Файл: ПРОЦЕССЫ ПРИНЯТИЯ РЕШЕНИЙ В ОРГАНИЗАЦИИ( Теоретико-методологические аспекты принятия управленческих решений).pdf

Судить о деятельности предприятия за предшествующие два года (2015, 2016) можно по следующим данным, представленным в таблице 2.2.

Изучив основные показатели деятельности, можно сделать вывод, что выручка от реализации растет, так в 2016 году она составила38 038 т.р. по сравнению с 2015 годом (35234 т.р.) увеличение составило 8% (т.е. рост на 2084 т. р.) Данный показатель можно объяснить в основном увеличением объемом продаж и спросом населения. Так как, рост реализации опережал рост себестоимости, которая возросла лишь на 2,4%, то прибыль от реализации выросла на 25,6% (на 2168 т.р.).

Увеличение издержек можно объяснить увеличением тарифов на различные услуги, а также на расходы, связанные с реализацией продукции. Однако, при опережающем росте реализации, затраты на 1 рубль реализованной продукции снизились с 76 коп/рубль до 72 копеек на рубль, что является, несомненно, положительной тенденцией и говорит о хорошо поставленной работе по контролю затрат и сокращению себестоимости, оптимизации производственного процесса на предприятии.

Таблица 2.2 – Основные показатели финансово-хозяйственной деятельности ООО «Дубай»

Показатели	2015 г.	2016 г.	Абсолютное отклонение	Темп роста в %
1.Среднесписочная численность работников, чел	15	16	1	106,7
2. Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.	7 529	5 863	-1666	77,9
3. Среднегодовая стоимость остатков оборотных средств, тыс. руб.	5 957	10 415	4458	174,8
4. Выручка от реализации в сопоставимых ценах, тыс. руб.	35 234	38 038	2804	108
5. Затраты на производство реализованной продукции, тыс. руб.	26 767	27 403	636	102,4
6. Прибыль от реализации продукции, тыс. руб.	8 467	10 635	2168	125,6
7.Затраты на 1 рубль реализованной продукции, руб.	0,76	0,72	-0,04	94,7
8. Фондоотдача на 1 рубль основных фондов, руб.	4,68	6,49	1,81	138,7
9. Фодовооруженность, руб/чел	502	366	-136	72,9
10. Производительность труда, тыс. руб./чел.	2349	2377	28	101,2
11. Рентабельность продаж, %	24	28	4	116,7

---

Сокращение стоимости основных производственных фондов на 1666 т.р. привело к снижению фондовооруженности, но при этом значительно (на 38,7%) выросла фондоотдача. Возможно в связи со снижением фондовооруженности рост производительности труда был не столь значителен, как рост выручки и фондоотдачи, и составил лишь 1,2%.

Все это положительно сказалось на одном из основных показателей эффективности деятельности – показателе рентабельности продаж. Рост рентабельности составил 16,7% и ее показатель в 2016 году достиг 28%.

Все это положительно сказалось на одном из основных показателей эффективности деятельности – показателе рентабельности продаж. Рост рентабельности составил 16,7% и ее показатель в 2016 году достиг 28%.

В рыночных условиях для предприятий важнейшее значение имеют показатели, характеризующие финансовые аспекты его деятельности. Проведем анализ финансовых показателей деятельности предприятия. Анализ структуры средств предприятия (табл. 2.2) показывает, что значительная часть средств - это долгосрочные активы (на начало года они занимали 55,8% всех активов предприятия). К концу года доля этих активов существенно (на 22,1%) снижается до 36,0% от средств предприятия), по сумме их стоимость снизилась (на 1666 тыс. руб.).

Оборотные средства, составлявшие на начало года значительную величину средств предприятия (44,2%), к концу года в абсолютном выражении значительно возросли (на 74,8%), однако за счет увеличения общей величины активов, относительная их величина выросла менее значительно и они стали занимать 64,0% от всех активов предприятия. Т.е. предприятие наращивало объем оборотных средств. При этом относительно возросли материальные оборотные средства (товарные запасы) – их прирост удельный вес изменился с 14,1 до 41,5% от всех средств предприятия.

Положительным моментом было то, что на предприятии возросла величина денежных средств (на 46,7%), и их доля стала составлять 3,6% вместо 2,8 – значит у предприятия сохранились возможности расплачиваться с поставщиками товаров, работниками и бюджетом.

Одновременно у предприятия снизилась дебиторская задолженность. Как видно из таблицы снижение дебиторской задолженности по сумме больше, чем рост денежных средств (589 тыс. руб. по сравнению с 205 тыс. руб.). Все это говорит о том, что предприятие увеличило внимание в работе с денежными средствами и истребованию дебиторской задолженности, часть которых были вложены в товарные запасы.

Таблица 2.3 - Анализ наличия, состава и структуры средств предприятия

---

	На начало года				Изменения за отчетный период, "+", "-"
Средства предприятия	сумма, тыс. руб.	удельный вес, %	сумма, тыс. руб.	удельный вес, %	в тыс. руб. гр.3-гр1	в % гр.5/гр.1*100)	Изменение структуры, процентные пункты (гр.4 - гр.2.)
1	2	3	4	5	6	7	8
Всего средств (итог баланса)	13 486	100,0	16 278	100,0	2 792	20,7	0,0
Долгосрочные активы (итог раздела 1 актива)	7 529	55,8	5 863	36,0	-1 666	-22,1	-19,8
нематериальные активы	0	0,0	0	0,0	0	0,0	0,0
Текущие активы (оборотные средства)	5 957	44,2	10 415	64,0	4 458	74,8	19,8
Материальные оборотные средства	1 906	14,1	6 748	41,5	4 842	254,0	27,3
Денежные средства и краткосрочные ценные бумаги	373	2,8	578	3,6	205	55,0	0,8
Дебиторская задолженность и прочие активы	3 678	27,3	3 089	19,0	-589	-16,0	-8,3

Таблица 2.4 - Оценка собственных и заемных источников средств предприятия

Источники средств	на начало года		на конец года		Изменения за отчетный период
	сумма, тыс. руб	удельный вес, %	сумма, тыс. руб	удельный вес, %	в тыс.руб. (гр.3-гр.1)	в % (гр.5/гр.1*100)
1	2	3	4	5	6	7
1. Всего источников	13 487	100	16 278	100	2 791	20,7
1.1. Собственные (раздел 1 Пассива)	6 932	51,4	11 238	69	4 306	62,1
1.1.1.Уставный капитал	10	0,1	10	0,1	0	0
1.1.2. Нераспределенная прибыль	6 922	99,9	11 228	99,9	4 306	62,2
2.1. Заемные	6 555	48,6	5 040	31	-1 515	-23,1
2.1.1. Долгосрочные финансовые обязательства	-	-	-	-	-	-
2.1.2. Краткосрочные пассивы	-	-	-	-	-	-
2.2.1.Краткосрочные кредиты	3 773	57,6	1 750	34,7	-2 023	-53,6
2.2.2. Краткосрочные займы	-	-	-	-	-	-
2.2.3. Кредиторская задолженность	2 782	42,4	3 290	65,3	508	18,3
2.2.4. Расчеты и прочие краткосрочные пассивы	-	-	-	-	-	-

---

Анализ состояния и динамики пассивов предприятия (табл. 2.3) показывает, что за счет общее увеличение источников в 2016 году на 46,6% произошло за счет резкого увеличения собственных средств (98,6%), а именно нераспределенной прибыли (110,4%), при снижении как величины, так и доли заемных средств (с 40,0% до 18,7% всех источников средств предприятия).

Показатели финансовой устойчивости (табл. 2.4) показывают положительную тенденцию увеличения финансовой независимости предприятия от заемного капитала, которая продолжает усиливаться.

Коэффициенты соотношения собственного и заемного капиталов, заемного и общего капитала информируют, что в бизнесе заемных средств используется в существенно меньше, чем собственных (на конец 2016г. один рубль средств предприятия лишь на 31 копеек был сформирован за счет заемных средств). В этом случае предприятие не имеет риска при снижении рентабельности или выставлении кредиторами требований о немедленной уплате долгов стать банкротом.

Таблица 2.5 - Анализ показателей финансовой устойчивости

Показатели (коэффициенты)	На начало года	На конец года	Изменение гр. 3- гр. 2
Коэффициент соотношения заёмного и общего капитала	0,486	0,310	-0,176
Коэффициент соотношения заёмного и собственного капитала	1,811	0,601	-1,210
Коэффициент маневренности собственных средств	-1,080	0,301	1,381
Коэффициент реальной стоимости основных средств в общей сумме средств предприятия	0,558	0,360	-0,198
Коэффициент реальной стоимости основных средств и материальных оборотных средств в общей сумме средств предприятия	0,700	0,775	0,075

Важное значение, для анализа финансового состояния предприятия имеет анализ платежеспособности (табл. 2.5). Небольшой, хоть и возрастающий объем денежных средств предприятия приводит к тому, что у предприятия коэффициент абсолютной ликвидности очень низкий, но к концу года возрастает с 0,06 до 0,11.

Это показывает, что предприятие на конец года абсолютно неплатежеспособно в краткосрочном плане – денежных средств чрезвычайно мало по сравнению с задолженностью предприятия.

Однако большой размер дебиторской задолженности, позволяет предприятию иметь возможность покрывать задолженность за счет востребования дебиторской задолженности (промежуточный коэффициент покрытия возрос к концу года с 0,56 до 0,68).

---

Таблица 2.6 - Анализ платежеспособности

Показатели	формула расчета	за прошлый год	по отчету	отклонение
1. Денежные средства	с.260	373	578	205
2. Краткосрочные финансовые вложения	с.253	0	0	0
3. Дебиторская задолженность	с.240	3 312	2 849	-463
4. Запасы	с.210	1 906	6 748	4 842
5. Краткосрочные обязательства	с.690	6 555	5 040	-1 515
6. Коэффициент абсолютной ликвидности	(стр.1+с.2)/с.5	0,06	0,11	0,05
7. Промежуточный коэффициент покрытия	(с.1+с.2+с.3)/с.5	0,56	0,68	0,12
8. Общий коэффициент покрытия	(с.1+с.2+с.3+с.4)/с.5	0,85	2,02	1,17
9. Удельный вес запасов в сумме краткосрочных обязательств	(с.4)/с.5	0,29	1,34	1,05

За счет реализации товарных запасов предприятие может покрыть часть задолженности, и этих средств достаточно, чтобы погасить все долги предприятия. Особенно благоприятным положение выглядит в конце года, когда все оборотные средства предприятия могли покрыть 202% его долгов, т.е. предприятие полностью могло рассчитаться по долгам.

Таблица 2.7 - Анализ деловой активности

Показатели	за прошлый год	по отчету	Отклонение
1. Выручка от реализации продукции	35 234	38 038	2804
2. Полная себестоимость реализованной продукции	26 767	27 403	636
2.1. Производственная себестоимость	7 256	10 858	3602
2.2. Коммерческие расходы	19 511	16 545	-2966
3. Прибыль от реализации	8 467	10 635	2168
4. Чистая прибыль	8 347	12 283	3936
5. Среднегодовая стоимость общих активов	13 486	16 278	2792
5.1. Среднегодовая стоимость долгосрочных активов	7 529	5 863	-1666
5.1.1. Основные средства	7 529	5 863	-1666
5.1.2. Прочие долгосрочные активы	0	0	0
5.1.3. Нематериальные активы	0	0	0
6. Среднегодовая стоимость текущих активов	5 957	10 415	4458
6.1. Запасов и затрат	1 906	6 748	4842
6.2. Наличности (денежные средства)	373	578	205
6.3. Дебиторской задолженности	3 312	2 849	-463
7. Коэффицент прибыльности общих активов (стр. 4: стр. 5)	0,619	0,755	0,136
8. Коэффициент прибыльности реализованной продукции (стр. 4 : стр.1)	0,237	0,323	0,086
9. Коэффициент оборачиваемости общих активов (стр. 1 : стр. 5)	2,613	2,337	-0,276
10. Коэффициент оборачиваемости текущих активов (стр. 1: стр.6)	5,915	3,652	-2,263
11. Коэффициент оборачиваемости запасов и затрат (стр.1 : стр. 6.1.)	18,486	5,637	-12,849
12. Коэффициент оборачиваемости денежных средств (стр. 1 : стр. 6.2.)	94,461	65,81	-28,651
13. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (стр.1 : стр. 6.3)	10,638	13,351	2,713

---