Файл: Нематериальные активы.pdf

2.1.4. Добывающие компании (добыча нефти и алмазов)

Доля НМА в отчетности добывающих компаний не является существенной (приложение №5).^[29]

В отношении компаний добывающих отраслей существует возможность признания в качестве НМА затрат на разведку и оценку в соответствии с МСФО 6 «Разведка и оценка запасов полезных ископаемых», например, прав на производство буровых работ.^[30] На практике может случиться, что в таком случае в составе НМА могут быть признаны затраты на исследования, которые подлежат списанию на расходы согласно МСФО 38 «Нематериальные активы». Кроме того, проведение тестов на обесценение в отношении таких объектов затруднено, поскольку появление признаков обесценения возникает только в момент выяснения непродуктивности скважины.

Согласно ГААП США затраты, в отношении разведочной скважины могут учитываться двумя методами: методом результативных затрат и методом полных затрат, применяемым большинством американских компаний.^[31]

В соответствии с первым методом затраты, связанные с бурением и добычей, могут капитализироваться до того момента, когда будет выяснена продуктивность скважины. При положительном ответе такие капитализированные затраты становятся частью первоначальной стоимости скважины и сопутствующего оборудования.

Метод полных затрат предусматривает признание всех затрат, связанных с разведкой, приобретением, извлечением, оценкой, разработкой минеральных ресурсов, в составе активов баланса. Обоснованием является утверждение, что при проведении разведки и оценки увеличивается информированность руководства о наличии запасов полезных ископаемых.

2.1.5. Автомобилестроение

Доля НМА по отношению к валюте баланса компаний автомобильной отрасли находится в среднем диапазоне (4–9 %). Среди НМА европейских компаний большая часть приходится на затраты на внутренние разработки, которые, согласно ГААП США, не могут быть капитализированы (приложение №6).^[32]

Существенная доля лицензий в составе НМА в МСФО-отчетности российской компании (ОАО «АвтоВАЗ») представляет собой право на производство, сборку и продажу лицензионных автомобилей и силовых агрегатов.

2.2. Основные вопросы учета и отражения в отчетности нематериальных активов

Многие вопросы, касающиеся учета нематериальных активов, являются неоднозначными. Бухгалтеры, финансовые специалисты, аудиторы, инвесторы расходятся во мнениях, звучит критика как национальных, так и международных стандартов финансовой отчетности.

Случаи недобросовестности и прямого манипулирования данными финансовой отчетности так или иначе затрагивают нематериальные активы, как объекты, наиболее подверженные оценке по профессиональному суждению. Возрастают риски мошенничества при подготовке финансовой отчетности.^[33]

Вопрос №1. Актив или расход? До настоящего времени ведутся споры в отношении порядка капитализации затрат на создание нематериальных активов и научных разработок. Международные стандарты финансовой отчетности основаны на принципах, а не на четких правилах. Следовательно, их могут трактовать различным способом как составители отчетности, так и аудиторы.

Хрестоматийным примером намеренного искажения отчетности является компания WorldCom^[34], капитализировавшая операционные затраты как актив и декларировавшая несуществующую прибыль своим акционерам.

Вопрос №2. Учет по справедливой стоимости в рамках приобретения бизнеса. Многие НМА в отчетности проанализированных компаний отражены по справедливой стоимости в результате приобретения бизнеса. Таким образом, аналогичные по сути активы (программное обеспечение, лицензии) могут кардинально различаться как отраженные по исторической или справедливой стоимости.

Печально известная компания Enron, для того чтобы отразить в отчетности завышенную стоимость непроизводительного актива, частично продала его другой компании и в дальнейшем использовала эту оценку как пример для последующих подобных операций.

Вопрос №3. Учет внутренне созданных товарных знаков и брендов по переоцененной стоимости. В принципе, МСФО 38 позволяет учитывать такие объекты, как бренды и товарные знаки, по переоцененной стоимости в случае наличия активного рынка.^[35] Однако специалисты считают, что активного рынка для таких видов НМА не существует, поскольку такие объекты уникальны и цены по подобным сделкам засекречены. Со стороны компаний возрастает спрос на оценку нематериальных активов независимыми оценщиками. Согласно закону № 135-ФЗ «Об оценочной деятельности в Российской Федерации» оценщик имеет право применять самостоятельно методы проведения оценки объекта в соответствии со стандартами оценки. В контексте требований МСФО к наличию активного рынка оценщиком, на наш взгляд, должен использоваться сравнительный подход. При сравнительном подходе оценка НМА проводится на основании аналогов, которые сходны по основным экономическим, материальным, техническим и другим характеристикам и по которым имеется информация о ценах.

МСФО (IAS) 38 приводит следующие условия существования активного рынка: ^[36]

продаваемые на рынке товары являются однородными;

потенциальные продавцы и покупатели могут быть найдены в любое время;

цены являются общедоступными.

Поскольку для оценки справедливой стоимости НМА по МСФО требуется наличие активного рынка, очевидна необходимость применения независимым оценщиком именно сравнительного метода.

Примером компании, применившей на практике модель учета внутренне созданных нематериальных активов по переоцененной стоимости, является ОАО «Трансаэро»^[37], которое привлекло независимых оценщиков для определения текущей рыночной стоимости товарных знаков. В качестве основных методов оценки принимаются сравнительный и затратный подходы. В результате стоимость НМА в валюте баланса составила на конец 2014 года порядка 32 % и выросла по сравнению с 2012 годом в 27 раз.^[38]

Аудиторское заключение содержало оговорку в части ограничения объема проверки, так как не было получено аудиторских доказательств того, что стоимость соответствует принципам определения справедливой стоимости НМА по данным активного рынка, как этого требует МСФО 38.

Вопрос №4. Учет по справедливой стоимости — учет, основанный на оценках руководства, а не на доказательствах? Нематериальные активы, приобретенные в рамках объединения бизнеса, учитываются в дальнейшем по справедливой стоимости, определенной на дату объединения. С большей или меньшей детализацией компании раскрывают порядок расчета, ставку дисконтирования и предпосылки руководства для оценки дисконтированных будущих потоков. Тем не менее, влияние так называемого профессионального суждения может существенно исказить данные финансовой отчетности. И для аудитора единственным обоснованием его несогласия с позицией руководства будет отсылка к тем же самым пунктам стандартов.^[39]

Подводя итог всему вышеизложенному можно сделать следующие выводы, что в контексте концепции устойчивого развития формируется переход от сырьевой и индустриальной экономики к инновационной экономике, базирующейся на интеллектуальных ресурсах, наукоемких и информационных технологиях. Если проследить тенденции развития стандартов учета нематериальных активов, то первоначальная позиция финансового сообщества прямо поощряла практику отражения объектов НМА на балансе по справедливой, то есть рыночной стоимости, что проявилось в положениях МСФО 38. Данная позиция была основана на многочисленных исследованиях, проведенных в отношении компаний высокотехнологичных отраслей и базирующихся на сравнении рыночной стоимости акций для целей инвестирования и их балансовой стоимости.^[40] Согласно результатам исследований, в большинстве случаев рыночная стоимость акций существенно превышала их балансовую стоимость, что, по мнению финансовых специалистов, свидетельствовало о занижении величины нематериальных активов, не отраженных на балансе (интеллектуальный и научный потенциал, бизнес-процессы, человеческий капитал и проч.).^[41]

В этой связи показателен пример выхода Facebook Inc. (FB) на IPO (первая публичная продажа акций) в мае 2012 года, когда эксперты оценивали капитализацию компании на уровне таких гигантов, как сеть ресторанов McDonald’s, авиакорпорация Boeing, а также интернет-магазин Amazon. На IPO акции Facebook торговались по 38 долл. за одну ценную бумагу, а общая капитализация компании составляла 100 млрд долл. Однако к сентябрю 2012 года капитализация упала почти вдвое, а стоимость акции снизилась до 17 долл. По состоянию на 24 ноября 2015 года стоимость одной акции, по данным биржи NASDAQ, составила 105,74 долл.^[42]

Таким образом, принимая во внимание последствия финансового кризиса, общей волатильности рынков и участившихся случаев намеренного искажения финансовой отчетности, стоит отметить, что сама возможность учета нематериальных активов по справедливой и переоцененной стоимости кажется довольно сомнительной. Представляется разумным рассмотреть вопрос об унификации учетной политики в области первоначального признания и последующей оценки нематериальных активов — как для повышения доверия к достоверности отчетности, так и для обеспечения ее сопоставимости.^[43]

В то же время раскрытие информации в финансовой отчетности о справедливой или рыночной стоимости нематериальных активов (оцененной путем метода дисконтированных будущих потоков, сравнения рыночной и балансовой цены акций, привлечения независимых оценщиков или в ходе приобретения дочерних компаний) позволит предоставить полную и достоверную информацию пользователям о стоимости такого рода активов компании.

3. Применение модели переоценки для нематериальных активов

Первоначальная оценка нематериальных активов, в соответствии с МСФО 38 «Нематериальные активы», всегда осуществляется по себестоимости, а в дальнейшем (последующая оценка) — либо по фактическим затратам, либо по переоцененной (справедливой) стоимости.^[44]

Согласно МСФО 38 нематериальные активы — это идентифицируемые немонетарные активы, которые не имеют физической формы. Для того чтобы некоторый объект, который может быть отнесен к нематериальным активам, мог быть признан в качестве актива (а не списан на затраты текущего периода), должны в обязательном порядке выполняться следующие критерии признания:^[45]

актив должен контролироваться организацией в результате прошлых событий;

организация ожидает получить от использования актива будущие экономические выгоды.

Идентифицируемость актива означает, что он:^[46]

является отделяемым, т. е. может быть отсоединен или отделен от предприятия и продан, передан, защищен лицензией, предоставлен в аренду или обменян индивидуально, или вместе с относящимся к нему договором, активом или обязательством, независимо от того, намеревается ли предприятие так поступить;

является результатом договорных или других юридических прав, независимо от того, можно ли эти права передавать или отделять от предприятия или от других прав и обязательств.

Актив признается немонетарным, если он не относится к денежным средствам и не может быть получен организацией в виде фиксированной суммы денежных средств.

При этом установленные этим стандартом правила не применяются:^[47]

к нематериальным активам организаций, предназначенным для продажи в ходе обычной деятельности, и к долгосрочным нематериальным активам, классифицированным как предназначенные для продажи;

отложенным налоговым активам;

договорам аренды, входящим в сферу применения МСФО 17 «Аренда»;

гудвиллу, приобретенному в рамках сделки по объединению бизнеса;

активам, связанным с разведкой и оценкой, а также разработкой и добычей минеральных ресурсов, нефти, природного газа и аналогичных не возобновляемых ресурсов;

к некоторым другим видам активов аналогичного характера.

3.1. Модели оценки

Поскольку нематериальные активы являются амортизируемыми активами, то всегда возникает задача не только первоначальной оценки стоимости актива при его создании (приобретении) организацией, но и его последующей оценки в течение установленного срока полезного использования нематериального актива.

В отношении первоначальной оценки нематериального актива как при его приобретении организацией любым возможным способом, так и при его создании действует правило: нематериальный актив первоначально оценивается по себестоимости.^[48]

Что касается последующей оценки, то организация в своей учетной политике должна выбрать либо модель учета по фактическим затратам, либо модель учета по переоцененной стоимости, представляющей собой его справедливую стоимость на дату переоценки за вычетом любой последующей накопленной амортизации и любых последующих накопленных убытков от обесценения.