Файл: Проблемы формирования и развития валютной системы Российской Федерации (Формирование валютной системы).pdf

золото прекратило играть роль непосредственной мировой резервной валюты, а основные ее функции начинает играть доллар;
валюты стран-участниц приравниваются к доллару по определенному фиксированному курсу, а доллар приравнивается к золоту по фиксированному курсу (1/3 унции золота (31,2 г.) = = 35 долларам);
бумажные доллары свободно обмениваются на золото (на слитки);
колебание курса национальной валюты по отношению к доллару не должен превышать ± 1 %;
США должны были по первому требованию обменивать доллары на золото в любых масштабах и без каких бы то ни было ограничений;
в случае возникновения значительных дефицитов платежных балансов, ведущих к девальвации (снижению курса) национальной валюты, в действие вступал механизм МВФ (Международного валютного фонда), предоставляющего кредиты для покрытия этих дефицитов.

Помимо новой мировой золотовалютной системы взаиморасчетов, в Бреттон-Вудсе было принято решение о создании Международного валютного фонда (МВФ) и Международного банка реконструкции и развития (МБРР). (В настоящее время Международный банк реконструкции и развития (МБРР) вместе с относящимися к нему финансовыми учреждениями принято называть Всемирным банком.)

Бреттон-Вудская система устойчиво функционировала приблизительно до середины 60-х гг., после чего наметились черты кризиса золотовалютного стандарта, которые были обусловлены причинами как экономического, так и политического характера.

В 1976 г. на Ямайке в Кингстоне был положен конец Бреттон-Вудской валютной системе и заключено соглашение о создании новой валютной системы, получившей название Ямайской системы, которая действует с 1978 г. по сей день.

Ее отличительные черты [14, C. 76]:

1. Отмена официальной цены золота. Золото становится обычным товаром, и цена на него определяется спросом и предложением на товарных рынках.

2. Отмена всякого золотого обеспечения национальных валют. Деньги потеряли собственную внутреннюю стоимость, так как оторвались от своей золотой основы.

3. Золото используется в расчетах только в условиях войны, переводится в виде золотых займов и для пополнения резервных денег, им компенсируется пассив платежного баланса страны в конце года.

4. Курсы всех валют определяются взаимодействием спроса и предложения на валютных рынках.

5. Страны могут использовать любую систему валютного курса — фиксированного или плавающего, установленного в одностороннем порядке или на основе многосторонних соглашений.

6. Курсы основных международных валют являются плавающими, однако возможные колебания курсов можно ограничить определенным коридором.

7. МВФ получил полномочия осуществлять жесткий надзор за развитием валютных курсов и соглашениями за их установкой.

Созданы специальные права заимствования (СДР) как дополнительный резервный актив в международной валютной системе. СДР — выпускаемый МВФ искусственный резервный актив, периодически распределяемый между странами-членами пропорционально их квотам в МВФ и который может быть использован для приобретения иностранной валюты, предоставления займов и осуществления платежей. СДР представляют собой не более 3 % резервных активов мира.

Современная валютная система не подчиняется каким-либо жестким правилам функционирования. По своему характеру это девизная система с комбинацией фиксированных и плавающих валютных курсов, регулируемых как на двусторонней основе путем соглашения между странами, так и на многосторонней — через механизмы МВФ.

1.3 Валютное регулирование и валютный контроль

Валютное регулирование - деятельность государственных органов по управлению обращением валюты, контролю за валютными операциями, воздействию на валютный курс национальной валюты, ограничению использования иностранной валюты [21, C. 22].

Валютный контроль - контроль со стороны государства за порядком приобретения юридическими и физическими лицами иностранной валюты и проведения валютных операций, за перемещением валюты через таможенную границу [21, C. 22].

Валютное регулирование формируется и во многом определяется валютной политикой государства. Валютная политика - совокупность государственных мер в области внешнеэкономических связей, направленных на достижение стратегических задач и текущих целей страны, поддержание внутреннего и внешнего равновесия.

При этом валютная политика всегда определяется валютно-экономическим положением страны и её местом в системе мирового хозяйства [19, C. 33].

Валютное регулирование может быть:

1. Прямым и косвенным. Прямое валютное регулирование - совокупность законодательных и административных действий власти, определяющие порядок проведения операций с валютными ценностями. Косвенное валютное регулирование - совокупность экономических методов воздействия на участников внешнеэкономических связей путем создания у них экономической заинтересованности в осуществлении определенных валютных операций. Преобладание того или иного метода валютного регулирования определяет его характер;

2. Либеральным или ограниченным. Либеральное валютное регулирование направленно на текущую конъюнктуру валютного рынка, оно не затрагивает структурных основ валютной системы и валютного курса. Ограничительное валютное регулирование целенаправленно воздействуют на формирование валютного курса и платежного баланса.

Валютное регулирование осуществляется посредством валютного контроля. Валютный контроль - система мер по обеспечению, исполнению законов, норм и правил проведения валютных операций, установленных государством. По сути, валютный контроль обеспечивает эффективность валютного регулирования, поэтому является его составной частью. Взаимодействие и взаимосвязи инструментов и методов валютного регулирования и валютного контроля представлено в приложении Б.

Для осуществления валютного контроля внешнеэкономической деятельности создается специальный механизм, который включает специальные инструменты осуществления контроля, формы, методы и инструменты его проведения [13, C. 234].

Создание действенного финансово-правового механизма валютного контроля является необходимым условием обеспечения государственных экономических интересов.

Механизм валютного контроля за экспортными и импортными операциями позволяет также осуществлять их учет и выявлять нарушения валютного законодательства, допущенные в процессе исполнения внешнеэкономических сделок. Вместе с тем финансово-правовой механизм валютного контроля не должен ущемлять права подконтрольных субъектов.

Таким образом, основой валютной системы является национальная денежная единица - российский рубль, находящийся в обращении в качестве законного средства наличного платежа на территории Российской Федерации. (Официальное соотношение между рублем и золотом не устанавливается).

Одним из важнейших элементов валютной системы является валютный курс, который формируется под действием большого числа макро- и микроэкономических факторов внутренней и внешней сфер экономики.

2. Анализ современного состояния валютной системы России

2.1 Валютная система РФ, валюта и валютный курс

Основой национальной валютной системы является национальная валюта, установленная законом, денежная единица данного государства. Валюта Российской Федерации [4, C.56]:

находящиеся в обращении, а также изъятые или изымаемые из обращения, но подлежащие обмену рубли в виде банковских билетов (банкнот) Центрального банка Российской Федерации и монеты;
средства в рублях на счетах в банках и иных кредитных учреждениях в Российской Федерации;
средства в рублях на счетах в банках и иных кредитных учреждениях за пределами Российской Федерации на основании соглашения, заключаемого Правительством Российской Федерации и Центральным банком Российской Федерации с соответствующими органами иностранного государства об использовании на территории данного государства валюты Российской Федерации в качестве законного платежного средства.

Так, национальной валютой Российской Федерации является российский рубль, состоящий из 100 копеек (последние выступают по отношению к национальной валюте разменными денежными единицами). Деньгами при определенных обстоятельствах могут быть не только денежные знаки и полноценные монеты, но и некоторые товары. Например, в период гиперинфляции в России в начале 90-х годов XX века функции денег могли выполнять водка, сахар, сигареты и другие товары повседневного спроса, которые валютой при этом не являлись.

Деньги, используемые в МЭО, становятся валютой. В международных расчетах обычно используется иностранная валюта.

Следующий элемент валютной системы характеризует степень конвертируемости валют.

По правилам МВФ, валюта считается конвертируемой после того, как страна присоединилась к VIII статье Устава фонда. Россия присоединилась к этой статье еще в 1992 году, с этого момента рубль стал конвертируемым. В настоящее время Россия имеет весьма либеральное валютное законодательство, обязательная продажа экспортерами валютной выручки отменена. Но это не означает, что рубль моментально станет широко использоваться иностранными компаниями, банками и физическими лицами [35, C. 89].

Поскольку Россия стремится к интеграции в международные финансовые механизмы, национальная валютная система страны строится с учетом структурных принципов мировой валютной системы. Членство в международных финансовых организациях и, прежде всего, в МВФ налагает на Россию определенные обязательства. Это, в первую очередь, касается устройства ее валютной системы, а, следовательно, и порядка осуществления валютного регулирования и валютного контроля. Согласно Конституции РФ международные договоры, подписанные Россией, являются составной частью ее правовой системы. Таким образом, приняв на себя обязательства, вытекающие из участия в международных финансово-кредитных организациях, Россия встала на путь постепенной либерализации внутреннего валютного рынка и сокращения валютных ограничений.

Глобализация хозяйственных связей способствовала развитию межгосударственного валютного регулирования, прежде всего, в рамках МВФ. Межгосударственное валютное регулирование необходимо для определения и правового закрепления структурных принципов мировой валютной системы (частью которой является валютная система России), координации валютной политики отдельных стран, выработки совместных мер по преодолению валютных кризисов.

Система валютного регулирования, действующая в России, представляет собой и правовой, и институциональный механизм регламентации деятельности национальных органов управления валютными отношениями в стране, проведения валютной политики и валютного регулирования.

Основным документом действующего в РФ валютного законодательства является Закон Российской Федерации «О валютном регулировании и валютном контроле», принятый 9 ноября 1992 года. Он устанавливает принципы проведения операций с российской и иностранной валютой на территории России, полномочия и функции органов валютного регулирования и валютного контроля, права и обязанности юридических и физических лиц при владении, пользовании и распоряжении валютными ценностями, ответственность за нарушение действующего законодательства [7, C.455].

Золотовалютные резервы используются для регулирования курса рубля и для покрытия дефицита платежного баланса (в случае необходимости) и обеспечения международных расчетов страны. Золотовалютные резервы находятся в распоряжении Банка России и Министерства финансов РФ и включают золото, иностранные свободно конвертируемые валюты, резервную позицию в МВФ (у России она практически исчерпана) и средства в СДР.

Основным каналом пополнения валютного резерва являются операции на валютном рынке. Золотой запас пополняется за счет покупки золота у золотодобывающих предприятий и коммерческих банков. Валютный запас также может пополняться в результате продажи или залога золота за рубежом.

Банк России осуществляет управление золотовалютными резервами по следующим направлениям: оптимизация объема резервов; создание оптимальной структуры резервов; размещение резервных валютных средств для обеспечения их сохранности и получения дохода.