Файл: Ликвидность и платежеспособность банка и основы управления ими (на примере АО «Банк Интеза»).pdf

Использованию первого обстоятельства для финансирования банком долгосрочных проектов способствует рост количества обслуживаемых клиентов и стабильное развитие экономики, что позволяет прогнозировать движение суммарных оттоков на таких счетах достаточно точным. Однако эти средства являются весьма чувствительными к неожиданным изменениям дел в банке, на финансовом рынке или в экономике страны, и «львиная» доля из них в подобном случае может быть немедленно предъявлена к исполнению.

Далее, если приток средств на счета клиентов, в том числе депозитные, равен или выше оттока средств с тех же счетов, то отсутствие сбалансированности активно-пассивных операций по срокам никак не отразится на платежеспособности банка, так как реально все требования будут оплачиваться за счет вновь поступающих средств, т.е. автоматически можно производить замещение источников кредитования. Возникновение риска в этом случае может быть связано только с недостатком средств для кредитования новых проектов.

С развитием финансового рынка у банков появилась возможность, при возникновении дефицита ликвидности оперативно привлекать средства от других банков или других участников финансового рынка (путем привлечения на депозит или выпуска долговых обязательств, свободно обращающихся на рынке). Однако этот рынок чутко реагирует на финансовое «здоровье» банка, и в случае развития кризиса в банке межбанковское кредитование может быть прекращено, а к его проблемам прибавится еще и дисбаланс активно-пассивных операций по срокам. Также существует возможность появления кризиса на самом рынке, что при внезапном развитии событий обострит проблему сбалансированности операций по срокам. При этом наибольший риск будет угрожать банку, если он использует средства, привлеченные с финансового рынка как источник финансирования долгосрочных вложений, а не в качестве инструмента текущей ликвидности.

Риск недостаточности определенного договором средства платежа возникает в силу того, что в финансовых операциях кроме наиболее распространенной формы расчетов в национальной валюте (в наличном и безналичном виде), часто используются и другие формы платежных средств: иностранная наличная и безналичная валюта; ценные бумаги третьей стороны; отсутствие средств на корреспондентском счете в банке, через который проводится клиентский платеж.

Недостача наличности для нормального функционирования банка возникает в ситуации чистого оттока наличности из банка по двум основным причинам: отсутствие безналичных средств на счете банка; несвоевременное пополнение кассы наличностью в силу неверного прогноза потребности банка в наличных средствах.

Валютный риск с точки зрения ликвидности имеет две составляющие: способность своевременно и в полном объеме удовлетворить обязательства перед клиентами в иностранной валюте и влиять на величину ликвидной позиции банка в связи с изменением курсов валют, с которыми работает банк.

К технологическим рискам следует отнести сбои программного обеспечения, сбои на линиях связи, ошибки оформления платежных документов персоналом и клиентами. Особенность данного рода рисков заключается в том, что они неожиданны и проявляются на последней стадии исполнения обязательств перед клиентами – при проведении платежей. Объективно в этих условиях банк имеет мало шансов оперативно предотвратить возникший сбой, чтобы провести платеж своевременно. К основным причинам возникновения подобных рисков следует отнести недостаточную квалификацию сотрудников, отсутствие надлежащего контроля за оформлением и проведением платежей, недостаточный уровень автоматизации и программного обеспечения и совпадение проведения платежей в период отладки нового программного обеспечения, когда возможны сбои в работе оборудования.

Риск невозврата выданных средств определяется через кредитный, инвестиционный риски и риск концентрации. Невозврат кредитов или потеря инвестиций означают для банка не только потерю собственных средств, но и снижение платежных потоков, поступающих в банк в сроки, установленные договорами. При этом невозврат крупных кредитов может создать на локальном промежутке времени существенный дефицит ликвидности, который к тому же может оказаться неожиданным, если управление кредитным портфелем находится на низком уровне.

Риск отзыва существенной части пассива. Развитие риска снижения ликвидности, в первую очередь, связано с ростом предъявляемых к банку требований. Массовое изъятие средств со счетов банка может явиться следствием многих причин, определяющих поведение его клиентов. Среди этих причин следует выделить нестабильную политическую обстановку; падение устойчивости самого банка; сезонные выплаты у основных категорий клиентов банка; ухудшение состояния дел в отдельных отраслях и в экономике в целом; всплески покупательной активности на потребительском рынке; уход, по любой причине, крупных кредиторов банка.

Риск падения имиджа сложно поддается количественным оценкам, так как в одинаковых ситуациях может проявляться по-разному. Однако его воздействие на ликвидность неоспоримо. От изменения имиджа банка зависит, во-первых, приток и снятие клиентами средств со счетов и, во-вторых, его заемная способность и, прежде всего, величина лимитов кредитования, открытых банку его контрагентами по межбанковскому рынку.

Риск невозможности своевременной реализации активов во многом определяется уровнем развития финансового рынка и изменением его ликвидности. Этот уровень зависит от емкости рынка, количества его участников, его инфраструктуры, уровня развития правового обеспечения.

Основной причиной такого рода риска может стать либо кризис на финансовом рынке, когда подавляющее большинство участников будет стремиться продать принадлежащие им активы, либо сегмент рынка, на котором банк захочет реализовать свой актив, слабо развит или не отличается высокой ликвидностью (например, рынок недвижимости).

Риск невозможности привлечения средств на финансовом рынке. Управление пассивами, т.е. восполнение дефицита ликвидности за счет привлечения средств с финансового рынка, зависит от устойчивости предложения свободных ресурсов на рынке, развитости корреспондентских отношений с другими банками и от уровня оценки кредитоспособности банка.

На неустойчивых рынках, к которым следует отнести и межбанковский рынок России – основной источник покупной ликвидности для большинства банков, нередко возникает ситуация, когда спрос на временно свободные ресурсы многократно превышает их предложение. В таких условиях резко возрастает вероятность невозможности своевременно погасить дефицит ликвидности за счет средств, привлеченных с рынка.

Ценовые риски тесно связаны с рассмотренными выше количественными рисками и, как правило, являются следствием тех же самых причин – уровня развития сегментов финансового рынка, на которых работает банк, и его собственного финансового положения.

Чем более стабилен и развит рынок, тем устойчивее ценовые характеристики на его инструменты и уже диапазон их колебаний по заключенным сделкам.

Устойчивость и кредитоспособность банка определяет уровень риска, который берут на себя его кредиторы. Чем выше этот риск, тем выше «премия» за него – процентная ставка за пользование средствами.

И, наконец, при невыполнении взятых на себя обязательств перед банком появляется перспектива выплаты штрафов, пеней и неустоек по невыполнению или несвоевременному исполнению договоров. Основная опасность для банка в этой ситуации заключается в большом объеме или сроке неисполненных обязательств, так как в большинстве заключаемых банком договоров предусмотрены жесткие штрафные санкции, быстро нарастающие во времени.

К основным методам защиты от риска следует отнести:

• • компенсацию потерь, возникших вследствие наступления неблагоприятных обстоятельств. Она может производиться как за собственный счет, путем создания резервов на величину прогнозируемых рисков, так и через использование залогов и гарантий третьих лиц по выданным кредитам.
  • передачу риска другим субъектам экономических отношений. Передавать риск можно путем страхования риска у третьих лиц, в том числе распределяя риск между несколькими страховщиками. К чисто финансовому способу передачи рисков другим следует отнести операции хеджирования сделок.
  • «распыление» риска. «Распыление» риска производится путем диверсификации операций банка и условий их проведения, тем самым риск снижается по отдельным категориям сделок.
  • повышение качества управления рисками и их планирования. Оно позволяет снизить потери, вызванные ошибками руководства и персонала банка. К основным элементам управления риском относятся: определение риска, его нормирование, методы контроля за ним, мониторинг.
  • введение ограничений на проведение банком рисковых операций на практике реализуется путем установления лимитов на них

3.2 Методология оценки ликвидной позиции АО «БАНК ИНТЕЗА»

В процессе управления ликвидностью АО «БАНК ИНТЕЗА» постоянно решает проблему доходности и ликвидности.

Проблему платежеспособности и ликвидности банка следует рассматривать не только в разрезе отдельных рисков, но и как часть сценария вероятного развития кризиса ликвидности в АО «БАНК ИНТЕЗА». Например, задержка платежей и наличие картотеки у АО «БАНК ИНТЕЗА», имеющего запас ликвидности и не попавшего еще в кризис, скорее всего, не будет иметь для него серьезных последствий и дело ограничится оргвыводами для персонала и, возможно, чувством досадной неприятности для руководства. Большая же часть клиентов этого попросту не заметит. В то же время, если подобные задержки произойдут в разгар кризиса, когда у банка будут практически исчерпаны запасы ликвидности, а кредиторы настороже, такая ситуация может спровоцировать цепную реакцию – закрытие лимитов на банк со стороны контрагентов и отток средств с лицевых счетов. Это может быстро превратить банк из временно платежеспособного в полностью неплатежеспособный.

Разработка и анализ сценария развития кризиса ликвидности для руководства важен еще потому, что, как показывает отечественная и зарубежная практика, почти все банкротства банков являются следствием кризиса ликвидности. Прочие же причины способствуют нарастанию и усилению кризиса. Воздействие любого фактора на деятельность банка, будь то рост долгосрочных вложений, увеличение процента невозврата клиентами ссуд, отток средств со счетов и т.д., с точки зрения его дееспособности прямо или косвенно выражается в изменении платежных потоков и, как следствие, влияет на величину ликвидной позиции банка. Работа по выявлению проблем, способных негативно влиять на финансовое состояние АО «БАНК ИНТЕЗА», включает в себя не только мониторинг рынков, на которых работает банк, но и состояние его клиентов. Эти работы включают предварительный анализ устанавливаемых в банке лимитов, работу его подразделений с клиентами и контроль за проведением наиболее крупных операций с целью своевременного выявления тех из них, которые могут в последствии негативно повлиять на финансовое состояние банка, нарушение им нормативных и законодательных требований к банковской деятельности, а также нарушение его платежеспособности или привести в будущем к конфликтам с клиентами.

В связи с этим можно порекомендовать АО «БАНК ИНТЕЗА» перечень конкретных действий, организуемых через управленческие решения и сроки их реализации для мероприятий по восстановлению ликвидности на случай непредвиденного развития событий.

Возможными составляющими перечня действий являются:

а) увеличение уставного капитала кредитной организации;

б) получение субординированных займов;

в) реструктуризация обязательств, например, депозитов, в т.ч. принадлежащих акционерам и сотрудникам, из краткосрочных в долгосрочные обязательства кредитной организации и/или субординированные кредиты (депозиты);

г) привлечение краткосрочных кредитов (депозитов);

д) привлечение долгосрочных кредитов (депозитов);

е) ограничение (прекращение) кредитования на определённый срок;

ж) реструктуризация активов, в том числе продажа части активов;

з) сокращение либо приостановление проведения расходов.

По результатам проведенной работы, мы можем предложить ряд практических рекомендаций по улучшению управления ликвидностью АО «БАНК ИНТЕЗА».

Первая из них состоит в том, что менеджеры по управлению ликвидностью должны контролировать деятельность всех отделов АО «БАНК ИНТЕЗА», отвечающих за использование и привлечение средств, и координировать свою деятельность с работой этих отделов. Например, всякий раз, когда отдел коммерческих кредитов открывает новую кредитную линию для клиента, управляющий ликвидными средствами должен быть готов к возможному снятию средств по этому кредиту. Если отделы срочных и сберегательных счетов ожидают поступления крупных депозитных сертификатов в ближайшие дни, управляющий ликвидными средствами должен быть проинформирован об этом.

Вторая рекомендация заключается в том, что менеджеры по управлению ликвидностью ЗАО «БАНК ИНТЕЗА» должны предвидеть (если это возможно), когда наиболее крупные вкладчики и пользователи кредитов ЗАО «БАНК ИНТЕЗА» планируют снять средства со счёта или увеличить вклады. Это позволит управляющим планировать свои действия в случае возникновения дефицита или излишка ликвидных средств.

Суть третьей рекомендации состоит в следующем: потребности ЗАО «БАНК ИНТЕЗА» в ликвидных средствах и решения относительно их размещения должны постоянно анализироваться в целях избежания и излишка, и дефицита ликвидных средств. Излишние ликвидные средства, которые не реинвестируются в тот же день, ведут к потерям доходов ЗАО «БАНК ИНТЕЗА», в то время как их дефицит должен быть быстро ликвидирован во избежание неблагоприятных последствий поспешных займов или продаж активов, также ведущих к потерям доходов.