Файл: «Антикризисное управление: цели и проблемы (на примере современной организации)».pdf

1. Стратегический кризис – возможности организации оказываются подорванными или разрушенными, и нет возможности их восстановления или создания каких-либо новых перспектив.

2. Оперативный кризис (кризис результатов) – организация несет убытки и приближается к ситуации дефицита баланса.

3. Кризис ликвидности – возрастающие убытки способны привести к потере платежеспособности и снижению финансовой устойчивости.

Кризисное состояние в организации предполагает прохождение определенных этапов развития (Приложение 3) [42; 202]:

1. Ранний – некоторые проявления неэффективности в производственной деятельности.

2. Промежуточный – недостаток оборотных средств. На данной стадии развития приостанавливается или прекращается реализация инвестиционных проектов.

3. Поздний – изменение графиков производства, приостановление кредитования и др. Данная стадия развития предполагает ликвидацию активов проекта.

Диагностика – определение состояния явления, объекта или процесса управления на основе проведения анализа, выявление в них слабых мест. Диагностику следует рассматривать как процесс, который осуществляется во времени и пространстве [38; 54].

Цель диагностики – установить диагноз объекта исследования, к примеру, организации-должника, и сделать заключение о его состоянии на дату завершения исследования. Диагноз – подведение результатов исследования и заключение по этим результатам. Задачи диагностики заключаются в выявлении мер, направленных на упорядочение работы всех составных элементов системы, и способов их реализации [34; 57].

Основными критериями диагностики являются [28; 200]:

1. Критерии эффективности производства.

Данные критерии измеряются экономией от повышения объемов производства, уменьшения накладных расходов, снижения транспортных расходов, а также трудовых и сырьевых ресурсов.

2. Критерии маневренности производства.

Измеряются с помощью показателей резерва производственных мощностей, сбалансированности запасов (товаров, материалов), оцениванием связей между технологическими функциями.

3. Критерии гибкости стратегии.

Определяют возможность организации реагировать на изменения окружающей среды. Основными показателями являются: способность изменения структуры производственных фондов и мощностей для производства новой продукции, стимулирование инновационной деятельности, научно-технический уровень производственных процессов, уровень квалификации кадров.

В зависимости от целей диагностика банкротства организации классифицируется на две основные системы [24; 39]:

1. Экспресс-диагностика.

Основная цель экспресс-диагностики банкротства – раннее обнаружение признаков кризиса и предварительная оценка его масштабов. Данная система диагностики позволяет разработать оперативные меры по нейтрализации кризисных состояний, но значимый эффект от ее применения возникает только на стадии легкого финансового кризиса.

При более существенных масштабах кризиса указанная система обязательно должна дополняться системой фундаментальной диагностики.

2. Фундаментальная диагностика.

Позволяет получить более широкое представление о кризисном состоянии организации и конкретизировать методы и способы ее финансового оздоровления.

Каждый вид диагностического анализа включает определенную совокупность методов, к которым в основном относят [21; 115]:

1. Мониторинг внешней среды и системный анализ сигналов о потенциальных изменениях состояния и конкурентного статуса организации.

2. Аудит финансового состояния организации.

3. Анализ кредитной политики и задолженности организации.

4. Определение рисков.

5. Оценивание текущего состояния организации и прогнозирование ее потенциальных состояний в дальнейшем.

Инструментами диагностирования при этом являются [29; 51]:

1. Статистика.

С помощью статистики финансовых результатов деятельности организации рассматривается концепция развития, анализируется влияние различных ситуаций на финансовые результаты, обосновываются управленческие решения и планы, анализируются результаты деятельности организации, определяется стратегия развития организации.

2. Моделирование.

Организация представляет собой последовательность открытых субъектно-ориентированных систем: с одной стороны, организация является частью рынка, с другой – отстаивает в конкурентной борьбе собственные интересы [35; 150].

3. Прогнозирование.

Деятельность, направленная на определение и исследование возможных альтернатив потенциального развития организации. Главная роль отводится прогнозированию сбыта продукции. Основная цель прогноза – определение тенденции факторов, воздействующих на ситуацию на рынке [19; 55].

4. Эксперимент.

Применяется при отсутствии в организации необходимых информационных данных и базируется на привлечении квалифицированных специалистов.

5. Экспертиза.

Экспертиза нужна в том случае, если есть основания предполагать, что что-либо из документации организации не соответствуют действующему законодательству.

6. Маркетинговые исследования.

Маркетинговое исследование – постоянный поиск, сбор, анализ и представление сведений и данных, относящихся к определенной рыночной ситуации, с которой пришлось столкнуться организации [12; 191].

Конкретный набор инструментов применяется в зависимости от типа кризиса и формы его проявления.

Основой успешного и объективного проведения диагностического исследования является также соблюдение ряда принципов [7; 48]:

1. Ранняя диагностика кризисных явлений в экономической и финансовой деятельности организации.

Возможность возникновения кризиса должна диагностироваться на самых ранних стадиях с целью своевременного применения способов ее нейтрализации.

2. Срочность реагирования на кризисные явления.

Каждая возникшая кризисная ситуация предполагает новые сопутствующие ему явления, поэтому, чем раньше будут применены антикризисные механизмы, тем большими возможностями восстановления будет располагать организация [17; 121].

3. Адекватность реагирования организации на степень реальной угрозы ее финансовому равновесию.

Используемая система механизмов по нейтрализации угрозы банкротства чаще всего связана с финансовыми затратами или убытками. При этом уровень данных затрат и убытков должен быть адекватен уровню угрозы ликвидации организации, иначе не будет достигнут ожидаемый эффект (если действие механизмов недостаточно) или организация будет нести неоправданно большие расходы (если действие механизма избыточно) [8; 14].

4. Полная реализация внутренних возможностей выхода организации из кризисного состояния.

В борьбе с угрозой ликвидации организация должна рассчитывать исключительно на внутренние финансовые возможности.

Способ принятия управленческих решений в организации определяет скорость реагирования на кризисное явление в том или ином временном интервале [15; 78].

Таким образом, цель диагностического анализа состоит в том, чтобы дать ответы на вопросы, связанные с деятельностью определенной организации. Практическая составляющая данного вопроса – диагностика действующей организации – будет рассмотрена в следующей главе курсовой работы.

2. Диагностика финансового состояния АО «Дюрэй» в антикризисном управлении

2.1. Организационно-экономическая характеристика организации

Акционерное общество «Дюрэй» действует на основании Устава, утвержденного Протоколом Общего собрания акционеров от 03.04.2015 г. Ранее данная организация была зарегистрирована как Закрытое акционерное общество «Дюрэй», но в связи с вступлением в силу Федерального закона от 5 мая 2014 г. №99-ФЗ компания переименована в Акционерное общество «Дюрэй» (АО «Дюрэй») [3].

Целью деятельности организации является извлечение прибыли путем удовлетворения общественных потребностей в работах и услугах [2]. Для реализации данной цели организация осуществляет следующие виды деятельности [52]:

- производство электрических ламп и осветительного оборудования;

- производство прочего электрооборудования;

- прочая оптовая торговля;

- деятельность автомобильного грузового транспорта;

- организация перевозок грузов;

- хранение и складирование;

- аренда прочего автомобильного транспорта и оборудования;

- производство бытовых электрических приборов;

- осуществление иных видов деятельности, не запрещенных действующим законодательством Российской Федерации.

Уставный капитал акционерного общества составляет 1 000 000 руб. Уставный капитал разделен на обыкновенные именные акции в бездокументарной форме в количестве 100 000 шт. номинальной стоимостью 10 руб. каждая. При учреждении акционерного общества все акции приобретены единственным учредителем.

В АО «Дюрэй» создается резервный фонд в размере 5% от уставного капитала. Резервный фонд акционерного общества формируется путем обязательных ежегодных отчислений в размере 5% от чистой прибыли [4].

Текущая стоимость организации, с учетом реализации всех ее возможностей, определяется структурой экономического потенциала. В АО «Дюрэй» можно выделить следующие факторы, влияющие на значение экономического потенциала данной организации [6; 30]:

1. Производственный потенциал:

- объем, структура, темпы производства;

- номенклатура продукции;

- обеспеченность сырьем и материалами, уровень запасов, темп их использования;

- парк оборудования и степень его использования, резервные мощности.

АО «Дюрэй» является российским заводом-изготовителем энергосберегающего светодиодного освещения под торговой маркой DURAY™. С апреля 2015 г. реализуется программа «Модернизация производственных линий DURAY», в рамках которой запускается новая линия сборки конвейерного типа, создается дополнительный участок механической обработки и система «умного» склада. Данные преобразования позволяют увеличить производственную мощность на 20%, показатель автоматизации производства на 15%, склад готовой продукции на 20%, а также сократить сроки производства и отгрузки на 25% [52].

Согласно бухгалтерскому балансу уровень запасов и стоимость основных средств стабильно увеличиваются. 

2. Организационный потенциал: организационная структура, методы управления, стиль управления, квалификация, престиж и имидж организации.

На данный момент упразднены две должности, занимающиеся управлением финансами, Генеральный директор и Исполнительный директор, и введена должность Директор.

3. Маркетинговый потенциал: производимые товары, доля рынка, каналы распределения и сбыта продукции, маркетинговые планы и программы, стимулирование сбыта, реклама, ценообразование [11; 150].

В АО «Дюрэй» разработана стратегия развития до 2020 г., в которой зафиксированы амбициозные цели развития продуктовой линейки и географии присутствия.

В 2014 г. организация вступила в ряды членов Торгово-промышленной палаты Пермского края.

Также в 2014 г. АО «Дюрэй» занимает третью строчку в рейтинге светильников для потолков по данным журнала «Современная светотехника» №1 от 2014 г. В рейтинге приняли участие 10 компаний. Представленные светильники должны были создать равномерное освещение на рабочей плоскости (0,8 м. от уровня пола) со средним значением 500 лк. в условном помещении офиса, торгового зала, кабинета или другого объекта, где установлены подвесные потолки типа «Армстронг».

Ценообразование в АО «Дюрэй» формируется исходя из определения себестоимости товара с начислением установленной нормы прибыли. Расчётная цена сравнивается с действующей рыночной ценой. По итогам такого сравнения принимается решение о целесообразности выпуска определённого вида продукции [52].

4. Инновационный потенциал [18; 9]:

- затраты, отнесенные на разработки;

- объем инновационной продукции;

- численность персонала, занятого разработками и исследованиями.

На новом этапе развития АО «Дюрэй» выводит в серийное производство серии уличных светильников Эльбрус, промышленных Енисей и административно-бытовых Алтай, длительное время проходивших лабораторные испытания и техническую доработку. Производственный цех и офисная часть организации объединены и переведены в новый комплекс площадью 2 500 кв.м. [52].

5. Финансовый потенциал: чистая прибыль, величина собственного и заемного капитала, величина и структура затрат, состояние имущества, финансовые ресурсы [37; 84].

АО «Дюрэй» получает прибыль и оборотные средства за счет продажи произведенных светодиодных светильников. Продажа осуществляется в регионы РФ и в страны ЕврАзЭС.