К_тл=ОА/КО, (1.7)
где К_тл – коэффициент текущей ликвидности, ед.;

ОА – оборотные активы, тыс. руб.;

КО – краткосрочные обязательства, тыс. руб. [26]
К_бл=(ДС+КФВ+ДЗ)/КО, (1.8)
где К_бл – коэффициент быстрой ликвидности, ед.;

ДС – денежные средства, тыс. руб.;

КФВ – краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб. [26]
Для анализа эффективности управления дебиторской задолженностью будет целесообразно определить стоимость дебиторской задолженности с помощь формулы стоимости капитала.
C=(SE*E+SD*D*(1-T))/(SD+SE), (1.9)
где C – стоимость капитала, ед.;

SE – собственный капитал, тыс. руб.;

SD – заемный капитал, тыс. руб.;

E – ожидаемая доходность собственного капитала, ед.;

D – ставка ссудного процента, выражена коэффициентом, ед.;

T – ставка налога на прибыль, выраженная коэффициентом, ед. [5]
С_дз=С* , (1.10)
где С_дз – стоимость дебиторской задолженности, тыс. руб. [5]
Стоимость капитала и дебиторской задолженности рассматривается в данном случае как плата за содержание. Это значит, что рассчитав стоимость дебиторской задолженности, мы определим, в какую сумму нам будет обходиться финансирование дебиторской задолженности в конкретных условиях (налог на прибыль, ставка рефинансирования, ожидаемая доходность, средняя ставка на рынке кредитных услуг).

Управление дебиторской задолженностью предполагает контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Выявленная при анализе дебиторской задолженности тенденция снижения темпов оборачиваемости в динамики рассматривается как отрицательная характеристика финансового состояния предприятия. Большое значение имеет отбор потенциальных покупателей. Для этого целесообразно оценивать финансовое состояние предприятия-контрагента.

Стоит отметить ряд особенностей, характерных для всех методик, например, применяется коэффициентный анализ, однако финансовые коэффициенты в значительной степени зависят от учетной политики организации. Кроме того, коэффициенты, выбранные в качестве базы сравнения, неоптимальны, так как не улавливают особенностей факторов и элементов, участвующих в их расчетах (например, затруднительно бывает оценить реальную рыночную стоимость задолженности). При применении метода распределения дебиторской задолженности по срокам возникновения, который присутствует во всех методиках, сезонные или циклические колебания затрудняют анализ и могут привести к ошибочным выводам. [6, с. 70]

---

Таким образом, дебиторская задолженность – часть оборотного капитала организации, и кроме этого, один из главных элементов, определяющих финансовое положение того или иного предприятия. Рост дебиторской задолженности ухудшает финансовое положение предприятия вследствие того, что денежные средства перестают участвовать в хозяйственном обороте, соответственно, не приносят никакого дохода, что часто ставит предприятие в затруднительное положение при расчетах с другими предприятиями. А это, в свою очередь, влечет за собой разного рода непредвиденные расходы (неустойки за нарушение договорных обязательств, пени, штрафы)

---

Глава 2 Анализ состояния расчетов c покупателями и заказчиками

2.1 Общая финансово-экономическая характеристика ООО «Рога и копыта»
Совместное общество с ограниченной ответственностью «Белинвесторг-Сплав» зарегистрировано в Едином государственном регистре юридических лиц и индивидуальных предпринимателей 03/11/208г. За № 290498585.

Деятельность предприятия осуществляется на основании лицензии № 02260/13-81/12, выданной Министерством промышленности Республики Беларусь от 11 декабря 2012 года сроком на пять лет на право осуществления деятельности, связанной с производством алюминия, свинца, олова, меди и отливкой готовых изделий.

Так же имеется лицензия на право осуществления деятельности, связанной с воздействием на окружающую среду № 02120/2020 от 10/09/12г сроком на пять лет, выданная Министерством природных ресурсов; лицензия на право осуществления деятельности в области промышленной безопасности №02300/1769-1 от 03/12/12 сроком на пять лет.

На основании Устава СООО «Белинвестторг-Сплав» осуществляет следующие виды деятельности:

–производством алюминия, свинца, олова, меди;

-производство готовых металлических изделий(клеммы);

- производство гальванических элементов;

- аренда строительного оборудования;

-оптовая торговля, оптовая торговля цветными металлами;

-операции с недвижимым имуществом

На предприятии ООО «Рога и копыта» действует линейная функциональная структура управления. Структура управления ООО «Рога и копыта» является формально определенной, ей присущи единство и четкость распорядительства, отсутствие противоречивых команд, что особенно важно на низшем уровне управления, быстрое принятие решений и быстрое реагирование на любое изменение производственного процесса, согласованность действий исполнителей, полная ответственность руководителя за результаты деятельности своего отдела.

На данный момент ООО «Рога и копыта» имеет следующую структуру управления и кадровый состав показанные на рисунке 2.1


Генеральный директор

---

Главный

бухгалтер


Зам.директора по производству

Менеджер по продажам

Зам.директора по транспорту



Мастер

Отдел маркетинга

Рабочие


Механик



Ремрабочие

водители


Рисунок 2.1– Структура управления ООО «Рога и копыта»

П р и м е ч а н и е – Источник: собственная разработка
Во главе предприятия стоит генеральный директор, от четкой работы которого зависит успех работы всего товарищества, его конкурентоспособность в условиях рыночных отношений и его финансовая устойчивость.

Основные экономические показатели деятельности ООО «Рога и копыта» за 2012–2014гг. представлены в таблице 2.1
Таблица 2.1 – Анализ показателей хозяйственной деятельности ООО «Рога и копыта» за 2012 – 2014 гг.

		Сумма, млн руб.				Отклонение (+,-)			Темп роста, %
Показатели	2012 г.		2013 г.	2014 г.	2013/ 2012		2014/ 2013	2013/ 2012		2014 г./ 2013 г.
1	2		3	4	5		6	7		8
Выпуск товарной продукции -В действующих ценах	-		91959	153168	91959		61209	-		167
-В сопоставимых ценах	-		91959	129803	91959		37844	-		141
Выручка от реализации	-		92031	152050	92031		60019	-		165,2
Окончание таблицы 2.1
1	2		3	4	5		6	7		8
Себестоимость продукции	-		72059	107309	72059		35250	-		148,9
Валовая прибыль	-		19972	44741	19972		24769	-		224,0
Управленческие расходы	-		4384	5555	4384		1171	-		126,7
Прибыль (убыток) от реализации	-		15588	39186	15588		23598	-		251,4
Прибыль (убыток) от текущей деятельности	-		1304	16316	1304		15012	-		1251,2
Чистая прибыль (убыток)	-146		-4249	12558	-4103		16807	2910,3		-295,6
Среднегодовая стоимость основных средств	56278		61955	72760	5677		10805	110,1		117,4
Фондоотдача	-		1,49	2,09	1,49		0,60	-		140,7
Фондоемкость	-		0,67	0,48	0,67		-0,19	-		71,1
Численность работников чед.	91		94	107	3		13	103		114
Средняя заработная плата на 1 работника, млн. р.	5,3		6,6	8,2	1,3		1,6	125		124
Производительность труда	-		859,4	1431,5	859,4		572,0	-		167
Рентабельность продаж %	-		16,9	25,8	16,9		8,8	-		152,2

---

П р и м е ч а н и е–Источник: составлено на основе приложений А-Г
Анализируя основные показатели деятельности организации в динамике лет можно сделать следующие выводы:

– выручка от реализации в 2014 году по сравнению с 2013 годом увеличилась на 65,2 % или 60019 млн. руб. и составила 152050 млн. руб..

– себестоимость в 2013 году составила 72059 млн. руб., в 2014 году по сравнению с 2013 годом себестоимость увеличилась на 48,9 % и составила 107309 млн. руб.

– чистая прибыль в 2014 году равна 12558 млн . руб..

–среднегодовая стоимость основных средств в 2014 году составила 72760 млн. руб., темп роста к 2013 году составил 117,4 %.

–фондоотдача в 2014 году увеличилась на 40,7 % и составила 2,09 руб.

–фондоемкость в 2014 году по сравнению с 2013 годом снизилась на 0,19 руб.

–производительность труда в 2014 году увеличилась на 67 % по сравнению с 2013 годом и составила 1431,5 млн. руб.

Таким образом, предприятие по итогам 2014г сработало прибыльно, чистая прибыль составила 12,6 млрд. руб. За 2014г. предприятие существенно улучшило свои финансовые показатели , чистая прибыль 2014 перекрыла убыток прошлых лет. ООО «Рога и копыта» производило производство продукции согласно планируемой мощности в 2014г., общий выпуск составил 153168 млн руб, что в 1,66 раз больше объёма 2013 года.

Анализ финансового состояния предприятий осуществляется в основном по данным годовой и квартальной бухгалтерской отчётности и в первую очередь по данным бухгалтерского баланса. Рассчитаем коэффициенты платежеспособности предприятия на конец 2012, на конец 2013 и на конец 2014 года и полученные результаты занесем в таблицу 2.2
Таблица 2.2– Результаты расчета коэффициентов платежеспособности ООО «Рога и копыта» на конец 2012 – 2014 гг.

Наименование показателя	На конец 2012 года	На конец 2013 года	На конец 2014 года	Нормативное значение коэффициента
1	2	3	4	5
Коэффициент текущей ликвидности (К1)	4,51	0,52	0,75	K1>=1
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (К2)	0,78	–0,94	–0,33	K2>=0,1
Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (К3)	1,0	1,05	0,86	К3 <= 0,85
Коэффициент абсолютной ликвидности (Кабсл)	0	0	0,11	Кабсл>=0,2
Коэффициент оборачиваемости капитала	0	1,21	1,70	оборачиваемость капитала повысилась
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств	0	7,34	10,17	оборачиваемость оборотных средств снизилась
Окончание таблицы 2.2
1	2	3	4	5
Коэффициент финансовой независимости	0	-0,05	0,14	Кфн>=0,4 – 0,6
Коэффициент капитализации	-841,38	-19,61	6,40	Ккап<=1,0

---

Смотрите также файлы

• Вхождение Крыма и Севастополя в состав России 1 слайд Цель.docx

• Общение без слов.docx

• Урок в 9 классе по физике " Явление фотоэффекта. Формула Эйнштейна".docx

• Кодекса административного судопроизводства российской федерации принят Государственной Думой 20 февраля 2015 года.docx

• Бизнеспланирование Важно! Информация по изучению курса Тема Бизнес планирование в деятельности предпринимателя Тема Аналитическая часть бизнесплана.pdf