Файл: "Основные виды валютных рискови".pdf

Банк принимает на себя рыночный риск, связанный с открытыми позициями по процентным, валютным и долевым инструментам, которые подвержены риску общих и специфических изменений на рынке.

Наблюдательный Совет и КУАП устанавливают лимиты в отношении уровня принимаемого риска и контролируют их соблюдение на ежедневной основе (также КУАП определяется объем и структура портфеля ценных бумаг, исходя из оценки их качества с целью получения дохода и поддержания необходимого уровня ликвидности).

Банк принимает на себя риск, связанный с влиянием обменных курсов на его финансовое положение и потоки денежных средств, т.к. предоставляет кредиты и авансы в иностранной валюте

Ключевым понятием управления и регулирования валютного риска является валютная позиция (балансовые активы и пассивы, внебалансовые требования и обязательства в иностранной валюте или аффинированном драгоценном металле в слитках, а также ряд драгоценных металлов).

По каждой иностранной валюте (драгоценному металлу), по которым у банка имеются активы и (или) обязательства, рассчитываются:

- чистая балансовая позиция (разность м/у -и балансовых активов и пассивов);

- чистая «слот» позиция (разность м/у внебалансовыми требованиями и обязательствами, расчеты по которым предстоит произвести не позднее 2 банковских дней от даты заключения сделок);

- чистая срочная позиция (разность м/у внебалансовыми требованиями и обязательствами, расчеты по которым предстоит произвести в оформленные договорами сроки с указанием их конкретной даты);

- чистая опционная позиция (разность м/у внебалансовыми требованиями и обязательствами, обусловленными покупкой-продажей кредитной организацией опционных контрактов);

- чистая позиция по гарантиям (разность м/у взвешенной величиной полученных и выданных безотзывных гарантий; полученные включаются в расчет открытой позиции со знаком «+», выданные - «-»).

Рассчитанная чистая позиция может быть длинной или короткой. Длинная - это положительный результат расчета чистой позиции (включается в расчет открытой позиции со знаком «+»). Короткая - это отрицательный результат (включается - со знаком «-»).

Открытая валютная позиция банка определяется суммированием чистой балансовой позиции, чистой «слот» позиции, чистой срочной позиции, чистой опционной позиции и чистой позиции по гарантиям с учетом знака позиций.

ГЛАВА 3. ПРОБЛЕМЫ И ПУТИ Совершенствования управления финансовыми рисками в ПАО «Сбербанк России»

В связи с наличием разветвленной филиальной сети и широкого спектра осуществляемых операций, в банке должна действовать централизованная система управления рисками, основная задача которой оптимизировать риски, выбрать приемлемые уровни неизбежных и предотвратить возникновение случайных рисков.

В Банке функционирует комитет по управлению активами и пассивами (КУАП), в задачи которого входит эффективное управление ими на основе сбалансированного подхода к соотношению уровня принимаемого совокупного риска и величине доходности, жесткий контроль за показателями достаточности капитала, определение структуры баланса для поддержания необходимого уровня ликвидности. При этом принятие и управление рисками должно происходить на всех уровнях при координации из единого центра и основывается на утвержденном порядке проведения операций (сделок) и установленных лимитах.

Управление рисками Банка осуществляется в отношении финансовых рисков (кредитного риска, рыночного риска, валютного риска, риска ликвидности и риска процентной ставки), операционных и юридических рисков. Главной задачей управления финансовыми рисками является определение лимитов риска и дальнейшее обеспечение соблюдения установленных лимитов.

Политика по управлению рисками Банка должна быть усилена и осуществляется в двух направлениях:

1) в целях предотвращения (предупреждения) возникновения рисков или их минимизации;

2) в целях смягчения (возмещения) неизбежных рисков.

Банком утверждено Положение «О системе оценки и управления рисками», которое определяет цели, задачи и принципы системы оценки и управления рисками, в котором проведена классификация и определены основные виды рисков. В его рамках разработан ряд внутренних документов, описывающих методы управления рисками в структурных подразделениях.

Совершенствование оценки кредитного риска

Банку необходимо диверсифицировать свой кредитный портфель по территориальной и отраслевой принадлежности заемщиков и контролирует кредитный риск, устанавливая лимиты на одного заемщика или группу связанных заемщиков и лимиты по географическим и отраслевым сегментам; осуществляет регулярный мониторинг таких рисков, при этом лимиты пересматриваются не реже одного раза в год. Лимиты кредитного риска по продуктам, заемщикам и отраслям утверждаются на регулярной основе Наблюдательным Советом и КУАП.

Риск на одного заемщика, включая банки и брокерские компании, должен дополнительно ограничивается лимитами, покрывающими балансовые и внебалансовые риски, а также внутридневными лимитами риска поставок в отношении торговых инструментов (форвардные валютные контракты). Фактическое соблюдение лимитов в отношении уровня принимаемого риска контролируется на ежедневной основе.

В теории же существуют различные подходы и методы определения нормы резервирования на возможные потери при оценке кредитного риска. Для банка, основной деятельностью которого является выдача кредитов, оптимальным является следующий подход: кредиты по ряду признаков разбиваются на группы и внутри каждой группы определяется среднее математическое ожидание предполагаемых потерь.

Использование резерва на возможные потери по ссудам должно предполагать списание с баланса банка безнадежной и (или) признанной нереальной для взыскания задолженности по основному долгу. По всем крупным, льготным, необеспеченным ссудам и ссудам инсайдерам решение о списании задолженности с баланса кредитной организации за счет резерва на возможные потери по ссудам должно подтверждаться процессуальным документом судебных и нотариальных органов, свидетельствующим о том, что на момент принятия решения погасить задолженность за счет средств должника невозможно. Основанием для списания банком ссудной задолженности за счет уменьшения созданного резерва может быть также решения арбитражного суда о принудительной ликвидации должника-предприятия, если имеется подтверждение об участии банка в конкурсном производстве и невозможности удовлетворить требования за счет конкурсной массы должника.

Качество кредитных портфелей банков должно усиленнее проверяется надзорными органами. По результатам проверок ЦБ РФ, его территориальные учреждения вправе требовать от кредитной организации изменения группы кредитного риска по ссуде и суммы фактически созданного резерва.

Совершенствование анализа риска ликвидности

Банком разработана «Политика по управлению и оценке ликвидности», определяющая основные понятия, цели и методы управления, способы оценки, распределение обязанностей в области управления ликвидностью.

Для риска ликвидности характерно совпадение и/или неконтролируемое несовпадение сроков размещения и погашения процентных ставок по активам и обязательствам, что является основополагающим фактором для успешного управления Банком.

Как правило, в банках не происходит полного совпадения по указанным позициям, т.к. операции часто имеют неопределенные сроки погашения и различный характер. Несовпадение данных позиций потенциально повышает прибыльность деятельности, вместе с тем одновременно повышается риск понисения убытков. Сроки погашения активов и обязательств и возможность замещения процентных обязательств по приемлемой стоимости по мере наступления сроков их погашения являются важными факторами для оценки ликвидности Банка и ее рисков в случае изменения процентных ставок и валютообменных курсов.

Банк должен диверсифицировать средства клиентов (отражаются по срокам, оставшимся до погашения (однако, в соответствии с ГК РФ, физ. лица имеют право снимать средства со счетов до наступления срока погашения, если они отказываются от права на начисленные проценты)), имеющих статус «до востребования», по количеству и типу вкладчиков, что приводит к формированию долгосрочного и стабильного источника финансирования его деятельности.

Требования по ликвидности в отношении гарантий и аккредитивов значительно ниже, чем сумма соответствующих обязательств, т.к. Банк обычно не ожидает, что средства по данным сделкам будут востребованы третьими сторонами. Общая сумма договорных обязательств по предоставлению кредитов не обязательно предоставляет собой сумму денежных средств, выплата которых потребуется в будущем, поскольку многие из этих обязательств могут оказаться невостребованными или прекращенными до окончания срока их действия.

Совершенствование оценки рыночного риска

Банк должен стремится к созданию лимитов, которые превышают установленные лимиты в отношение уровня принимаемого риска, и осуществляет соответствующий ежедневный контроль за их соблюдением, что позволит предотвратить образование убытков в случае более существенных изменений на рынке.

Совершенствование оценки валютного риска

В своей деятельности, связанной с регулированием размера валютных рисков, Банк обязан строго придерживается требований Инструкции ЦБ РФ №124-И «Об установлении лимитов открытой валютной позиции и контроле за их соблюдением уполномоченными банками Российской Федерации».

Управление валютным риском осуществляется централизованно, в Головном офисе существует специальное подразделение, определяющее размеры лимитов открытой валютной позиции для подразделений банка и его филиалов и отслеживающее их соблюдение, что позволяет банку контролировать допустимый уровень валютного риска по Головному офису и филиалам. Лимиты утверждаются Заместителем Председателя Правления банка, курирующим данную сферу.

Наблюдательным Советом и КУАП устанавливаются лимиты в отношении уровня принимаемого риска в разрезе валют и в целом, как на конец каждого дня, так и в пределах одного дня, и контролируют их соблюдение на ежедневной основе.

Банк должен придерживаться лимитов открытых валютных позиций (по состоянию на конец каждого операционного дня), установленных ЦБ РФ с целью ограничения валютного риска:

- суммарная величина всех длинных (коротких) открытых валютных позиций не превышает 20% от собственных средств (капитала) Банка;

- длинная (короткая) открытая валютная позиция по отдельным иностранным валютам и драгоценным металлам (включая балансирующую позицию в российских рублях) не превышает 10% от собственных средств (капитала) Банка.

Валютные позиции, открываемые в течение операционного дня, не регулируются ЦБ РФ, а контролируются Банком исходя из самостоятельной оценки допустимого уровня валютного риска.

Совершенствование оценки риска процентных ставок

На практике процентные ставки, зафиксированные в условиях договора как по активам, так и по обязательствам, нередко пересматриваются на основе взаимной договоренности в соответствии с текущей рыночной ситуацией.

Банк должен ежедневно устанавливает лимиты в отношении приемлемого уровня расхождения процентных ставок и осуществляет регулярный контроль за их соблюдением. При отсутствии инструментов хеджирования Банк обычно стремится к совпадению позиций по процентным ставкам.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Банк по своему назначению должен являться одним из наиболее надежных институтов общества, представлять основу стабильности экономической системы. В современных условиях неустойчивой правовой и экономической среды банки должны не только сохранять, но и приумножать средства своих клиентов практически самостоятельно. В этих условиях профессиональное управление банковскими рисками, оперативная идентификация и учет факторов риска в повседневной деятельности приобретают первостепенное значение.

Стратегией Банка является развитие по ключевым направлениям, связанным с потребностями быстрорастущих корпоративных и розничных секторов экономики. Банк расширяет филиальную сеть с целью улучшения обслуживания и привлечения новых клиентов в регионах, где наблюдается наибольший рост экономической активности.

Банк в 2016 г. предоставил услуги более чем 40 тыс. компаний. 700 тыс. сотрудников корпоративных клиентов Банка являются владельцами дебетовых карт (зарплатные проекты). В этом же году Банк занимал 10-е место по объему депозитов физических лиц и 9-е место по объему выданных новых ипотечных кредитов для приобретения жилья, уверенно укрепляя свои позиции среди 10-и крупнейших розничных банков.