Файл: Анализ состава имущества предприятия с точки зрения эффективности его использования.pdf

Как мы видим, коэффициент оборачиваемости находится в прямой зависимости от суммы выручки от реализации товаров, работ, услуг за исследуемый период и в обратной зависимости от показателя среднегодовой стоимости оборотных активов предприятия. Чем больше выручка, тем больше коэффициент оборачиваемости активов, и тем меньше период времени необходимый для превращения средств, вложенных в оборотные активы или их составляющие, в денежную форму. А следовательно, если предприятие стремится сократить этот период, оно должно сократить количество запасов, хранящихся на складах, путем определения минимальных необходимых остатков производственных сырья и материалов на складах, а так же наладить сбыт продукции по наиболее высоким закупочным ценам с целью увеличения объема выручки.

Для более полного представления об эффективности использования активов рассчитаем продолжительность одного оборота оборотных средств (То):

2014 г. 360 / 0,384 = 937 дней

2015 г. 360 / 0,457 = 787 дней

2016 г. 360 / 0,548 = 657 дней

Итак, данный показатель свидетельствует о том, что для того чтобы вложенные в оборотные активы средства вновь приобрели форму денежных средств предприятию требуется в 2014 г. 937 дней, в 2016 г. – 787 дней, в 2016 г. – 657 дней. Конечно снижение этого показателя можно рассматривать как положительную тенденцию, но в целом такое положение дел говорит о том, что предприятию следует более рационально использовать оборотные средства и наращивать объем выручки от реализации продукции. Конечно не стоит забывать о том, что сельское хозяйство такая отрасль, которая в течение большей части года несет затраты для получения будущей продукции и только в конце года после сбора урожая может получить выручку от ее продажи, и с учетом этого коэффициент оборачиваемости в год и более можно считать нормальным для данной отрасли.

Аналогично рассчитаем значения данных показателей для составляющих оборотных активов, занимающих наибольший удельный вес в структуре оборотных активов предприятия.

Сырье и материалы:

Ко (2014) = 2399/((2572+1522)/2)=1,172 То (2014) = 360/1,172=307 дн.

Ко (2015) = 2649/((972+1723)/2)=1,966 То (2015) = 360/1,966=183 дн.

Ко (2016) = 6757/((2884+2494)/2)=2,513 То (2016) = 360/2,513=143 дн.

Животные на выращивании и откорме:

Ко (2014) = 2399/((3010+3156)/2)=0,778 То (2014) = 360/0,778=463 дн.

Ко (2015) = 2649/((3156+3154)/2)=0,840 То (2015) = 360/0,840=429 дн.

Ко (2016) = 6757/((4648+6963)/2)=1,164 То (2016) = 360/1,164=309 дн.

Затраты в незавершенном производстве и полуфабрикаты:

Ко (2014) = 2399/((280+745)/2)=4,681 То (2014) = 360/4,681=77 дн.

Ко (2015) = 2649/((445+992)/2)=3,687 То (2015) = 360/3,687=98 дн.

Ко (2016) = 6757/((1843+3426)/2)=2,565 То (2016) = 360/2,565=140 дн.

Налоги по приобретенным товарам, работам, услугам:

Ко (2014) = 2399/((206+500)/2)=6,796 То (2014) = 360/6,796=53 дн.

Ко (2015) = 2649/((350+454)/2)=6,590То (2015) = 360/6,590=55 дн.

Ко (2016) = 6757/((609+814)/2)=9,497 То (2016) = 360/9,497=38 дн.

Дебиторская задолженность:

Ко (2014) = 2399/((140+197)/2)=14,237 То (2014) = 360/14,237=25 дн.

Ко (2015) = 2649/((201+104)/2)=17,370То (2015) = 360/17,370=21 дн.

Ко (2016) = 6757/((172+764)/2)=14,438 То (2016) = 360/14,438=25 дн.

Из расчетов видно, что наибольший период оборота наблюдается по статье «Животные на выращивании и откорме». Это прежде всего, обусловлено характером самого производства, который предполагает прохождение всех стадий: рождение молодняка, его выращивание и откорм, реализация либо перевод в основное стадо. Процесс выращивания молодняка занимает период более года. В связи с этим период оборота рассчитанный выше по данной статье считается нормальным.

3.5. Оптимизация имущественного положения ООО «Дружба»

Продолжительность оборота как всех текущих активов, так и отдельных видов может измениться за счет суммы выручки и средних остатков оборотных средств. Для расчета влияния данных факторов используется способ цепной подстановки:

То (2014) = 360 * 6246/2399=937 дн.

То (усл.)=360*5798/2399=870 дн.

То (2015)=360*5798/2649=787 дн.

∆То (ОБср.)=870-937=-67 дн.

∆То (В)= 787-870=-83 дн.

∆То (общ.)=-67-83=787-937=-150 дн.

Из расчетов видно, что продолжительность одного оборота оборотных средств в 2015 г. по сравнению с 2014 г. снизилась на 150 дней, в том числе за счет изменения средних остатков оборотных средств продолжительность оборота снизилась на 67 дней , за счет изменения выручки продолжительность снизилась на 83дня.

Эффект ускорения оборачиваемости оборотных средств выражается в высвобождении, уменьшении потребности в них в связи с улучшением их использования. Различают абсолютное и относительное высвобождение оборотных средств.Абсолютное высвобождение отражает прямое уменьшение потребности в оборотных средствах.Относительное высвобождение отражает как изменение величины оборотных средств, так и изменение объема реализованной продукции.

Сумма высвобожденных средств из оборота в связи с ускорением (-Э) или дополнительно привлеченных средств в оборот (+Э) при замедлении оборачиваемости капитала определяется умножением однодневного оборота по реализации на изменение продолжительности оборота/16/:

± Э = Вф ÷ Д × ∆То (4.1)

± Э = 2649 ÷ 360 × ( -150) = -1103,75 млн.руб.

В связи с ускорением оборачиваемости оборотных средств в 2015 г.получили дополнительно высвобожденные средства на сумму 1103,75млн.руб.

Аналогично можно рассчитать объем высвобождаемых средств в 2016 г. за счет изменения скорости оборота оборотных средств в 2016 г. по сравнению с 2015 г.

То (2015) = 360 * 5798/2649=787 дн.

То (усл.)=360*12322/2649=1674 дн.

То (2016)=360*12322/6757=657 дн.

∆То (ОБср.)=1674-787=887 дн.

∆То (В)= 657-1674=-1017 дн.

∆То (общ.)=887-1017=657-787=-130 дн.

Приведенные расчеты свидетельствуют о том, что в 2016 г. по сравнению с 2015 г. продолжительность одного оборота оборотных средств снизилась на 130 дней, в том числе за счет увеличения средних остатков оборотных средств продолжительность оборота увеличилась на 887 дней, но за счет значительного роста объема выручки в 2016 г. продолжительность одного оборота снизилась на 1017 дней. В результате разнонаправленного действия факторов общее снижение продолжительности одного оборота оборотных средств составило 130 дней.

Далее рассчитаем сумму высвобожденных средств за счет уменьшения продолжительности одного оборота:

± Э = 6757 ÷ 360 × ( -130) = -2440,03 млн.руб.

За счет ускорения оборачиваемости оборотных средств в 2016 г. дополнительно высвободилось оборотных средств на сумму 2440,03 млн.руб.

Выводы:

Необходимо принимать меры по повышению эффективности использования основных средств. Нужно определить основные приоритетные направления повышения использования основных средств и рассчитать первоочередные меры на результативные показатели, в том числе нужно провести подсчет экономических резервов. Недостаточно определить только экономические резервы, но и требуется проконтролировать их внедрение, обеспечив необходимыми трудовыми, материальными и финансовыми ресурсами. Одним из важных направлений анализа эффективности использования основных средств является использование амортизационной политики. Начисление амортизации осуществляется для возмещения затрат на приобретение основных фондов и соответственно амортизация предназначена для инвестирования и возмещения.

Необходимо более тщательно подходить к вопросу о формировании оборотных активов и особое внимание уделить эффективному управлению запасами. Нужно проследить, чтобы не было необоснованного отвлечения активов из производственного оборота. Эффективное управление запасами позволяет уменьшить производственные потери из-за дефицита материалов.

Для уменьшения дебиторской задолженности на предприятии должны постоянно вестись работы по ускорению платежей путём совершенствования расчётов, заключению договоров с полной или частичной предоплатой, активно применяться вексельная форма расчётов, приниматься меры по взысканию задолженности в виде штрафов, пени, а также через судебные органы и т.д.

Заключение

В процессе выполнения данной курсовой работы мною были изучены теоретические основы анализа имущества предприятия на основании трудов белорусских, российских и западных экономистов, которые в последствии были применены для анализа внеоборотных активов и оборотных активов исследуемого предприятия с точки зрения их рационального использования, были изучены источники информации необходимые для проведения анализа размещения средств предприятия и его имущественного положения. Источниками данной информации для меня стали годовые отчеты ООО «Дружба» за 2014, 2015 и 2016 года.

На основании этих данных мною были изучены состав и структура землепользования предприятия, состав и структура его товарной продукции, численность трудовых ресурсов и эффективность их использования, основные показатели производственной деятельности и показатели рентабельности предприятия. Все эти показатели были изучены в динамике и сравнении за три года.

Также в этой работе были рассмотрены такие показатели, как актив баланса, основной капитал, оборотные активы и общая оценка имущественного положения предприятия.

Структура активов за 2014-2016гг предприятия несколько изменилась: уменьшилась доля внеоборотных активов, а доля оборотного соответственно увеличилась в 2015г на 2,87%, в 2016г на 1,48 % . Доля оборотных средств в сфере производства увеличилась в 2015г на 3,2 %, а в 2016г увеличилась на 0,83%. В сфере обращения доля оборотных средств в 2015г снизилась на 0,33%, в 2016г увеличилась на 0,65%. Изменилось органическое строение капитала: в 2014г отношение основного капитала к оборотному составляло 2,722, в 2015г = 2,363, в 2016г = 2,190, что будет способствовать ускорению его оборачиваемости.

Анализируя состав основных средств мы пришли к следующим выводам: за анализируемый период большую часть основных средств составляли здания и сооружения и машины и оборудование (более 40 % от общей суммы).

Особое внимание уделяется изучению состояния и динамике основных средств, так как они имеют большой удельный вес в долгосрочных активах предприятия. Для этого были рассчитаны показатели состояния и движения основных средств.Коэффициент износа основных средств в 2015г вырос на 11,38%, что свидетельствует о процессе старения основных средств, причем снижение процесса обновления составил 22,29% (100 – 77,71). В 2016г коэффициент износа снизился на 5,79%, но при этом рост процесса обновления основных средств составил 125,53%. Следует отметить, что в 2015 г. наблюдается незначительное снижение среднегодовой стоимости имущества организации (-234,5 млн.руб.), но уже в 2016 г. данный показатель резко возрастает на 101,18% (201,18 – 100). Это конечно же связано с реорганизацией хозяйства в 2016 г., что привело к резкому росту имущества организации.

Но если рассматривать такой показатель как фондовооруженность, то становится видно, что данный показатель из года в год снижается: в 2015 г. на 6,76%, в 2016 г. – на 2,73%, что конечно рассматривается как неготивный фактор.

В целом за период с 2014 г. по 2016 г.сумма активов увеличилась на 23529 млн.руб. . Но хоть и доля внеоборотных активов превышает, наблюдается увеличение доли оборотных средств.

За анализируемый период наибольший удельный вес в оборотных активах имеют животные на выращивании и откорме: в 2014 г. – 51,52 %, в 2015 г. – 48,75 %, в 2015 г. – 48,14%.

Вторую позиции в структуре оборотных активов предприятия в течение двух лет занимают сырье и материалы: в 2014 – 24,84%, в 2015 – 26,63%. Но в 2016 г. доля сырья и материалов значительно снизилась – на 9,34%, одновременно увеличилась доля затрат в незавершенном производстве, что может свидетельствовать о сбоях в производственном процессе и неритмичности производства.

Как положительный факт можно оценить уменьшение остатков денежных средств по состоянию на конец 2016 г., что указывает на повышение эффективности работы со свободными денежными средствами.

В процессе выполнения курсовой работы были также изучены показатели эффективности использования активов предприятия, в частности показатели оборачиваемости активов предприятия – коэффициент оборачиваемости активов и время одного оборота активов. Данные показатели были изучены как в целом по оборотным активам, так и по наиболее значимым группам активов, они были рассмотрены в динамике, был проведен факторный анализ показателей для выявления наиболее значимых факторов, влияющих на изменение показателей.

Увеличение выручки в 2015 г. по сравнению с 2014 г. на 250 млн.руб. привело к увеличению коэффициента оборачиваемости оборотных фондов за этот период на 0,04, а снижение среднегодовой стоимости оборотных средств на 448 млн.руб. привело к увеличению анализируемого показателя на 0,033. Общее изменение за год составило 0,073.

В 2016 г. по сравнению с 2015 г. увеличение коэффициента оборачиваемости на 0,708 также произошло из-за увеличения суммы выручки на 4108 млн.руб., но увеличение среднегодовой стоимости оборотных средств на 6534 млн.руб. привело к снижению показателя на 0,617. Общее увеличение исследуемого показателя составило 0,091.

Как мы видим, коэффициент оборачиваемости находится в прямой зависимости от суммы выручки от реализации товаров, работ, услуг за исследуемый период и в обратной зависимости от показателя среднегодовой стоимости оборотных активов предприятия. Чем больше выручка, тем больше коэффициент оборачиваемости активов, и тем меньше период времени необходимый для превращения средств, вложенных в оборотные активы или их составляющие, в денежную форму. А следовательно, если предприятие стремится сократить этот период, оно должно сократить количество запасов, хранящихся на складах, путем определения минимальных необходимых остатков производственных сырья и материалов на складах, а так же наладить сбыт продукции по наиболее высоким закупочным ценам с целью увеличения объема выручки.