Файл: Прогнозирование и планирование финансов.pdf

Активы ООО «Суши-рыба» представлены внеоборотными активами (основными средствами) и оборотными активами (запасы, дебиторская задолженность, денежные средства). В составе пассивов предприятия выделяется собственный капитал, в который входят уставный, добавочный и резервный капитал, а также нераспределенная прибыль, и заемные источники, представленные долгосрочными заемными источниками и краткосрочными заемными источниками (кредиторская задолженность, краткосрочные кредиты и займы).

Далее проведем анализ динамики, состава и структуры активов. [13, с. 187]

Анализ динамики активов предприятия проводится по данным, приведенным в таблице 2.2.

Таблица 2.2 - Анализ динамики активов ООО «Суши-рыба»

Анализируя динамику активов предприятия, следует отметить, что за анализируемый период (2016-2018 гг.) имущество предприятия увеличилось на 168709 руб. или на 5,94%, что, безусловно, оценивается положительно как расширение потенциала предприятия, возможности улучшения оборачиваемости его активов.

Внеоборотные активы сократились за рассматриваемый период. Их рост составил -80191 руб. или -8,69%. Из данных баланса можно заключить, что сокращении стоимости внеоборотных активов произошел за счет увеличения дебиторской задолженности.

Произошло значительное увеличение оборотных активов (на 248901 руб. или на 12,97%). Среди оборотных активов необходимо выделить запасы - их сокращение составило -2638 тыс. руб. или -0,8%. Дебиторская задолженность возросла на 265923 тыс. руб. или на 78,6%. Денежные средства увеличились на 2002 руб. или на 204,91% [12, с.127].

Далее проведем анализ динамики, состава и структуры пассивов предприятия.

Анализ динамики пассивов предприятия проводится по данным, приведенным в таблице 2.3.

Таблица 2.3 - Анализ динамики пассивов ООО «Суши-рыба»

Анализ динамики пассивов предприятия показал, что за рассматриваемый период величина источников возросла на 168710 руб. (рост составил 5,94% к 31.12.2017 г.). При этом возросли собственные средства - на 215605 руб. (на 11,29%) и сократились на 46895 руб. (на -4,26%) - заемные средства, причем наблюдался значительное сокращение долгосрочных заемных источников - на -750000 руб. и кредиторской задолженности - на -45989 руб. (на -30,46%). Это опять же оценивается отрицательно как фактор усугубления финансового положения предприятия, снижения финансовой независимости.

Анализ финансовой устойчивости предприятия проводится в двух направлениях: анализ долгосрочной финансовой устойчивости и анализ текущей финансовой устойчивости предприятия. [20, с. 54]

Коэффициенты долгосрочной финансовой устойчивости приведены в таблице 2.4.

Таблица 2.4 - Коэффициенты долгосрочной финансовой устойчивости ООО «Суши-рыба» за 2016-2018 гг.

Коэффициент автономии показывает, насколько предприятие зависит от кредиторов. Показания от 0,59 до 0,63 показывает, что предприятие не зависит от кредиторов, поскольку нормативное значение показателя более 0,5-0,6.

Коэффициент финансовой устойчивости показывает, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников, то есть долю тех источников финансирования, которые организация может использовать в своей деятельности длительное время. [14, с. 86].

Значение коэффициента 0,8-0,9 говорит о положительной тенденции, таким образом, с 2017 года компания имеет устойчивое финансовое положение.

Коэффициент отношения заемных средств к собственным показывает, в какой степени активы предприятия сформированы за счет собственного капитала, и насколько предприятие независимо от внешних источников финансирования.

Нормальным принято считать показание более 1. Так как за 2016-2018 гг. показание было более 1, то финансовое состояние предприятия является устойчивым.

Анализ текущей финансовой устойчивости необходим для того, чтобы определить, насколько оборотные средства, а в частности запасы, обеспечены собственными источниками.

Итак, выясним, за счет, каких источников сформированы оборотные средства анализируемого предприятия. Показатели приведены в таблице 2.5.

Таблица 2.5 - Показатели текущей финансовой устойчивости ООО «Суши-рыба» за 2016-2018 гг.

Из таблицы 2.5 видна тенденция к увеличению коэффициента маневренности. Нормативное значение данного коэффициента - более 0,5. Данного значения предприятие достигло лишь к концу 2017 г. Таким образом, возрастает гибкость в использовании собственного капитала, а также организация свободно может маневрировать в своих финансовых мероприятиях.

Доля оборотных средств в активах - показывает чистое отношение текущих затрат к хозяйственным средствам, активам. Показание коэффициента более 0,1, таким образом, компания имеет устойчивое финансовое состояние.

Анализ показателей рентабельности проведен на основе данных бухгалтерской отчетности с помощью аналитической таблицы (таблица 2.6). [12, с. 235]

Таблица 2.6 - Анализ показателей рентабельности

Рентабельность собственного капитала повысилась за анализируемый период на 0,08 пункта. Также повысилась и рентабельность продаж по прибыли до налогообложения и чистой прибыли. Причиной положительных сдвигов в уровне рентабельности по прибыли до налогообложения и чистой прибыли стали опережающие темпы роста объема прибыли, полученной от результатов финансово

- хозяйственной деятельности прибыли до налогообложения - (97%) и чистой прибыли (104,05%) по сравнению с темпами роста объема продаж (89,86%). Увеличение рентабельности продаж может означать повышение спроса на услуги, улучшение их конкурентоспособности.

Коэффициент рентабельности продаж, исчисленный по прибыли до налогообложения (0,12%), выше уровня рентабельности продаж, исчисленной по прибыли от продажи (-0,60%). Разница между ними объясняется влиянием положительного сальдо прочих доходов и расходов.

В 2018 г. значения показателей рентабельности свидетельствуют о низкой эффективности деятельности предприятия, использовании активов организации, собственного капитала и продаж.

Анализ ликвидности и платежеспособности проводится с целью определения способности предприятия погашать задолженность.

Ликвидность предприятия определяется как степень погашения обязательств предприятия его активами, скорость превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. [25, с. 231]

Для анализа ликвидности необходимо сгруппировать активы и пассивы по определенным признакам, а затем сопоставить каждую группу.

Группировка активов и обязательств рассматриваемого предприятия представлена в таблице 2.7.

Таблица 2.7 - Группировка активов ООО «Суши-рыба»

Активы группируются по степени ликвидности и располагаются в порядке ее убывания. Обязательства группируются по срокам погашения и располагаются в порядке их возрастания.

Сопоставим полученные группы активов и обязательств на каждую дату анализируемого периода (таблица 2.8).

Таблица 2.8 - Соотношение групп активов и обязательств ООО «Суши-рыба» за 2016-2018 гг.