Файл: Лизинг как особая форма кредитования (Обзор лизинговой деятельности в РФ).pdf

Объем полученных платежей – это общая сумма платежей по договорам лизинга, перечисленных на расчетный счет организации в течение периода.

Текущий портфель компании (объем лизинговых платежей к получению) – объем задолженности лизингополучателей перед лизингодателем по текущим сделкам (с отчетной даты до конца срока) за вычетом задолженности, просроченной более чем на два месяца.

Показатели объема полученных лизинговых платежей и объема текущего портфеля характеризуют эффективность деятельности компании в предшествующих исследуемому периодах.

Все показатели по компаниям, кроме нового бизнеса, приводятся с учетом НДС.

Для проверки правильности предоставляемых компаниями сведений соотносятся показатели портфеля, нового бизнеса и полученных платежей за несколько временных промежутков, что демонстрирует нехарактерные сдвиги в объемах деятельности. Рост или падение объемов деятельности в предыдущих периодах влечет соответствующие изменения в денежных потоках (полученных платежах), которые также анализируются нами как критерий оценки достоверности предоставляемой информации.

Глава 2. Оценка возможности применения лизинга как метода финансирования деятельности

2.1. Организационно-экономическая характеристика предприятия

ООО «КВАЗАР лизинг» - лизинговая компания, существующая на рынке с 2006 года. Это универсальная лизинговая компания, осуществляющая свою деятельность в розничном и корпоративном сегментах. Основные объекты финансирования – автотранспорт, спецтехника, оборудование.

Компания ООО «КВАЗАР лизинг» - молодая, динамично развивающаяся компания на рынке лизинговых услуг. Позиционируют себя, как компанию, формирующую индивидуальный подход к каждому клиенту, имеющую в своем составе профессиональный коллектив.

Генеральный директор компании: Калачев Александр Владимирович (на правах соучредителя).

Основными кредиторами компании ООО «КВАЗАР лизинг» являются такие банки, как: ПАО «Сбербанк», АО «Газпромбанк», ООО КБ «Крокус-Банк», ПАО «Камчаткомагропромбанк».

2.2. Анализ источников финансирования деятельности

Организационно-правовая форма ООО «КВАЗАР лизинг» - Общество с ограниченной ответственностью. Форма собственности ООО «КВАЗАР лизинг» - Частная собственность.

Код ОКВЭД: 64.91.

Основные виды деятельности ООО «КВАЗАР лизинг»:

• Деятельность по финансовой аренде (лизингу/сублизингу);
• Аренда и лизинг подъемно-транспортного оборудования;
• Аренда и лизинг легковых автомобилей и легких автотранспортных средств;
• Аренда и лизинг строительных машин и оборудования;
• Аренда и лизинг прочих сухопутных транспортных средств и оборудования;
• Аренда и лизинг прочего автомобильного транспорта и оборудования;
• Аренда и управление собственным или арендованным нежилым недвижимым имуществом;
• Деятельность по предоставлению консультационных услуг по вопросам финансового посредничества;
• Торговля автотранспортными средствами;
• Покупка и продажа собственных нежилых зданий и помещений.

Адрес регистрации: 123308, город Москва, проспект Маршала Жукова, дом 1, строение 1, комната 9; 10; 11 2 этаж.

Уставный капитал: 65 010 000,00 руб.

Учредители: Калачев Александр Владимирович (25%); Лазарев Виталий Владимирович (75%).

Организационная структура ООО «КВАЗАР лизинг» представлена на рисунке 2.

Рисунок 2. Организационная структура ООО «КВАЗАР лизинг».

По рисунку 2 видно, что в компании имеются следующие отделы: Отдел продаж, Отдел сопровождения сделок, Отдел службы безопасности, Юридический отдел, Отдел маркетинга, Бухгалтерия.

Все отделы компании подчиняются непосредственно Генеральному директору.

В каждом из представленных отделов имеется руководитель отдела, которому в свою очередь подчиняются сотрудники конкретного отдела. Бухгалтерию возглавляет Главный бухгалтер. Отдел маркетинга подчиняется Коммерческому директору компании (соучредителю).

Основным рычагом в части наращивания портфеля компании и увеличения прибыли являются отделы: продаж и сопровождения сделок.

Отдел продаж на ежедневной основе совершает холодные звонки, с целью привлечения новых клиентов, наращивает базу имеющихся поставщиков, собирает необходимый пакет документов потенциальных клиентов, анализирует финансовую отчетность потенциального клиента, производит лизинговые расчеты на необходимых условиях, формирует коммерческое предложение, отстаивает своего клиента на кредитном комитете и руководит процессом выдачи предмета лизинга.

Отдел сопровождения сделок несет не менее важные функции. Необходимо выделить две основные функции данного отдела:

• Сопровождение новых сделок отдела продаж - подготовка необходимых договоров на подписание, согласование новых клиентов с кредитором (банком), последующая проверка и заведение документов в систему, после выдачи предмета лизинга;
• Последующее сопровождение действующих клиентов компании – работа с дебиторской задолженностью, пролонгация полисов страхования, подготовка необходимых дополнительных соглашений и писем, работа с штрафами ГИБДД и т.д.

Роль отдела сопровождения за частую не менее важна, чем отдела продаж, в части увеличения портфеля компании, так как очень часто именно последующее общение и взаимодействие с поставщиком услуг (лизинговой компанией) формирует у клиента конечное мнение и дает толчок в решении: обращаться ли снова к данному поставщику при приобретении новой техники.

Отдел службы безопасности занимается проверкой новых клиентов компании и работой с появляющимися дебиторами компании (оперативное реагирование, в том числе изъятие предмета лизинга).

Отдел маркетинга работает над новыми решениями в части рекламы компании: это и постоянная работа над сайтом компании quasar-leasing.ru, и заказ новой рекламной продукции (блокноты, ручки, календари), и интернет-реклама, и размещение рекламной продукции у поставщиков компании (производители, автосалоны, страховые компании).

Основными поставщиками ООО «КВАЗАР лизинг» на сегодня являются: ROLF, Major Auto, ГК АВТОМИР, РУСБИЗНЕСАВТО, Favorit Motors.

Основные кредиторы: ПАО “Сбербанк”, АО «Газпромбанк», ООО КБ «Крокус-Банк».

Основными потребителями услуг ООО «КВАЗАР лизинг» являются:

• юридические лица: общества с ограниченной ответственностью, акционерные общества, публичные акционерные общества, ищущие на рынке источники финансирования, для приобретения автотрансорпта и спецтехники (например, ООО «Бас Трэвэл», ООО «СПб-ТТ», ООО «Плутос», ООО «Престиж»);
• индивидуальные предприниматели.

Лизинг для физических лиц так же представлен в продуктовой линейке компании. И хотя, процент продаж физическим лицам пока совсем невелик, собственно, как и по всей отрасли в России (не более 5% от заключенных лизинговыми компаниями договоров в 2018 году), очень важно сохранять данный продукт на перспективу. [3].

В мировой практике лизинг для физических лиц является одним из основных каналов продажи автомобилей. По данным Credit Suisse, лизинг для физических лиц составляет свыше 30% общего объёма рынка лизинга Швейцарии [3].

Неплохие перспективы данный сегмент имеет и в РФ. Предпосылкой для развития лизинга для физических лиц послужило внесение изменений в ФЗ «О фианнсовой аренде (лизинге)» в 2010 г. Однако основным припятствием для развития данного сегмента в России является отсутствие культуры аренды автомобилей физическими лицами [3].

Преимуществами лизинга для физических лиц являются достаточно лояльные требования к клиенту, возможность получения дополнительных услуг, альтернативные лизинговые продукты, более дешёвое финансирование за счёт снижения рисков для лизингодателя. Так, компания Major Auto оценивает, что доля лизинга для физических лиц в 2019 году по отрасле будет на уровне 10-11% [3].

Портфель компании ООО «КВАЗАР лизинг» состоит из: спецтехники, грузового транспорта, автобусов и легкового транспорта.

Сравнительная характеристика лизинга и кредита как метода финансирования

Рассмотрим преимущества лизинга по сравнению с другими способами приобретения основных средств для ООО «КВАЗАР ЛИЗИНГ».

1. Предприятие без значительных собственных затрат или привлечения заемных средств может обновить и расширить парк своего оборудования, увеличить производственные мощности, внедрить передовые технологии, освоить выпуск новых видов продукции. Лизинг предполагает 100-процентное кредитование и не требует немедленного начала платежей, что позволяет без резкого финансового напряжения обновлять основные фонды, приобретать дорогостоящее имущество.

2. Использование налоговых льгот и ускоренной амортизации. При лизинге значительно уменьшаются выплаты по налогу на прибыль и налогу на имущество. Лизинговые платежи полностью относятся на себестоимость и уменьшают налогооблагаемую базу по налогу на прибыль. При лизинге существует возможность ускоренной амортизации с коэффициентом до трех. Это позволяет списать оборудование до трех раз быстрее, что в свою очередь позволяет снизить общую сумму налога на имущество примерно в три раза, чем во всех остальных случаях.

3. Лизинговый договор носит более гибкий характер, чем договор займа или кредита. Он предоставляет возможность зафиксировать удобную для лизингополучателя периодичность лизинговых платежей, а также способ их расчета и форму выплат. По закону допускается оплата лизинговых платежей в натуральной форме, что тоже играет немаловажную роль для ООО «КВАЗАР ЛИЗИНГ».

4. Возможность забалансового учета. Стоимость лизинга не увеличивает кредиторскую задолженность на балансе лизингополучателя, не изменяя соотношения заемных средств к собственным, тем самым улучшая структуру баланса и привлекательность для кредиторов.

5. По окончании срока действия договора лизинга право собственности на имущество по желанию лизингополучателя переходит к нему. При этом по минимальной стоимости, так как имущество со 100-процентной амортизацией. Рыночная стоимость через два-три года эксплуатации составляет 40–75% от первоначальной стоимости. И в конце договора лизинга предприятие получает основные средства с высокой ликвидной стоимостью.

6. К преимуществам лизинга также относится и то, что получение лизингового финансирования существенно проще, чем кредитного. Не требуется сложный пакет документации, длительная кредитная история, достаточно продемонстрировать возможность обеспечения денежных поступлений для уплаты лизинговых платежей.

Также, лизинг являясь формой кредитования с максимальными низкими процентами значительно экономит основные средства лизингополучателя, сэкономленные средства идут на другие промышленные затраты, что в целом увеличивает производительность труда.

Сроки принятия решения по лизинговым продуктам составляет в среднем 3 дня с момента обращения в лизинговую компанию с учетом предоставления установленного пакета документов, по результатам анализа которого лизинговой компанией и будет принято решение.

Проанализируем экономическую х эффективность, с точки зрения ООО «КВАЗАР ЛИЗИНГ», приобретение имущества в лизинг или кредит на примере обучающего оборудования со сроком на 3 года и 30% первоначального взноса. На 1 января 2018 г. его стоимость х составляла 1 200 тыс. руб. (табл. 1)

Исходя из таблицы 12 очевидно, что ООО «КВАЗАР ЛИЗИНГ» выгодно брать оборудование в лизинг. Плюс компания может получить возмещение по оплате первоначального взноса, что тоже играет немаловажную роль в принятии решения.

Банк распределяет сумму кредита по месяцам. В нашем случае: 1200 000 руб. делится на 36 месяцев и составит 33 333,33 руб.- это сумма основного ежемесячного долга.

Таблица 1.

Сравнительный анализ кредита и лизинга