ВУЗ: Не указан
Категория: Не указан
Дисциплина: Не указана
Добавлен: 30.11.2023
Просмотров: 789
Скачиваний: 3
ВНИМАНИЕ! Если данный файл нарушает Ваши авторские права, то обязательно сообщите нам.
Соотношение краткосрочной дебиторской и краткосрочной кредиторской задолженности
КДК=ДЗ/КЗ
КДК(2019)=209103/251799=0.8304
КДК(2020)=198020/315635=0.6274
КДК(2021)=241058/303923=0.7932
Таблица 5 - Система показателей ликвидности предприятия
| Показатели | Формула | Значение | Изменение | Нормативное ограничение | | | |
| 2019 | 2020 | 2021 | 2020 | 2021 | |||
| Коэффициент текущей ликвидности | (А1+А2+А3)/(П1+П2) | 1.1611 | 0.8343 | 1.0946 | -0.327 | 0.26 | не менее 2,0 |
| Коэффициент срочной (быстрой) ликвидности | (А1+А2)/(П1+П2) | 0.837 | 0.6532 | 0.8253 | -0.184 | 0.172 | не менее 1. Допустимое значение 0,7-0,8 |
| Коэффициент абсолютной ликвидности | A1/(П1+П2) | 0.0066 | 0.0259 | 0.0322 | 0.0193 | 0.0063 | 0,2 и более. Допустимое значение 0,1 |
| Соотношение краткосрочной дебиторской и краткосрочной кредиторской задолженности | ДЗ/КЗ | 0.8304 | 0.6274 | 0.7932 | -0.203 | 0.166 | - |
| Отношение займов и кредитов, погашаемых в срок к общей сумме займов и кредитов | займы и кредиты, погашаемые в срок/общая сумма займов и кредитов | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | - |
| Чистые активы | Сумма активов - Сумма обязательств | 281546 | 164345 | 272910 | -117201 | 108565 | - |
| Собственные оборотные средства | Текущие активы - текущие обязательства | -182581 | -150999 | -189418 | 31582 | -38419 | - |
| Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов | СОС/запасы | -2.2377 | -2.6423 | -2.3146 | -0.405 | 0.328 | - |
2.4. Анализ ликвидности баланса (функциональный подход).
Условие абсолютной ликвидности баланса:
А1+A2 ≥ П2
А3 ≥ П1
А4 ≤ П4+П3
Таблица 4 - Анализ ликвидности баланса предприятия за 2019
| Актив | Пассив | Условие | Излишек (недостаток) платежных средств, тыс.руб. |
| A1+A2=1661+209103 | П2=0 | ≥ | 210764 |
| A3=81608 | П1=251799 | ≤ | -170191 |
| A4=240973 | П4+П3=0+281546 | ≤ | -40573 |
В анализируемом периоде у предприятия имеются ликвидные средства и дебиторская задолженность для погашения краткосрочных кредитов и займов (излишек 210764 тыс.руб.). Кредиторская задолженность не соответствует запасам (недостаток 170191 тыс.руб.). У предприятия имеется возможность финансирования внеоборотных активов, наряду с собственным капиталом, еще и долгосрочными обязательствами (излишек 40573 тыс.руб.). Из трех соотношений характеризующих наличие ликвидных активов у организации за рассматриваемый период выполняется только два. Баланс организации в анализируемом периоде не является абсолютно ликвидным.
Таблица 5 - Анализ ликвидности баланса предприятия за 2020
| Актив | Пассив | Условие | Излишек (недостаток) платежных средств, тыс.руб. |
| A1+A2=8165+198020 | П2=0 | ≥ | 206185 |
| A3=57162 | П1=315635 | ≤ | -258473 |
| A4=216633 | П4+П3=0+164345 | ≥ | 52288 |
В анализируемом периоде у предприятия имеются ликвидные средства и дебиторская задолженность для погашения краткосрочных кредитов и займов (излишек 206185 тыс.руб.). Кредиторская задолженность не соответствует запасам (недостаток 258473 тыс.руб.). У предприятия отсутствует возможность финансирования внеоборотных активов (недостаток 52288 тыс.руб.). Из трех соотношений характеризующих наличие ликвидных активов у организации за рассматриваемый период выполняется только одно. Баланс организации в анализируемом периоде не является ликвидным.
Таблица 6 - Анализ ликвидности баланса предприятия за 2021
| Актив | Пассив | Условие | Излишек (недостаток) платежных средств, тыс.руб. |
| A1+A2=9776+241058 | П2=0 | ≥ | 250834 |
| A3=81852 | П1=303923 | ≤ | -222071 |
| A4=244147 | П4+П3=0+272910 | ≤ | -28763 |
В анализируемом периоде у предприятия имеются ликвидные средства и дебиторская задолженность для погашения краткосрочных кредитов и займов (излишек 250834 тыс.руб.). Кредиторская задолженность не соответствует запасам (недостаток 222071 тыс.руб.). У предприятия имеется возможность финансирования внеоборотных активов, наряду с собственным капиталом, еще и долгосрочными обязательствами (излишек 28763 тыс.руб.). Из трех соотношений характеризующих наличие ликвидных активов у организации за рассматриваемый период выполняется только два. Баланс организации в анализируемом периоде не является абсолютно ликвидным.
2.5. Предельный анализ ликвидности баланса.
2.5.1. Предельный анализ ликвидности баланса (имущественный подход).
Анализ ликвидности баланса может быть продолжен сравнительным анализом приростов групп активов и соответствующих им пассивов.
ΔА4 < ΔП4
ΔА3 > ΔП3
ΔА2 > ΔП2
ΔА1 > ΔП1
Интерпретация: Ликвидность баланса увеличивается, имеющиеся дефициты уменьшаются, финансирование организации дорожает.
Бессрочные источники (собственный капитал) соответствуют в балансе внеоборотным активам и служат их источником финансирования. Кроме того, собственный капитал, являясь основой стабильности организации, частично должен финансировать и оборотный капитал. Именно поэтому желательно определенное превышение собственного капитала над внеоборотными активами, которое формирует собственный оборотный капитал.
Долгосрочные обязательства соответствуют в балансе запасам и, в соответствии с логикой этой методики, служат источником их финансирования. При этом величина запасов должна превышать обязательства, чтобы по мере естественного преобразования запасов в денежные средства организация могла гарантированно погашать свои долгосрочные обязательства.
Краткосрочные кредиты и займы соответствуют дебиторской задолженности и служат источником их финансирования, при этом для признания баланса ликвидным необходимо превышение дебиторской задолженности над соответствующими пассивами.
Кредиторская задолженность соответствует в балансе наиболее ликвидным активам, то есть денежным средствам и краткосрочным финансовым вложениям. При этом необходимо превышение кредиторской задолженности над денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями.
Таблица 1 - Предельный анализ ликвидности баланса за 2020
| ΔA4=-24340 | ≥ | ΔП4=-117201 | произошло ухудшение |
| ΔA3=-24446 | ≤ | ΔП3=0 | произошло ухудшение |
| ΔA2=-11083 | ≤ | ΔП2=0 | произошло ухудшение |
| ΔA1=6504 | ≤ | ΔП1=63836 | произошло ухудшение |
В анализируемом периоде прирост собственного капитала меньше прироста внеоборотных активов, тем самым затрудняется возможность формировать собственный оборотный капитал (произошло ухудшение). Прирост долгосрочных обязательств превышает прирост запасов (произошло ухудшение). Прирост краткосрочных займов не соответствуют приросту дебиторской задолженности (произошло ухудшение). Прирост кредиторской задолженность больше прироста наиболее ликвидных активов (произошло ухудшение). Из четырех соотношений характеризующих наличие ликвидных активов у организации за рассматриваемый период не выполняется ни одно. Баланс организации в анализируемом периоде не является ликвидным.
Таблица 2 - Предельный анализ ликвидности баланса за 2021
| ΔA4=27514 | < | ΔП4=108565 | произошло улучшение |
| ΔA3=24690 | > | ΔП3=0 | произошло улучшение |
| ΔA2=43038 | > | ΔП2=0 | произошло улучшение |
| ΔA1=1611 | > | ΔП1=-11712 | произошло улучшение |