Файл: Формирование и использование финансовых ресурсов коммерческих организаций (Теоретические аспекты формирования и использования финансовых ресурсов предприятия).pdf

Таблица 8

Структура оборотных средств ООО «Автограф Промышленные Технологии» на конец 2016-2018 гг., тыс. руб.

Если сравнивать динамику внеоборотных и оборотных активов, то можно отметить, что в 2016-2018 гг. фактически основной рост активов произошёл за счёт увеличения суммы оборотных активов, что может свидетельствовать о наращивании объёмов производства. О том, же свидетельствует и рост общей величины запасов в 2018 г. по сравнению с 2017 г. на 81 553 тыс. руб. (более чем в 2 раза).

Однако в 2017 г. по сравнению с 2016 г. можно наблюдать сокращение по статьям баланса - производственные запасы и денежные средства. Это объясняется общим спадом деловой активности предприятия в этом году. Как было пояснено в экономическом отделе данного предприятия, подобная ситуация стала возможной по причине временного устранения собственника предприятия от деятельности компании по личным причинам. А так как многие вопросы хозяйственной деятельности решались при его активном участии и на основе его личных связей, стала возможной подобная ситуация.

Для оценки наличия и динамики собственного капитала объекта исследования, информация о котором содержится в бухгалтерском балансе составлена таблица 9.

Таблица 9

Формирование собственного капитала ООО «Автограф Промышленные Технологии» на конец 2016-2018 гг., тыс. руб.

Динамика собственного капитала ООО «Автограф Промышленные Технологии» на конец 2016-2018 гг. приведена на рисунке 2.

Рисунок 2. Динамика собственного капитала ООО «Автограф Промышленные Технологии» на конец 2016-2018 гг.

Как видно из таблицы и рисунка, стоимость собственного капитала ООО «Автограф Промышленные Технологии» на конец 2016 года составила 25 999 тыс. руб., в 2017 году данный показатель увеличился почти в 1,5 раза и составил 40 968 тыс. руб. В 2018 году стоимость собственного капитала выросла еще более чем в 2 раза и составила 82 315 тыс. руб.

Таким образом, нераспределенная прибыль исследуемого предприятия, выступающая основой его собственного капитала имеет тенденцию роста, тем самым ООО «Автограф Промышленные Технологии» имеет резервы для наращивания собственных финансовых ресурсов в целях ослабления финансовой зависимости от внешних кредиторов.

2.3. Формирование и использование заемных финансовых ресурсов в организации

Эффективная финансовая деятельность любого предприятия невозможна без привлечения заемного капитала. Для выявления объема, состава и форм привлечения заемных средств предприятием, а также оценки эффективности их использования, используются, в первую очередь, данные бухгалтерского баланса объекта исследования. По его данным в таблице 10 оценим состав и динамику заемного капитала организации.

Таблица 10

Состав и динамика заемных средств ООО «Автограф Промышленные Технологии» на конец 2016-2018 гг., тыс. руб.

Рисунок 3. Динамика заемного капитала ООО «Автограф Промышленные Технологии» на конец 2016-2018 гг.

По данным таблицы, стоимость заемного капитала ООО «Автограф Промышленные Технологии» в исследуемом периоде ежегодно возрастает - в 2017 году на 10,08%, составив 216 957 тыс.руб., а в 2018 году – на 3,76, составив 225 109 тыс. руб. При этом долгосрочные обязательства объекта исследования, составляя в 2016 году 5 000 тыс. руб., в 2017 году снизились до нуля, а в 2018 году выросли до 21 тыс. руб.

В их составе в 2016 году были заемные средства в размере 397 тыс. руб., которые к 2017 году также снизились до нуля (в отчетном 2018 году также равняясь нулю). Прочие обязательства в анализируемом периоде равняются нулю, поэтому в таблице не представлены.

Краткосрочные обязательства ООО «Автограф Промышленные Технологии» за исследуемый период каждый год последовательно росли: в 2017 году на 13,18%, составив 216 957 тыс. руб., а в 2018 году – на 3,58 %, составив 224 731 тыс. руб. Оценочные обязательства, составляя в 2016 году 223 086 тыс. руб., в 2017 году снизились до нуля, а в 2018 году увеличились до 357 тыс. руб.

Таким образом, положительной тенденцией следует обозначить почти полное сокращение долгосрочных обязательств ООО «Автограф Промышленные Технологии». Вместе с тем, стабильно росла кредиторская задолженность, что привело к существенному росту заемного капитала. Эту тенденцию следует оценить негативно, так как рост указанного показателя обычно снижает финансовую независимость и устойчивость предприятия. Вместе с тем, как это показано ранее, за счет резкого увеличения нераспределенной прибыли ООО «Автограф Промышленные Технологии» в 2016-2018 гг. мы, наоборот, наблюдаем усиление финансовой независимости компании (хотя и в недостаточной для нормы мере).

Проведя анализ финансового состояния, состава и динамики финансовых ресурсов ООО «Автограф Промышленные Технологии», можно сделать вывод о том, что в течение всего рассматриваемого периода предприятие характеризовалось:

- неустойчивым финансовым состоянием;

- нарушением платёжеспособности;

- не абсолютно ликвидным балансом;

- ростом финансового результата (прибыли);

- ростом нераспределённой прибыли и уставного капитала, а, следовательно, общей величины собственного капитала в валюте баланса;

- отсутствием в ближайшее время перспективы стать банкротом;

- ростом эффективности деятельности, характеризующейся рентабельностью.

Таким образом, несмотря на некоторые проблемы в финансовом состоянии ООО «Автограф Промышленные Технологии» и в использовании финансовых ресурсов, общество обладает достаточными резервами, чтобы изменить ситуацию в лучшую сторону. Некоторые мероприятия в данном направлении разработаны в третьей главе.

ГЛАВА 3. Разработка мероприятий по повышению эффективности формирования и использования финансовых ресурсов ООО «АВТОграф Промышленные Технологии»

3.1. Предложения по повышению эффективности формирования и использования финансовых ресурсов на предприятии

В соответствии с проведённым во второй главе работы анализом финансового состояния ООО «Автограф Промышленные Технологии» можно сказать, что оно испытывает некоторые трудности. В целом, финансовое состояние предприятия нельзя назвать удовлетворительным. Однако, несмотря на это, можно наблюдать положительные тенденции в его изменении за период с 2016 г. по 2018 г.

Для повышения эффективности их использования предлагается реализация факторинга.

Мероприятие 1. Сокращение дебиторской задолженности ООО «Автограф Промышленные Технологии» посредством операции факторинга.

На данный момент основным дебитором предприятия является ООО «Карт-Трест», которое сформировало задолженность в размере 83 457,29 тыс. руб. Согласно данным экономического отдела ООО «Автограф Промышленные Технологии», финансовое состояние дебитора вызывает опасения в части его возможности погасить задолженность. Несмотря на то, что предприятие функционирует и получает прибыль, его деловая активности снижается.

Таким образом, есть смысл переуступить право взыскания задолженности факторинговой компании.

Для осуществления факторинговой операции ООО «Автограф Промышленные Технологии» необходимо:

- передать факторинговой компании комплект документов, состоящий из первоначального договора, заключенного с покупателем, счетов-фактур за отгруженные товары, платежных требований;

- сообщить сведения, имеющие значение для осуществления требования.

Удобство договора факторинга состоит еще и в том, что по нему можно передавать как существующие к моменту заключения долги покупателя, так и будущие долги.

Проанализировав рынок данных услуг, была выбрана «Факторинговая компания Санкт-Петербург» в качестве возможного партнёра. На результат выбора повлияли такие факторы как:

- гибкость подхода к оказанию факторинговых услуг;

- среднерыночная стоимость на факториновые услуги;

- возможность получения выгодных предложений при долгосрочном сотрудничестве.