Для корректировки кредитной политики коммерческого банка и анализа процентных ставок за кредит рассчитывается средневзвешенная процентная ставка по формуле:

,

где – объем кредита по договору по n-й сделке;

– номинальная процентная ставка по n-й сделке, установленная в договоре.

Средневзвешенный срок для каждой группы срочности рассчитывается по формуле:

,

где – срок по кредитному договору, дополнительному соглашению к кредитному договору, заключенному в пределах отчетного периода по n-й сделке.

Не существует определенных правил «спасения» кредита, но существуют следующие подходы:

- изменение структуры задолженности по кредиту;

- получение дополнительной документации и гарантий;

- удержание дополнительного обеспечения;

- вложение дополнительных средств;

- реализация обеспечения, иных активов заемщика, обращение к гарантам;

- работа с заемщиком по выявлению проблем и поиску их решений;

- продажа компании, сокращение расходов, назначение нового управляющего;

- внесудебная реорганизация или банкротство заемщика – юридического лица.

Вопросы для самостоятельной работы

5.1. Функции, задачи кредита, классификация банковских ссуд.

5.2. Кредитный рейтинг: его значение, порядок определения.

5.3. Диверсификация кредитного портфеля банка: необходимость, методы проведения.

5.4. Порядок формирования резервов на возможные потери по ссудам, составляющим портфель однородных ссуд.

Тема 6. Управление ликвидностью коммерческого банка

Цель лекции. Ознакомить студентов с понятием ликвидности коммерческого банка, факторами риска банковской ликвидности, системами управления ликвидностью, методами и инструментами управления.

План лекции.

6.1. Понятие ликвидности и управление ликвидностью банка, оценка ликвидности, определение потребности банка в ликвидных средствах.

6.2. Цели и организация управления ликвидностью в банке. Теории и стратегии управления.

6.3. Государственное (централизованное) и децентрализованное регулирование банковской ликвидностью.

6.4. Управление ликвидностью при чрезвычайных ситуациях.

Ликвидность коммерческого банка – способность своевременно, в полном объеме и с минимальными издержками отвечать по обязательствам перед кредиторами и быть готовым удовлетворить потребности заемщиков в денежных средствах.

Банк считается ликвидным, если он имеет необходимую сумму ликвидных активов и имеет доступ к средствам, которые могут быть привлечены по разумной цене и именно в тот момент, когда необходимы.

Платежеспособность банка – возможность банка исполнять свои обязательства, в условиях свертывания деятельности банка, объявлении его банкротом, при проведении санации банка.

Надежный банк – банк, укладывающийся в нормативные значения ликвидности и нет убедительных оснований считать, в обозримом будущем указанная оценка банка может оказаться существенно ниже.

---

Управление ликвидностью – это совокупность действий, направленных на обеспечение ликвидности, как отдельного банка, так и банковской системы в целом.

Методы оценки ликвидности банка: коэффициентный анализ ликвидности баланса, который используют рейтинговые агентства, контролирующие органы и сам банк.

Три коэффициента (норматива), которые рассчитывают банки:

1. Норматив мгновенной ликвидности (Н2):

,

где Лам – высоколиквидные активы;

ОВм – обязательства до востребования. Минимальное значение норматива 15%.

2. Норматив текущей ликвидности (Н3):

,

где Лат – ликвидные активы;

ОВт – обязательства до востребования и обязательства сроком погашения до 30 дней. Минимальное значение норматива 50%.

3. Норматив долгосрочной ликвидности (Н4):

,

где Крд – кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения более 1 года, а также пролонгированные, с учетом вновь установленных сроков погашения;

ДО – долгосрочные обязательства банка;

К – капитал банка. Минимальное значение норматива 120%.

Внутренние параметры, влияющие на ликвидность:

- динамика численности клиентов;

- распределение клиентов по различным отраслям и секторам экономики, зависимость их бизнеса от сезонных колебаний:

- размер банка и его имидж;

- доля основных депозитов в привлеченных ресурсах банка, в основном доля неснижаемых остатков на счетах мелких и средних клиентов;

- качество существующего кредитного портфеля;

- качество портфелей ценных бумаг и, прежде всего торгового портфеля;

- согласованность активов и пассивов по срокам выполнения требований и обязательств.

Внешние параметры, определяющие спрос на ликвидность:

- фаза экономического цикла (спад или подъем);

- динамика изменения процентных ставок и соотношение ценовых показателей различных секторов финансового рынка;

- уровень развития рынка ценных бумаг;

- возможности рефинансирования кредитов в Центральном банке;

- особенности региональной экономики, ее отраслевая структура.

У банков чаще всего нет такого количества денег, которое могло бы позволить им сразу расплатиться по всем своим обязательствам, но банку необходимо располагать наличностью или другими ликвидными активами в объеме для расчетов по текущим обязательствам (срок выплаты по которым истекает в ближайшее время).

Потребности банка в ликвидных средствах могут быть рассмотрены с точки зрения спроса и предложения. Наибольший спрос на ликвидные активы возникает по двум причинам:

- из-за снятия клиентами денег со своих счетов;

- в связи с поступлением заявок на получение кредитов, которые банк решает исполнить.

Таблица 9

Источники спроса и предложения ликвидных средств

Источники спроса	Источники предложения
Снятие средств со счетов клиентов.	Поступление средств на счета клиентов.
Заявки на получение кредитов.	Поступление ресурсов и недепозитных источников.
Оплата расходов на получение средств из недепозитных источников.	Продажа части активов банка.
Оплата расходов банка и выплата налогов.	Привлечение средств на денежном рынке.
Выплата дивидендов акционерам.	Погашение ранее выданных ссуд.

---

В любой момент времени определяется нетто – ликвидная позиция банка = предложение ликвидных средств – спрос на ликвидные средства.

Когда спрос опережает предложение, банк должен быть готов к дефициту средств и решить, из каких источников получить дополнительное количество ликвидных средств, а при превышении предложения средств над спросом - решить вопрос об инвестировании излишка.

Прогнозирование банковской ликвидности предполагает анализ входящего баланса и прогноз оборотов по статьям баланса с целью определения исходящих остатков, расчета дисбаланса по счетам и его сравнение со счетами денежных средств. При этом в оборотах по счетам учитываются требования и обязательства банка, сроки, исполнения которых наступают в рассматриваемом периоде, предполагаемые операции по имеющимся договорам (но не исполненным).

Для устранения дисбаланса банк может:

- продать депозитные и сберегательные сертификаты, выпустить векселя;

- взыскать кредит, предоставленный;

- приобрести межбанковский кредит;

- продать валютные средства.

Эти расчеты можно провести на период до 7 дней и т.д.

Для проверки надежности сделанных прогнозов возможен ретроспективный анализ, по прошествии времени сравнивая реальные и прогнозные балансы, используя специальные методы математической статистики.

Таблица 10

Прогноз изменения банковского баланса на 1 день

тыс.руб.

Статьи баланса	Входящий остаток	Дебет	Кредит	Исходящий остаток
Активы
Счета денежных средств (касса, корр.счета)	140			140
Межбанковские кредиты выданные	223		205	18
Кредиты	21596	3480	2131	22945
Прочие активы	4861		100	4761
Итого активов	26821	3480	2436	27865
Пассивы
Заемные средства	12800	970	2830	14662
Межбанковские кредиты полученные	400			400
Прочие обязательства	11758	114	120	11764
Собственные средства и резервы	1863	34	46	1875
Итого пассивов	26821	1117	2996	28700
Итого оборот		4595	5432
Дисбаланс		-835

Цели управления ликвидностью на уровне банка: обеспечение своевременного и полного удовлетворения банком обязательств перед кредиторами и поддержание такой структуры активов и пассивов, которая обеспечивала бы оптимальное сочетание ликвидности и прибыльности банка.

Инструменты управления ликвидностью: выбор показателей измерения ликвидности, установление лимитов и контрольных цифр, политика привлечения и размещение ликвидных средств, анализ денежных потоков и определение избытка (дефицита) ликвидности.

Управление ликвидностью производится на основе анализа состояния ликвидности, прогнозирования результатов деятельности, проведения обоснованной экономической политики в области формирования уставного капитала, фондов, резервов, привлечение заемных средств и осуществление активных операций.

---

Таблица 11

Теории управления банковской ликвидностью

Название теории	Основные положения	Недостатки
Теория коммерческих ссуд (доктрина реальных векселей)	Банк сохраняет свою ликвидность, пока его активы размещены в краткосрочные ссуды (ссуды под товарные запасы или кредитование оборотного капитала).	Не учитываются потребности развивающейся экономики в кредитах. В условиях экономического спада могут не погашаться и долгосрочные ссуды.
Теория перемещения	Активы банков должны быть легко реализуемыми: возможность рефинансирования кредитов в Центральном банке; высоколиквидные залоги (например, ценные бумаги); правительственные ценные бумаги и т.п.	В условиях кризиса ликвидные активы могут обесцениваться из-за резкого падения котировок фондового рынка. Высоколиквидные активы имеют низкую доходность.
Теория ожидаемого дохода	Денежные потоки банка (процентные платежи по кредитам) надо планировать на основе анализа будущих доходов заемщика (амортизационные кредиты и дифференцированные по срокам инвестиционные портфели).	Не всегда возможно контролировать все денежные потоки заемщика. Форсмажорные обстоятельства и системный кризис могут нарушать денежные потоки заемщика.
Теория управления пассивами	Покупка активов на рынке для обеспечения ликвидности (прежде всего МБК).	Возможность привлечения средств зависит от репутации банка. Насыщенность рынка.

В деятельности коммерческого банка возникает риск банковской ликвидности, который характеризуется:

- недостатком ликвидности для исполнения банком своих обязательств перед кредиторами и вкладчиками;

- недостатком ликвидности для удовлетворения спроса на кредит со стороны клиентов банка;

- избытком ликвидности и, как следствие, потерей доходности из-за избытка высоколиквидных активов;

Таблица 12

Основные положения стратегий управления банковской ликвидностью

Виды стратегий	Основные положения
Управление активами	Накопление банком ликвидных средств в виде денежных средств и легкореализуемых ценных бумаг Свойства ликвидных активов: наличие рынка для их быстрого превращения в деньги; стабильность цен на рынке; обратимость, то есть возмещение первоначальных инвестиций с минимальным риском.
Управление пассивами	Заем быстрореализуемых средств в количестве, необходимом для покрытия спроса на ликвидные средства Источники привлечения таких ресурсов: займы на небанковском рынке; сделки «депо»; учет векселей и получение займов в Центральном банке; продажа банковских акцептов; выпуск коммерческих бумаг; получение займов на рынке евродолларов; выпуск капитальных нот и облигаций.
Управление активами и пассивами	Накопление ликвидных активов для удовлетворения ожидаемого спроса на них. Покупка пассивов на рынке в случае возникновения неожиданных потребностей в ликвидности пассивов.

---

Денежная позиция или разрыв – это разность между объемами требований (активами) и обязательств (пассивами) банка, сроки погашения которых принадлежат одному и тому же временному промежутку, называемому «корзиной».

При равенстве этих объемов позиция считается закрытой, при неравенстве – открытой.

Открытая позиция является короткой, если объем обязательств превышает объем требований и длинной, если объем обязательств.

Относительная позиция или разрыв ликвидности представляет собой отношение объема активов к объему пассивов (по одной и той же временной корзине), при этом для «корзины» со сроками хранения «до востребования» позиция коэффициента мгновенной ликвидности.

Показатель избытка (дефицита) ликвидности, рассчитанный нарастающим итогом, определяется как разница между общей суммой активов и обязательств, рассчитанных нарастающим итогом по срокам погашения. Положительное значение (избыток) означает, что кредитная организация может выполнять свои обязательства сроком погашения, например, от «до востребования» до 30 дней включительно, отрицательное значение (дефицит ликвидности) – сумму обязательств сроком погашения от «до востребования» до 30 дней включительно, не покрытых активами сроком погашения от «до востребования» до 30 дней включительно.

Коэффициент избытка (дефицита) ликвидности рассчитывается как отношение избытка (дефицита) ликвидности к общей сумме обязательств банка (в процентах).

Значения коэффициентов дефицита ликвидности коммерческий банк устанавливает самостоятельно, а сроки погашения: от «до востребования» до 7 дней; от «до востребования» до 30 дней, от «до востребования» до 1 года.

Государственное (централизованное) регулирование ликвидностью осуществляется территориальными органами Банка России по месту открытия корреспондентских счетов банка. Банк обязан каждый квартал к балансу банка прилагать расчеты фактических показателей ликвидности с расшифровкой отдельных балансовых счетов. По состоянию на 1-е число месяца, следующего за отчетным кварталом, банком представляются сведения об активах и пассивах по срокам востребования и погашения. Суммы по срокам, оставшимся до погашения (востребования) до востребования и на 1 день, до 5 дней, до 10 дней, до 30 дней, до 90 дней, до 180 дней, до 270 дней, до 1 года и свыше 1 года.

На основании расчета определяется избыток (дефицит) ликвидности и коэффициент избытка (дефицита) ликвидности.

Решающее значение в управлении ликвидностью имеют временные характеристики, поэтому банки рассматривают отдельно мгновенную и текущую (среднесрочную) ликвидность.

Риск мгновенной ликвидности – риск того, что банк может ощутить недостаток ресурсов и не выполнить свои обязательства. С этим риском банк сталкивается ежедневно, поэтому управление ликвидностью связано с управлением потоком денежных средств банка. При решении краткосрочных задач управления мгновенной ликвидностью используются следующие инструменты:

---

Смотрите также файлы

• Kursovaya_rabota_ODKB_dnevnoe_2013.doc

• Kursovye_ODKB_2015-2016_g.docx

• Lektsia_11_Faktor_ODKB_i_ShOS.doc

• MOYa_ODKB.doc

• Novaya_metodichka_po_kur_ODKB.doc