Файл: Отчет о движении денежных средств:методы формирования.pdf

Рассмотрим отдельно каждый вид деятельности организации:

– Текущей деятельность предприятия называется его основная деятельность, приносящая ему основной доход. Также к основной деятельности фирмы относятся все другие доходы и расходы, которые не связаны с финансовой или инвестиционной деятельностью.

Обычно основная деятельность компании имеет своей целью получение прибыли от продажи товаров или оказания услуг. Такой деятельностью будет являться производство какой-либо продукции, продажа товара, выполнение работ, предоставление площадей в аренду и т.п. Однако сюда же будут входить все денежные потоки, которые не подходят под определение финансовой и инвестиционной деятельности. То есть такие процессы как получение благотворительных выплат, выплаты по страховке, получение денежных средств от победы в суде и т.п.

Таким образом, в рамках формирования Отчета о движении денежных средств текущей деятельностью предприятия считается основная деятельность, направленная на получение прибыли или не имеющая такой направленности в качестве основной цели. Это уже в свою очередь зависит от того, что указано в качестве предметов и целей организации.

– Следующей деятельностью предприятия является его инвестиционная деятельность. Данный вид деятельности включает в себя долгосрочные финансовые вложения фирмы наряду с покупкой и продажей ею внеоборотных активов.

Таким образом, инвестиционная деятельность фирмы состоит из манипуляций с материальными и нематериальными оборотными активами. Например, информация о поступлениях и расходах, связанных с долгосрочными вложениями в акции и другие ценные бумаги прочих компаний, выдачей ссуд, вложением в здания, землю, другие объекты недвижимости и оборудование относится к инвестиционной деятельности организации. Все эти данные должны быть указаны в разделе инвестиционной деятельности Отчета о движении денежных средств.

Информации касательно инвестиционных денежных потоков принято уделять особо пристальное внимание. Эти данные указывают на деятельность организации по вложению средств, которые, по мнению руководства, окупятся и принесут прибыль в будущем.

В рамках формирования Отчета о движении денежных средств инвестиционной деятельностью фирмы считается деятельность, связанная с капитальными вложениями компании и осуществление других практических действий, которые принесут прибыль предприятию в будущем. Такие действия как покупка и продажа внеоборотных активов, земли, торговых площадей, зданий, акций, облигаций, ценных бумаг и т.п. считаются инвестиционной деятельностью.

– Что касается финансовой деятельности предприятия, это деятельность, направленная на организацию эффективных финансовых отношений компании, которая способно благотворно отразится на величине и составе собственного и заемного капитала фирмы.

Финансовая деятельность, в первую очередь, направлена на обеспечение здорового функционирования организации. Примерами осуществления фирмой своей финансовой деятельности могут являться финансовое обеспечение хозяйственной деятельности субъекта путем займа ссуд у кредиторов, получения выплат от акционеров и т.п., а также возвращение денежных средств по этим ссудам. Вся подобная деятельность должна находить отражение в разделе финансовой деятельности Отчета о движении денежных средств [7].

Тщательный анализ финансовой деятельности предприятия также немаловажен ввиду того, что на основании этих данных можно прогнозировать, на какую суму денежных средств в будущем может претендовать источники капитала организации.

В рамках формирования Отчета о движении денежных средств финансовой деятельностью организации считается вся деятельность связная с изменением капитал на краткосрочной основе, то есть на срок короче одного года, например, краткосрочные финансовые вложения, выпуск ценных бумаг краткосрочного характера, выбытие ранее приобретенных ценных бумаг.

Несмотря на то, что подавляющее большинство действий компании оказывают влияние на движение денежных средств и потому включаются в соответствующие графы Отчета о движении денежных средств, некоторые крупные сделки или изменения, происходящие в компании, не оказывают влияния на денежный поток, а потому следует особенно тщательно следить за такого рода неденежными операциями. Самыми яркими примерами таких неденежных операций в российской практике могут служить крупные бартерные сделки, которые обычно причисляются к текущей деятельности фирмы. В общемировой практике распространены всевозможные обмены внеоборотных активов на другие материальные или нематериальные внеоборотные активы или же выпуск акций в обмен на эти активы и т.д. Все подобные сделки должны находить свое отражение в Отчете и упоминаться в приложении к нему.

Очень важно правильно анализировать информацию по неденежной деятельности фирмы, ведь данные инвестиционные и финансовые операции оказывают прямое воздействие на денежный поток компании в будущем.

Требуется представить данные о такой неденежной деятельности организации, обобщив ее в виде таблицы и представив вместе с Отчетом о движении денежных средств в рамках приложения к нему.

1.3. «Отчет о движении денежных средств» в международной практике

В первую очередь, стоит отметить, что общемировая практика использования Отчета о движении денежных средств подразумевает применение данных, приведенных в нем, в двух основных аспектах. В силу усиления стратегического управления, основной функцией применения Отчета является долгосрочное планирование и постановка целей организации, а также анализ и контроль результатов. Что касается оперативного планирования, то это балансировка ликвидности предприятия через управление денежными потоками.

В данном случае интересен опыт использования Отчета о движении денежных средств в ФРГ, где, как и в Российской Федерации, государство является основным регулятором финансового учета. В ФРГ также применяется ряд нормативных документов, которые устанавливают стандарты составления данного отчета.

Основным из таких стандартов учета движения денежных средств является «Расчет потоков капиталов». В основном, данный расчет является аналогом Отчета о движении денежных средств, однако его применение на практике в одних случаях подразумевает не только учет денежных потоков, но также и учет фондов предприятия.

Описанный выше расчет строится на сопоставлении показателей статей счетов средств и источников по двум выбранным периодам. Фактически, это подразумевает использование баланса движения имущества и капитала. В первую очередь анализируются статьи увеличения или уменьшения активов и пассивов предприятия.

Помимо этого, существуют другие стандарты, такие как HFA 1/1995, ÖFG и FER6, формализующие порядок составления отчета о движении средств. Стоит отметить, что данные отчеты подразумевают наблюдение динамик, то есть изменения количества и направленности денежных средств. В этом случае статический анализ на предмет остатков не проводится. Именно поэтому большинство фирм в Германии, да и Европе в целом ориентируются либо на чисто американские либо на общемировые стандарты.

Германия не единственная страна, ориентирующаяся на опыт американских коллег. Учитывая, что большинство денежных вливаний в российские компании также приходит из американских источников, для исследования представляет особенный интерес американский стандарт SFAS Nr95. Использование этого метода составления Отчета о движении денежных средств обязательно для организаций, нацеленных на получение инвестиций из США.

Соответственно, данный стандарт вносит некоторые коррективы в процесс составления отчетности, а именно включает в себя несколько отличающихся разделов.

– Первый раздел называется «Приток» и включает в себя источники поступления денежных средств, являющимися основными для организации. Данные источники состоят из поступлений от компенсаций за возвращение поставщикам товаров, дохода от покупателей, получение дивидендов по ценным бумагам и возвращение выдававшейся ранее дебиторской задолженности с процентами.

– Второй раздел является «Расходованием средств» и включает в себя отток денег из-за выплаты заработной платы работникам, оплата товаров, приобретение изделий для дальнейшей их перепродажи, погашение задолженностей с выплатой процентов, а также уплата соответствующих налоговых взносов, налоговых пошлин, неустоек и штрафов.

Чтобы российские стандарты ведения отчетности были сопоставимы с общемировыми в них были введены статьи по каждому виду деятельности организации, строящиеся на анализе чистых денежных средств от этих видов деятельности. Соответственно формируется три статьи: чистые денежные средства от текущей, финансовой и инвестиционной деятельности. Благодаря этим статьям пользователь информации может узнать о том, как сильно участвует каждый отдельный вид деятельности фирмы в общем чистом остатке за определенный период времени. Итоговый показатель записывается в статье «Чистое увеличение денежных средств и их эквивалентов».

Что касается чистого притока или оттока денег, то так называется сумма полученных денежных средств в результате основной деятельности предприятия за вычетом трат, сопутствующих этой деятельности организации.

Стоит обратить внимание, что в международной практике также используются понятия денежных средств и денежных эквивалентов. Данные показатели указывают на направление и суммарный объем потоков денежных средств.

Таким образом, можно говорить об общемировой направленности в сторону приведения к единому образцу и мирного сосуществования всех стандартов формирования Отчета о движении денежных средств и финансовой отчетности в целом. При создании собственных стандартов в РФ, как и в большинстве других стран, принято отталкиваться именно от практики международного бизнеса, что ведет к постепенной гармонизации в деле составления отчетности.

Тем не менее, все еще остается два основных метода формирования Отчета о движении денежных средств. Первый метод называется методом прямого составления, второй, соответственно, методом косвенного составления отчетности.

– Прямой метод наиболее распространен и подразумевает включение данных о денежных потоках, которые собираются в системе финансового учета организации, и разделение их в зависимости от видов;

– Косвенный метод включает в себя информацию по чистой прибыли организации за исключением из нее прибыли от инвестиционной и финансовой деятельности, текущих обязательств, нематериальной прибыли и оборотных активов.

Глава 2. Методы представления от текущей деятельности

2.1. Прямой метод

Ряд нормативов, обеспечивающих формализацию финансового учета в России, разрешает использование прямого метода отечественными компаниями для составления отчетности. Преимуществами данного метода считается возможность оценки суммарного притока и оттока денежных средств фирмы, локализовать статьи бюджета, благодаря которым обеспечивается наибольшая прибыль или наибольший убыток. Исследование финансового положения компании с помощью прямого метода позволяет вычислить ее ликвидность, выяснить: достаточно ли у препдриятия денежных средств для поддержания его инвестиционной и финансовой деятельности, сможет ли фирма расплатиться по своим текущим задолженностям. Понимание того, откуда в организацию попадают деньги и на что они тратятся, помогает руководству компании определить составные части потока денежных средств и оценить возможность получения прибыли от них в будущем, устойчивость. Таким образом, данные, приобретенные благодаря прямому методу, способны принести пользу для прогнозирования потоков денежных средств [4, с. 310].

Сведения о количестве поступлений и платежей от основной деятельности предприятия считаются более полезными для определения возможности компании гарантировать такой большой приток денег, чтобы поддерживать инвестиционную и финансовую деятельность, ликвидировать задолженности компании, чем сведения о нетто-результате основной деятельности.

Минусом прямого метода считается сложность его применения и трудоемкость. Прямой способ не отображает связь между переменами в структуре денежных средств на счетах фирмы и вычисленным финансовым результатом.

МСФО №7 устанавливает, что структура статей разделов Отчета о движении денежных средств формируется организациями независимо [5].