Файл: Инвестиционное кредитование в практике российских банков..pdf

- Инвестиционные проекты, включенные в этой программе, как правило, реальный характер, то есть, реализация которых необходима для привлечения реальных инвестиций;

- Обязательное рассмотрение объективных ограничений инвестиционной деятельности с точки зрения объема инвестиционных ресурсов, а на реальном предприятии возможности для их развития в конкретном календарного периода.

Вторая задача состоит в том, чтобы произвести поиск и предварительный выбор звуковых источников инвестиционных ресурсов, с помощью которых потребности будут покрыты в них. Особое значение для успешного решения этой задачи имеет поддержку схем финансирования отдельных реальных проектов и оптимизации структуры источников мобилизации ресурсов для осуществления инвестиций предприятия кредитования в целом, а также развитие системы мер, направленных на привлечение различных форм инвестиционного капитала из доступных источников.

Третья задача направлена ​​на обеспечение инвестиционной поддержки высоких темпов развития операционной деятельности предприятий, реализованных на основе определения потребности в инвестиционных ресурсах, выделяемых для достижения высоких темпов расширения производства внеоборотных операционных активов и реализации это стратегические задачи по повышению эффективности производства.

Четвертая задача, суть которой заключается в достижении в процессе максимального инвестиционного кредитования прибыльности (рентабельности) кредита (как реальных, так и финансовых) и инвестиционной деятельности предприятия в целом с самым низким уровнем инвестиционного риска, решается Теперь, выбирая наиболее эффективные проекты, принятые к реализации. Поскольку, как уже отмечалось выше, максимальный уровень доходности инвестиций, связанных с тем же уровнем риска, максимальная отдача от инвестиций должна быть обеспечена в пределах допустимого уровня инвестиционного риска.

Пятая задача, суть которой заключается в определении объема спроса на инвестиционные ресурсы, необходимые для реализации утвержденной инвестиционной программы предприятия в конкретный период планирования. Эта цель достигается путем уравновешивания объема привлеченных инвестиционных ресурсов с прогнозируемыми объемами спроса на них.

Шестая задача состоит в том, чтобы обеспечить минимизацию инвестиционного риска отдельных видов инвестиций, сохраняя при этом предписанный уровень рентабельности. Если уровень доходности инвестиционного кредита, инвестированного в той или иной инвестиционный проект, планируется заранее, или набор, основной задачей в этом контексте является снижение уровня инвестиционного риска отдельных проектов, а также инвестиционную программу предприятия как все. Сведение к минимуму уровень инвестиционного риска может быть достигнуто за счет диверсификации инвестиционных проектов, а также путем страхования этих рисков.

Седьмая задача состоит в том, чтобы оптимизировать ликвидность инвестиций, при необходимости, изменения внешних и внутренних условий инвестиционной деятельности предприятия. Потому что в действительности являются частые изменения в окружающей среде (инвестиционный климат, инвестиционный рынок условия) и динамика внутренних условий (изменение стратегических целей компании или финансового потенциала), что может привести к снижению или даже потере ожидаемого уровня рентабельности отдельных инвестиционных проектов, это делает необходимость своевременного реинвестирования капитала в наиболее прибыльных инвестиционных объектов, которые обеспечивают желаемый (запланированный) уровень эффективности инвестиционной деятельности. Одним из условий обеспечения возможности для такого реинвестирования капитала в пользу оптимизации ликвидности инвестиционной программы в настоящее время формируется компонентами своих инвестиционных проектов. Речь идет об оптимизации ликвидности, поскольку ее максимизация может привести к снижению эффективности инвестиций и минимизации - для уменьшения возможности инвестиционной гибкости, и даже к потере платежеспособности в нарушение финансового равновесия в инвестиционном процессе.

Восьмая задача, с одной стороны, в формировании достаточных инвестиционных ресурсов и оптимизации их структуры, а с другой - для обеспечения финансового равновесия предприятия в процессе его инвестиционной деятельности. Его решение основано на балансировку объема привлеченных инвестиционных ресурсов с запланированным объемом инвестиционной деятельности. Важную роль играет обоснование индивидуальных схем инвестиционного кредитования (и в первую очередь - реальных) проектов и рационализации структуры инвестиционных ресурсов из источников для реализации инвестиционного банковского кредитования. Это связано с тем, что процесс инвестиционное кредитование осуществляется со значительным отвлечение средств и, как правило, в течение длительного периода.

Для успешного выполнения задач, необходимых для решения основных препятствий на пути их реализации в российской экономике.

3.2. Оценка инвестиционного кредитования ЗАО «Монолит ЛТД» в г. Гусь-Хрустальном

В настоящее время развития отечественной экономики основной ее развития становится малый бизнес.

Однако проблема роста его деятельности заключается в отсутствии достаточного финансирования со стороны банков. Поэтому важной составной частью процесса интеграции малого бизнеса в общую предпринимательскую среду российской экономики должно стать усиление его взаимодействия с институтами банковско-кредитной системы, активное использование малыми предприятиями банковских ресурсов для решения своих инвестиционных задач.

Согласно проводимым опросам, большинство российских малых предприятий крайне редко прибегало к услугам банковского кредитования, однако без этого российский малый бизнес не сможет существовать как экономический субъект.

Рассмотрим развитие предприятия ЗАО «Монолит ЛТД» в г. Гусь-Хрустальном, за счет привлечения инвестиционных банковских средств.

Закрытое акционерное общество «Монолит-ЛТД» создано путем преобразования Товарищества с ограниченной ответственностью «Монолит – ЛТД», осуществляющего свою деятельность на основании устава, зарегистрированного Постановлением Главы администрации города Гусь-Хрустальный № 614 от 11.12.1992 года, регистрационный номер 406 (свидетельство о собственности № 000028 от 13.07.1992 года) в акционерное общество закрытого типа на общем собрании 05.06.1998 года и является правопреемником Товарищества с ограниченной ответственностью - предприятия «Монолит – ЛТД».

ЗАО «Монолит – ЛТД» вправе осуществлять любой вид деятельности, незапрещенный федеральными законами, в том числе:

• производство железобетонных изделий и строительных материалов;
• выполнение строительно-монтажных работ;
• производство товаров народного потребления;
• оказание платных услуг населению;
• коммерческая деятельность;
• оказание автотранспортных услуг;
• посредническая деятельность.

Вид деятельности, входящий в перечень, определенный Федеральными законами и требующий специального разрешения, ЗАО «Монолит – ЛТД» осуществляет на основании лицензии, выданной обществу в установленном порядке.

Данная организация самостоятельно планирует свою производственно-хозяйственную деятельность, определяет перспективы экономического и социального развития.

Преимущества бизнеса строительных материалов, заключается в следующем:

- широкий круг потребителей;

- не высокий уровень конкуренции. Это объясняется, прежде всего, тем, что бизнес строительных материалов трудоемкий и ресурсоемкий;

- в силу известности бизнеса нет необходимости в агрессивной рекламе.

В начале завод выпускал шлакоблоки для жилых и административных зданий, железобетонные перемычки, плоские плиты.

Годовой выпуск сборного железобетона не превысил тысячи кубометров.

За прошедшие годы предприятие кардинально преобразилось. Вместо открытого полигона были построены формовочные пролеты, склад готовой продукции с мостовыми кранами, бетоносмесительный узел с крытым складом заполнителей, арматурный цех. Была применена самая передовая технология производства, в том числе конвейерная при производстве многопустотных плит.

Была проведена значительная инновационная работа по совершенствованию технологии производства товарного бетона и раствора, за счет привлечения инвестиционных кредитов коммерческих банков. Для экономии в расходовании сырья и материалов были введены пластифицированные добавки в бетонные смеси, безотходный раскрой арматурной стали, установлены полуавтоматы для сварки закладных деталей, введен неразрушающий метод контроля качества железобетонной продукции и многое другое.

Специалисты ЗАО «Монолит – ЛТД», знакомятся с разработками НИИ в области новых технологий и новых видов строительных материалов с целью внедрения на предприятии наиболее прогрессивных и экономически выгодных.

В 2003 году, благодаря привлечению инвестиционных кредитов банка, смонтированы и пущены в эксплуатацию современные технологические линии: «Компакта-600», позволяющая производить камни стеновые вибропрессованные различных цветов, тротуарную плитку, бордюрный камень; «Тэнсиланд» - по данной технологии отливается 120-метровая железобетонная дорожка с последующей разрезкой на пустотные плиты длиной от 2,4 до 9 метров (максимальная стандартная длина в России – 7,2 метра), что дает дополнительный простор для фантазии архитекторов.

Для производства используется технология и оборудование испанской фирмы «Тенсиланд».

Плиты перекрытий предназначены для применения в жилых, общественных и производственных зданиях с несущими стенами из кирпича или крупных блоков, а также в каркасных и сборно-монолитных зданиях.

За анализируемый период на предприятии наблюдается рост объема выручки от реализации продукции, вызванный увеличением цен на производимую продукцию, а также ростом спроса на продукцию предприятия. Вместе с тем происходит увеличение затрат на производство продукции, что связано в первую очередь с увеличением цен на сырье и материалы, а также тарифов на перевозки и электроэнергию.

В целом на предприятии наблюдается улучшение в использовании его имущества. С каждого рубля средств, вложенных в активы, предприятие в отчетном году получило прибыли больше, чем в предыдущем году (по балансовой прибыли повышение составило 2,29 коп, а по чистой прибыли – 2,03 коп.). Рентабельность собственного капитала повысилась на 3,63 коп. и на 3,6 коп. в отчетном году. Повысилась также рентабельность общая на 2,37.

В области проводимой предприятием инновационной политики была проведена значительная работа по совершенствованию технологии производства товарного бетона и раствора.

Для экономии в расходовании сырья и материалов были введены пластифицированные добавки в бетонные смеси, безотходный раскрой арматурной стали, установлены полуавтоматы для сварки закладных деталей, введен неразрушающий метод контроля качества железобетонной продукции и многое другое.

Оценивая перспективы развития российского рынка строительных материалов необходимость отметить следующее:

Рынок столиц – Москвы и Санкт-Петербурга, близок к насыщению и возможности его роста почти исчерпаны.

Существуют перспективы роста рынка в крупных городах страны, однако эти перспективы существенно зависят от общих макроэкономических тенденций, а они несколько настораживают:

• происходит тотальная активизация конкуренции, особенно что касается поставщиков строительных изделий из ближнего зарубежья.
• Рост рынка в малых городах и в сельской местности маловероятен т.к. отсутствуют стратегии крупногабаритного строительства.

В сложившихся условиях, с целью недопущения падения сбыта производимой строительной продукции, ЗАО «Монолит ЛТД» просто необходима служба маркетинга в функциональные задачи которой бы входило:

• изучение спроса потребителей;
• ориентация деятельности предприятия на требования потребителей и их удовлетворение;
• организация выпуска новых видов строительных материалов;
• целенаправленное воздействие на формирование спроса;
• определение уровня цен приемлемых для потребителя и обеспечивающего достаточную прибыль производителю.

В реализации основной стратегии развития ЗАО «Монолит ЛТД» в 2017-2018 гг. особое место должно отводится выработке и реализации активной маркетинговой политики.

В производственно-хозяйственной деятельности основные направления политики стимулирования продаж должны в себя включать:

• обеспечение жесткого контроля качества поставляемой продукции и ее соответствия по качеству требованиям покупателей;
• сертификация продукции на соответствие отечественным и российским стандартам;
• установление долгосрочного сотрудничества с постоянными партнерами;
• безоговорочное выполнение всех условий заключенных контрактов.

На сегодняшний день большую роль играет престижность марки строительной продукции, которая зависит от рекламы и внешнего вида товара. Покупатели предпочитают проверенный, надежный и относительно дешевый товар. С этой целью ЗАО «Монолит ЛТД» рекомендуется разработать собственный логотип, марочную концепцию и перейти к интенсивному брендингу. Помимо этого необходимо проводить активную мощную рекламу. И если торговая марка будет «на слуху» и товар качественный, то под этой маркой можно смело расширять ассортимент и увеличивать объемы реализации продукции строительных материалов.