Файл: Управление банковским долгосрочным кредитованием ( СУЩНОСТЬ И НЕОБХОДИМОСТЬ УПРАВЛЕНИЯ ПРОБЛЕМНЫМИ КРЕДИТАМИ В КОММЕРЧЕСКИХ КРЕДИТАХ ).pdf

Одна из самых трудноизмеримых, но наиболее важных статей расхо­дов по проблемной ссуде сопряжена с человеческим фактором. Проблем­ные кредиты требуют больших затрат рабочего времени. Коллизии, связан­ные с ними, настолько запутанны, что для решения проблем приходится отвлекать наиболее опытных и высокооплачиваемых служащих. Использо­вание их для работы с проблемными ссудами - это, конечно, необходимость. Но это и утраченные возможности.

Избыток проблемных кредитов в портфеле разрушающе действует на мораль. Если сотрудники только и делают, что мучаются над возвратом «за­висших» ссуд, они утрачивают видение перспективы и подчас, не разглядев у себя под носом ценное кредитное предложение, с ходу отказывают в пре­доставлении ссуды. Понятно, что несостоявшийся заемщик не будет осо­бенно заботиться об имидже вашего банка.

Чтобы кредитное подразделение получало достойное вознаграждение за принимаемые риски, его руководитель обязан стать квалифицирован­ным специалистом по разрешению проблем. Как минимум, он должен про­считывать стратегию принятия рисков в таких терминах, как объемы и доли классифицированных ссуд в общем портфеле, остатки ссуд в особом спис­ке, чистые кредитные потери к общей ссудной задолженности и т. д. Вре­мя от времени менеджер должен ревизовать проблемные кредиты, чтобы видеть, был ли вообще смысл их выдавать с точки зрения соотношения риск/прибыль.

1.2. Выявление проблемных ссуд

Эффективность управления проблемными кредитами, прежде всего, зави­сит от того, насколько быстро обнаружена проблема и приняты меры по ее решению.

Менеджер должен добиться, чтобы ссудный персонал, учась админис­трированию проблемных кредитов, понимал важность ключевых момен­тов этой работы и действовал соответственно. В том, что касается раннего обнаружения проблемы, кредитный менеджер полагается на три линии защиты:

• кредитного инспектора;
• ревизию кредита;
• внешнюю проверку.

Кредитный инспектор - это аванпост выявле­ния проблем. Он должен знать заемщика луч­ше, чем кто-либо. Он первый видит проблему из финансовой отчетности клиента. Следовательно, именно он должен нести полную ответственность за своевременность и правильность представления такой информации кре­дитному руководителю. Эта ответственность должна быть ясно зафиксиро­вана в должностной инструкции кредитного инспектора или же в кредит­ной политике. Ответственность за это не смягчается тем, что по ссуде при­нимал решение не сам кредитный инспектор, а, скажем, вышестоящий менеджер или кредитный комитет.

Совершенно очевидно, что сама по себе проблема с кредитом - вовсе не пятно на репутации инспектора: проблемы статистически неизбежны в любом нормальном портфеле. Но вот увидеть проблемный кредит и не со­общить об этом менеджеру - серьезное упущение, за которое инспектор должен быть строго предупрежден.

Руководитель должен периодически напоминать инспекторам об этой обя­занности, чтобы в повседневной текучке те не теряли зоркости. Для этого есть эффективное средство: периодически распространять циркуляр с рейтингами рисков по кредитам и заемщикам и просить кредитников подтвердить их или, наоборот, дать предложения по изменению рейтинга закрепленных за ними ссуд. При этом инспекторы поневоле должны следить за точностью оценки качества своих портфелей и кредитов. В некоторых банках менеджеры иногда просят инспекторов проставить рейтинг риска не только по своим кредитам, но и по кредитам их коллег. Такая практика не свободна от противоречий и недостатков, подчас провоцирует щекотливые вопросы, однако способна вскрыть проблемы, которые малоопытный кредитник может не распознать, Другое средство подтверждения и усиления ответственности за проблемные кредиты - обсуждение таких ссуд, как и других ссуд в особом списке, на сове­щаниях кредитного департамента. Менеджер может попросить, чтобы присут­ствующие дали свои предложения по исправлению недостатков.

Какой бы метод ни использовался, руководитель должен периодически проверять, чтобы подчиненные инспекторы анализировали кредиты с целью выявления новых проблем и докладывали о них.

Внутренняя ревизия. Внутренняя кредитная ревизия - вторая ли­ния обнаружения проблемного кредита. К несчастью, ревизия отстоит от возможности принятия спасательных мер дальше, нежели кредитный инспектор. Обычно ревизии конкретных ссуд проводятся раз в год, лишь по чисто фактическим материалам, таким как финансовые отчеты. Такие важнейшие факторы, как управленческие спо­собности менеджмента компании-заемщика, экономические условия рабо­ты отрасли, продажи заемщиком его продуктов, его рынки - доступны для обозрения лишь инспектору. Соответственно ревизия - хорошее средство обнаружения проблемы, но наверняка недостаточно своевременное.

Если ревизия первой сообщит о проблеме кредитному руководителю, он обязан немедленно выяснить, почему о ней не доложил инспектор. Про­блемный кредит не должен быть для менеджера сюрпризом.

Внешняя проверка. Третья линия - внешняя проверка – еще дальше отстоит от возможности предпринять какие-то меры. Обычно, если она и выявляет проблемы, которые прогляде­ли инспектор и внутренняя ревизия, положение заемщика уже настолько плохо, что думать об исправлении проблем поздно. Внешняя проверка вскрывает недостатки в работе не только инспектора и ревизора, но и ме­неджера. Но уж эти недостатки должны быть исправлены.

Быстрота обнаружения - важнейший фактор управления проблемны­ми ссудами. Поскольку внутренние ревизии и внешние проверки слишком отдалены от проблем, первейшая ответственность за раннее обнаружение остается на кредитном инспекторе.

1.3. Ухудшение качества кредита

В работе делается акцент не на работе с отдельным проблем­ным кредитом, а на методах, которые менеджер может применять для уп­равления портфелем проблемных ссуд. Проблемные кредиты, в частности, втягивающие банк в убытки, проходят в своей деградации ряд предсказуе­мых стадий. Менеджер обязан обеспечить, чтобы подчиненные инспекто­ры распознавали эти стадии и реагировали на них соответственно. График таблицы 1 иллюстрирует процесс ухудшения положения заемщика до мо­мента, когда кредит становится убытком. Вертикальная ось представляет ка­чество кредита, горизонтальная - время.

1. Зона спасения. Зона 1 - место, где ухудшение положения за­емщика проявляется впервые. Инспектор определяет проблему, исходя из двух типов симптомов: финансовых и нефинансовых.

- Прибыльность. Среди лучших индикаторов - отношение чистой Прибы­ли к валовым активам. Цель любого предприятия - прибыль, и, если желаемой рентабельности нет, стоит подумать, нужен ли вообще банку та­кой заемщик.

- Ликвидность. Для анализа ликвидности используются коэффициенты текущей ликвидности, мгновенной ликвидности, показатели счетов к по­лучению запасов, кредиторской задолженности и т. д.

Между ухудшением ситуации и представлением финансовой отчетно­сти всегда есть временной лаг, и поэтому отчетность служит анализу уже возникших проблем. Следовательно, важную роль играет частота, с кото­рой заемщик представляет банку отчетность. Частота представления отчет­ности задается в процессе одобрения кредита как элемент текущего мони­торинга. Если инспектор не получает от заемщика своевременной проме­жуточной информации, для обнаружения проблем надо полагаться на нефинансовые аспекты:

- Перемены в стиле управления. Они относятся к способности менеджмента управлять своей компанией.

- Изменения в отрасли, на рынке или в продуктах клиента.

- Изменения в стиле общения с банком.

Внимательный инспектор видит проблему на ранней стадии ее появле­ния и докладывает о ней менеджеру, с тем чтобы ссуда была включена в список особого надзора. Процесс надзора за ссудами в особом списке опи­сывается ниже в этой главе. Не всегда инспектор способен выявить пробле­му, пока кредит находится в зоне 1 и пока еще можно что-то предпринять. Помимо мошенничества или аналогичных акций заемщика, тому есть еще ряд причин:

- Неквалифицированность;

- Перегруженность;

-Промедление;

- Авось «рассеется»;

- Уход от неприятных моментов;

- Непонимание кредитным инспектором сути своей ответственности; - Внешние силы;

- Страх наказания;

- Обостренная реакция коллектива.

Для администрирования проблемных ссуд промедление - враг № 1. Ме­неджер обязан хорошо знать своих подчиненных и создавать такую психо­логическую обстановку, в которой они могут открыто и спокойно работать над выявлением проблем и обсуждать пути их решения.

Хотя большинство проблем в зоне 1, связанных с качеством работы кре­дитных специалистов, обусловлено медлительностью, менеджер должен так­же удерживать подчиненных от излишней реакции и агрессивности, вызван­ных паникой. Если в банке налажен необходимый надзор и контроль, в том, что ссуда попала в зону 1, нет ничего страшного. Фактически большинство кредитов, предоставленных под обеспечение активами, находятся в этой зоне.

2. Зона «более неусмотрительного кредитора». Иногда инспектор выявил проблему, доложил о ней руководителю, а затем предъявляет со­ответствующие требования заемщику. Однако со стороны последнего не следует никакого желания к сотрудничеству. За­емщик не согласен с тем, что проблема вообще существует. Если банкир видит, что проблема усугубля­ется, а у заемщика желания к сотрудничеству нет, необходимо предъявить ссуду к досрочному возврату, а отношения с заемщиком прекратить.

Наименее болезненный способ погашения ссуды - ее рефинансирова­ние

другим кредитором, которого (условно, конечно) можно назвать более неусмотрительным, нежели наш банкир. Но вполне возможно, что другой кредитор не глу­пее нас, Он прекрасно видит риски, сопряженные с нашим заемщиком, и потому предпринимает надлежащие защитные меры. Если другой кредитор знает, как работать со столь рискованными активами, то заемщик, который для вас был головной болью, у него может стать очень выгодным клиентом.

В зоне 2 кредитный работник должен поворачиваться намного быст­рее, пока еще заемщик остается привлекательным для другого кредитора, «более неусмотрительным». На заемщика должно оказываться постоянное давле­ние. Необходимо поставить четкие сроки погашения. Напоминания о сро­ках погашения ссуды, о представлении информации должны следовать часто, как и встречи с заемщиком, на которых обсуждается и анализиру­ется ход событий.

3. Предгрозовая зона. Если заемщик попытался получить кредит в других банках и получил отказ, его отноше­ние к кредитору может измениться. Поняв, что альтернативы это­му банку как кредитору нет, заемщик осознает проблему и проявляет го­раздо большую готовность к сотрудничеству, ту самую готовность, которой так не хватало в зоне 1.

Если заемщик решил тесно работать с банком, у инспектора появляет­ся альтернатива: оздоровительная работа с проблемным кредитом и дове­дение его качества до нормального, либо ликвидация. Если банк решил работать над ссудой дальше, есть цена, которую надо заплатить: чтобы предприятие заработало снова, ему нужны дополнительны»- кредиты. Выдача новой ссу­ды - трудное решение для кредитного работника. Оно обязательно долж­но происходить под надзором менеджера. Для выделения дополнительного кредита есть два правила:

1. Дополнительные вложения должны быть хорошо защищены, чтобы по крайней мере быть возмещенными, если уж по первоначальной ссуде суждено получить убыток.

2. Независимо от дополнительного обеспечения новые средства могут быть выданы, если только кредитор действительно уверен, что дополнитель­ный кредит спасет предприятие.

Если кредитор решил выдать дополнительную ссуду, перед этим долж­ны быть обязательно выполнены два условия.

1. Заемщик и кредитор должны установить взаимно согласованные цели, показатели, графики и меры на случай, если эти цели не достигаются. ,

2. Вся документация по ссуде подлежит пересмотру, ревизии, с тем чтобы обеспечить необходимую защиту кредита. В дополнение, банк должен принять все необходимые меры для того, чтобы ликвидация залога могла быть проведена быстро и по возможности выгодно.

Если заемщик так и не склонился к сотрудничеству, отказывается понять проблему, у банка остается единственный выход; лик­видация. С этого рубежа кредит попадает в зону 4.

4. Зона «мелочи на такси» Оставшиеся зоны - это зоны ликвидации. В зоне 4 предполагается, что при ликвидации банк и кредиторы остаются удовлетворенными, и «мелочь на такси» остает­ся заемщику. Заметим, что размер «мелочи» все время уменьшается по мере ухудшения положения заемщика. Понятно, что чем раньше кредитор пред­примет необходимые действия, тем лучше для заемщика.

Находясь в зоне 4, заемщик должен сотрудничать с кредитором, потому что при удачной ликвидации кредита он хоть что-то выиграет. Если инспектор провел подготовительную работу должным образом, заемщик соглашается на ликвидацию в обмен на отказ кредитора от действий, предусмотренных согла­шением после перехода за «черту последней надежды». То есть ликвидация проводится самим заемщиком, возможно, с большей выгодой для себя.

Если же инспектор не смог действовать надлежащим образом, кредит часто переходит в зону 5, в которой вынужден принимать меры уже кредитный менеджер.