Файл: Вдовин Суркова Валентинов Теория систем и системный анализ.pdf

Скачать файл (10,61Мб)

Заказать решение

ВУЗ: Омский государственный технический университет

Категория: Книга

Дисциплина: Теория систем

Добавлен: 12.02.2019

Просмотров: 22753

Скачиваний: 342

ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.

210

105

задолженность перед бюдже-
том

626

334

106 авансы полученные

627

12837

14198

107 прочие кредиторы

628

23843

4080

108

Задолженность участникам
(учредителям) по выплате
доходов

630

288

431

109 Доходы будущих периодов

640

110

Резервы предстоящих рас-
ходов

650

111

Прочие краткосрочные обяза-
тельства

660

1000

112

Итого по разделу V

690

22460

24764

26876

13637

113

Баланс (сумма строк
490+590+690)

700

31577

33375

36877

23687

114

115 Отчет о прибылях и убытках

116

Наименование показателя

Код

строки

Отчетные даты

117

01.04.06

01.07.06

01.10.06

01.0107

118

I. Доходы и расходы по обыч-
ным видам деятельности

119

Выручка (нетто) от реализации
товаров, продукции, работ,
услуг (за минусом налога на
добавленную стоимость, акци-
зов и аналогичных обязатель-
ных платежей)

010

35274

40262

20240

32193

120

Себестоимость проданных то-
варов, продукции, работ, услуг

020

14674

29662

18990

30493

121 Валовая прибыль

029

20600

10600

1250

1700

122 Коммерческие расходы

030

123 Управленческие расходы

040

124

Прибыль (убыток) от продаж
(стр 010-020-030-040)

050

20600

10600

1250

1700

Продолжение табл. 2.2

211

125

II. Операционные доходы и
расходы

126 Проценты к получению

060

127 Проценты к уплате

070

128

Доходы от участия в других
организациях

080

129 прочие операционные доходы

090

130 прочие операционные расходы

100

131

III. Внереализационные до-
ходы и расходы

132

Прочие внереализационные
доходы

120

327

140

133

Прочие внереализационные
расходы

130

134

Прибыль (убыток) до налогоо-
бложения (строки (050+060-
070+080+090-100+120-130))

140

20878

10575

1321

1726

135

Налог на прибыль и иные
аналогичные обязательные
платежи

150

211

137

318

414

136

Прибыль (убыток) от обычной
деятельности

160

20667

10438

1003

1312

137

IV. Чрезвычайные доходы и
расходы

138 Чрезвычайные доходы

170

139 Чрезвычайные расходы

180

140

Чистая прибыль (нераспре-
деленная прибыль (убыток)
отчетного периода
(стр 160+170-180))

190

20667

10438

1003

1312

Решение. Результаты расчетов приведены в табл. 2.3 и 2.4.

Окончание табл. 2.2

212

Таблица 2.3

Оценка вероятности банкротства на основе модели Альтмана

№

стр

Показатели

01.04.2006

01.07.2006

01.10.2006

01.01.2007

Доля обо-
ротного
капитала в
общей сум-
ме активов
(Х1)

0,130791399 0,079820225

0,110177075 0,175201587

Уровень
рентабель-
ности (Х2*)

0,654495361 0,312749064

0,027198525 0,055389032

Уровень
доходности
активов
(Х3*)

0,652373563 0,317602996

0,033896467 0,071769325

Коэффици-
ент соотно-
шения соб-
ственных
и заемных
средств (Х4)

0,405921638

0,3477225

0,372116386 0,736965608

Оборачи-
ваемость
активов
(Х5)

1,117078887

1,20635206

0,548851588 1,359099928

Значение Z

4,5867

3,5999

1,3287

3,0055

Значение
вероят-
ностей
банкротства
предприя-
тия Р

0,24

0,41

0,88

0,54

213

Таблица 2.4

Cнi

Снi*Рi

1,03

30815,85

491459537

0,93

24097,33

22494,86

222839631

0,76

17378,82

13131,44

57611080

0,54

10660,31

5770,43

2194212,3

0,34

3941,80

1329,96

7469527,1

0,19

-2776,71

-529,52

24886380

0,15

-9495,22

-1405,29

48712512

0,26

-16213,73

-2432,06

92708070

Среднее значение налогового отчисле-
ния

8646,96

947880948

Среднее квадратическое отклонение
ошибки

3848,46

Абсолютное значение налогового потенциала

20192,3

Относительное значение налогового потенциала

Порядок вычисления некоторых показателей следующий:
1. Значения соответствующих коэффициентов в ячейках

D,Е,F,G 10-14, (табл. 2.3) вычисляются так:

X1 = (Баланс!D67 – Баланс!D112) / Баланс!D68
X2 = Баланс!D140 / Баланс!D68
X3 = Баланс!D124 / Баланс!D68
Х4 = Баланс!D85 / (Баланс!D92 + Баланс!D112)
Х5 = Баланс!D119 / Баланс!D68
Z=1,2*D10 + 1,4*D11 + 3,3*D12 + 0,6*D13 + D14.
Значение вероятностей банкротства предприятий опреде-

ляется по аналитической зависимости, приведенной на рис. 2.5.

2. Значение

в ячейках Н30:Н37 (табл. 2.4) вычисляются

по формулам:

=(–F30 + $D$15)/(1,4/Баланс!$D$68 + 3,3 /Баланс!$D$68)
3. В ячейке I38 вычисляется среднее значение налогового

потенциала =СУММ(I30:I37)/8.

4. В ячейке J39 — среднее квадратическое отклоне-

ние ошибки определения величины налогового потенциала
J39=КОРЕНЬ(J38)/n, а в ячейке J38 — дисперсия этой ошибки.

214

5. Абсолютное значение налогового потенциала вычисля-

ется в ячейке J40=I38+3*J39

6. Относительное значение налогового потенциала вы-

числяется в ячейке J41 как отношение абсолютного значения
налогового потенциала предприятия к абсолютному значению
налогового потенциала предприятия, принятого за эталон.
В данном случае за эталон принято рассматриваемое в примере
предприятие.

6.5. Факторный анализ финансовой устойчивости

при использовании ординальной шкалы

6.5.1. Собственный капитал и факторный анализ финансовой
устойчивости

Ординальные шкалы (шкалы порядка). Порядковые пере-

менные позволяют ранжировать (упорядочить) объекты, указав,
какие из них в большей или меньшей степени обладают каче-
ством, выраженным данной переменной. Однако они не позволя-
ют определить, на сколько больше или на сколько меньше.

Факторный анализ финансовой устойчивости предполагает по-

строение такой цепочки показателей, на основании которой можно
судить о финансово-экономическом состоянии предприятия. Для
этого собственный капитал предприятия раскладывается на отдель-
ные элементы, каждый из которых может оказывать определенное
влияние на результирующий показатель:

ɋɄ

ɁɄ

ɋɄ

ɧɞɮ

ɞɮ

где СК, ЗК — собственный и заемный капитал предприятия
капитал предприятия;

И — имущество предприятия;
И

дф

— имущество предприятия в денежной форме;

ндф

— имущество предприятия в неденежной форме.

Следует отметить, что данная цепочка показателей может