Файл: Анализ движения денежных средств. Структура движения денежных средств. Взаимосвязь чистой прибыли и движения денежных средств (Глава 1 Теоретические аспекты учета движения денежных средств и основы анализа денежных потоков на предприятии).pdf

В разделе «Платежи» абсолютное отклонение 2018 г. к 2016 г. составило 7725 тыс. руб. Это обусловлено тем, что за анализируемый период платежи поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги составили 3784 тыс. руб.; платежи в связи с оплатой труда работников составили 1171 тыс. руб.; платежи взносов в государственные внебюджетные фонды составили 1527 тыс. руб.; платежи иных налогов и сборов составили 888 тыс. руб.; прочие платежи составили 256 тыс. руб. Таким образом, в отчетном году по сравнению с базисным наблюдается положительная динамика.

Таким образом, в результате анализа, автор установил, что сальдо денежных потоков от текущей деятельности в 2018 г. по сравнению с 2016 г. снизилось на 4619 тыс. руб.

Горизонтальный анализ денежных потоков от инвестиционных операций 2016-2018 гг. ООО «Гарант» представлен в таблице 5.

Таблица 5

Горизонтальный анализ денежных потоков от инвестиционных операций 2016-2018 гг. ООО «Гарант»

Наименование показателя	2016	2017	2018	Абсол. отлон. 2018 к 2017	Абсол. отлон. 2018 к 2016
1	2	3	4	5	6
Поступления – всего, в том числе	-	1405	36	(1369)	+36
от продажи внеоборотных активов (кроме финансовых вложения)	-	1405	36	(1369)	+36
Платежи – всего, в том числе	-	202	-	(202)	-
в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов	-	202	-	(202)	-
Сальдо денежных потоков от инвестиционных операций	-	1203	36	(1167)	+36

За анализируемый период произошли изменения показателей денежных средств от инвестиционных операций.

В 2018 г. относительно 2017 г. наблюдалась следующая динамика. В разделе «Поступления» абсолютное отклонение 2018 г. к 2017 г. составило -1369 тыс. руб. Это было обусловлено тем, что произошло снижение поступлений от продажи внеоборотных активов (кроме финансовых вложений) на 1369 тыс. руб. В 2018 г. по сравнению с 2017 г. ООО «Гарант» не совершало крупных продаж внеоборотных активов.

---

В разделе «Платежи» абсолютное отклонение 2018 г. к 2017 г. составило -202 тыс. руб. Это связано с тем, что ООО «Гарант» не совершало платежей, связанных с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов. Сальдо денежных потоков от текущих операций в 2018 г. по сравнению с 2017 г. снизилось на 1167 тыс. руб.

В 2018 г. относительно 2016 г. наблюдалась следующая динамика: в разделе «Поступления» абсолютное отклонение 2018 г. к 2016 г. составило 36 тыс. руб., а в разделе «Платежи» нет движения денежных средств. Это связано с тем, что ООО «Гарант» в 2016 г. не занималось крупными инвестиционными операциями, следовательно, и движения денежных средств в этом разделе не было. Сальдо денежных потоков от текущих операций в 2018 г. по сравнению с 2016 г. увеличилось на 36 тыс. руб.

За анализируемый период ООО «Гарант» не занималось финансовыми операциями, следовательно, и движения денежных средств в этом разделе не было.

Вертикальный анализ движения денежных потоков от текущих операций 2016-2018 гг. ООО «Гарант» представлен в таблице 6.

Таблица 6

Вертикальный анализ денежных потоков от текущих операций 2016-2018 гг. ООО «Гарант»

Наименование показателя	2016	2017	2018	Уд. вес, % 2016	Уд. вес, % 2017	Уд. вес, % 2018
1	2	3	4	5	6	7
Поступления - всего, в том числе:	28179	31219	31285	100	100	100
от продажи продукции, товаров, работ и услуг	21570	25618	26523	76,55	82,06	84,78
арендных платежей, лицензионных платежей, роялти, комиссионных и иных аналогичных платежей	6090	5170	4699	21,61	16,56	15,09
прочие поступления	519	431	63	1,84	1,38	0,13
поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги	13125	16788	16999	57,51	57,67	55,65
в связи с оплатой труда работников	6849	7317	8020	30,01	25,13	26,26
взносы в государственные внебюджетные фонды	826	1621	2353	3,62	5,56	7,7
иные налоги и сборы	1609	2602	2497	7,05	8,94	8,17
прочие платежи	412	782	677	1,81	2,7	2,22

---

В 2018 г. в составе поступлений преобладают поступления от продажи продукции, товаров, работ и услуг (84,78%). Самый малый удельный вес приходится на прочие поступления и составляет 0,13%. В 2018 г. в составе платежей преобладают платежи поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги (55,65%), а самый малый удельный вес приходится на прочие платежи и составляет 2,2%.

В 2017 г. в составе поступлений преобладают поступления от продажи продукции, товаров, работ и услуг (82,06%). Наименьший удельный вес приходится на прочие поступления и составляет 1,38%. В 2017 г. в составе платежей преобладают платежи поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги (57,67%), а самый малый удельный вес приходится на прочие платежи и составляет 2,7%.

В 2016 г. в составе поступлений преобладают поступления от продажи продукции, товаров, работ и услуг (76,55%). Минимальный удельный вес приходится на прочие поступления и составляет 1,84%. В 2016 г. в составе платежей преобладают платежи поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги (57,51%), а самый малый удельный вес приходится на прочие платежи и составляет 1,81%.

Таким образом, за анализируемый период в ООО «Гарант» наблюдается положительная динамика: преобладание входящих денежных потоков над исходящими.

Вертикальный анализ денежных потоков от инвестиционных потоков 2016-2018 гг. ООО «Гарант» представлен в таблице 7.

Таблица 7

Вертикальный анализ денежных потоков от инвестиционных операций 2016-2018 гг. ООО «Гарант»

Наименование показателя	2016	2017	2018	Уд. вес, % 2018	Уд. вес, % 2017
1	2	3	4	5	6
Поступления – всего, в том числе	-	1405	36	100	100
от продажи внеоборотных активов (кроме финансовых вложений)	-	1405	36	100	100
Платежи – всего, в том числе	-	202	-	-	100
в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов	-	202	-	-	100

---

В 2018 г. в составе денежных потоков от инвестиционных операций имеют место только поступления. На них приходится 100%. Это означает, что организация ООО «Гарант» не совершало каких-либо платежей.

В 2017 г. в составе денежных потоков от инвестиционной деятельности преобладают поступления. Это хорошая ситуация для организации потому, что входящих денежных потоков больше, чем исходящих.

В 2016 г. ООО «Гарант» не занималось инвестиционными операциями, поэтому денежных потоков от этой деятельности нет.

За анализируемый период в ООО «Гарант» наблюдается положительная динамика преобладание входящих денежных потоков над исходящими. С 2018 по 2016 ООО «Гарант» не занималось финансовыми операциями, следовательно, и движения денежных средств в этом разделе не было.

Коэффициентный анализ движения денежных средств за 2016-2018 гг. представлен в таблице 8.

Таблица 8

Коэффициентный анализ движения денежных средств ООО «Гарант»

Показатель	2016	2017	2018	Откл. 2018 к 2017	Откл. 2018 к 2016
Коэффициент ликвидности денежного потока	1,23	1,07	1,02	(0,05)	(0,21)
Коэффициент текущей платежеспособности	-	6,96	-	-	6,96
Коэффициент обеспеченности денежными средствами	-	57,34	78,69	+21,35	-
Интервал самофинансирования	-	86,83	109,87	+23,04	-
Достаточность денежного потока по текущим операциям для самофинансирования	-	10,44	-	-	+10,44
Коэффициент рентабельности положительного денежного потока	0,01	-0,03	0,03	+0,06	+0,02
Коэффициент рентабельности среднего остатка ДС	-	-0,24	0,13	+0,37	-
Коэффициент оборачиваемости среднего остатка ДС	-	6,3	4,87	(1,43)	-
Коэффициент рентабельности оттока денежных средств	0,01	-0,04	0,03	+0,07	+0,02
Коэффициент платежеспособности	1	1	1	-	-

---

В 2016 г. коэффициент ликвидности денежного потока от текущих операций составит 1,23. Данный показатель больше единицы, следовательно, денежные потоки от текущих операций ликвидны. В 2017 г. для денежных потоков от текущих операций он составит 1,07. Данный показатель больше единицы, следовательно, денежные потоки от текущих операций ликвидны. В 2018 г. для денежных потоков от текущих операций он составил 1,02. Данный показатель больше единицы, следовательно, денежные потоки от текущих операций ликвидны.

Данный показатель в 2018 г. по сравнению с 2017 г. снизился на 0,05 (темп роста при этом составил 95,93%), а в 2018 г. по сравнению с 2016 г. снизился на 0,21 (темп роста при этом составил 82,93%). Таким образом, за анализируемый период коэффициент ликвидности денежного потока от текущих операций снижается, но остается больше единицы, следовательно, денежные потоки от текущих операций ликвидны.

В 2016 г. коэффициент платежеспособности денежного потока невозможно рассчитать, потому что организация не совершала никаких операций по инвестиционной деятельности. В 2017 г. для денежных потоков от текущих операций он составит 6,96. Данный показатель больше единицы, следовательно, организация может полностью гасить свои обязательства по текущей деятельности за счет превышения притоков над оттоками. В 2018 г. коэффициент платежеспособности денежного потока невозможно посчитать, потому что платежи по данной деятельности составили ноль, следовательно, организация может полностью гасить свои обязательства по текущей деятельности за счет превышения притоков над оттоками.

Данный показатель в 2018 г. по сравнению с 2016 г. увеличился на 6,96. Таким образом, за анализируемый период коэффициент ликвидности денежного потока от инвестиционных операций то снижается, то увеличивается но остается больше единицы, следовательно, денежные потоки от инвестиционных операций ликвидны.

В 2018 г. коэффициент обеспеченности денежными средствами составил 78,69, то есть ООО «Гарант» сможет почти 79 дней существовать без дополнительного притока денежных средств. В 2017 г. коэффициент составил 57,34, то есть ООО «Гарант» сможет 54 дня существовать без дополнительного притока денежных средств. Коэффициент обеспеченности денежными средствами в 2018 г. по сравнению с 2017 г. увеличился на 21,35 (темп роста при этом составил 137,23%).

Показатель интервала самофинансирования в 2016 г. по сравнению с 2017 г. увеличился на 23,04 (темп роста при этом составил 126,53%). В 2017 г. коэффициент составит 86,83, то есть ООО «Гарант» сможет почти 87 дней существовать без дополнительного притока денежных средств самофинансироваться не только за счет имеющегося остатка денежных средств, но и за счет краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности. В 2018 г. коэффициент составил 109,87, то есть ООО «Гарант» сможет почти 110 дней самофинансироваться не только за счет имеющегося остатка денежных средств, но и за счет краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности.

---