Файл: Россия в системе международных кредитных отношениях.pdf

Международные резервы России также не были проданы на «пике» иностранных курсов валют ^[59].

Рисунок 6 Международные резервы Российской Федерации ^[60]

Таким образом, на сегодняшний день кредитная система России находится в глубоком кризисе. Виной тому выступают сразу несколько факторов: значительное падение курса рубля и резкое снижение мировых цен на нефть, санкционные списки ряда государств и так далее. Существование в таких условиях является невозможным, а значит требует поиска решений по их ликвидации. Одним из инструментов, способных решить ряд вопросов в краткосрочной и среднесрочной перспективе может являться проведение грамотной денежно-кредитной политики.

2.3. Совершенствование кредитной политики России в современных международных отношениях

Одним из инструментов, способных решить ряд вопросов в краткосрочной и среднесрочной перспективе может являться проведение грамотной денежно-кредитной политики ^[61].

Наиболее активно использующийся механизм ЦБ РФ - учетная политика.

Применение данного инструмента должно быть обосновано стадией цикла экономической активности в стране.

Исходя из этого традиционно выделяют политику так называемых «дорогих» и «дешевых» денег ^[62].

Целью первой из них является понижение общих расходов и сдерживание инфляции посредством ограничения предложения денег и удорожания кредита.

Второй - стимулирование роста производства и занятости посредством расширения предложения денег и удешевления кредита ^[63].

Можно предложить использовать механизмы реализации кредитной политики, которые использовались в странах мира в условиях кризиса.

Как мы видим, из представленных стран ведущие развитые и развивающиеся применяли политику снижения учетной ставки и только Республика Беларусь.

Схожая по своей экономической структуре с экономикой РФ, выбрала в качестве меры поддержки государственной экономики – повышение ставки рефинансирования.

Таблица 3 - Реализация кредитной политики в странах мира в рамках кризиса ^[64]

На основе анализа данных мы можем сказать, что принимаемые ЦБ РФ решения исторически либо не приводили к благоприятным последствиям, либо запаздывали в своей реализации, а как следствие – не давали должного эффекта ^[65] .

Для осуществления эффективной интеграции России необходимо ориентировать свою экономическую политику на увеличение объемов иностранных инвестиций, а также совершенствовать механизмы распределения заемных средств ^[66].

На основании  современной экономической ситуации можно спрогнозировать её дальнейшее развитие.

Санкции, введенные против России западными странами, вряд ли будут сняты в ближайшее время.

Как показала практика, даже реализация «Минских соглашений» не подтолкнула «законодателей санкций» к их отмене, а значит Украинский вопрос, который ставится во главу угла, вовсе не является таковым.

Не будем рассматривать возможные причины санкций, остановимся лишь на предположении: санкции будут пролонгированы ещё на 3-4 года, с целью дальнейшего угнетения Российской экономики.

Отказ стран БРИКС от сокращения уровня добычи нефти, увеличение темпов добычи нефти в Саудовской Аравии и других странах Аравийского полуострова сохранит цену нефти на уровне 30-55 долларов за баррель до наступления изменений в их управленческих позиций.

Исходя из производственных мощностей РФ, её сильнейшей зависимости от нефтегазового сектора в краткосрочной перспективе мы будем иметь примерно следующие курсы валют: 1$ - 65 рублей; 1€ - 75 рублей.

Продуктовое эмбарго, в случае его продления может привести сектор сельского хозяйства к полному импорт замещению всех основных групп товаров (включая их качество) к 2020 году .

Неразвитость экономики страны в целом, отставание её от других ведущих мировых держав в экономическом секторе будет способствовать удержанию в краткосрочной перспективе реального уровня инфляции (с её постепенным снижением) на отметке в 12-20% ежегодно.

Рассматривая же дальнейшую перспективу развития экономики России, относительно целевых показателях финансового регулятора и Минэкономразвития, а именно: цель по инфляции 4% в 2017 году, цена за баррель нефти Brent60$ в 2018 году, хочется только надеяться и верить на данный вариант развития, поскольку реальных экономических и политических предпосылок реализации данного сценария на данный момент нет (если не брать в расчёт возможную отмену санкций, общемировое снижение темпов добычи нефти и резкий скачок в развитии сельско-хозяйственного сектора РФ, что в совокупности является, по мнению автора, излишне оптимистичным) ^[67].

Таким образом, одним из инструментов, способных решить ряд вопросов в краткосрочной и среднесрочной перспективе может являться проведение грамотной денежно-кредитной политики. Наиболее активно использующийся механизм ЦБ РФ - учетная политика. Применение данного инструмента должно быть обосновано стадией цикла экономической активности в стране. Можно предложить использовать механизмы реализации кредитной политики, которые использовались в странах мира в условиях кризиса. Рассматривая же дальнейшую перспективу развития экономики России, относительно целевых показателях финансового регулятора и Минэкономразвития, а именно: цель по инфляции 4% в 2017 году, цена за баррель нефти Brent60$ в 2018 году, хочется только надеяться и верить на данный вариант развития, поскольку реальных экономических и политических предпосылок реализации данного сценария на данный момент нет (если не брать в расчёт возможную отмену санкций, общемировое снижение темпов добычи нефти и резкий скачок в развитии сельско-хозяйственного сектора РФ, что в совокупности является, по мнению автора, излишне оптимистичным).

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Международный кредит — движение ссудного капитала в сфере международных экономических отношений, связанных с предоставлением валютных и торговых ресурсов на условиях возвратности, срочности и платности.

Валютно-финансовые и платежные условия международного кредита: валюта кредита и платежа, сумма кредита, срок кредита, стоимость кредита, обеспечение, защита от кредитных, валютных и других видов риска. Для снижения рисков кредитор определяет уровень кредитоспособности и платежеспособности заемщика.

На рынке международных ссудных капиталов каждое государство может выступать в четырех ролях: кредитора, если есть свободные денежные средства; заемщика, если свободных денежных средств нет; донора, если есть политический или экономический интерес к развитию государств — будущих потенциальных заемщиков; гаранта, обеспечивая кредитные соглашения других стран.

Политика и позиция различных государств в сфере международного кредитования в разные исторические периоды менялись неоднократно.

МВФ участвует в регулировании международных валютно‑кредитных отношений путем предоставления кредитов странам‑членам, а в еще большей степени — с помощью оказания странам‑кредиторам и странам‑заемщикам посреднических услуг, в результате выполнения функций координатора механизма международного кредитования и гаранта платежеспособности стран‑должников.

На сегодняшний день специфика участия России в международных экономических отношениях, а именно, ее сотрудничество с важнейшими международными финансовыми организациями в значительной степени влияет на ситуацию в валютно-кредитной сфере и определяет перспективы экономического развития страны.

Одним из инструментов, способных решить ряд вопросов в краткосрочной и среднесрочной перспективе может являться проведение грамотной денежно-кредитной политики.

Наиболее активно использующийся механизм ЦБ РФ - учетная политика.

Применение данного инструмента должно быть обосновано стадией цикла экономической активности в стране.

Можно предложить использовать механизмы реализации кредитной политики, которые использовались в странах мира в условиях кризиса.

Рассматривая же дальнейшую перспективу развития экономики России, относительно целевых показателях финансового регулятора и Минэкономразвития, а именно: цель по инфляции 4% в 2017 году, цена за баррель нефти Brent60$ в 2018 году, хочется только надеяться и верить на данный вариант развития, поскольку реальных экономических и политических предпосылок реализации данного сценария на данный момент нет (если не брать в расчёт возможную отмену санкций, общемировое снижение темпов добычи нефти и резкий скачок в развитии сельско-хозяйственного сектора РФ, что в совокупности является, по мнению автора, излишне оптимистичным).

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

1. Концепция создания международного финансового центра Российской Федерации: Проект [Электронный ресурс]. — Режим доступа:http://www.economy.gov.ru/minec/activity/sections/finances/cre ation/conceptmfc. - 30.12.2009.
2. О государственных внешних заимствованиях Российской Федерации и государственных кредитах, предоставляемых Российской Федерацией иностранным государствам, их юридическим лицам и международным организациям: федеральный закон Российской Федерации № 76-ФЗ от 26.12.1994 [принят Гос. Думой 7 декабря 1994 г.; одобрен Советом Федерации 17 декабря 1994 г.] // КонсультантПлюс: Версия Проф.- Справ. - прав. система.
3. Андреева, Е. Потенциал БРИКС и ШОС / Е. Андреева, А. Ратнер // Мировая экономика и международные отношения. – 2015. – №4. – С. 111–114.
4. Грищенко, Е.В. Участие России в крупнейших группировках. Проблемы и перспективы участия // Молодой ученый. – 2016. – №21. – С. 341–349.
5. Жадан В. Н. Россия и европейские международные организации: проблемы и перспективы в международных отношениях // Молодой ученый. — 2016. — №8. — С. 739-745.
6. Захаров, А. Ключевая ставка Центрального банка: почему мы зависим от ее значения? [Электронный ресурс]. URL: http://finik.me/post/176/ (дата обращения 10.09.2015)
7. Зиниша, О.С. Перспективы формирования международного финансового центра в г. Москва / О.С. Зиниша, М.С. Якунина [Электронный ресурс]. - Режим доступа: iupr.ru/domains_data/files/zurnal_20/Zinisha_MVKO_OKONCH.pdf. – 03.02.16.
8. Кондратов, Д. Торгово-экономическое сотрудничество на пространстве СНГ: возможности расширения // Проблемы теории и практики управления. – 2013. – №5. – С. 59–64.
9. Кравченко, Л. Россия и санкции: сценарии экономического развития / Л. Кравченко [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.sgline.org/cat/7/18243.- 17.03.2016.
10. Кочконян А. А. Роль международного кредита во внешней торговле на примере факторинга // Проблемы и перспективы экономики и управления: материалы III междунар. науч. конф. (г. Санкт-Петербург, декабрь 2014 г.). — СПб.: Заневская площадь, 2014. — С. 94-96.

Орлова Е. П. Международные кредитные отношения России в современных условиях // Экономика и современный менеджмент: теория и практика: сб. ст. по матер. XXXII междунар. науч.-практ. конф. № 12(32). – Новосибирск: СибАК, 2013.

1. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения/Под ред. Л. Н. Красавиной. –М.: Юрайт, 2014.- 543 с.
2. Международные экономические отношения/Под ред. В. Е. Рыбалкина. –М.: Юнити-Дана, 2012. — 623 с.
3. Пономарева,  Е.С.,  Кривенцова,  Л.А.,  Томилова,  П.С.  Мировая  экономика  и  международные  экономические  отношения / Е.С. Пономарева. -  учеб.  пособие:  ЮНИТИ-ДАНА,  2010.  —  287  с.
4. Столяров, Ю.С.  Международные  валютно-финансовые  отношения  Российской  Федерации / Ю.С. Стоялров. -   М.:  КРАСАНД,  2012.  —  104  с.
5. Семак Е. «Мировой финансовый кризис» [Электронный ресурс] URL:  http://ru.forsecurity.org
6. Улюкаев А. Объем торговли между странами БРИКС в 2014 г. составил 291 млрд долларов // Министерство экономического развития РФ: интернет-сайт. – 2015.
7. Янов, В.В. Деньги, кредит, банки: учеб. пособие для вузов по направлению подгот. "Экономика" / В.В. Янов, И.Ю. Бубнова. - М.: КНОРУС, 2014. – 235 с.
8. Образовательный портал «Финмаркет» [Электронный ресурс], URL: http://www.finmarket.ru/main/article/1025805 (дата обращения 12.09.2015)
9. Офицальный сайт РИАНовости [Электронный ресурс]. URL: http://ria.ru/spravka/20110122/323156316.html (дата обращения 13.09.2015)
10. Официальный сайт Московской биржи [Электронный ресурс]. URL:   http://moex.com/ (дата обращения 11.09.2015)
11. Министерство экономического развития РФ: портал внешнеэкономической информации/URL: http://www.ved.gov.ru
12. Рейтинговое агенство «ЭКСПЕРТ РА»/URL: http://raexpert.ru
13. Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации [Электронный ресурс]. URL: http://www.cbr.ru/ (дата обращения 10.09.2015)
14. Послание Президента РФ В.В. Путина Федеральному Собранию РФ от 4 декабря 2014 г. В данном виде документ опубликован не был.  [Электронный ресурс]. Доступ из справ.-правовой системы «Консультант-плюс
15. Официальный сайт Федеральной службы государственной статистики [Электронный ресурс]. URL:   http://www.gks.ru/ (дата обращения 10.09.2015)
16. Интервью члена Саудовской королевской семьи принц Аль-Валид ибн Талал Аль Сауд газете USA Today В данном виде документ опубликован не был.  [Электронный ресурс]. Доступ из справ.-правовой системы «Консультант-плюс»
17. Официальный сайт Сбербанка Российской Федерации (Банка России) [Электронный ресурс] – Режим доступа: www.sberbank.com/ru 10.03.2016.
18. Официальный сайт Министерства экономического развития Российской Федерации [Электронный ресурс]. URL:   http://economy.gov.ru/minec/main (дата обращения 12.09.2015)
19. Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации (Банка России) [Электронный ресурс] – Режим доступа: www.cbr.ru – 15.05.2015.