Файл: Анализ денежных средств предприятия на примере ОАО «Киржачская Типография ( ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ ПОТОКАМИ ОРГАНИЗАЦИИ ).pdf

В целях укрепления дисциплины труда и предотвращения случаев ее нарушения необходимо разработать на предприятии Правила внутреннего распорядка, в которых отражаются вопросы организации труда, прав, обязанностей работников, а также условия применения мер наказания в случае их несоблюдения и нарушения.

Разработка и утверждение Правил внутреннего распорядка на предприятии, соответствующих нормам российского трудового законодательства, будет способствовать укреплению трудовой дисциплины и повышению производительности труда.

Следующим направлением оптимизации денежных потоков в организации является сокращение расходов на реализацию продукции.

Так как в 2018 году наибольший удельный вес в структуре расходования денежных средств в ОАО «Киржачская типография» составляло финансирование закупки продуктов, то в первую очередь специалистам предприятия необходимо обратить внимание на снижение стоимости закупаемой продукции.

Выбор каналов обеспечения предприятия продукции является важным управленческим решением.

Каналы материально-технического обеспечения могут быть трех видов: прямые, косвенные и смешанные.

Прямые каналы связаны с перемещением материальных ценностей без участия посреднических организаций. Они чаще всего устанавливаются между изготовителями и потребителями. Косвенные каналы связанны с перемещением материальных ценностей к посреднику, а затем от него - к потребителю. Смешанные каналы объединяют черты первых двух каналов товародвижения.

В настоящее время в ОАО «Киржачская типография» используются в основном косвенные каналы обеспечения. Большинство продукции поступает через посреднические организации. Хотя в 2018 году стали налаживаться прямые связи с производителями продуктов. Так были заключены договора на поставку некоторых видов продукции.

Еще одним направлением оптимизации денежных потоков в организации является совершенствование расчетных операций, форм и способов платежей.

Все сделки, связанные с поставками продукции, оказанием услуг, выполнением работ, перечислением налогов в бюджет и другими хозяйственными операциями, завершаются денежными расчетами наличной и безналичной формы. Организация безналичных расчетов имеет определенные преимущества перед платежами наличными деньгами, обусловленные тем, что безналичный платежный оборот полностью проходит через банковские учреждения, которые ведут счета организаций и, следовательно, имеется возможность контроля со стороны налоговых органов за движением и направлением использования денежных средств. При этом значительно сокращаются издержки обращения.

Совершенствование безналичных расчетов является важным условием своевременного обеспечения денежными средствами процесса производства, повышения эффективности хозяйствования. Современная ситуация в нашей стране требует улучшения организации денежного и расчетного механизма в народном хозяйстве. Это предполагает, с одной стороны, своевременное совершение покупателем платежей за полученные от поставщиков товарно-материальные ценности и услуги; с другой - ускорение документооборота, а следовательно, и получения платежей.

Важнейшей стороной финансовой работы на предприятиях является организация оперативной работы и контроля за состоянием расчетных операций.

В укреплении платежной дисциплины большая роль принадлежит соблюдению хозяйственных договоров. Вот почему в ОАО «Киржачская типография» следует повысить роль юридической службы в осуществлении правильных расчетных взаимоотношений с организациями, придать этой работе систематический и обязательный характер, обеспечить защиту законных интересов предприятия.

В целях упорядочения расчетов за поставленную продукцию целесообразно использовать плановые платежи. Инкассовые расчеты, как правило, удлиняют время поступления средств, замедляют их оборачиваемость. Использование плановых платежей с организациями (что должно быть предусмотрено договором) приведет к сокращению потока расчетно-платежных документов и дебиторско-кредиторской задолженности, более быстрому получению ОАО «Киржачская типография» причитающихся сумм, ускорению оборачиваемости денежных средств. Все это говорит о предпочтительности расчетов плановыми платежами при регулярных отгрузках.

При нехватке денежных средств, а также с целью сохранения денежных средств в обороте целесообразно пользоваться гарантированными расчетными чеками, гарантами которых выступает банк, выдавая чековые книжки без депонирования средств.

Для этого предприятие должно обладать безупречной репутацией по оплате договорных претензий поставщиков, банков и бюджетов. В связи с этим в ОАО «Киржачская типография» особое внимание необходимо уделять контролю за соблюдением расчетной и платежной дисциплины.

Все эти мероприятия будут способствовать оптимизации денежных потоков, что положительно скажется на финансовом состоянии предприятия

3.2 Оценка влияния денежных потоков на финансовую устойчивость организации

Дополнительное материальное стимулирование персонала ОАО «Киржачская типография» посредством премирования позволят более эффективно использовать трудовой потенциал предприятия и снизить текучесть кадров. А это в свою очередь позволит снизить целодневные потери рабочего времени, вызванные увольнением одних и приемом на их место других работников.

В результате предложенных мероприятий по управлению денежными средствами усилится контроль за соблюдением платежной дисциплины на предприятии. При этом сократится на 10% дебиторская задолженность, а на 173 тыс.руб. вырастет сумма поступлений денежных средств от покупателей и заказчиков:

1725*10%/100% = 173 тыс.руб.

В результате остаток дебиторской задолженности составит по прогнозу 1553 тыс.руб.:

1725 – 173 = 1553 тыс.руб.

При этом остаток денежных средств на конец года, увеличившись на 173 тыс.руб., достигнет тыс.руб.

5132 + 173 = 5305 тыс.руб.

Таким образом, поступления денежных средств по текущей деятельности увеличится на 173 тыс.руб. и составит 177816 тыс.руб.

177643 + 173 = 177816 тыс.руб.

Кроме того, мероприятия по оптимизации поставок необходимых для производственного процесса сырья и материалов позволят сократить кредиторскую задолженность на 15%, т.е. на 5509 тыс.руб.:

36726*15/100 = 5509 тыс.руб.

Соответственно отток денежных средств уменьшится на 5509 тыс.руб. и составит 158116 тыс.руб.:

163625 – 5509 = 158116 тыс.руб.

В результате чистый приток денежных средств по текущей деятельности увеличится на 5682 тыс.руб. и составит 177816 тыс.руб.

173 + 5509 = 5682 тыс.руб.

14018 + 5682 = 19700 тыс.руб. или 177816 - 158116 = 19700 тыс.руб.

В результате сокращения кредиторской задолженности на 5509 тыс.руб. снизится и краткосрочная заложенность до 97234 тыс.руб.:

10273 – 5509 = 97234 тыс.руб.

Поэтому валюта баланса по пассиву составит 111293 тыс.руб.:

12193 + 1869 + 97234 = 111296 тыс.руб.

Одновременно с сокращением кредиторской задолженности на 5509 тыс.руб. уменьшатся и остатки запасов. Тогда прогнозная стоимость остатков запасов сырья и материалов составит 47491 тыс.руб.:

53000 – 5509 = 47491 тыс.руб.

Кроме того, остаток оборотных средств также уменьшится на 5509 тыс.руб. и составит 71146 тыс.руб.

76655 – 5509 = 71146 тыс.руб.

Поэтому валюта баланса по активу составит 111296 тыс.руб.:

40150 + 71146 = 111296 тыс.руб.

Сопоставим коэффициенты финансовой устойчивости до и после внедрения предложенных мероприятий (табл.3.1).

Таблица 3.1

Прогнозные показатели финансовой устойчивости ОАО «Киржачская типография»

Таким образом, в результате предложенных мероприятий доля собственного капитала в составе источников финансирования деятельности выросла на 0,6 процентного пункта: с 10,4% до 11,0%. При этом снижается удельный вес заемных источников финансирования с 89,6% до 86,0%, т.е. 0,6 процентного пункта. Одновременно, улучшается и значение коэффициента финансового левериджа. Если в 2018г. на каждый рубль собственного капитала приходилось 8,58 руб. заемных средств, то по прогнозу должно приходиться только 8,13 руб.

При неизменном собственном капитале и внеоборотных активах ОАО «Киржачская типография» собственные оборотные средства у предприятия отсутствуют. Поэтому коэффициенты обеспеченности оборотных активов и запасов по-прежнему принимают отрицательные значения. Но при этом предприятие располагает нормальными источниками финансирования для пополнения запасов. Причем значение коэффициента обеспеченности запасов нормальными источниками растет: если на каждый рубль запасов в 2018г. приходилось 71,2 коп. нормальных источников финансирования, то по прогнозу должно приходиться 79,4 коп. Следовательно, зависимость от финансирования за счет отсрочки платежа перед поставщиками снижается, а финансовая устойчивость предприятия усиливается.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В заключение следует отметить, что денежные средства характеризуют начальную и конечную стадии кругооборота хозяйственных средств, скоростью движения которых во многом определяется эффективность всей предпринимательской деятельности. Объемом имеющихся у предприятия денег как важнейшего платежного средства определяется платежеспособность предприятия.

Управление денежными средствами – важнейший элемент финансовой политики предприятия, оно пронизывает всю систему управления предприятия. Важность и значение управления денежными потоками на предприятии трудно переоценить, поскольку от его качества и эффективности зависит не только устойчивость предприятия в конкретный период времени, но и способность к дальнейшему развитию, достижению финансового успеха на долгую перспективу.

В работе был проведен анализ денежных средств на примере ОАО «Киржачская типография». В результате анализа движения денежных средств в ОАО «Киржачская типография» за 2016-2018 гг. было выявлено, что в 2016 году у предприятия единственным положительным чистым денежным потоком был поток от инвестиционной деятельности. От текущей деятельности был отрицательный чистый денежный поток, поэтому говорить о покрытии оттока денежных средств по финансовой деятельности не представляется возможным. Ни одно предприятие, планирующее продолжать свою деятельность в течение длительного периода, не должно допускать возникновения ситуации, аналогичной 2016 году, так как она может привести к самым неблагоприятным для предприятия результатам. Однако уже в 2018 году ситуация значительно улучшилась, и чистый денежный поток от текущей деятельности ОАО «Киржачская типография» полностью покрывал отрицательный чистый денежный поток от инвестиционной деятельности (14018 тыс. руб. > 8836 тыс. руб.), а также отрицательный чистый денежный поток от финансовой деятельности (14018 тыс. руб. > 8836 + 2833 тыс. руб.). Это свидетельствует об успешной работе предприятия в 2017 году и о его способности обеспечивать стабильный денежный поток, достаточный для долгосрочного инвестирования и погашения его финансовых обязательств.

Для закрепления положительной тенденции рекомендуется осуществление следующих организационно-технических мероприятий:

• повышение объемов реализации продукции за счет роста производительности труда вследствие усиления материальной заинтересованности сотрудников и сокращения потерь рабочего времени;
• снижение расходования денежных средств на закупку продукции за счет заключения договоров на поставку продукции с местными поставщиками;
• использование плановых платежей в расчетах с покупателями и заказчиками и поставщиками ресурсов, что приведет к сокращению потока расчетно-платежных документов и дебиторско-кредиторской задолженности, более быстрому получению предприятием причитающихся сумм, ускорению оборачиваемости денежных средств;
• использовать для автоматизации системы управления денежными потоками современное программное обеспечение, что позволит повысить ее эффективность.