Файл: «Бухгалтерский учет и анализ»(Теоретические аспекты анализа и оценки оборотных активов предприятия).pdf

Главную роль в обеспечении текущей финансовой устойчивости организации играет наличие собственных оборотных средств и чистых оборотных активов (таблица 2.7).

Согласно данным табл. 2.7 величина собственных оборотных средств предприятия в 2014 г. составила 6643,5 тыс. руб., в 2015 г. их значение увеличилось до 21 814 тыс. руб., а к 2016 г. – уменьшилось на 11 050,5 тыс. руб. и составила 10 763,5 тыс. руб. В результате чего коэффициент обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами в 2014 г. составил 0,04 ед., в 2015 г. его значение увеличилось до 0,14 ед., а к 2016 г. – уменьшилось до 0,05 единиц. Из вышеприведенных данных видно, что в 2015 г. обеспеченность ООО «Стиль Сибири» собственными оборотными средствами составляла около 10%, но в 2016 г. снова снизилась до 5%, что является негативным моментом в деятельности предприятия.

Коэффициент обеспеченности запасов оборотными средствами в 2015 г. составил 0,42 ед., что на 0,3 ед. больше величины 2014 г., а в 2013 г. составил 0,13 ед., что на 0,3 ед. меньше величины 2015 г. В исследуемом периоде данный коэффициент на много меньше рекомендуемого нормативного значения – 1, что свидетельствует о значительном превышении величины запасов предприятия над величиной собственных оборотных средств.

Одним из способов расчета потребности в оборотном капитале является представленный в таблице 2.8, предложенный О.В. Калининой.

Таблица 2.8 - расчет потребности в собственном оборотном капитале

Показатели	2014 г.	2015 г.	2016 г.
А	1	2	3
1. Средняя величина авансов выданных поставщикам (до 12 месяцев), т.р.	731	751,5	33
2. Средняя величина производственных запасов, т.р.	32294	31751,5	50136
3. Средние остатки незавершенного производства, т.р.	2152	1128,5	2293,5
4. Средние остатки готовой продукции, т.р.	16478	17886	30188
5. Средняя величина дебиторской задолженности, включая авансы выданные (погашение в течение 12 месяцев), т.р.	64072,5	72687	105206
6. Средняя величина дебиторской задолженности, за исключением содержащейся в ней доли, приходящейся на прибыль от реализации, т.р.	64487,6	33508,7	99632,5
7. Итого средняя величина вложенного в текущие активы капитала, т.р. (п.1+п.2+п.3+п.4+п.6)	116142,6	85026,2	182283
8. Средние остатки кредиторской задолженности, т.р.	69828	73021	86740,5
9. Средние авансы полученные от покупателей, т.р.	1345,5	1730,5	1469
10. Потребность в собственных оборотных средствах (в оборотном капитале), т.р. (п.7-п.8-п.9)	44969,1	10274,7	94073,5

---

Данные таблицы 2.8 показывают, что потребность в собственном оборотном капитале в 2015 г. сократилась по сравнению с 2014 г., так как существенно уменьшилась величина средств вложенных в текущие активы.

В 2016 г. потребность в оборотных средствах снова возросла за счет увеличения запасов и дебиторской задолженности. Для текущего объема деятельности необходим собственный капитал (направленный на формирование оборотных активов) в размере 94073,5 тыс. руб.

Следовательно, можно сделать вывод, что в течение анализируемого периода наблюдался недостаток собственного оборотного капитала.

Таким образом, на состав и структуру оборотных средств ООО «Стиль Сибири» влияют характер и сложность производства, длительность производственного цикла, стоимость сырья, условия его поставки, принятый порядок расчетов, отраслевая специфика, конъюнктура рынка. Величина оборотных средств предприятия не является постоянной и зависит не только от объема производства, но и от таких факторов, как сезонность производства, неравномерность поставок, несвоевременность поступления средств за отгруженную продукцию.

3 Комплексная оценка эффективности использования оборотных активов ООО «Стиль Сибири»

Материальные ресурсы составляют значительную долю всех оборотных средств ООО «Стиль Сибири», а их использование – это материальные затраты, связанные с производством продукции. Производственная программа предприятия может быть выполнена только при условии ее своевременного и полного обеспечения необходимыми материальными ресурсами.

Проведем комплексный экономический анализ использования материальных ресурсов организации. Оценка эффективности текущего потребления материальных ресурсов в процессе производства может быть дана на основе анализа материалоемкости результата производства.

Таблица 3.1 - Оценка эффективности использования материальных ресурсов ООО «Стиль Сибири»

Показатели	Величина, тыс. руб.			Отклонение (+,-)
	2014 г.	2015 г.	2016 г.	2015 г.		2016г.
				Абс., т.р.	Отн., %	Абс., т.р.	Отн., %
А	1	2	3	4	5	6	7
Выручка от реализации продукции	172111	165456	198748	-6655	96,13	+33292	120,12
Материальные затраты	156720	198526	157459	+41806	126,68	-41067	79,31
Материалоотдача	1,098	0,833	1,262	-0,265	75,87	+0,429	151,50
Материалоемкость	0,911	1,199	0,792	+0,288	131,61	-0,407	66,06

---

Приведенные данные показывают, что качественный уровень использования материальных ресурсов предприятия в 2015 г. снизился, а в 2016 г. – повысился.

Рассчитаем соотношение прироста материальных ресурсов и прироста объема производства:

(3.1)

К = темп роста выручки / темп роста ресурса

Кмз2015 г. = 96,13/126,68 = 0,759

Кмз2016 г. = 120,12/79,31 = 1,515

Прирост ресурса на 1 % прироста продукции = прирост ресурса / прирост выручки (3.2)

ПРмз2015 г. = 26,68/-3,87 = -6,894

ПРмз2016 г. = -20,69/20,12 = -1,028

В данной ситуации на 1 % прироста продукции требовалось сократить потребление материальных ресурсов в 2015 г. на 6,894 %, в 2016 г. – на 1,028%.

Эти данные свидетельствуют о том, что для материальных ресурсов характерно интенсивное использование при отрицательной экстенсификации, то есть в 2015 г. - уменьшение выручки от реализации продукции, в 2016 г. – уменьшение материальных затрат.

Доля влияния экстенсивности на 100 % прироста продукции = прирост ресурса на 1 % прироста продукции * 100 % (3.3)

МЗ2015 г. = -6,894 * 100 % = -689,4 %

МЗ2016 г. = -1,028 * 100 % = -102,8 %

Доля влияния интенсивности на 100 % прироста продукции = 100 - Доля влияния экстенсивности на 100 % прироста продукции (3.4)

МЗ2015 г. = 100 – (-689,4) = +789,4 %

МЗ2016 г. = 100 – (-102,8) = +202,8 %

Из вышеприведенных данных следует, что в 2015 г. доля влияния величины материальных затрат составляет -689,4 %, доля влияния материалоотдачи +789,4 %, в 2016 г. доля влияния величины материальных затрат составляет -102,8 %, доля влияния материалоотдачи +202,8 %.

Рассчитаем относительную экономию (перерасход) материальных ресурсов ООО «Стиль Сибири».

Относительный перерасход материальных ресурсов:

Э20125 г. = 198 526 – 156 720 * 0,96 = +48 075 тыс. руб.

Относительная экономия материальных ресурсов:

Э2016г. = 157 459 – 198 526 * 1,2 = -80 772 тыс. руб.

Таким образом, резервом ускорения оборачиваемости оборотных средств ООО «Стиль Сибири» является уменьшение материалоемкости продукции, то есть снижение фактических материальных затрат, приходящихся на 1 рубль продукции.

Выявим резервы экономии материалов за счет внедрения прогрессивных научно обоснованных нормативов удельного расхода на единицу продукции. Под резервами экономии материалов понимается возможное снижение их расходов в плановом году по сравнению с фактически сложившимся за год.

Экономия сырья по соответствующей калькуляции себестоимости продукции выступает как резерв увеличения прибыли ООО «Стиль Сибири».

Резерв экономии от сокращения сверхнормативных запасов материалов на складе предприятия. Резерв уменьшения производственных запасов материалов в плановом году рассчитывается на основе выявленных резервов снижения норм расхода материалов и установленных нормативов запасов материалов в днях:

---

Рз = Рэм /360 * Нз, (3.5)

где Рэм – резерв экономии материалов в результате снижения норм расхода; Нз – норматив запасов материалов в днях.

Рз = 130 000 / 360 * 55 = 19 861 тыс. руб.

Другим немаловажным резервом ускорения оборачиваемости оборотных средств является сокращение длительности производственного, операционного и финансового цикла.

Рассчитаем продолжительность производственного цикла предприятия

Продолжительность производственного цикла определяется по формуле:

Ппц = Побпз + Побнз + Побгп (3.6)

Ппц2007 г. = 83,3+5,6+42,5 = 131,4 дней

Ппц2008 г. = 95,1+3,4+53,6 = 152,1 дней

Ппц2009 г. = 119,8+5,5+72,1 = 197,4 дней

Результаты расчетов занесем в таблицу 3.2.

Таблица 3.2 - Расчет производственного цикла изготовления продукции ООО «Стиль Сибири»

Показатели	Величина показателя			Изменение (+,)
	2014 г.	2015 г.	2016 г.	2015 г.	2016 г.
А	1	2	3	4	5
Себестоимость продукции, тыс. руб.	139585	120234	150635	-19351	+30401
Среднегодовая стоимость материально-производственных запасов, тыс. руб.	32294	31752	50136	-542	+18384
Среднегодовая стоимость незавершенного производства, тыс. руб.	2152	1129	2294	-1023	+1165
Среднегодовая стоимость готовой продукции, тыс. руб.	16478	17886	30188	+1408	+12302
Период оборота материально-производственных запасов, дней	83,3	95,1	119,8	+11,8	+24,7
Период оборота незавершенного производства, дней	5,6	3,4	5,5	-2,2	+2,1
Период оборота готовой продукции, дней	42,5	53,6	72,1	+11,1	+18,5
Продолжительность производственного цикла, дней	131,4	152,1	197,4	+20,7	+45,3

Из вышеприведенных данных видно, что в исследуемом периоде продолжительность производственного цикла ООО «Стиль Сибири» увеличилась с 131,4 дней до 197,4 дней, т.е. почти в 1,5 раза.

Рассчитаем продолжительность операционного цикла предприятия.

Поц2014 г. = 145,3 + 135,5 = 280,8 дней

Поц2015 г. = 156 + 159,8 = 315,8 дней

Поц2016 г. = 203,9 + 190,6 = 394,5 дней

Результаты расчетов занесем в таблицу 3.3.

---

Из нижеприведенных данных видно, что в исследуемом периоде продолжительность операционного цикла ООО «Стиль Сибири» увеличилась с 280,8 дней до 394,5 дней, т.е. почти в 1,4 раза.

Таблица 3.3 - Расчет продолжительности операционного цикла ООО «Стиль Сибири»

Показатели	Величина показателя			Изменение (+,)
	2014 г.	2015 г.	2016 г.	2015 г.	2016 г.
А	1	2	3	4	5
Выручка от реализации продукции, тыс. руб.	172111	165456	198748	-6655	+33292
Себестоимость продукции, тыс. руб.	139585	120234	150635	-19351	+30401
Среднегодовая стоимость запасов, тыс. руб.	56339	52104	85302	-4235	+33198
Среднегодовая стоимость дебиторской задолженности, тыс. руб.	64804	73439	105239	+8635	+31800
Продолжительность оборачиваемости запасов, дней	145,3	156,0	203,9	+10,7	+47,9
Продолжительность оборачиваемости дебиторской задолженности, дней	135,5	159,8	190,6	+24,3	+30,8
Продолжительность операционного цикла, дней	280,8	315,8	394,5	+35	+78,7

Рассчитаем продолжительность финансового цикла предприятия.

Пфц2014 г. = 280,8 – 180,1 = 100,7 дней

Пфц2015 г. = 315,8 – 218,6 = 97,2 дней

Пфц2016 г. = 394,5 – 207,3 = 187,2 дней

Таблица 3.4 - Расчет продолжительности финансового цикла ООО «Стиль Сибири»

Показатели	Величина показателя			Изменение (+,)
	2014 г.	2015 г.	2016 г.	2015 г.	2016 г.
А	1	2	3	5	6
Продолжительность операционного цикла, дней	280,8	315,8	394,5	+35	+78,7
Себестоимость продукции, тыс. руб.	139585	120234	150635	-19351	+30401
Среднегодовая стоимость кредиторской задолженности, тыс. руб.	69828	73021	86741	+3193	+13720
Период оборачиваемости кредиторской задолженности, дней	180,1	218,6	207,3	+38,5	-11,3
Продолжительность финансового цикла, дней	100,7	97,2	187,2	-3,5	+90,0

---