Файл: Понятие и виды ценных бумаг (Основные виды ценных бумаг) ..pdf

Когда векселедатель предлагает плательщику сделать платеж по векселю, во-первых, переносит свой долг на иное лицо, которому делает предложение вступить в обязательство, во-вторых, векселедатель сам вступает в обязательственные отношения с первым приобретателем векселя. В случае отказа плательщика исполнить предложение векселедателя об оплате векселя последний сам должен произвести платеж данной суммы.

Плательщик является обязанным по векселю только после надписи об акцепте. К нему направлено лишь предложение векселедателя. Он является обязанным только с момента совершения акцепта, причем эта обязанность является безотзывной. Акцепт создает обязанности по платежу, а не подтверждает ее.

Предъявление векселя к акцепту - это право, а не обязанность заинтересованного лица. Исключением является вексель со сроком «по предъявлении» и « во столько-то времени от предъявления». Вексель может предъявляться к акцепту любым лицом.

По общему правилу, акцепт может быть совершен в любое время до наступления срока платежа.

Акцепт указывается в месте, специально отведенном для этой цели на лицевой стороне, и может быть представлен словами «акцептован», «принят» , «заплачу» с обязательным проставлением подписи плательщика.

Акцепт может быть наложен только на часть суммы. В оставшейся сумме вексель считается непринятым. Случаи, при которых вексель будет считаться непринятым:

• если нет возможности разыскать плательщика по адресу указанному в векселе;
• плательщика нет в живых (для физических лиц);
• в случае банкротства плательщика;
• если на векселе есть пометка «не акцептован», «не принят» и т. п.;
• если перечеркнута надпись об акцепте.

Векселедержатель может получить право на совершение протеста в неплатеже и на досрочное удовлетворение своего требования, в случае неакцепта.

Большим преимуществом векселя является его упрощенный способ передачи. Для этого достаточно иметь оборотную - индоссамент. Лицо, вступающее свои права, называется индоссантом, лицо, приобретающее права - индоссат.

Передача прав по векселю с помощью индоссамента имеет отличия от общегражданской уступки права требования (цессии):

• индоссамент должен быть совершен только на самом векселе либо на добавочном листе - аллонже;
• допускается совершение бланкового индоссамента, не содержащего имени нового приобретателя, в то время как цессия должна быть только именной;
• совершая индоссамент, индоссант принимает на себя абстрактное обязательство, вследствие чего индоссат получает самостоятельное право требования, независимое от прав его предшественников;
• индоссант принимает на себя абстрактную ответственность перед всяким последующим векселедержателем;
• индоссант отвечает не только за действительность передаваемого требования, но и за его фактическую осуществимость (за платеж);
• индоссамент предполагает полную и безусловную передачу прав по векселю.

Обычное место индоссамента - оборотная сторона векселя или аллонж.

Важно помнить, что передача любых прав по векселю разрешена лишь с помощью индоссамента (за исключением случаев получения векселя по наследству и т. п.).

Платеж по векселю, произведенный главным должником (векселедателем в простом векселе, акцептантом - в переводном), прекращает вексельное обязательство и освобождает от ответственности остальных обязанных по векселю лиц.

Платежи по векселям должны быть совершены в указанный срок. Вексель с определенным сроком должен быть предъявлен к платежу либо в указанный срок, либо в один из следующих за ним рабочих дней. Векселя сроком по предъявлении могут быть представлены в течение одного года с вексельной даты. Этот срок может быть продлён или сокращен векселедателем и индоссантами. Перед платежом плательщик должен произвести лишь формальную проверку векселя. Существует риск подделки подписей, он лежит на кредиторе. Нельзя сделать досрочный платеж без согласия векселедержателя. Платеж по векселю должен быть совершен в полной сумме. Но это не означает, что держатель векселя может отказаться от приема частичного платежа.

Протест векселя в неплатеже или неакцепте производится нотариусом только после предъявления его плательщику соответственно для платежа или акцепта. Следовательно, векселедержатель обязан предъявить нотариусу доказательства факта предъявления векселя плательщику.

Под вексельным протестом подразумевается официальное подтверждение факта отказа вексельного должника от выполнения своих обязанностей, специально указанных в законе.

Существуют следующие виды протеста:

• Протест переводного векселя в неакцепте или недатировании акцепта. Цель протеста - создание условий для досрочного удовлетворения требований кредитора.
• Протест в неакцепте должен быть совершен в сроки, установленные для предъявления к акцепту.
• Протест в неплатеже по векселю. Юридическая цель - сохранение прав обратных требований к обязанным по векселю лицам.
• Протест векселя в неплатеже есть удостоверение нотариуса, что от главного должника платеж вовремя не поступил.
• Протест в невыдаче экземпляра акцептованного переводного векселя лицом, у которого он находится.

2.4. Чек

Чек – ценная бумага, в которой содержится предложение чекодателя плательщику уплатить указанную в нем сумму чекодержателем.

Чекодателем – это лицо, которое имеет денежные средства в банке. Этими деньгами он может распоряжаться с помощью выставления чеков. Чекодержатель — лицо, в пользу которого выдан чек. В данной ситуации, плательщиком будет являться банк, так как у него находятся денежные средства чекодателя.

Чекодатель не может отозвать чек до истечения указанного срока для предъявления его к оплате.

Чеки можно разделить денежные чеки и расчётные чеки. При выплате наличных денежных средств в банке держателю чека используют денежные. Например, если возникает необходимость выплатить заработную плату, хозяйственные нужды, командировочные расходы и т. д

Для точного выяснения взаимоотношений чека и близких ему институтов выяснить юридическую природу чека.^[22]

Существует несколько типов, по которым разные страны по-разному рассматривают юридическую природу чека:

• законодательства английского типа;
• французского типа;
• германского типа.

Для законодательства английского типа (английский закон 1882 г., законы США), чек выступает, как вид переводного векселя. Это связано с особенностью английского вексельного права. Во-первых, оно допускает вексель на предъявителя и, во-вторых, не требует вексельной метки. Из выше сказанного, можно определить чек как переводный вексель, оплачиваемый по предъявлении и трассированный на банкира. Английская конструкция максимально облегчает задачу регулирования чека, так как делает возможным свести ее к небольшому количеству норм и к отсылке к нормам, регулирующим вексель.

Французская трактовка чека исходит из того, что выдача чека, а также дальнейшая его судьба является не чем иным, как передачей прав на покрытие, находящееся у плательщика. Эта конструкция является традиционной как во французской судебной практике, так и в юридической науке. Она поддерживается и новейшим французским законодатель. Французская конструкция, не говорит прямо, что чек это вексель, но значительно сближает эти два института, так как теория передачи прав на покрытие займа из вексельного права.

А в Германии анализ положений германского чекового закона, а также довольно многочисленных других законов, построенных по этому типу, приводит к теории двойного полномочия, которое хотя и не является общепризнанной, то все же преобладает в германской юридической науке. С точки зрения этой конструкции чек представляет собой, во-первых, уполномочие чекодателем платеж произвести платеж чекодержателю за счет чекодателя и, во-вторых, уполномочие чекодателем чекодержателя получить платеж за счет чекодателя. Уполномочием германская наука называет согласие лица на то, чтобы другое лицо действием, совершенным от своего имени (в данном случае производство и прием платежа), изменило правоотношения, в которых состоит управомочивающий (в данном случае уменьшить суммы его счета в банке или увеличение его задолжен банку по открытому кредиту). Изложенная конструкция рассматривает чек как институт, стоящий рядом с переводным векселем и теоретически объединяемый с последним в едином родовом понятии перевода (Anweisung), в отношении которого понятие чека, переводного векселя, а также переводного билета (перевод в узком значении термина) являются понятиями видовыми.

Чек - это строго форматированный документ, регулируемый юридическими нормами.

Чек, как ценная бумага имеет обязательные реквизиты:

• наименование «чек»;
• поручение плательщику (банку) выплатить определенную сумму;
• наименование плательщика (банка) и указание счета, с которого должен быть совершен платеж;
• указание валюты платежа (счет может быть валютным, рублевым и мультивалютным);
• указание даты и места платежа;
• подпись.

Чек - это ценная бумага, документ установленной формы, содержащей письменное поручение чекодателя плательщику произвести платеж чекодержателю указанной в нем денежной суммы. Образец чека утверждается НБ РК.

Как правило, чек выписывается чекодателем в банк, где имеются его денежные средства, которыми он может распорядится путем выставления чека. Обычно чек оплачивается за счет средств чекодателя. Плательщик не может выставить чек. Надпись на чеке об акцепте считается недействительной.

Существуют основные виды чеков:

• именной - на определенное лицо без права передачи;
• предъявительский - без указания получателя;
• ордерный - на определенное лицо, но с правом передачи посредством индоссамента на обороте документа.

Во внутреннем обороте чеки используются для получения наличных денег в кредитном учреждении, как средства платежа и обращения, а также в качестве инструмента безналичных расчетов, осуществляемых посредством перечислений по счетам в кредитных учреждениях и зачета взаимных требований. Проще всего использовать чеки между клиентами одного банка. В данной ситуации происходят зачет между двумя сторонами и банком. Если расплачиваться между несколькими банками, то чеки учитываются расчетной палатой. Чеки можно использоваться в международных расчетах, для осуществления коммерческих платежей, но в основном при платежах неторгового характера.

Расчетные чеки - это письменные поручения банку произвести денежный платеж со счета чекодателя на счет чекодержателя, т.е. использовались для безналичных расчетов.

Денежные чеки служат для получения наличных денежных средств.

На сегодняшний момент в России создан "Чековый синдикат", объединяющий крупнейшие коммерческие банки. Клиент заключает соглашение с банком, входящим в этот синдикат, вносит вклад, на сумму которого открывается счет, и получает чековую книжку. В пределах депозита выписываются чеки.

Быстрое расширение чекового обращения после Второй мировой войны потребовало изменения форм платежей. Научно-технический прогресс и развитие электронно-вычислительной техники обеспечили создание в передовых зарубежных странах автоматизированных электронных установок для обработки чеков и ведения текущих счетов. Электронные устройства и система связи для осуществления кредитных и платежных операций посредством передачи электронных сигналов без участия бумажных носителей привели к возникновению электронных денег. С их участием происходит подавляющая часть меж6анковских операций.

Внедрение ЭВМ в кредитных учреждениях продиктовало условия для замены чеков кредитными карточками. Это по существу не деньги, а средство получения краткосрочной ссуды в кредитном учреждении. Выпускаются они кредитными учреждениями на базе счета клиента в форме пластиковой карточки с нанесенной на ней встроенной микросхемой. За рубежом кредитные карточки применяются в розничной торговле и сфере услуг. Наиболее востребованные банковские карточки, торговые карточки, карточки для приобретения бензина, карточки для оплаты развлекательных мероприятий.
В условиях рыночной экономики, ценные бумаги получили широкое распространение. Участники бизнеса активно используют их в своей экономической жизни: как способ вложения свободных денежных средств, как способ оплаты за товар и услуги. В рамках данной курсовой работы, мы рассмотрели лишь некоторые виды ценных бумаг. Дали им характеристики и описали присущие свойства.

Выбор виды ценной бумаги зависит от возлагаемой на нее функции и конечной цели.

Глава 3 Порядок обращения ценных бумаг

Все права, которая дает ценная бумага, принадлежать «названному в ценной бумаге лицу»^[23]. Но одного этого факта недостаточно. Поэтому, например, для легитимации какого-либо лица по именным эмиссионным ценным бумагам (акциям и облигациям) необходимо, чтобы идентифицирующие его признаки были введены в учетные записи держателя реестра владельцев ценных бумаг либо (в соответствующих случаях) в учетные записи депозитария.

Право на именную документарную ценную бумагу переходит к приобретателю^[24]:

• в случае учета прав приобретателя на ценные бумаги в системе ведения реестра - с момента передачи ему сертификата ценной бумаги после внесения приходной записи по лицевому счету приобретателя;
• в случае учета прав приобретателя на ценные бумаги у лица, осуществляющего депозитарную деятельность, с депонированием сертификата ценной бумаги у депозитария - с момента внесения приходной записи по счету депо приобретателя.

На сегодняшний день существует возможность выпуска ценных бумаг в бездокументарной форме.^[25] Это означает лишь то, что фиксация прав происходит не при помощи составления документа (запись информации на бумажном носителе посредством наложения грифа). Это происходит с помощью средств электронно-вычислительной техники (запись информации на электромагнитном, оптическом, полупроводниковом носителях, требующая специальных технических устройств для ее записи и прочтения). Утрата информации, находящейся не на бумажном носителе, равно как и самого носителя, возможна, и ее восстановление является отдельной проблемой. Эта проблема как техническая, так и юридическая, тесно связана с уровнем современных технологий и их новизной. Для передачи прав при данном способе их фиксации необходимо обязательное обращение к лицу, которое произвело их фиксацию.^[26] Эти обстоятельства приводят к тому, что на практике в бездокументарной форме выпускаются ценные бумаги либо составляющим предмет массовых эмиссий (акции, облигации и иные), либо обращающиеся на ограниченных «площадках - в рамках определенных компьютерных сетей (инструмент игры на бирже - опцион или государственные краткосрочные облигации - ГКО), которые при выпуске на бумажном носителе имели бы вид именных по форме ценных бумаг. Действительно, трудно представить бездокументарный вексель или чек, коносамент, банковскую книжку на предъявителя и т.д. С развитием фондового рынка, неизбежным началом широкого выпуска облигаций на предъявителя и разрешением выпуска акций на предъявителя ценных бумаг в виде бумажных документов станет больше, потому что это более простой и дешевый способ, чем развитие сети депозитариев по все России, связанных современными средствами коммуникации. В дальнейшем речь пойдет об утрате ценной бумаги, выпущенной на бумажном носителе.