Файл: Управление рентабельностью на предприятии (Анализ финансовых результатов хозяйственной деятельности КУП «Слонимское ПМС»).pdf
Добавлен: 26.06.2023
Просмотров: 78
Скачиваний: 2
СОДЕРЖАНИЕ
ГЛАВА 1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ РЕНТАБЕЛЬНОСТЬЮ НА ПРЕДПРИЯТИИ
Показатели рентабельности деятельности предприятия
1.2 Управление рентабельностью организации
Глава 2. Анализ финансовых результатов хозяйственной деятельности КУП «Слонимское ПМС»
2.1. Краткая организационно-экономическая характеристика предприятия
2.2. Анализ состава, структуры и динамики финансовых результатов деятельности предприятия
2.3. Факторный анализ прибыли и рентабельности деятельности предприятия
Данные таблицы 3 свидетельствуют о том, что стоимость всех видов основных средств, кроме инструмента, инвентаря и принадлежностей имеет тенденцию к росту.
Основное место в структуре основных средств предприятия принадлежит зданиям и сооружениям, удельный вес которых составляет более 85%. При этом он увеличился на 0,23%.
Второе место в структуре основных средств занимают машины и оборудование: 11,91% в 2015 году и 11,69% - в 2016.
Анализ структуры основных средств КУП «Слонимское ПМС» в 2015-2016 годах в разрезе их активной и пассивной части представлен в таблице 4.
Таблица 4
Структура активной и пассивной частей основных средств
Основные средства |
2015 |
2016 |
Отклонение |
|||
сумма, млн. руб |
уд. вес, % |
сумма, млн. руб |
уд. вес, % |
сумма, млн. руб |
уд. вес, % |
|
Активная часть |
21382 |
14,55 |
22810 |
12,64 |
1428 |
-1,91 |
Пассивная часть |
125577 |
85,45 |
136554 |
87,36 |
10977 |
1,91 |
Итого |
146959 |
100,00 |
159364 |
100,00 |
12405 |
0,00 |
Из таблицы 4 видно, что наибольший удельный вес в совокупной стоимости основных средств предприятия занимает их пассивная часть, которая увеличилась с 85,45 до 87,36%. При этом доля активной части соответственно снизилась, что отрицательно, поскольку именно от активной части основных средств зависит производительность и эффективной работы предприятия.
Эффективное использование основных средств выступает одним из решающих факторов увеличения объема выпуска продукции. Показателями использования основных средств являются фондоотдача и фондоёмкость. При этом целесообразно оценивать фондоотдачу не только всех основных средств, а и их активной части.
Посредством таблицы 5 произведен анализ эффективности использования основных средств исследуемого предприятия.
Таблица 5
Анализ фондоотдачи и фондоемкости основных средств КУП «Слонимское ПМС» в 2015-2016 годах
Показатели |
2015 |
2016 |
Отклонение |
Темп роста |
Объем выпуска продукции, млн. руб. |
11137 |
11278 |
141 |
101,27 |
Среднегодовая стоимость ОС, млн. руб. |
132695 |
152667 |
19972 |
115,05 |
в т. ч. активной части |
18239 |
22096 |
3857 |
121,15 |
Фондоотдача, млн. руб. |
0,08 |
0,07 |
-0,01 |
88,02 |
Фондоемкость, млн. руб. |
11,91 |
13,54 |
1,62 |
113,61 |
Уд. вес активной части в стоимости ОС |
13,75 |
14,47 |
0,73 |
105,30 |
Фондоотдача активной части, млн. руб. |
0,61 |
0,51 |
-0,10 |
83,59 |
Из таблицы 5 видно, что темпы роста объема выпуска продукции ниже темпов роста среднегодовой стоимости основных средств. Показатель фондоотдачи снизился на 11,98%, соответственно увеличилась фондоемкость, что говорит о снижении эффективности использования основных фондов на предприятии в 2016 году. Фондоотдача активной части основных фондов снизилась на 16,41%, поскольку темпы роста активной части основных фондов оказались выше темпов роста объема выпуска продукции.
Финансовые ресурсы предприятия представляют собой общую сумму собственного и заемного капитала, которая используется предприятием для осуществления хозяйственной деятельности с целью получения прибыли. Посредством таблицы 6, составленной на основании данных баланса предприятия за 2016 год (Приложение 2), произведен анализ его финансовых ресурсов.
Таблица 6
Анализ капитала КУП «Слонимское ПМС» за 2015-2016 годы
Статьи |
2015 |
2016 |
Отклонение |
|||
сумма, млн. руб. |
уд. вес, % |
сумма, млн. руб. |
уд. вес, % |
сумма, млн. руб. |
уд. вес, % |
|
Собственный капитал, в т. ч. |
136825 |
91,76 |
139854 |
93,08 |
3 029 |
1,32 |
Резервный капитал |
240 |
0,16 |
240 |
0,16 |
0 |
0,00 |
Добавочный капитал |
136 218 |
91,36 |
138 994 |
92,51 |
2 776 |
1,15 |
Нераспределенная прибыль |
365 |
0,24 |
618 |
0,41 |
253 |
0,17 |
Заемный капитал, в т.ч. |
12 281 |
8,24 |
10 395 |
6,92 |
-1 886 |
-1,32 |
Долгосрочные кредиты и займы |
2601 |
1,74 |
1 990 |
1,32 |
-611 |
-0,42 |
Долгосрочные обязательства по лизинговым платежам |
4 864 |
3,26 |
4 186 |
2,79 |
-678 |
-0,47 |
Доходы будущих периодов |
1439 |
0,97 |
1 097 |
0,73 |
-342 |
-0,24 |
Краткосрочные кредиты и займы |
817 |
0,55 |
906 |
0,60 |
89 |
0,05 |
Краткосрочная часть долгосрочных обязательств |
909 |
0,61 |
540 |
0,36 |
-369 |
-0,25 |
Краткосрочная кредиторская задолженность |
1 651 |
1,11 |
1 676 |
1,12 |
25 |
0,01 |
поставщикам, подрядчикам, исполнителям |
577 |
0,39 |
942 |
0,63 |
365 |
0,24 |
по налогам и сборам |
127 |
0,09 |
164 |
0,11 |
37 |
0,02 |
по социальному страхованию и обеспечению |
101 |
0,07 |
76 |
0,05 |
-25 |
-0,02 |
по оплате труда |
222 |
0,15 |
200 |
0,13 |
-22 |
-0,02 |
по лизинговым платежам |
611 |
0,41 |
284 |
0,19 |
-327 |
-0,22 |
прочим кредиторам |
13 |
0,01 |
10 |
0,01 |
-3 |
0,00 |
Итого |
149106 |
100,00 |
150 249 |
100,00 |
1 143 |
0,00 |
Из таблицы 6 видно, что предприятие финансируется преимущественно за счет собственных финансовых ресурсов (93%), в составе которых основное место принадлежит добавочному капиталу – 92,51%
Общая сумма заемных средств предприятия к концу 2016 года уменьшилась на 1886 млн. руб. и составила 6,92%. На данное снижение в разной степени оказали влияние все составляющие заемного капитала.
Основной составляющей заемного капитала предприятия являются долгосрочные обязательства по лизинговым платежам. На долю кредиторской задолженности приходится только 1,12%, при этом основную ее часть составляет задолженность по лизинговым платежам.
Посредством таблицы 7 проведен анализ показателей платежеспособности и финансовой устойчивости исследуемого предприятия.
Таблица 7
Динамика показателей платежеспособности и финансовой устойчивости КУП «Слонимское ПМС» за 2015-2016гг.
Показатели |
На 31.12.2015 |
На 31.12.2016 |
Отклонение (+; –) |
---|---|---|---|
Долгосрочные активы, млн р. |
143972 |
146008 |
2036 |
Краткосрочные активы, млн р. |
5134 |
4241 |
-893 |
в том числе: денежные средства и их эквиваленты, млн р. |
140 |
635 |
495 |
краткосрочная дебиторская задолженность |
3133 |
2160 |
-973 |
краткосрочные финансовые вложения, млн р. |
- |
- |
- |
Собственный капитал, млн р. |
136825 |
139854 |
3029 |
Долгосрочные обязательства, млн р. |
8868 |
7218 |
-1650 |
Краткосрочные обязательства, млн р. |
3413 |
3177 |
-236 |
Итог бухгалтерского баланса, млн р. |
149106 |
150249 |
1143 |
Собственные оборотные средства (собственные краткосрочные активы), млн р. |
1721 |
1064 |
-993 |
Показатели платежеспособности и финансовой устойчивости: |
|||
Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,04 |
0,20 |
0,16 |
Коэффициент текущей ликвидности |
1,50 |
1,33 |
-0,17 |
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами |
0,34 |
0,25 |
-0,08 |
Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами |
0,08 |
0,07 |
-0,01 |
Коэффициент финансовой независимости (автономии) |
0,92 |
0,93 |
0,01 |
Коэффициент капитализации |
0,06 |
0,05 |
-0,01 |
Данные таблицы 7 свидетельствуют о том, что долгосрочные активы предприятия увеличились, при этом краткосрочные уменьшились за счет снижения краткосрочной дебиторской задолженности, что положительно, а также означает, что на предприятии ведется активная работа с дебиторами. Собственный капитал предприятия увеличился, при этом обязательства предприятия уменьшились, что также положительно.
Коэффициент абсолютной ликвидности увеличился и стал в соответствии с нормативом (>0,2), в результате увеличения уровня денежных средств, это свидетельствует, что улучшилась финансовая ситуация на предприятии, поскольку данный коэффициент характеризует долю текущих обязательств, покрываемых исключительно за счет денежных средств.
Коэффициент текущей ликвидности снизился, что оценивается отрицательно, при этом оставаясь выше норматива (>1).
Коэффициент обеспеченности собственными средствами снизился, что отрицательно, поскольку, чем выше данный показатель, тем больше у предприятия возможностей проведения независимой финансовой политики.
Коэффициент автономии снизился до 0,07, что свидетельствует о том, что предприятие все больше полагается на заемные и привлеченные источники финансирования.
Активы предприятия на 93% обеспечены собственными средствами, т.е. долги полностью покрываются собственным капиталом и предприятие не испытывает финансовую зависимость от заемных средств.
Коэффициент капитализации позволяет оценить предпринимательский риск. Значение данного коэффициента снизилось, что свидетельствует о том, что предприятие стало менее зависимо в своем развитии от заемного капитала, т.е. выше его финансовая устойчивость.
Для оценки эффективности использования средств предприятия проведен анализ деловой активности (таблица 8).
Таблица 8
Динамика показателей деловой активности КУП «Слонимское ПМС» за 2015-2016гг
Показатели |
2015 |
2016 |
Отклонение |
|||
---|---|---|---|---|---|---|
1 |
2 |
3 |
4 |
|||
Среднегодовая стоимость активов, млн р |
143984 |
149678 |
5694 |
|||
Среднегодовая стоимость краткосрочных активов, всего, млн р |
4625 |
4688 |
63 |
|||
в том числе: запасы, млн р. |
677 |
349 |
-328 |
|||
краткосрочной дебиторской задол-ти, млн. р. |
2516 |
2647 |
131 |
|||
Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг, млн р. |
11137 |
11278 |
141 |
|||
Среднегодовая величина собственного капитала предприятия, млн р. |
131988 |
138340 |
6352 |
|||
Коэффициент общей оборачиваемости капитала |
0,084 |
0,082 |
-0,002 |
|||
Коэффициент оборачиваемости краткосрочных активов |
2,408 |
2,406 |
-0,002 |
|||
Время обращения: |
||||||
краткосрочных активов, дней |
151,578 |
151,722 |
0,144 |
|||
запасов, дней |
22,188 |
11,295 |
-10,893 |
|||
краткосрочной дебиторской задол-ти, дней |
82,458 |
85,667 |
3,209 |
|||
краткосрочной кредиторской задол-ти, дней |
50,308 |
53,854 |
3,546 |
|||
Продолжительность операционного цикла |
104,646 |
96,962 |
-7,684 |
Данные таблицы 8 свидетельствуют о том, что коэффициент общей оборачиваемости капитала снизился на 0,002, т.е. имеет место незначительное снижение кругооборота средств предприятия. Снижение коэффициента оборачиваемости краткосрочных активов на 0,002 свидетельствует и о снижении эффективности использования оборотных активов.
Увеличение времени обращения краткосрочной дебиторской задолженности свидетельствует о неэффективности расчетов с дебиторами, при этом увеличение времени обращения краткосрочной кредиторской задолженности благоприятно для предприятия.
Положительным моментом является снижение продолжительности операционного цикла, поскольку необходимо стремиться к снижению данного показателя в динамике.
Таким образом, по результатам экономического анализа КУП «Слонимское ПМС» можно сделать вывод о том, имеет место устойчивая тенденция к снижению всех показателей платежеспособности, при этом у предприятия достаточно собственных оборотных средств, необходимых для его финансовой устойчивости. Следовательно, в целях повышения эффективности деятельности исследуемого предприятия, необходимо произвести анализ его финансовых результатов, коими являются прибыль и рентабельность.
2.2. Анализ состава, структуры и динамики финансовых результатов деятельности предприятия
На КУП «Слонимское ПМС» бухгалтерский учет финансовых результатов организуется в соответствии с разделом 8 «Финансовые результаты» Учетной политики предприятия (Приложение 4), согласно которого выручка от хозяйственной деятельности на КУП «Слонимское ПМС» признаётся по мере оплаты оказанных услуг и учитывается по кредиту счета 90-1 «Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг».
Записи по субсчетам 90-1 «Выручка от реализации продукции, товаров, работ, услуг»; 90-4 «Себестоимость реализованной продукции, товаров, работ, услуг», производятся накопительно в течение отчетного года.
По окончании отчетного года все субсчета, открытые к счету 90 «Доходы и расходы по текущей деятельности» (кроме субсчета 90-9 «Прибыль (убыток) от текущей деятельности»), закрываются внутренними записями на субсчет 90-9 «Прибыль (убыток) от текущей деятельности».