Файл: Управление денежными потоками проектов в сфере услуг.pdf

• сохранность наличных денежных средств и ценных бумаг в кассе предприятия;
• целевое использование денежных фондов;
• соблюдение форм и объемов расчетов, установленных в договорах с покупателями и поставщиками;
• своевременность выверки расчетов с дебиторами и кредиторами для исключения просроченной задолженности;
• прогнозирование способности предприятия погасить возникшие обязательства в установленные сроки;
• соблюдение законодательства при совершении сделок.

Для выполнения поставленных задач необходимо осуществлять контроль за составлением всех документов, за выданными под отчет суммами, текущие проверки всех счетов и документов предприятия.

Задачами текущего контроля на предприятии является контроль над исполнением бюджета, установление отклонений, анализ причин отклонений, выработка корректирующих мероприятий. В результате бюджетирования устанавливаются плановые значения показателей деятельности, в качестве которых могут выступать как количественные параметры, выраженные натуральных и стоимостных показателях, так и качество, сроки и т.д. Количество этих показателей определяется экономической целесообразностью, определенной через соответствующие выгоды, полученные от устранения причин отклонения и затрат на их выявление.

Заключение

Денежный оборот непосредственно связан с обращением общественного капитала на всех стадиях воспроизводственного процесса. Движение капитала непрерывно и сопровождается постоянной сменой его форм. Одна форма капитала (денежная, товарная, производительная) в процессе кругооборота не существует без других, и одновременно капитал в каждой его части находится в разных формах. Поскольку процесс авансирования денежных средств и их возмещение из выручки от реализации носит непрерывный характер, то непрерывно повторяющийся индивидуальный цикл оборота денежных средств предприятия предстает в виде кругооборота его денежных средств. Без реального наполнения оборота капитала денежными средствами, без поступления выручки от реализации продукции на расчетный счет предприятия немыслимо эффективное осуществление экономической деятельности.

Непрерывность кругооборота капитала как основы экономического развития общества, существование денег и обретение самостоятельности движения денег от обращения товаров являются экономической основой денежного оборота предприятия.

---

Сущность денежного оборота предприятий находит свое отражение в специфических функциях:

1. Опосредование движения стоимости общественного капитала – на каждой стадии движения капитала возникают денежные отношения, связанные со сменой форм собственности, с авансированием денежных средств в оборотные производственные фонды и фонды обращения, с формированием и распределением фонда возмещения и валового дохода предприятия.
2. Стимулирование экономической активности субъектов хозяйствования – в современных условиях глобализации экономики и ужесточения конкурентной борьбы дефицит денежных средств побуждает предприятия сокращать длительность их оборота, изыскивать дополнительные возможности привлечения денежных ресурсов, а их избыток - инвестировать в инструменты финансового рынка, расширяя в том числе и финансовые возможности других субъектов рынка.

Необходимость исследования денежного оборота предприятия с точки зрения его составляющих элементов предопределила появление понятия «денежный поток», методов его расчета и оценки, а также изменение подходов при планировании хозяйственной деятельности предприятия. Денежный оборот тесно связан с такими экономическими категориями как деньги, финансы, кредит, цена. Денежный оборот сопровождает движение финансовых ресурсов, создает предпосылки для их появления, что привело к отождествлению денежных и финансовых потоков в экономической литературе. В процессе исследования взаимосвязи между финансовыми и денежными потоками автор сделал следующие выводы:

• финансовый поток и денежный поток не тождественны друг другу,
• соотношение денежных отношений и финансов как их части определяют меру сопоставимости финансового и денежного потоков,
• внешний по отношению к предприятию финансовый поток всегда будет вызывать движение денежных средств между контрагентами, в свою очередь, внутренний финансовый поток, связанный с формированием целевых фондов, не сопровождается движением денежных средств по счетам и в кассе предприятия.

Денежный поток предприятия есть движение (поступление и расходование) денежных средств по расчетным, валютным и иным счетам и в кассе предприятия в процессе его хозяйственной деятельности, в совокупности составляющее его денежный оборот. Проведенное исследование классификации денежных потоков позволило автору внести коррективы в состав денежных потоков по основной, инвестиционной и финансовой деятельности: проценты по кредитам и займам и дивиденды необходимо относить к финансовой деятельности по источнику их возникновения – заемному и привлеченному капиталу.

---

Однако само по себе наличие денежных потоков, их четкая классификация не означает, что на предприятии есть система управления денежными потоками – совокупность методов, инструментов и специфических приемов целенаправленного, непрерывного воздействия со стороны финансовой службы предприятия на движение денежных средств для достижения поставленной цели на принципах информативной достоверности и прозрачности; плановости и контроля; платежеспособности и ликвидности; рациональности и эффективности. Управление денежными потоками является важным фактором обеспечения ускорения оборота капитала предприятия. Этому способствует сокращение продолжительности операционного цикла, достигаемое в процессе результативного управления денежными потоками, а также снижение потребности в капитале, обслуживающем хозяйственную деятельность предприятия. Таким образом, на основе обеспечения более рационального и экономного использования собственных финансовых ресурсов можно снизить зависимость темпов развития предприятия от привлекаемых заемных источников.

Управление денежными потоками на предприятии представлено как система: дано ее понятие, содержание, объект и субъект управления, основные элементы и принципы. Целью системы управления денежными потоками является обеспечение исполнения краткосрочных и стратегических планов предприятия при сохранении платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия на основе рационального использования его активов и источников финансирования, а также минимизации затрат на финансирование хозяйственной деятельности.

Процесс управления денежными потоками состоит из нескольких непрерывно повторяющихся последовательных этапов: учет денежных потоков; анализ и оценка денежных потоков предприятия; планирование денежных потоков в разрезе различных видов деятельности предприятия; оптимизация денежных потоков предприятия через приведение денежных потоков к избранным критериальным основам; обеспечение эффективного контроля за денежными потоками предприятия.

Современная система управления денежным оборотом на предприятии невозможна без детального и непрерывного анализа денежных потоков.

Планирование – важная и неотъемлемая часть управления предприятием в условиях рыночной экономики. Использование бюджетного метода в управлении денежными потоками позволяет предприятию синхронизировать по времени и объему разнонаправленные потоки денежных активов, заранее оценить прогнозируемый финансовый результат и ликвидность.

---

В виду того, что одним из основных источников финансирования текущей деятельности торгового предприятия является кредиторская задолженность перед поставщиками товаров, и, в то же время, большую часть текущих активов составляют запасы товаров и дебиторская задолженность, сопоставимость по срокам и объемам оборачиваемости данных активов и обязательств является залогом финансовой устойчивости торгового предприятия. На любой стадии управления денежными потоками предприятие должно уделять внимание оптимизации денежного оборота и поиску путей повышения его эффективности.

Оптимизация денежного потока проводится как на стадии планирования (при заключении договоров с поставщиками и подрядчиками платежи увязываются с поступлениями от покупателей, выплаты по кредитным договорам согласовываются с поступлениями по конкретным финансируемым проектам), так и на стадии оперативного управления. Основным инструментом оптимизации денежных потоков в рамках оперативного управления является платежный календарь, разрабатываемый на основе основного бюджета движения денежных средств, конкретизируя его.

В процессе текущей деятельности, каждое предприятие обладает некоторым остатком денежных средств, как разницы между положительным и отрицательным денежными потоками. Методика управления остатком денежных средств позволяет получить дополнительный доход от его использования, повысить платежеспособность предприятия, аккумулировать необходимую сумму денежных средств, для совершения крупных платежей без потери доходности.

БИБЛИОГРАФИЧСКИЙ СПИСОК:

1 Алпатов, Г.Е. Деньги. Кредит. Банки : учебник. / Г.Е. Алпатов. - М. :ТКВелби, Изд-во Проспект, 2013. - 624 с.

2 Балабанов, И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта : учеб.пособие. / И.Т. Балабанов. - М. : Финансы и статистика, 2014. - 80 с.

3 Балабанов, И.Т. Основы организации менеджмента: учебное пособие. / Балабанов И.Т. - М. : Финансы и статистика, 2011. - 407 с.

4 Басовский, Л.Е. Финансовый менеджмент : учебное пособие. / БасовскийЛ.Е. - М. : Инфра-М, 2012. - 202с.

5 Бертонеш, М., Найт, Р. Управление денежными потоками: учебник. / М. Бертонеш, Р. Найт. - СПб. : Питер, 2011. - 240 с.

6 Бланк, И.А. Управление денежными потоками : учебник / Бланк И.А. - М. : Ника –Центр., 2011. - 752 с.

7 Бочаров, В. В. Финансовый анализ. Краткий курс: учебник. / В.В. Бочаров. – СПб. : Питер, 2011. – 240 с.

8 Бочаров, В.В. Корпоративные финансы: учебник. / В.В. Бочаров, В.Е. Леонтьев. - СПб. : Питер, 2012. - 592 с.

---