Файл: Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего образования Кузбасский государственный технический университет имени т ф. гОрбачева.docx
ВУЗ: Не указан
Категория: Не указан
Дисциплина: Не указана
Добавлен: 04.12.2023
Просмотров: 384
Скачиваний: 3
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
Таблица 2.6 – Группировка составляющих финансовой безопасности ООО «СВ-АВТО» за 2019-2021 годы по методике И.А. Бланка
| «Контрольная точка» финансовой безопасности | Методика расчета | Значение показателя | Безопасное значение | ||
| 2019 | 2020 | 2021 | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| 1.Коэффициент текущей ликвидности | Оборотные средства / Краткосрочные обязательства | 1,23 | 1,88 | 2,05 | Более 1 |
| 2.Коэффициент автономии | Собственный капитал / Валюта баланса | 0,23 | 0,51 | 0,47 | Более или равно 0,5 |
| 3.Плечо финансового рычага | Заемный капитал / Собственный капитал | 3,28 | 0,95 | 1,12 | Менее или равно 1 |
| 4.Рентабельность активов, % | Чистая прибыль / Валюта баланса | 2,08 | 24,74 | 19,43 | Более индекса инфляции |
| 5.Рентабель-ность собственного капитала, % | Чистая прибыль / Собственный капитал | 8,88 | 48,19 | 41,25 | Более рентабельности активов |
Продолжение таблицы 2.6
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| 6.Темп роста прибыли | Чистая прибыль на конец периода / Чистая прибыль на начало периода | 0,7 | 10,48 | 1,46 | Более темпа роста выручки |
| 7.Темп роста выручки | Выручка на конец периода/Выручка на начало периода | 1,35 | 1,23 | 1,37 | Более темпа роста активов |
| 8.Темп роста активов | Активы на конец периода/ Активы на начало периода | 1,71 | 0,88 | 1,86 | >1 |
| 9.Оборачиваемость дебиторской задолженности | Выручка/ Среднегодовая сумма дебиторской задолженности | 25,53 | 24,29 | 17,05 | >12 |
| 10.Оборачиваемость кредиторской задолженности | Себестоимость реализованной продукции/ Среднегодовая сумма кредиторской задолженности | 15,28 | 15,92 | 21,62 | Более оборачиваемости дебиторской задолженности |
Данные таблицы 2.6 свидетельствуют о том, что фирма способна погашать свои текущие обязательства за счет оборотных активов, т.к. значение коэффициента текущей ликвидности имеет положительную и динамику, а также выше нормативного значения. Значение коэффициента автономии в 2020 и в 2021 году достигло нормативного значения, что характеризует организацию как финансово независимую. Значение коэффициента финансового рычага в 2019 году в 2019 году было в три раза больше нормативного, что говорит о высоком риске утраты финансовой стабильности компании, но в последующие годы оно сравнялось с нормативным значением. Это говорит об улучшении стабильности организации. Рост рентабельности в 2021 году по сравнению с 2019 годом, говорит об активном развитии организации, также об этом свидетельствует активный рост прибыли. В 2019 году темп роста прибыли был ниже в два раза, по сравнению с темпом роста выручки, что говорит издержки организации росли быстрее прибыли. В 2020 году ситуация изменилась в лучшую сторону, а уже в 2021 году опять ухудшилась и показатели имели практически равное значение. Темп роста активов в 2021 году выше темпов роста выручки говорит о том, что инвестиции, вкладываемые организацией в свой бизнес, не дают должной отдачи. Значение коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности в анализируемом периоде снизилось на 8,48. Это говорит о том, что в 2021 году на 1 рубль дебиторской задолженности приходится 17 рублей выручки. Увеличение значения коэффициента оборачиваемости кредиторской задолженности на протяжении анализируемого периода говорит об улучшении устойчивости финансового состояния фирмы, т.к. увеличилась скорость погашения долгов. В целом можно сделать вывод, о том, что на конец 2021 года предприятие оценивается как финансово устойчивое, т.к. показатели «контрольных точек» соответствуют безопасному значению.
Финансовую безопасность компании по показателям, характеризующим ликвидность, платёжеспособность и финансовую устойчивость по методике Володиной И.Г. определим с помощью таблицы 2.7.
Таблица 2.7 – Рейтинговая оценка финансовой безопасности компании (ФБК) ООО «СВ-Авто» за 2019-2021 годы по методике Володиной И.Г.
| Наименование показателя | Методика расчета | Значение показателя | Уровень ФБК | |||||
| 2019 | 2020 | 2021 | Высо-кий | Сред-ний | Низкий | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | |
| 1.Коэффиц-иент финансовой независимости | Собственный капитал и резерв / ВБ | 0,23 | 0,51 | 0,47 | Более 0,5 | 0,3-0,5 | Менее 0,3 | |
| 2.Доля заемных средств в общей сумме источников | Заемные средства / пассивы | 0,34 | 0,18 | 0,27 | Менее 0,5 | 0,5-0,7 | Более 0,7 | |
| 3.Коэффи-циент финансового рычага | Заемный капитал / Собственный капитал | 3,28 | 0,95 | 1,12 | Менее 0,1 | 1,0-2,3 | Более 2,3 | |
Продолжение таблицы 2.7
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | |||
| 4.Коэффи-циент текущей ликвидности | Оборотные средства / Краткосрочные обязательства | 1,23 | 1,88 | 2,05 | Более 2,0 | 1,0-2,0 | Менее 1,0 | |||
| 5.Коэффи-циент срочной ликвидности | Высоколиквидные текущие активы / Краткосрочные обязательства | 0,43 | 0,47 | 1,16 | Более 0,8 | 0,4-0,8 | Менее 0,4 | |||
| 6.Коэффи-циент абсолютной ликвидности | Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения / Краткосрочные обязательства | 0,04 | 0,05 | 0,13 | Более 0,2 | 0,1-0,2 | Менее 0,1 | |||
| 7.Рентабель-ность всех активов, % | Чистая прибыль / Валюта баланса | 2,07 | 24,74 | 19,43 | Более 0,1 | 0,05-0,1 | Менее 0,05 | |||
| 8.Рентабель-ность собственного капитала, % | Чистая прибыль / Собственный капитал | 8,8 | 48,19 | 41,25 | Более 0,15 | 0,1-0,15 | Менее 0,1 | |||
| 9.Коэффи-циент оборачиваемости совокупных активов | Выручка от продаж / Средняя стоимость активов. | 5,98 | 6,19 | 6,37 | Более 1,6 | 1,0-1,6 | Менее 1,0 | |||
| 10.Коэффи-циент обеспечен-ности собственными оборотными средствами | Собственные оборотные средства / Оборотные активы | 0,25 | 0,56 | 0,49 | Более 0,26 | 0,1-0,26 | Менее 0,1 | |||
| 11.Доля накопленного капитала | Нераспределенная прибыль прошлых лет и текущего периода / Валюта баланса | 0,23 | 0,51 | 0,47 | Более 0,1 | 0,05-0,1 | Менее 0,05 | |||
По данным таблицы 2.7, что в 2021 году предприятие улучшило свой уровень финансовой безопасности, это видно по изменениям коэффициента финансовой независимости – с 0,23 до 0,47; коэффициента финансового рычага - 3,28 до 1,12; коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами - с 0,25 до 0,49. В целом, по данной методике, предприятие можно охарактеризовать как организация средней финансовой безопасности.
Проведем анализ платежеспособности предприятия по методике Д. Дюрана, для этого составим таблицу 2.8.
Таблица 2.8 – Анализ платежеспособности компании ООО «СВ-Авто» по методике Д. Дюрана за 2019-2021 годы
| Показатель | 2019 | 2020 | 2021 | ||||
| значение | баллы | значение | баллы | значение | баллы | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | |
| 1.Рентабельность активов, % | 2,07 | 10 | 24,74 | 40 | 41,25 | 50 | |
| 2.Коэффициент текущей ликвидности | 1,23 | 5 | 1,88 | 28 | 2,05 | 30 | |
| 3.Коэффициент автономии | 0,23 | 2 | 0,51 | 15 | 0,47 | 11 | |
| Итого | | 20 | | 78 | | 98 | |
При суммировании трёх основных показателей, характеризующих платежеспособность компании по методике Д. Дюрана, ООО «СВ-Авто» в 2019 году относилась к четвертой группе предприятий с высоким риском банкротства, а в 2020 и в 2021 году – ко второй группе предприятий, имеющих некоторую степень риска по задолженности, но не рассматриваемые как рискованные. Тем не менее прослеживается положительная динамика, что говорит об улучшении платежеспособности организации.
Исходя из анализа финансовой устойчивости и безопасности предприятия различными методиками, можно сделать вывод о том, что в 2021 году предприятие характеризуется как финансово устойчивое и как организация средней финансовой безопасности, имеющая некоторую степень риска по задолженности, способная погашать обязательства и инвестировать в активы.