Файл: Баланс и отчетность (Понятие, состав и значение бухгалтерской отчетности организации).pdf

3. Предложения по улучшению финансового состояния АО «Пластик»

Анализ бухгалтерской отчетности АО «Пластик», выполненный в предыдущей главе работы, показал, что был выявлен ряд проблем, которые могут привести к ухудшению финансового состояния предприятия в будущем. Одна из основных проблем для АО «Пластик» в настоящее время – это проблема ликвидности. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса, коэффициентов ликвидности и денежных потоков предприятия позволил сделать вывод о недостаточном объеме абсолютно ликвидных активов, что может вызвать у предприятия сложности при выполнении его наиболее срочных обязательств.

Особое значение данная проблема приобретает для АО «Пластик» в условиях, когда основным элементом имущества предприятия на протяжении трех анализируемых лет оставалась дебиторская задолженность. Рациональное управление дебиторской задолженностью позволит решить проблему ликвидности, а следовательно обеспечит рост уровня платежеспособности предприятия и позволит снизить финансовые риски.

По результатам анализа показателей деловой активности АО «Пластик» был сделан вывод о том, что период инкассирования дебиторской задолженности в 2016 г составил 85,51 дней, что на 13,08 дней больше, чем в предыдущем периоде. Увеличение периода инкассирования дебиторской задолженности указывает на необходимость принятия мер, направленных на ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности. Положительно можно оценить тот факт, что на конец 2016 г. просроченная дебиторская задолженность на предприятии отсутствовала, поэтому все рекомендуемые меры должны быть реализованы в отношении срочной дебиторской задолженности, срок оплаты которой еще не наступил.

Классификация дебиторской задолженности АО «Пластик» по срокам оплаты проведена в таблице 14

Таблица 14

Классификация дебиторской задолженности АО «Пластик» по срокам оплаты на 31.12.2016

Из таблицы видно, что наибольший удельный вес в общей сумме дебиторской задолженности предприятия приходился на задолженность со сроком погашения от 61 до 90 дней. Принимая во внимание недостаток у предприятия абсолютно ликвидных активов, а также для недопущения формирования просроченной дебиторской задолженности АО «Пластик» рекомендуется провести рефинансирование дебиторской задолженности со сроком погашения более 60 дней посредством проведения факторинговой операции. В качестве фактора по данной операции может выступать факторинговая компания «Факторинг - Про», г. Москва. Услуги факторинга данная компания предоставляет на следующих условиях:

1. Период ожидания после наступления даты платежа по договору — 120 дней, т.е. при отсрочке платежа по договорам 60 дней АО «Пластик» сможет пользоваться средствами факторинговой компании до 180 дней.

2. Средний размер комиссионного вознаграждения составляет 16% от суммы переданной в финансирование дебиторской задолженности. Таким образом, при рефинансировании дебиторской задолженности со сроком погашения более 60 дней, расходы по факторингу составят

112659*0,16 = 18025 тыс. руб.

3. При подписании с покупателями писем – уведомлений об уступке размер финансирования дебиторской задолженности составит 90%, а период получения денежных средств – 15 дней. Таким образом, благодаря факторинговой операции АО «Пластик» сможет получить 90% от суммы передаваемой в рефинансирование дебиторской задолженности, что в денежном выражении составит

112659*0,9 = 101393 тыс. руб.

Данная сумма поступит на расчетный счет предприятия, что обусловит рост уровня ликвидности. Оставшиеся 10% предприятие получит после полной оплаты счетов покупателями.

Во избежание неоправданного роста дебиторской задолженности АО «Пластик» предприятию также рекомендуется внести ряд изменений в кредитную политику, осуществляемую по отношению к покупателям. Предприятию рекомендуется установить максимальный период отсрочки платежа на период не более 60 дней. Это позволит ускорить оборачиваемость дебиторской задолженности и сократить ее остаток. В свою очередь при ускорении оборачиваемости дебиторской задолженности уменьшится потребность предприятия в краткосрочных кредитах и займах, что позволит уменьшить уровень финансовой зависимости предприятия.

Для того чтобы стимулировать покупателей погашать задолженность до истечении максимальной отсрочки платежа, т.е. 60 дней, АО «Пластик» рекомендуется применение системы скидок в зависимости от срока оплаты счетов. При привлечении кредитных средств для покрытия кассовых разрывов ставка по кредиту составит 26% в соответствии с чем произведем расчет приемлемых скидок и штрафов в случае несвоевременной оплаты счетов.

При расчете покупателем за товар по факту отгрузки товара величины скидки составит:

26 /365*(60-0) =4,3%

При расчете покупателем за товар в течение 40 дней со дня отгрузки скидка составит: 26/365*(60-40) = 1,4%

При расчете покупателем за товар в течение 30 дней со дня отгрузки скидка составит: 26/365*(60-30) = 2,1%

При расчете покупателем за товар в течение 20 дней со дня отгрузки скидка составит: 26/365*(60-20) = 2,8%

При расчете покупателем за товар в течение 10 дней со дня отгрузки скидка составит: 26/365*(60-10) = 3,6%

Если клиент не оплачивает товар по истечению 60 дней, то величина штрафных санкций за каждый день просрочки составит

(26/365)= 0,07%.

В качестве недостатка, выявленного по результатам анализа источников финансирования АО «Пластик» было отмечено отсутствие у предприятия резервного капитала. Для обеспечения соблюдения требований законодательства сумма резервного капитала должна составлять не менее 5% от величины уставного капитала, т.е.

230111*0,05 = 11505 руб.

Для обеспечения соблюдения минимального требования к величине уставного капитала, полученный показатель необходимо округлить до 12 тыс. руб. Формирование резервного капитала осуществляется из чистой прибыли. Чистая прибыль 2016 г. АО «Пластик» составила 9203 тыс. руб. Таким образом, соотношение между величиной резервного капитала и чистой прибыли отчетного периода составляет:

12/9023*100 = 0,13%

Таким образом, необходимая величина резервного капитала составляет 0,13% от чистой прибыли предприятия, полученной в 2016 г. Это значит, что необходимая сумма резервного капитала может быть сформирована только за счет прибыли отчетного периода.

Для обеспечения выполнения мер по формированию резервного капитала АО «Пластик» рекомендуется внести пункт о порядке его формирования в устав предприятия, т.к. данный пункт в настоящее время отсутствует.

Таким образом, для улучшения финансового состояния АО «Пластик» с учетом проблем, выявленных по результатам анализа бухгалтерской отчетности предприятия были даны следующие рекомендации:

1. Осуществить факторинговую операцию с дебиторской задолженность со сроком погашения более 60 дней;

2. Предоставлять отсрочку платежа покупателям на период не более 60 дней.

3. Для стимулирования покупателей погашать задолженность до истечения максимальной отсрочки платежа была предложена система скидок в зависимости от срока погашения задолженности, а также определена величина штрафных санкций за каждый день просрочки платежа.

4. Сформировать резервный капитал за счет прибыли отчетного периода в сумме 12 тыс. руб.

Думается, что предложенные меры позволят улучшить финансовое состояние АО «Пластик». Данное улучшение будет выражено в росте уровня обеспеченности предприятия абсолютно ликвидными активами, его текущей платежеспособности, сокращении продолжительности операционного и финансового цикла, увеличении выручки и прибыли предприятия.

Заключение

Бухгалтерская отчетность предприятия выполняет ключевую роль в системе информационного обеспечения широкого круга пользователей финансовой информации. В бухгалтерской отчетности содержится информация о финансовом положении организации на отчетную дату, о финансовых результатах ее деятельности, движении денежных средств за отчетный период в систематизированном виде. Роль бухгалтерской отчетности в деятельности предприятия определяется тем, что в процессе ее составления обеспечивается систематизация данных, осуществляется формирование потока релевантной информации, необходимой для принятия управленческих и экономических решений широким кругом пользователей. По данным бухгалтерской отчетности проводится оценка изменений, произошедших в предыдущие периоды, а также осуществляется прогноз на будущее, оценивается степень выполнения плановых показателей и в случае необходимости вносятся соответствующие корректировки.

Состав бухгалтерской отчетности закреплен законодательно. Он определялся с учетом информационных потребностей различных групп пользователей финансовой информации и различается в зависимости от видов отчетности. В состав промежуточной бухгалтерской отчетности включаются основные ее формы: бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах. В состав годовой отчетности помимо основных форм также должны быть включены приложения к ним: отчет об изменениях капитала, отчет о движении денежных средств, пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах.

В работе был проведен анализ бухгалтерской отчетности АО «Пластик». В процессе анализа были исследованы основные формы бухгалтерской отчетности и приложения к ним, сделаны следующие выводы:

1. Динамика, а также изменения в структуре активов АО «Пластик» характеризовались тенденцией сокращения остатка и удельного веса внеоборотных активов, и соответствующего роста остатков и удельного веса оборотных активов. Наибольший удельный вес в общей сумме активов предприятия на 31.12.2016 г. приходился на оборотные активы и прежде всего на дебиторскую задолженность.

2. Структура и динамика источников финансирования деятельности АО «Пластик» определялась структурой и динамикой его активов. На 31.12.2016 г. преобладающим источником финансирования активов предприятия являлись краткосрочные заемные средства, однако темпы роста собственного капитала на конец данного периода превысили темпы роста обязательств предприятия, что с точки зрения влияния на финансовое состояние оценивается положительно.

3. Бухгалтерский баланса АО «Пластик» не мог быть признан ликвидными ни в одном из анализируемых периодов, т.к. предприятие не располагало в достаточном объеме абсолютно ликвидными активами, необходимым для погашения наиболее срочных обязательств предприятия. Низкие значения также были выявлены по коэффициенту абсолютной ликвидности, который ни в одном из анализируемых периодов не соответствовал оптимальному значению. О недостаточном объеме абсолютно ликвидных активов свидетельствуют также результаты анализа отчета о движении денежных средств.

4. Уровень деловой активности АО «Пластик» в 2016 г. увеличился, что подтверждается динамикой коэффициентов оборачиваемости активов. Вместе с тем отрицательное влияние на скорость оборота активов предприятия в 2016 г. оказало увеличение периода нахождения оборотных активов в дебиторской задолженности на 13,08 дней, что также отрицательно повлияло на продолжительность операционного и финансового циклов предприятия.

5. В 2015 – 2016 гг. была выявлена положительная динамика всех показателей рентабельности, что свидетельствует о более эффективном управлении продажами, активами и источниками их финансирования. При этом наибольший прирост показателей рентабельности приходился на 2016 г.

6. Несмотря на преобладание заемных источников финансирования в 2016 г. по сравнению с результатами прошлых лет произошло улучшение финансового состояния предприятия.

Анализ бухгалтерской отчетности АО «Пластик» позволил выявить на предприятии следующие проблемы:

1. Недостаточный объем абсолютно ликвидных активов для выполнения наиболее срочных обязательств.

2. Замедление оборачиваемости дебиторской задолженности;

3. Отсутствие резервного капитала.

С учетом выявленных проблем предприятию были даны следующие рекомендации:

1. Осуществить факторинговую операцию с дебиторской задолженность со сроком погашения более 60 дней;

2. Предоставлять отсрочку платежа покупателям на период не более 60 дней.

3. Для стимулирования покупателей погашать задолженность до истечения максимальной отсрочки платежа была предложена система скидок в зависимости от срока погашения задолженности, а также определена величина штрафных санкций за каждый день просрочки платежа.

4. Сформировать резервный капитал за счет прибыли отчетного периода в сумме 12 тыс. руб. Внести пункт о порядке формирования резервного капитала в устав предприятия.

Расчеты показали, что данные меры обеспечат улучшение финансового состояния АО «Пластик» за счет роста уровня обеспеченности предприятия абсолютно ликвидными активами, повышения текущей платежеспособности, сокращения продолжительности операционного и финансового цикла, получения дополнительной выручки и прибыли в результате ускорения оборачиваемости дебиторской задолженности.