные и денежные потоки своему владельцу и кредитные соглашения (для межбанковских кредитов).
В российском банковском деле наибольшее распространение получило привлечение внешних финансовых ресурсов с использованием договоров банковского вклада (депозита), банковского счета и межбанковского кредитования.
В соответствии с договором банковского вклада (депозит) сторона (вкладчик) принимает денежную сумму (вклад, вклад) с одной стороны (вкладчик) и обязуется вернуть вклад вкладчику, а также проценты начисляются на депозит, на условиях и в порядке, предусмотренных договором. Договор банковского вклада (депозита) является реальным - считается заключенным с момента фактического перевода денежной суммы в депозит (депозит). Договор банковского вклада (депозит) может быть односторонним (предусматривающим обязательства одной стороны (получателя) возместить депозит и уплату процентов, а также право другой стороны требовать выполнения этих функций ) или двусторонний (предусматривающий не только обязательства инвестора, но и самого инвестора). Условие процента является обязательным условием этого договора. Договор банковского вклада (депозит), в котором вкладчик является гражданином, считается публичным договором. Привлечение средств к депозитам должно быть выгодно как банкам, так и вкладчикам: банки получают средства, необходимые для проведения активных операций, посредством которых они приносят доход, а вкладчики временно предоставляют свободные денежные средства в банковские депозиты для конкретной цели получения прибыли в виде процентов и накопления. капитал. Поэтому накопление средств на банковских депозитах является одной из самых популярных и типичных банковских услуг. Договор банковского вклада является наиболее распространенным финансовым инструментом.