Файл: Проблемы формирования и развития валютной системы Российской Федерации.pdf

Введение

В настоящее время роль валютной системы как стабилизирующего и системообразующего элемента экономической системы очень значительна в силу усиления мировой интеграции и взаимопроникновения обычаев, культур, инструментов и договоренностей. Современное общество не мыслит себя и свое развитие без использования многочисленных валют и проведения таких необходимых расчетных операций. В глобализирующемся мире валютные отношения являются связующим элементом между субъектами экономической системы.

Целью настоящей работы является выявление закономерностей, проблем и перспектив развития валютной системы Российской Федерации. Данная цель обусловила постановку следующих задач исследования:

- охарактеризовать сущность, эволюцию валютной системы и ее правового регулирования в Российской Федерации;

- определить понятие, роль и классификацию валютного курса;

- исследовать тенденции многофакторности валютного курса Российской Федерации;

- проанализировать особенности динамики валютного курса в современных условиях хозяйствования;

- изучить характеристики развития валютного рынка Российской Федерации, сложившегося в условиях плавающего валютного курса и особенности его регулирования;

- очертить проблемы и перспективы либерализации валютного регулирования в Российской Федерации.

В качестве объекта настоящего исследования выступила национальная валютная система, тенденции и проблемы ее становления и развития. Предмет исследования – отношения, складывающиеся в процессе развития валютной системы.

Настоящее исследование выполнено на основе значительной информационной базы, в качестве которой выступили законодательные и нормативно-правовые акты, научные публикации по валютно-кредитной проблематике, а также статистические данные и аналитические отчеты, предоставленные Банком России. Информационная база настоящего исследования надежна в силу того, что представлена, в частности, следующими нормативно-правовыми актами: ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации», ФЗ «О валютном регулировании и валютном контроле, Письмом Банка России «О Вольфсбергских принципах" Федеральным законом "О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма", Инструкцией Банка России от 15.07.2005 N 124-И (ред. от 01.09.2015) "Об установлении размеров (лимитов) открытых валютных позиций, методике их расчета и особенностях осуществления надзора за их соблюдением кредитными организациями".

Надежности информационной базе настоящего исследования придали также научные статьи, написанные по проблеме становления и развития как мировой, так и национальной валютной системы и валютно-кредитных отношений. Особо необходимо отметить современные учебные пособия таких авторов как Бабурина Н.А., Миловидов В.Д., Хорунжин М.Г., Авдокушин Е.Ф., Мокеева Н.Н., Эскиндаров М.А., Звонова Е.А., выпущенные в 2014-2019 годах. Так, материалы данных авторов легли в основу первой теоретической главы настоящего исследования.

Вторая глава настоящего исследования написана на основе статистических данных Банка России и научных публикаций таких авторов как Кузнецова В.В., изучавшей особенности курсовой политики национального регулятора и выбора режима обменного курса, Шахновича Р.М., Невзоровой А.В, которые выявили особенности установления валютного курса на современном этапе развития валютной системы. Полезной для настоящей работы стал научный труд Иманалиева А.М., выявившего детерминанты курса национальной валюты. Использованы также материалы Аналитической записки Департамента исследований и прогнозирования Банка России, изданные в 2017 году. Существенно расширили представление по данной проблематике труды Кондратова Д.И, Ницуляса А.А., Тупчиенко В.А., которые выявили современные противоречия в развитии валютной системы страны.

Особенно стоит отметить коллективный труд Дробышевского С.М., Коваль А.А., Левашенко А.Д., касающийся направлений совершенствования валютного контроля в Российской Федерации на основе опыта передовых стран мира. В монографии приводится много примеров стран, которые создали новые органы валютного контроля и пошли по пути значительной либерализации валютных операций в законодательстве.

Курсовая работа состоит из введения, трех глав, разделенных на параграфы, заключения, списка использованных источников и приложений.

1. Теоретические основы валютной системы

1.1. Сущность, особенности функционирования валютной системы, ее эволюция и правовое регулирование валютных отношений в Российской Федерации

Все страны мира взаимосвязаны между собой и осуществляют различные по своему направлению и цели отношения. Особенную важность приобретают международные валютные отношения, которые направлены на реализацию операций в валютах разных государств на мировом рынке. Основными формами организации международных валютных отношений являются валютные системы, в свою очередь классифицирующиеся на мировую, национальную и региональную валютные системы [6, с.12].

Валютная система представляет собой специально организованную форму валютных отношений на различных уровнях от мирового до регионального и выступает в виде важного элемента экономической системы страны, группы стран либо же международной экономической системы [8, c. 9]. В контексте настоящей курсовой работы важно определить понятие национальной валютной системы. Под национальной валютной системой мы будем понимать специальным образом устроенную форму организаций валютных отношений в Российской Федерации, которая установлена законодательно и принимает во внимание различные виды межгосударственных соглашений.

Национальная валютная система характеризуется определенными особенностями, описывающими ее взаимодействие с валютными системами других стран мира. Состояние валютной системы Российской Федерации обусловлено международной экономической конъюнктурой [7, c. 23] .

Окончательное оформление мировой валютной системы имело место в середине 19 столетия. Мировая валютная система тесно связана с национальными валютными системами. Валютная система содержит связанные между собой элементы (рис. 1).

Элементы валютной системы

механизм действия валютных ограничений

процедура получения и использования кредитных средств в зарубежных валютах

органы валютного контроля и регулирования

расчетные и платежные средства

механизм конвертируемости валют

режим работы рынка драгметаллов

процедура международных расчетов

режим валютного курса

Рисунок 1. Элементы валютной системы

*составлено по материалам [10]

Основными компонентами национальной валютной системы является национальная валюта, валютные ограничения, структура золотовалютных резервов, процедура формирования валютного курса, конвертируемость национальной валюты, правила и особенности функционирования рынка валют и золота, процедура взаимных международных расчетов между государствами, органы, обслуживающие валютные операции.

В валютной системе на разных уровнях взаимодействуют между собой субъекты и объекты валютных отношений [11, c. 45]. Важное значение также имеет конечная цель ее управления и инструменты, обладающие определенной спецификой. В качестве субъектов валютных отношений выступают действующие игроки валютной системы и органы ее регулирования. Важнейшими действующими лицами валютных отношений являются физические и юридические лица, а также государство в лице специализированных органов [12, c. 41]. В качестве регуляторов валютной системы выступают органы валютного контроля и регулирования. К ним прежде всего относят:

- кредитные учреждения;

- центральные банки.

Органы регуляции имеют свои определенные задачи. В частности, к ним относят оперативное, а также стратегическое управление валютными отношениями. Решение этих задач лежит в плоскости применения специализированных инструментов, касающихся валютного контроля и регулирования. Важнейшими инструментами стратегического управления валютной системой являются установление уровня золотовалютных резервов, регулирование курсов резервных валют и валют других стран, установление различных валютных ограничений [13, c. 51].

Оперативное управление валютными отношениями осуществляется посредством осуществления центральными банками стран интервенций на внутреннем валютном рынке. Такое поведение национального банка гарантирует стабильное развитие валютной системы государства.

В качестве объектов валютных отношений выступают процедура участия зарубежных инвестиций в банковском секторе государства, механизм установления валютного режима и валютного курса, расчеты в зарубежной валюте, кредитование, механизм открытия счетов в различных валютах [8, c. 32].

Финансовый рынок оказывает воздействие на состояние валютной системы.

Валютный контроль и регулирование прошли определенные этапы развития, в ходе которых изменялись инструменты управления валютным рынком (табл. 1).

Федеральный Закон «О валютном регулировании и валютном контроле» № 173-ФЗ от 2003 года установил основополагающие принципы функционирования валютной системы. Так, государство является главным субъектом, реализующим валютное регулирование посредством соответствующих мировой конъюнктуре экономических мер [2]. При этом отсутствует неоправданное вмешательство государства в осуществление валютных операций субъектов валютного рынка. Внешняя и внутренняя валютная политика, валютное регулирование и валютный контроль государства характеризуется своим единством.

Таблица 1

Этапы валютного контроля и регулирования в Российской Федерации

*таблица составлена автором на основе источников [7, 10,11]

Этот принцип относится и к системе валютного контроля и валютного регулирования. Государство принимает на себя обязательства, связанные с защитой потребностей всех заинтересованных субъектов, действующих на валютном рынке.

Валютное регулирование в Российской Федерации осуществляет Банк России, а также Правительство [11, c.56]. Регулирование осуществляется посредством выпуска специальных актов валютного регулирования, которые обязательны к выполнению всеми участниками валютного рынка. К задачам Банка России в этой сфере относят выпуск и внедрение единых форм учета осуществляемых в валютной системе валютных операций. Подготовка статистических материалов по проведенным валютным операциям также входит в компетенцию Центрального банка. Банк России, а также Правительство страны контролируют проведение валютных операций различных видов и форм.

Вольфсбергские принципы были направлены Центральным банком во все кредитные учреждения. Этот документ противодействует отмыванию незаконных денежных средств. На основе этих принципов банковские учреждения разрабатывают свою политику, которая направлена на противодействие легализации преступных доходов. Таким образом, банковская система остается защищенной от противоправных операций подобного характера [3].