Файл: Тема Фундаментальные понятия рынка ценных бумаг.pdf

34
—рекламой проспекта ценных бумаг
@—раскрытием всей информации, содержащейся в проспекте ценных бумаг
@—раскрытием всей информации, содержащейся в отчете об итогах выпуска
—публикацией всей информации, содержащейся в отчете об итогах выпуска
289. Целями эмиссии акций могут быть (три правильных ответа)
@—мобилизация ресурсов на осуществление инвестиционных проектов эмитента
@—увеличение собственного капитала общества
—увеличение заемного капитала общества
@—изменение структуры акционерного капитала
—снижение размеров чистых активов АО
290. Стандартами эмиссии определены следующие основные способы размещения (четыре правильных ответа)
@—распределение акций либо среди учредителей, либо среди акционеров
@—открытая и закрытая подписка
—открытое и закрытое размещение
@—публичное предложение
@—частное размещение
—конвертация одних видов ценных бумаг в другие
291. Регистрирующий орган при регистрации проспекта ценных бумаг
@—проверяет полноту и комплектность документов, представленных на регистрацию
—проверяет достоверность данных, указанных в проспекте
—проверяет отсутствие задолженности перед бюджетом
292. Публичное предложение -это
@—организация размещения вновь эмитируемых акций АО, ориентированная на привлечение средств среди широкого круга институциональных и частных инвесторов
—организация размещения вновь эмитируемых акций АО, ориентированная на привлечение средств только среди частных инвесторов
—организация размещения вновь эмитируемых акций АО, ориентированная на привлечение средств только среди институциональных инвесторов
293. Частное размещение -это
—метод привлечения заемных средств или участия в капитале компании, ориентированной на ограниченную группу частных инвесторов, обычно более 35 участников
—метод привлечения заемных средств или участия в капитале компании, ориентированный на ограниченную группу институциональных инвесторов, обычно более 35 участников
—метод привлечения заемных средств или участия в капитале компании, ориентированной на ограниченную группу частных инвесторов, обычно не более 35 участников
@—метод привлечения заемных средств или участия в капитале компании, ориентированный на ограниченную группу институциональных инвесторов, обычно не более 35 участников
294. Андеррайтер -это лицо, осуществляющее
—регистрацию прав собственности на ценные бумаги
@—размещение ценных бумаг новых выпусков по поручению эмитента
—управление портфелем ценных бумаг по поручению его владельца
—выпуск собственных ценных бумаг
295. Стратегические инвесторы имеют целью (два правильных ответа)
—получение дивидендов от владения акциями
—формирование портфеля ценных бумаг
@—возможности воздействия на функционирование АО

35
@—приобретение достаточно крупного пакета акций, как минимум 25% уставного капитала
296. В состав институциональных инвесторов входят (три правильных ответа)
@—банки
@—страховые компании
—общие фонды банковского управления
@—пенсионные фонды
—кредитные союзы
297. Индивидуальные инвесторы -это (два правильных ответа)
@—частные инвесторы
—инвестор, имеющий собственную стратегию поведения на рынке
@—работники приватизированных предприятий
298. Инвесторы при осуществлении инвестиций преследуют следующие цели (четыре правильных ответа)
—обращаемость
@—доходность
@—ликвидность
@—рост вложений
—возвратность
—срочность
@—безопасность
299. Покупка или гарантирование покупки ценных бумаг при их первичном размещении для продажи публике называется
—эмиссией ценных бумаг
@—андеррайтингом ценных бумаг
—инвестированием в ценные бумаги
300. Андеррайтинг ценных бумаг -это функция
—эмитента
—инвестора
@—профессионального участника РЦБ
—фондовой биржи
301. Нельзя рекомендовать клиенту спекулятивную игру, если
—клиент является частным инвестором
—клиент не представил адекватного покрытия
@—клиент не выразил явного желания и готовности пойти на риск
302. Укажите инвесторов на рынке акций, имеющих наибольшую склонность к риску
—паевые фонды
—страховые компании
—пенсионные фонды
@—частные лица
303. Проспект ценных бумаг публикуется
@—перед началом эмиссии
—в процессе эмиссии
—после регистрации итогов эмиссии
304. Эмитент при размещении ценных бумаг по открытой подписке рекламную компанию проводить
@—имеет право
—не имеет право

36
—только с разрешения ФСФР
305. Выпуски акций и облигаций от процедуры государственной регистрации освобождаться
—могут
@—не могут
—могут, если они размещаются по закрытой подписке
—могут, если не требуется подготовка и регистрация проспекта ценных бумаг
306. Ценные бумаги иностранных эмитентов к обращению на российском рынке ценных бумаг допускаются по решению
—Банка России
—Министерства финансов РФ
@—ФСФР
307. Регистрация проспекта эмиссионных ценных бумаг необходима, если число владельцев этих ценных бумаг превысит
—50
—100
@—500
308. Эмитент имеет право разместить меньшее количество эмиссионных ценных бумаг. по сравнению с количеством, указанным в проспекте ценных бумаг
@—имеет право
—не имеет права
—зависит от органов регистрации
309. Эмитент имеет право разместить большее количество эмиссионных ценных бумаг. по сравнению с количеством, указанным в проспекте ценных бумаг
—имеет право
@—не имеет права
—зависит о рыночной конъюнктуры
310. Эмиссионные ценные бумаги могут выпускаться в форме (два правильных ответа)
—именных документарных ценных бумаг
@—именных бездокументарных ценных бумаг
@—документарных ценных бумаг на предъявителя
—именных документарных ценных бумаг
—ордерных ценных бумаг
311. В случае признания выпуска эмиссионных ценных бумаг недействительным издержки относятся на счет
@—эмитента
—ФСФР
—Министерства финансов РФ
—регистрирующего органа
312. Основаниями для отказа в регистрации выпуска эмиссионных ценных бумаг является (три правильных ответа)
@—нарушение эмитентом требований законодательства РФ о ценных бумагах
—наличие кредиторской задолженности
—отсутствие прибыли на дату принятия решения об эмиссии
@—несоответствие представленных документов требованиям закона "О рынке ценных бумаг"
@—внесение в проспект ценных бумаг ложных сведений

37 313. Членами эмиссионного синдиката могут быть:
—коммерческие банки
—эмитент
—инвестиционный фонд
@—профессиональный участник РЦБ
—фондовая биржа
314. Разница между ценой продажи андеррайтером ценной бумаги публике и ценой ее выкупа андерррайтером у эмитента тем больше, чем эмиссия:
—больше
@—меньше
—спрэд не зависит от объема эмиссии
315. Андеррайтинговый договор – это договор между:
@—эмитентом и эмиссионным синдикатом
—членами андеррайтингового синдиката
—инвестором и андеррайтером
316. Синдикационный договор – это договор между:
—эмитентом и андеррайтером
@—профессиональными участниками рынка ценных бумаг, совместно осуществляющими организацию эмиссии конкретных ценных бумаг и их первичное размещение
—инвестором и эмиссионным синдикатом
317. Отметьте утверждение, противоречащее законодательству о ценных бумагах:
—Регистрирующий орган может приостановить эмиссию или признать несостоявшимся выпуск эмиссионных ценных при обнаружении в документах, на основании которых был зарегистрирован выпуск ценных бумаг, недостоверной информации
—Издержки, связанные с признанием выпуска ценных бумаг недействительным и возвратом средств владельцам, относятся на счет эмитента
@—Эмитент обязан обеспечить выкуп и погашение ценных бумаг, выпущенных в обращение сверх
количества, объявленного к выпуску в течение 6 (шести) месяцев
—Аккумулирование средств в процессе эмиссии акций кредитными организациями осуществляется путем открытия банком-эмитентом накопительного счета
318. Доля акций, при неразмещении которой эмиссия считается несостоявшейся, может быть определена решением о выпуске и проспектом ценных бумаг, не ниже:
—25 % от выпуска
—50% от выпуска
@—75% от выпуска
—90 % от выпуска
319. Размещение облигаций должно быть закончено эмитентом не позднее одного года с даты:
@—государственной регистрации выпуска облигаций
—утверждения решения о выпуске облигаций
—раскрытия необходимой информации после государственной регистрации выпуска облигаций
—утверждения решения о размещении облигаций
320. Проспект ценных бумаг акционерного общества утверждается:
—общим собранием акционеров -владельцев голосующих акций большинством в 2/3 голосов
@—советом директоров (наблюдательным советом) общества или органом, осуществляющим его
функции
—общим собранием акционеров -владельцев голосующих акций большинством в 3/4 голосов
—общим собранием акционеров -владельцев голосующих акций большинством голосов

38 321. В соответствии со "Стандартами эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг", решение о выпуске акций АО утверждается:
—только собранием акционеров
@—советом директоров (наблюдательным советом) или органом, осуществляющим в соответствии с
федеральным законом функций совета директоров (наблюдательного совета)
—собранием акционеров, если количество размещаемых акций составляет более 50% количества ранее размещенных акций органом управления АО, к чьей компетенции относится этот вопрос в соответствии с его уставом
322. Размещение ценных бумаг при реорганизации коммерческой организации в форме присоединения в соответствии со "Стандартами эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг" может происходить следующим способом: I конвертация, II обмен, III приобретение, IV подписка:
—IV
—Ill
—II
@—I
323. За исполнение обязательств, удостоверяемых эмиссионной ценной бумагой, несет ответственность:
—должностные лица органов управления эмитента, на которые уставом и (или) учредительными документами возложена обязанность отвечать за полноту и достоверность информации, содержащейся в документах, поданных для регистрации выпуска ценных бумаг
@—эмитент
—профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществлявший размещение данного выпуска ценных бумаг
—орган, осуществивший регистрацию выпуска ценных бумаг
324. Эмиссионные ценные бумаги должны одновременно характеризоваться следующими признаками, за исключением:
—закреплять совокупность имущественных и неимущественных прав
@—иметь равные цены размещения вне зависимости от времени приобретения ценной бумаги
—размещаться выпусками
—иметь равные объемы и сроки осуществления прав внутри одного выпуска вне зависимости от времени приобретения ценной бумаги
325. Государственная регистрация отчета об итогах выпуска эмиссионных ценных бумаг совпадает с государственной регистрацией выпуска эмиссионных ценных бумаг в случае размещения:
—эмиссионных ценных бумаг посредством подписки
—акций посредством распределения среди акционеров
@—ценных бумаг при реорганизации юридических лиц в форме выделения
—биржевых облигаций
326. Выбрать правильное утверждение, касающееся решения о размещении акций при учреждении акционерного общества:
@—размещение акций при учреждении акционерного общества осуществляется на основании решения об учреждении этого акционерного общества и, в случае его учреждения двумя и более лицами, в соответствии с договором о его создании
—решение о размещении акций принимается большинством голосов учредителей акционерного общества
—решение о размещении акций принимается большинством в три четверти голосов учредителей акционерного общества
327. В решении о размещении эмиссионных ценных бумаг должны быть определены:
—количество размещаемых ценных бумаг и номинальная стоимость каждой размещаемой ценной бумаги
—способ размещения ценных бумаг

39
—форма оплаты ценных бумаг, размещаемых посредством подписки
—круг лиц, среди которых предполагается осуществить размещение ценных бумаг посредством закрытой подписки
—цена размещения или порядок определения цены размещения дополнительных акций, размещаемых посредством подписки
@—все перечисленное
328. Решение о выпуске эмиссионных ценных бумаг акционерного общества с числом акционеров – владельцев голосующих акций более 50 должно быть утверждено:
—единоличным исполнительным органом общества
@—советом директоров (наблюдательным советом) общества
—общим собранием акционеров общества
—регистрирующим органом
329. Из перечисленных ниже выбрать лицо, которое несет ответственность за ущерб, причиненный эмитентом владельцу ценных бумаг вследствие содержащейся в зарегистрированном проспекте ценных бумаг недостоверной, неполной и/или вводящей в заблуждение инвестора информации:
—орган, зарегистрировавший проспект ценных бумаг
—финансовый консультант на рынке ценных бумаг, подписавший проспект ценных бумаг
—совет директоров эмитента, утвердивший проспект ценных бумаг
@—единоличный исполнительный орган эмитента и другие лица, подписавшие проспект ценных бумаг
330. Размещение облигаций общества посредством закрытой подписки должно быть завершено не позднее
—3 месяцев с даты начала эмиссии
—180 дней с даты начала эмиссии
—1 года с даты утверждения решения о выпуске облигаций
@—1 года с даты государственной регистрации выпуска облигаций
331. Цена размещения дополнительных акций лицам, осуществляющим преимущественное право приобретения акций:
—определяется исходя из рыночной стоимости
—определяется советом директоров (наблюдательным советом)
—не может быть ниже номинальной стоимости
—может быть ниже цены размещения иным лицам
@—все перечисленное
332. Цена размещения дополнительных акций лицам, осуществляющим преимущественное право приобретения акций:
+—может быть ниже цены размещения иным лицам, но не более чем на 10%
—может быть ниже цены размещения иным лицам, но не более чем на 5%
—может быть ниже цены размещения иным лицам, но не более чем на 1%
—не может быть ниже цены размещения иным лицам
333. Российские эмитенты, являющиеся кредитными организациями, вправе размещать ценные бумаги за пределами России только по разрешению:
—Банка России
—Банка России по согласованию с федеральным органом исполнительной власти по рынку ценных бумаг
—федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг по согласованию с Банком России
@ —федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг
334. Согласно Закону «О рынке ценных бумаг», недобросовестной эмиссией является:
@—нарушение установленной процедуры эмиссии
—размещение эмиссионных ценных бумаг без государственной регистрации проспекта эмиссионных ценных бумаг