Файл: Формирование и использование финансовых ресурсов коммерческих организаций.pdf

По данным таблицы видно, что выручка предприятия за 2018 г. по сравнению с 2016 г. выросла на 0,4% или на 39213 тыс. руб. Расходы предприятия увеличились на 128,3% в 201 году по сравнению с 2016.

Среднесписочная численность рабочих за 2018 г. составила 66 человек, что на 2 человека или 3,1% больше показателя 2016 г.

Средняя заработная плата за 2018 г. в расчете на одного работника в месяц по сравнению со средней заработной платой за 2016 г. увеличилась на 5,3 тыс. руб. или на 18,4%.

Отметим снижение показателя прибыли от продаж и рентабельности продаж. Так, в 2018 году прибыль от продаж снизилась на 79,4% по сравнению с 2016 годом, рентабельность продаж снизилась на 79,5% в 2018 году.

2.2. Экспресс-анализ финансового состояния предприятия

Анализ финансового состояния предприятия является одним из этапов его оценки, он служит основой понимания истинного положения предприятия и степени финансовых рисков.

Проведем расчет финансовых коэффициентов ООО "Вега Плюс".

В первую очередь проведем анализ ликвидности ООО "Вега Плюс" (табл. 2).

Ликвидность предприятия -  это возможность предприятия покрыть свои платежные обязательства за счет собственных средств (перевод активов в денежную наличность) и за счет привлечения заемных средств со стороны.

Ликвидность предприятия выступает в качестве внешнего проявления финансовой устойчивости, сущностью которой является обеспеченность оборотных активов долгосрочными источниками формирования. Большая или меньшая текущая ликвидность (неликвидность) обусловлена большей или меньшей степенью обеспеченности (необеспеченности) оборотных активов долгосрочными источниками.

Таблица 2

Оценка платежеспособности ООО "Вега Плюс"

Значение коэффициента текущей ликвидности за анализируемый период находится выше нормы. На протяжении анализируемого периода коэффициент абсолютной ликвидности находится ниже границы рекомендуемых оптимальных значений. Складывающаяся динамика изменения свидетельствует о возможных финансовых проблемах, существующих на предприятии.

Далее проводим анализ финансовой устойчивости с помощью коэффициентов финансовой устойчивости (табл. 3).

Таблица 3

Оценка финансовой устойчивости ООО "Вега Плюс"

Финансовая устойчивость – характеристика, свидетельствующая о стабильном положении предприятия: о превышении доходов над расходами, свободном распоряжении денежными средствами и эффективном их использовании, бесперебойном процессе производства и реализации продукции. Считается, что финансовое положение устойчиво, если обеспечивается рост прибыли и капитала предприятия, сохраняется его платеже- и кредитоспособность.

Основные показатели финансовой устойчивости предприятия - это коэффициент финансовой независимости (автономии) и коэффициент финансовой устойчивости.

Коэффициент автономии характеризует долю собственности владельцев предприятия в общей сумме активов. Наблюдается рост коэффициента автономии в 2017 году по сравнению с 2016 годом, в 2018 году коэффициент автономии уменьшается на 14,5%, причем значение данного показателя в 2018 году ниже нормативного значения. Наблюдается рост коэффициента обеспеченности собственными средствами, так в 2018 году увеличился на 600% по отношению к 2016 году. Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными оборотными средствами увеличился в 2017 году на 181,1% по сравнению с 2016 годом, в 2018 году данный показатель снизился на 70,2% по сравнению с 2017 годом.

Коэффициент маневренности собственного капитала снижается в анализируемом периоде, так в 2017 году снизился на 16,7% по сравнению с 2016 годом, в 2018 году снизился на 10% по сравнению с 2017 годом.

Коэффициент реальности стоимости имущества увеличивается в анализируемом периоде, так в 2017 году показатель не изменился, в 2018 году увеличился на 7,9% по сравнению с 2017 годом.

Коэффициент финансовой устойчивости уменьшился в 2017 году на 4% по сравнению с 2016 годом, в 2018 году данный показатель снизился на 13,5% по сравнению с 2017 годом.

Коэффициент финансирования увеличился в 2017 году на 13% по сравнению с 2016 годом, в 2018 году данный показатель снизился на 27,0% по сравнению с 2017 годом.

Анализ рентабельности проводится на основе расчета коэффициентов рентабельности. Предприятие считается низкорентабельным, если показатели рентабельности находятся в пределах 1-5%, среднерентабельным 5-20%, высокорентабельным 20-30% (табл. 4).

Таблица 4

Анализ рентабельности и эффективности предприятия

Рассматривая коэффициенты рентабельности продаж, активов и собственного капитала, можно констатировать факт, что предприятие является высокорентабельным.

Далее проводим анализ деловой активности, рассматривая динамику дебиторской и кредиторской задолженности (табл. 5).

Таблица 5

Расчет коэффициентов деловой активности

Из таблицы видно, что коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности снижается в анализируемом периоде, так в 2017 году снизился на 53,4% по сравнению с 2016 годом, в 2018 году снизился на 4,9% по сравнению с 2017 годом.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности в 2017 году снизился на 57,7% по сравнению с 2016 годом, в 2018 году снизился на 74,1% по сравнению с 2017 годом.

В анализируемом периоде наблюдается значительное превышение дебиторской задолженности над кредиторской, что может привести к так называемому техническому банкротству. Это связано со значительным отвлечением средств организации из оборота и невозможностью гасить вовремя задолженность перед кредиторами. В связи с этим необходимо проводить мониторинг и анализ состояния расчетов, немаловажную роль при этом играет правильная организация учета расчетных операций.

Таким образом, можно сделать следующий вывод, что знание финансового состояния предприятия позволяет своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности и находить способы и резервы для улучшения его финансового состояния и платежеспособности.

2.3. Анализ ресурсной базы предприятия

Ресурсы – это факторы, используемые для производства экономических благ. Под экономическими ресурсами понимаются все природные, людские, и произведенные человеком ресурсы, которые используются для производства товаров и услуг. Каждый из этих ресурсов имеет свою специфику, обусловливает применение вполне определенных методов хозяйствования и в конечном счете оказывает влияние на экономические результаты предприятия.

Чтобы установить, как предприятие обеспечено основными средствами и определить темпы их роста, необходимо проанализировать их состав и структуру (табл. 6).

Таблица 6

Состав, размер и структура основных средств