Файл: Анализ движения денежных средств. Структура движения денежных средств. Взаимосвязь чистой прибыли и движения денежных средств.pdf

Прямой анализ движения денежных средств организации. Этот метод предполагает расчет величины доходов от видов деятельности. Отчет формы № 4, служащий информационной базой данных, построен на разделении денежных потоков от деятельности: текущей или операционной, определяющей величину выручки от продаж товаров и услуг, полученных кредитов, авансов и доход после уменьшения на сумму понесенных затрат от этой деятельности; инвестиционной, фиксирующей динамику финансов, направленных на приобретение, реализацию или техническое перевооружение основных фондов, а также покупку нематериальных активов; финансовой, направленной на получение займов различной срочности, погашение задолженности перед кредитными учреждениями, выплату дивидендов, осуществление финансовых вложений.

Прямой анализ движения денежных средств предприятия базируется на основных финансовых показателях 4-й отчетной формы и традиционно дает возможность контролировать их величину, а также определять уровень платежеспособности компании. ^[14]

Косвенный метод. Этот способ позволяет рассчитать показатели, характеризующие объем чистого финансового потока, и степень взаимосвязи между ними и полученной прибылью. В основе лежит методика проведения пересчета полученного финансового результата с корректировками к размеру чистой прибыли. Использование этого метода неприемлемо при анализе потоков от инвестиционной и финансовой деятельности. В таком случае применим исключительно прямой метод. ^[15]

Несоответствие суммы денежных активов размеру финансового результата обусловлено тем, что формирование прибыли происходит по принципу начисления, а динамика денежных средств измеряется кассовым методом. К тому же отдельные доходы и расходы формируются, не влияя на сумму прибыли и структуру финансов. ^[16]

К примеру, начисление амортизации задевает формирование прибыли, не уменьшая объем денежных средств, а платежи дебиторам в отчетном периоде, наоборот, увеличивают размер денежных активов, не отражаясь на финансовом результате компании. Используя косвенный анализ движения денежных средств, проводят необходимые корректировки, связанные: с временными несовпадениями в отражении доходов и расходов в учете притоков и оттоков средств; с операциями, которые не влияют на расчет чистой прибыли, но вызывают изменения динамики денежных средств; с операциями, влияющими на расчет прибыли, но не изменяющими размер финансов.

Отправной точкой при косвенном методе анализа динамики денег является чистая прибыль, размер которой представлен в отчете формы № 2. Затем корректируются суммы (уменьшается или увеличивается показатель прибыли), не связанные с движением финансовых потоков. Для упорядочения сравнительных данных за анализируемый период применяют следующую систему: оборот активного счета отмечается знаком «минус», а его снижение – знаком «плюс» и, напротив, оборот пассивного счета - со знаком «плюс», его снижение – со знаком «минус». ^[17]

1.3 Структура движения денежных средств

Для формирования цельного (свободного, общего) бюджета предприятия необходимо иметь некоторые основные бюджеты, одним из которых является Бюджет движения денежных средств –БДДС.

Разработчиков БДДС в формате (виде) формы никто не ограничивает, они сами могут для своего конкретного предприятия разработать подходящую форму. Но возникает один момент –это согласование плановых форм с последующими фактическими данными, которые будут отражаться в бухгалтерских формах.

Следовательно, в частности БДДС должен согласовываться по виду и подходу к расчету данных с отчетом «Отчет о движении денежных средств» (форма №4) утвержденная Приказом Минфина РФ « О формах бухгалтерской отчетности» от 13.01.2011 №4Н. ^[18]

Данным приказом утвержден прямой метод расчета объема денежных потоков. Этот метод основан на движении денежных средств по счетам предприятия.

Данные для заполнения расчетной формы можно получить из главной книги и записей в регистрах бухгалтерского учета. Исходный элемент расчета –выручка от реализации продукции (товаров, работ, услуг) . Ещё существует второй основной метод расчета объема денежных потоков –это косвенный. В данном случае расчет денежных потоков ведется от показателя чистой прибыли с соответствующими корректировками на статьи, не отражающие реальное движение денежных средств. Однако, и в том и другом способе расчета нам необходимо видеть в БДДС в планируемом периоде (к примеру, это один год) движение денежных средств каждый месяц. А внутри месяца –ежедневное поступление/расходование денежных средств. Форма №4 этого сделать не позволяет, но предприятие может самостоятельно вносить столбцы и строки в соответствующую форму  (впрочем, это мало используется). ^[19]

Могут ли данные бухгалтерского учета предоставить в будущем (по наступлении планируемого периода) данные о ежедневном движении денежных средств? Ответ –да. Что ещё необходимо видеть в форме БДДС. Думаю, со мной согласятся, в том, что важно отображение расчетов через банк по расчетному счету и через кассу предприятия –объем поступлении для разных видов деятельности может существенно различаться и играть достаточно существенную роль при составлении БДДС. Для чего необходима ежедневная разбивка денежных потоков?  -Она будет базироваться и частично отображать специфические таблицы –прогнозные графики поступления денежных средств. Договора с разными потребителями готовой продукции могут быть заключены на условиях авансового платежа, предоплаты, либо реализация в кредит и т.д. Этот временной лаг должен учитываться при составлении указанных графиков в БДДС.  - Необходима увязка БДДС и бюджета доходов и расходов (БДиР), так как все расходы во времени можно производить только после получения средств на расчетный счет.^[20]

Соответственно, также ежедневно можно и нужно запланировать порядок расходов, по степени их необходимости (к примеру для непрерывного производства –обязательно обеспечение сырьем, материалами, топливом, заработной платой по датам и.т.д.) В данном случае также определяется дискретность (непрерывность) денежного потока, поступающего на предприятие.

В книге В.Е. Хрицкого, Т.В. Сизовой, В.В. Тамаюнова  «Внутрифирменное бюджетирование» –проводятся следующие меры по подготовке формы №4 для бюджетирования:  

-выделить дебиторскую задолженность  (разделить выручку на предоплату и поступления за продукцию, отгруженную раннее);  

-устранить статьи чисто фискального происхождения;  

- детализировать наиболее важные статьи оплаты счетов;

 - привести в соответствие с форматами плана капитальных (первоначальных) затрат статьи, отражающие капитальные затраты и финансовые вложения;

 -выделить позицию, отражающую возврат займов и кредитов;  

-предусмотреть учет денежных суррогатов.

Само название финансового отчета говорит о том, что в нем приводятся данные о потоках денежных средств. Но это не совсем так. ОДДС представляет собой обобщение данных о денежных средствах и высоколиквидных финансовых вложениях, которые могут быть легко обращены в заранее известную сумму денежных средств и подвержены незначительному риску изменения стоимости (далее - денежные эквиваленты). Например, к денежным эквивалентам могут быть отнесены ценные бумаги с малым сроком обращения (банковские векселя).^[21]

В ОДДС отражаются платежи организации и поступления в организацию денежных средств и денежных эквивалентов (денежные потоки организации), а также остатки денежных средств и денежных эквивалентов на начало и конец отчетного периода. При этом не все платежи признаются денежными потоками. В частности, не указываются в ОДДС платежи организации и поступления в организацию, изменяющие состав денежных средств или денежных эквивалентов, но не изменяющие их общую сумму, в том числе получение наличных со счета в банке, перечисление денежных средств с одного счета организации на другой ее счет.^[22]

Все денежные потоки в ОДДС делятся по трем направлениям:

- текущие - связаны с приносящей выручку деятельностью организации и часто являются результатом операций, формирующих прибыль (убыток) от продаж;

- инвестиционные - связаны с покупкой, созданием или выбытием внеоборотных активов, обеспечивающих денежные поступления в организацию в будущем;

- финансовые - связаны с финансированием на долговой или долевой основе, приводят к изменению капитала и заемных средств, будущих денежных потоков.^[23]

Вывод

Целью и основной задачей существования любой коммерческой структуры является получение максимально высокого уровня дохода, который измеряется в денежном выражении.

Денежные средства инвестируются в оборотные и внеоборотные активы будущего предприятия. В процессе осуществления деятельности начальные вложения проходят соответствующие преобразования, результатом которых является получение прибыли - денежных средств.

При всем многообразии размещения денежные средства отражаются только в активе баланса предприятия.

2. Анализ и структура движения денежных средств на примере ОАО «Карандашная фабрика»

2.1 Краткая организационно-техническая характеристика ОАО «Карандашная фабрика»

Общество было образовано в июне 2006 года.

Основной целью создания Общества является осуществление торговой деятельности. Вследствие того, что предприятие является коммерческим, то результатом его деятельности является прибыль.

Предметом деятельности Общества является выполнение следующих видов деятельности:

- реализация канцелярских товаров;

- реализация печатной продукции;

- торгово-закупочная деятельность (с правом открытия магазинов и иных торговых точек);

- изготовление товаров народного потребления.

Данный перечень видов деятельности не является исчерпывающим. Общество вправе осуществлять любые виды деятельности, не запрещенные законом. Не используемые виды деятельности в данное время, являются потенциальными резервами для увеличения эффективности работы предприятия.

Отдельными видами деятельности, перечень которых определяется федеральными законами, Общество может заниматься только на основании специальных разрешений (лицензий).

Основной вид деятельности ОАО «Карандашная фабрика» - реализация канцелярских товаров и печатной продукции.

Общество расположено в центральной части города, что помогает получать большую прибыль, так как многие покупки жителями города производятся как раз в центральной части.

Основные экономические показатели ОАО «Карандашная фабрика» представлены в таблице 1.

Таблица 1

Характеристика основных экономических показателей ОАО «Карандашная фабрика»