Файл: Денежные средства предприятия,их анализ.pdf

Далее проведем оценку оборачиваемости денежных средств (таблица 13).

Таблица 13 - Анализ оборачиваемости денежных средств в ООО «Новотелеком» в 2016-2017 гг

В целом за период оборачиваемость денежных средств замедляется на 59,08 оборота и составит в 2015 году 41,85 оборотов против 100,93 оборотов в 2016 году, в результате чего средний периода одного оборота увеличивается с 3,616 дней до 8,72 дней.

В целом в результате предложенного мероприятия платежеспособность организации повышается, снижается недостаточность денежного потока, при этом наблюдается замедление оборачиваемости денежных средств.

В планируемом периоде выручка организации повысится на 7% и составит 66581,82 тысячи рублей. Выручка в полном объеме будет получена организацией в виде денежных средств. Кроме того прочие поступления составят 17016 тысяч рублей. Рассчитаем, как это отразится на эффективности использования денежных средств.

Таким образом, как показывают расчеты, и в этом случае платежеспособность повышается и имеет место снижение недостатка чистого денежного потока.

Таблица 14 - Анализ коэффициентов движения денежных средств в планируемом периоде

В целом после внедрения всех предложенных мероприятий предприятие имеет возможность несколько улучшить свою ликвидность и финансовую устойчивость.

Одним из направлений повышении эффективности управления денежными потоками является разработка системы бюджетирования

Исследуемой организации для оптимизации учета расчетов необходимо формирование бюджета денежных средств.

Таблица 15 - Бюджет движения денежных средств ООО «Новотелеком»

Формирование бюджета денежных средств позволит организации оперативно отслеживать фактическое поступления и использование денежных средств и оценивать насколько выполняются планы, что в свою очередь позволит корректировать денежные потоки.

Также предлагается разработать, и внедрить на предприятии платёжный календарь.

Таблица 16 - Платежный календарь по месяцам (в тыс. руб.)

Он позволит свести прогнозные варианты плана по поступлению и расходованию денежных средств к реальному заданию по формированию денежных потоков в рамках одного месяца (квартала). Такой документ позволит максимально синхронизировать положительные и отрицательные денежные потоки, установить приоритетность платежей, обеспечить платежеспособность хозяйствующего субъекта. Таким образом, все предложенные мероприятия позволят повысить эффективность денежных потоков в той или иной степени.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Денежные средства - ограниченный ресурс, поэтому важным является создание на предприятиях механизма эффективного управления их денежными потоками. Цель такого управления - поддержание оптимального остатка де­нежных средств путем обеспечения сбалансированности их поступления и рас­ходования. В условиях постоянно изменяющейся экономической ситуации (внешней и внутренней) достичь поставленной цели можно, лишь опираясь на теоретические и методические разработки в области управления денежными потоками, которые включает в себя экономический анализ, как одну из важ­нейших функций управления.

Анализ денежных потоков показывает, что по основной деятельности (в счет оплаты продукции, товаров, работ, услуг) на счета ООО «Новотелеком» в 2014 г. поступило 154 216 тыс. руб.

По инвестиционной деятельности в 2014 г. вообще не было движения денежных средств.

Платежи по основной деятельности включали: за сырье, материалы, работы, услуги — 86 112 тыс. руб., на оплату труда — 6 435 тыс. руб., проценты по займам и кредитам — 6 329 тыс. руб., налог на прибыль — 156 тыс. руб., прочие — 51 367 тыс. руб.

Сальдо текущей деятельности в этом году было положительным (3 817 тыс. руб.), т.е. в рамках основной деятельности счета могли оплачиваться за счет поступлений.

По финансовой деятельности сумма притока от полученных кредитов и займов составила 5 500 тыс. руб.

Суммарный отток по финансовый деятельности достиг 9 398 тыс. руб.:

– с целью выкупа долевых ценных бумаг собственников было выплачено 7 812 тыс. руб.;

– по прочим статьям — 1 586 тыс. руб.

Отток по разделу был больше притока на 3 898 тыс. руб.

Суммарный приток за год составил 159 716 тыс. руб., суммарный отток — 159 797 тыс. руб. Сальдо итоговое — отрицательное (-81 тыс. руб.), что служит плохим признаком. Остаток средств на конец периода — 73 тыс. руб.

Таким образом, в 2014 г. отрицательное сальдо по финансовой деятельности покрывалось за счет положительного сальдо текущей деятельности и остатка денежных средств на начало года.

В 2015 г., в отличие от 2014 г., отток по текущей деятельности превышал приток, хотя более предпочтительным для нормальной финансово-хозяйственной деятельности является положительное сальдо операционной деятельности.

Всего же по операционной деятельности в этом году поступило (от продажи продукции, товаров, работ, услуг) 135 192 тыс. руб.

Отток по текущей деятельности составил 135 547 тыс. руб.: за сырье, материалы, работы, услуги — 63 936 тыс. руб., на оплату труда — 6 912 тыс. руб., проценты по займам и кредитам — 8 542 тыс. руб., налог на прибыль — 75 тыс. руб., прочие — 56 082 тыс. руб.

Поступлений от инвестиционной деятельности предприятия в данному году не было.

Отток инвестиционного раздела в части приобретения основных средств был на сумму 2 300 тыс. руб.

Так как не было притока, сальдо по данному разделу составило -2 300 тыс. руб.

Рассмотрение раздела финансовой деятельности позволяет увидеть, что предприятие привлекало кредитов и займов на сумму 6 300 тыс. руб.

Отток по финансовой деятельности (на сумму 3 570 тыс. руб.) сформировался за счет выкупа долевых ценных бумаг собственников предприятия.

Сальдо финансовой деятельности положительное (2 730 тыс. руб.).

Общий приток по всем видам деятельности за этот год — на 141 492 тыс. руб., общий отток — на 141 417 тыс. руб., сальдо итоговое составило 75 тыс. руб., а остаток денег в конце года был равен 148 тыс. руб.

В целом можно сделать вывод, что в 2015 г. дефицит средств из-за текущей и инвестиционной деятельности компенсировался с помощью положительного сальдо финансовой деятельности.

В 2016 г. поступление по текущей деятельности (от покупателей и заказчиков) достигли суммы 220 951 тыс. руб.

Платежи по основной деятельности состояли из выплат за сырье, материалы, работы, услуги — на 167 184 тыс. руб., на оплату труда — на 7 742 тыс. руб., на проценты по займам и кредитам — на 9 416 тыс. руб., налога на прибыль — на 108 тыс. руб., прочих — на 34 718 тыс. руб.

Платежей по основной деятельности в этот год предприятие не осуществляло.

Как следствие, положительным моментом является плюсовое сальдо основной деятельности — 1 783 тыс. руб.

Притока денег в инвестиционном разделе не было, в отличие от оттока (на сумму 7 219 тыс. руб.), вследствие чего сформировалось соответствующее отрицательное сальдо.

В течение года было инвестировано в капитальные вложения в объеме 7 219 тыс. руб.

В итоге, сальдо инвестиционной деятельности — -7 219 тыс. руб.

Для финансирования деятельности привлекались кредиты и займы на сумму 19 200 тыс. руб.

В 2016 г. предприятие выкупило долевых ценных бумаг собственников на сумму 5 519 тыс. руб., перечислило по прочим финансовым платежам 8 162 тыс. руб. Общая сумма оттока финансовой деятельности достигла 13 681 тыс. руб.

Результатом движений денег в данном разделе стало сальдо финансовой деятельности на уровне 5 519 тыс. руб.

Совокупный приток достиг суммы 240 151 тыс. руб., а отток — 240 068 тыс. руб., сальдо итоговое — 83 тыс. руб. Остаток денежных средств в конце периода составил 231 тыс. руб.

Очевидно, что в 2016 г. нехватка финансовых средств, образовавшаяся в области инвестиционной деятельности, восполнилась благодаря наличию положительного сальдо текущей и финансовой деятельности.

В целом рекомендуется регулярно проводить анализ движения денежных средств предприятия. Так для этого можно использовать различные автоматизированные программы, позволяющие оценить как движение денежных средств и так и направление денежных потоков предприятия. Поскольку снижение денежных средств негативно сказывается на ликвидности баланса предприятия. А значит в целом и на финансовом состоянии предприятия.

Одним из направлений совершенствования денежных потоков, является оптимизация соотношения дебиторской и кредиторской задолженности.

Список использованной литературы

1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 26.01.1996 №14-ФЗ (принят ГД ФС РФ 22.12.1995) (ред. от 07.02.2012)
2. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 05.08.2000 №117-ФЗ (принят ГД ФС РФ 19.07.2000) (ред. от 07.03.2012)
3. Анализ денежных потоков организации: Сборник задач (с методическими рекомендациями и...): Учебное пособие / Н.А. Алексеева. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 159 с.
4. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческих организаций [Электронный ресурс]: учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям 080109 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит», 080105 «Финансы и кредит» / Л. Т. Гиляровская, А. В. Ендовицкая. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 159 с.
5. Анализ финансового состояния и финансовых результатов предпринимательских структур: Учебное пособие / И.Т. Абдукаримов, М.В. Беспалов. - М.: НИЦ Инфра-М, 2014. - 215 с.
6. Анализ финансовой отчетности коммерческой организации [Электронный ресурс]: учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальности «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» / Н. Н. Илышева, С. И. Крылов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 240 с
7. Анализ финансовой отчетности: Учебник/ВахрушинаМ.А., 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Вузовский учебник, НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 432 с.
8. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие / А.А. Канке, И.П. Кошевая. - 2-e изд., испр. и доп. - М.: ИД ФОРУМ: НИЦ Инфра-М, 2014. - 288 с.
9. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учебник / В.Е. Губин, О.В. Губина. - 2-e изд., перераб. и доп. - М.: ИД ФОРУМ: НИЦ Инфра-М, 2014. - 336 с.
10. Артюшин, В. В. Финансовый анализ. Инструментарий практика [Электронный ресурс] : учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям экономики и управления / В. В. Артюшин. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 120 с.
11. Бардакова Е.В. Современные методы анализа денежного потока корпоративного заемщика // Банковское кредитование. 2014. №6. С. 51 - 59.
12. Бочаров В.В. Управление денежным оборотом предприятий и корпораций. - М.: Финансы и статистика, 2013. – 142с.
13. Брыкин И.Основы управления остатками денежных средств// «Финансовая газета», 2012, №25
14. Бухгалтерская финансовая отчетность: формирование и анализ показателей: Учеб. пособие / С.В. Камысовская, Т.В. Захарова. - М.: Форум: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 432 с.
15. Бычкова С.М., Бадмаева Д.Г. Методика анализа денежных средств и денежных потоков организации // Международный бухгалтерский учет. 2014. N 21. С. 23 - 29.
16. Вахрушева Е. Составление консолидированного отчета о денежных потоках // «Финансовая газета», 2009, №14
17. Власов А.В. Концепция управления денежными потоками в системе финансового менеджмента организации // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет. 2015. N 4. С. 32 - 37.
18. Ефимова Ю.В. Анализ денежного потока как инструмент оценки кредитоспособности заемщика // «Банковское кредитование», 2012, №6 – СПС «КонсультантПлюс»
19. Журавлева Т.А. Отчет о движении денежных средств в свете ПБУ 23/2011 и его анализ // Международный бухгалтерский учет. 2012. №9. С. 34 - 38.
20. Илышева, Н. Н. Анализ финансовой отчетности [Электронный ресурс] : учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальности 080109 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит», 080105 «Финансы и кредит» / Н. Н. Илышева, С. И. Крылов. - М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 431 с.
21. Керимова Ч.В. Анализ и контроль денежных потоков, генерируемых рекламной деятельностью // Аудиторские ведомости. 2015. N 5. С. 53 - 60.
22. Ковалев В.В. Управление денежными потоками, прибылью и рентабельностью: Учебно-практическое пособие. – М.: Проспект, 2015. – 336с.
23. Когденко, В. Г. Экономический анализ [Электронный ресурс] : учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям «Финансы и кредит», «Бухгалтерский учет, анализ и аудит», «Мировая экономика», «Налоги и налогообложение» / В. Г. Когденко. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 392 с.
24. Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие / В.В. Плотникова и др.; Под общ. ред. проф. В.И. Бариленко. - М.: Форум, 2012. - 464 с.
25. Комплексный экономический анализ предприятия / Под ред. Н.В. Войтоловского, А.П. Калининой, И.И. Мазуровой. – СПБ.: Питер, 2012. – 576с.
26. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для вузов / Д.В. Лысенко. - М.: ИНФРА-М, 2014. - 320 с.
27. Корпоративные финансы: Учебник/Самылин А. И. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 472 с.
28. Коршунова М., Нурмухаметов Р. Управление денежными потоками организации при помощи решения SAP ERP // Консультант. 2013. N 3. С. 12 - 16.
29. Крылов С.И. Анализ денежных потоков коммерческой организации по данным отчета о движении денежных средств // «Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет», 2012, №10
30. Любушин, Н. П. Экономический анализ [Электронный ресурс] : учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям 080109 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» и 080105 «Финансы и кредит» / Н. П. Любушин. - 2-е изд., перераб. и доп. – М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 423 с.
31. Максютов, А. А. Экономический анализ [Электронный ресурс] : Учеб. пособие для студентов вузов / А. А. Максютов. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. – 543 с.
32. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций / А.Д. Шеремет, Е.В. Негашев. - 2-e изд., перераб. и доп. - М.: НИЦ Инфра-М, 2014. - 208 с.
33. Модеров С.В. Анализ отчета о движении денег при вынесении суждения о работе компании // Международный бухгалтерский учет. 2012. №2. С. 15 - 19.
34. Москалева Е.Г. Анализ взаимосвязи чистой прибыли и чистого денежного потока по данным бухгалтерской отчетности страховой компании // Международный бухгалтерский учет. 2016. N 1. С. 26 - 46.
35. Орлова О.Е. Анализ отчета о движении денежных средств // Руководитель строительной организации. 2012. №4. С. 35 - 43.
36. Панов М.Роль бюджета движения денежных средств в бюджетном управлении и казначействе// «Финансовая газета», 2012, №25
37. Поляк, Г. Б. Бюджетная система России [Электронный ресурс] : учебник для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Г. Б. Поляк; под ред. Г. Б. Поляка. - 3-е изд., перераб. и доп. - М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 703 с.
38. Прокофьев С.Е. Комплексное управление денежными потоками в сфере российских государственных финансов // Финансы. 2014. N 9. С. 7 - 12.
39. Селезнева, Н. Н. Анализ финансовой отчетности организации [Электронный ресурс] : учеб. пособие для студентов вузов по специальности «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» (080109), слушателей курсов по подготовке и переподготовке бухгалтеров и аудиторов / Н. Н. Селезнева, А. Ф. Ионова. - 3-е изд., перераб. и доп. - М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 583 с.
40. Скудутис М. Денежный поток // Расчет. 2014. N 1. С. 48 - 49.
41. Стратегический анализ и бюджетирование денежных потоков коммерческих организаций: Монография / Е.Б. Маевская. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 108 с.
42. Управление денежными потоками : учебник / И.Я. Лукасевич, П.Е. Жуков. - М.: Вузовский учебник, НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 160 с.
43. Управление денежными потоками компании/КеменовА.В., 2-е изд., стереотипное - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 142 с.
44. Учет внешнеэкономической деятельности: Учебник / А.М. Петров, Е.Е. Листопад, Т.Н. Кокина; Под ред. д.э.н., проф. А.М. Петрова - М.: Вузовский учебник: НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 176 с.
45. Учет, анализ и аудит внешнеэкономической деятельности коммерческих организаций: Учебное пособие / Н.А. Лытнева, Е.А. Боброва, Т.В. Федорова. - М.: ИД ФОРУМ, 2012. - 320 с.
46. Учет, анализ и бюджетирование денежных потоков: Учебное пособие / Т.П. Карпова, В.В. Карпова. - М.: Вузовский учебник: НИЦ Инфра-М, 2014. - 302 с.
47. инансовый анализ деятельности организации: учебник / Н.С. Пласкова. — М.: Вузовский учебник: ИНФРА-М, 2017. — 368 с.
48. Финансовый анализ. Управление финансами [Электронный ресурс] : Учеб. пособие для вузов.- 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 639 с.
49. Финансовый анализ: Учебное пособие / Л.М. Куприянова. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 157 с.
50. Финансы организаций (предприятий): Учебник / Т.Ю. Мазурина, Л.Г. Скамай, В.С. Гроссу. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 528 с.
51. Чернов, В. А. Экономический анализ: торговля, общественное питание, туристский бизнес [Электроннный ресурс] : учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по экономическим специальностям / В. А. Чернов; под ред. М. И. Баканова. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 639 с.
52. Экономический анализ (теория, задачи, тесты, деловые игры): Учебное пособие / Н.В. Климова. - М.: Вузовский учебник: НИЦ Инфра-М, 2014. - 287 с.
53. Экономический анализ: Учебник / Г.В. Савицкая. - 14-e изд., перераб. и доп. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 649 с.