Примечание. Если годовая производственная программа самоокупаемости увеличилась, значит, сокращается величина чистой прибыли и увеличивается риск вложений в данный бизнес. Проверьте это!

13. коэффициент эффективности и срок окупаемости капитальных вложений с учетом риска предпринимательства:




Примечание. Расчетное значение Е должно быть больше нормативной эффективности Е_н.
14. По результатам расчетов построить графики:

• 
  условно-постоянных затрат от объема выпускаемой продукции,
  
• 
  переменные расходы от объема выпускаемой продукции,
  
• 
  постоянная часть налога от объема выпуска продукции,
  
• 
  балансовая прибыль от объема выпуска продукции.
  

Исходные данные приведены в таблице.

Номер варианта	M	V	Z	C	K
1	2	3	4	5	6
1	10000	0.220	0.823	2500	3700
2	10200	0.223	0.825	2550	3750
3	10500	0.225	0.830	2600	3800
4	11000	0.228	0.835	2650	3850
5	11500	0.230	0.840	2700	3900
6	12000	0.233	0.840	2700	3900
7	12500	0.235	0.850	2800	4000
8	13000	0.238	0.855	2850	4050
9	13500	0.240	0.860	2900	4100
10	14000	0.242	0.865	2950	4150
11	14100	0.245	0.870	2950	4200
12	14200	0.248	0.875	2900	4250

---

Лабораторная работа 2 «Разработка финансовой модели проекта создания нового малого предприятия»

Описание проекта

Существует замысел создать небольшое транспортное предприятие, которое должно заниматься грузовыми перевозками. Круг заказчиков дли начала работы определен — это строительные организации, нуждающиеся в доставке песка и щебня на строительные объекты. Ожидаемый объем перевозок (прогноз на ближайшие 3 года) для потенциальных клиентов составляет 1400 тонн в месяц. Для обеспечения необходимого грузооборота компания может воспользоваться грузовыми автомобилями номинальной вместимостью 10 тонн. Доставку необходимых стройматериалов планируется осуществлять с пригородных карьеров, при этом ожидаемая протяженность маршрута составит 125 км.

Анализ данного примера и построение финансовой модели рассмотрим далее по шагам.

Предварительная проработка идеи (проекта)

1) Постановка целей

Цель анализа — изучить перспективность данной идеи и разработать концепцию развития бизнеса.

Точка зрения — высшее руководство компании.

2) Основные предположения и допущения

На этапе проведения предварительного исследования будут приниматься во внимание только основные налоги. Инфляционные эффекты не учитываем. Автопарк будет комплектоваться только из автомобилей грузоподъемностью 10 тонн. Каждый автомобиль за день будет делать 4 поездки по маршруту. Коэффициент использования подвижного состава примем равным 0,6. Расчет необходимо провести в двух валютах — рублях и долларах (курс примем 30,5 руб.)

Анализ будет осуществляться для вновь создаваемого предприятия (для регистрации компании необходимо 100 долларов и срок 20 дней).

3) Предварительные расчеты

До начала работ по финансовому моделированию необходимо определить несколько важных параметров проекта:

• 
  количество автомобилей, которые необходимо приобрести,
  
• 
  условия их приобретения,
  
• 
  возможности компании по привлечению финансирования и др.
  

Расчет необходимого количества автомобилей

Месячный объем грузоперевозок составляет 1400 тонн. Номинальная грузоподъемность автомобиля составляет 10 тонн. Коэффициент использования подвижного состава равен 0,6. Число рейсов в день — 4. Количество рабочих дней в месяце примем равное 20.

Таким образом,

1400 т/мес : 20 дней : 4 рейса: 0,6 : 10 тонн =2,92 автомобиля.

Округляем до целого — итак, необходимо приобрести 3 автомобиля грузоподъемностью 10 тонн.

---

Выбор единицы измерения, используемой в проекте

Ввиду необходимости построения прогнозов и описания цепочки издержек в финансовой модели желательно выбрать удобную единицу измерения транспортных услуг. Оптимальная единица измерения — тонно-километр. Она охватывает оба ключевых параметра — и вес перевозимого груза и дальность перевозки, поскольку ключевыми издержками являются расходы на ГСМ и расходы по обслуживанию автомобилей, которые зависят как от степени загрузки автомобиля, так и от величины его пробега.

В месяц автопредприятие из 3 грузовиков совершит перевозку в объеме:
10 тонн * 3 а/м * 20 дней * 0,6 * 4 рейса * 125 км = 180000 ткм
Условия приобретения автомобилей

Существуют две основных возможности приобретения грузовиков.

Первая — приобретение на обычных условиях у компании-дилера (срок поставки 30 дней с момента заключения договора, стоимость грузовика — 900000 руб.).

Второй — использование возможности взять автомобили в лизинг — та же сделка с третьим участником — лизинговой компанией:

а) лизинговые платежи — амортизация 60 мес.; стоимость кредитных ресурсов — 20%, комиссия — 10%, налог на имущество - 2%; на баланс ставится как оборудование

б) график выплат — с 1 го месяца ежемесячно;

в) страхование — платеж в размере 3% вместе с общими платежами; лизинг оперативный — оборудование выкупается по остаточной стоимости.
Планируемая технология ведения (организации) бизнеса

На начальном этапе становления данного бизнеса не предполагается созда­вать собственный гараж и пост технического обслуживания автомобилей ввиду высоких капитальных затрат. Пока отсутствует собственный гараж, грузовики будут содержаться на платной охраняемой стоянке (плата 3000 руб/мес за автомобиль). Техническое обслуживание планируется осуществлять на автосервисе, принадлежащем организации-продавцу. Стоимость ТО и гарантийных ремонтов учтена в цене на автомобили.

Основными издержками, связанными с эксплуатацией подвижного состава, являются затраты на ГСМ и др. эксплуатационные затраты — при предварительном исследовании все эти затраты будут объединены под наимено­ванием «Горючее» (суммарная стоимость 15 руб/литр), расход составляет 0.1 л/ткм.

Для ведения бизнеса необходим следующий персонал:

1. 
   два диспетчера (с повременной оплатой труда в размере 10000 руб/мес.)
   
2. 
   водители грузовиков (удобнее привязать их оплату к величине перевозок — планируемый уровень сдельной заработной платы составляет 0,5 руб. на 1 ткм);
   
3. 
   для управления данным бизнесом необходимы еще две должности: директор и бухгалтер — их функции будут исполнять два человека, являющихся одновременно и учредителями компании (повременная заработная плата в размере 20000 руб./мес. каждому)
   

---

4) Специальные факторы, которые следует принимать во внимание

Для данного бизнеса характерна сезонность по объему сбыта — в зимний период объем спроса падает. Также желательно учесть инфляционные эффекты и изменение курса доллара. Кроме того, возможна комплектация автопарка из более дорогих, но и более экономичных автомобилей.

5) Возможности компании по привлечению финансирования

Для покрытия инвестиционных затрат руководство компании может использовать три основных источника:

А) собственные средства,

Б) заемные средства в форме кредита,

В) получение оборудования в лизинг.

6) Направления анализа (управленческие задачи, требующие решения)

1. 
   Во-первых, собственников интересует вопрос, насколько целесообразно заниматься такой деятельностью, какие денежные средства придется вложить, на какой доход можно рассчитывать и когда наступит срок окупаемости вложений.
   
2. 
   Следующая управленческая задача — построение схемы финансирования проекта и согласование интересов участников.
   
3. 
   Третья задача — всесторонний анализ проекта, изучение вариантов развития, уточнение параметров модели.
   
4. 
   Четвертое направление исследований — анализ рисков и неопределенностей, выбор наиболее перспективных вариантов и сравнение их между собой.
   
5. 
   И последнее — следует обобщить проведенные исследования и представить их в приемлемом для принятия решения виде, то есть подготовить бизнес-план проекта.
   

Лабораторная работа 3 «Моделирование деятельности действующего предприятия»
Учебный кейс «Оптовая торговля мясом и рыбой»

Предприятие занимается оптовой торговлей свежемороженым мясом и рыбой. Имеет наработанные связи с поставщиками мяса и рыбы и отлаженную сбытовую сеть (оптовые продажи). Но с некоторых пор руководство стало замечать падение рентабельности этого бизнеса. Обеспокоенный этим явлением, генеральный директор провел работу по выявлению причин. Как показало специальное маркетинговое исследование, основной причиной снижения доходов явилось ужесточение конкуренции.

Для сокращения издержек и повышения прибыльности предприятия руководство компании решило осуществить деинвестиции (избавление от излишних и неиспользуемых активов). По результатам того же исследования, при сохранении сегодняшнего положения (если ничего не менять) в ближайшие 4 года ожидается постепенное снижение объемов продаж продукции из-за ужесточения конкуренции в целом на 20% от существующего уровня. Чтобы избежать неприятных последствий этого явления, руководство предприятия рассматривает 2 варианта.

---

1. Разработать и осуществить программу активизации сбыта. В рамках этой программы предполагается снизить цену на мясо и рыбу соответственно на 5% и 10%, что приведет, по оценке специалистов, к увеличению объема продаж на 20% (Это тема настоящей работы).

2. На базе существующего предприятия организовать цех по переработке и начать производство и реализацию "переработанного мяса и рыбы" (колбасные изделия и проч.), сохранив при этом существующий рынок свежемороженых продуктов (Здесь этот вариант не рассматривается и составляет отдельный проект).

Задачи, требующие решения

1. Построить финансовую модель деятельности предприятия "как есть" и оценить, что с ним произойдет в течение нескольких периодов, если ничего не менять (результаты сохранить в отдельном файле).

2. Оценить целесообразность осуществления первой программы активизации сбыта (снижение цен), предложенной выше, и ее последствия.

3. Оценить целесообразность осуществления второй программы, предложенной выше, и ее последствия (для этого выполнить сначала моделирование строительства цеха по переработке как отдельный проект — см. «Лабораторная работа № 3 по Project Expert»)

4. Выбрать наиболее перспективный вариант выхода из кризиса из имеющихся с точки зрения данного предприятия.

5. Провести всесторонний анализ выбранного варианта (альтернативы).

Технология осуществления деятельности по оптовой торговле свежемороженым мясом и рыбой

• Доставка продукции от поставщика ж/д транспортом

• Прием и перевалка продукции и ее хранение на складах-холодиль­ни­ках на арендуемой базе на ж/д станции.

• Отпуск продукции с доставкой автомобильным транспортом в торгующие организации и перерабатывающие предприятия.



Цепочка издержек по данной технологической схеме

Исходные данные для расчетов

Стоимость сырья
Наименование	Ед. изм.	Цена (руб.)
Говядина	тн	38 000,00
Свежемороженая рыба	тн	20 000,00

---

Смотрите также файлы

• Планконспект проведения правового информирования военнослужащих, проходящих военную службу по контракту и призыву.docx

• Создание распределенных приложений в Microsoft. Net framework.docx

• Тема 10. Определение трудовых показателей.pdf

• Контрольная работа Вариант 2 по дисциплине дкб направление Экономика (уровень бакалавриата).docx

• Соч 10 класс 4 ч Слушание Задания Прослушайте текст и выполните задания. Транскрипт у нас, юристов, такая сделка именуется условной продажей, с правом последующего выкупа.docx