Файл: книга міжнарод розрах Рудаківська.doc

Завдання:

^ Поясніть вашому клієнтові, чим відрізняється документарне інкасо від чи­стого інкасо. S Яку саме форму інкасо ви запропонуєте своєму клієнтові?

СИТУАЦІЯ 2

Ваша фірма здійснила експортні угоди, продавши свою продукцію: до Англії - 35 т; до Данії - 25 т; до Норвегії - 40 т.

Цю угоду вирішили фінансувати за рахунок коштів на валютному ра­хунку в доларах та здійснити покриття валютних ризиків, використовуючи форвардні контракти. Рахунки-фактури разом з відвантажувальними доку­ментами були відправлені на основі інкасо та сплачені вчасно.

РОЗДІЛ 4. Кредитні операції у зовнішньоекономічній діяльності підприємства І6І

СИТУАЦІЯ З

Кондитерська фабрика розраховується з Гданським маслозаводом за допо­могою акредитивної форми. Угодою між ними передбачено безвідзивний акре­дитив на суму 120 тис. грн. 10 квітня фабрика звернулася до комерційного бан­ку «Кредит» з проханням відкрити непокритий акредитив. Кореспондентським договором між банком-емітентом та виконуючим банком за авізування та інші операції з акредитивом передбачено розмір комісійних 0,1 %.

Після перевірки всіх необхідних документів кондитерської фабрики ко­мерційний банк «Кредит» відкрив їй непокритий гарантований акредитив для здійснення розрахунків із Гданським маслозаводом.

18 квітня банк-емітент отримав від виконуючого банку реєстр документів на 120 тис. грн. та інші передбачені умовами акредитива документи. На поточному ра­хунку кондитерської фабрики залишок коштів на 18 квітня становив ЗО тис. грн.

Завдання:

S У чому суть гарантії банку при відкритті ним непокритих гарантованих

акредитивів? S Якими документами регулюються відносини між сторонами, що задіяні в

розрахунках гарантованими акредитивами? •S Що зробить комерційний банк «Кредит» із заявою кондитерської фабрики?

Які записи за рахунками має зробити банк при відкритті акредитива І

надходженні документів від виконуючого башо,-' про виплату коштів?

ЛІТЕРАТУРА

1. Аккредитивы. Документарное инкассо. Банковские гарантии. 77-й выпуск серии изданий Швайцерише Кредит-анштальт «Кредит Свисс»,1989. — 96 с.

2. Бровков С. М., Руденко Л. В. Валютно-фінансові механізми в міжнародному бізнесі: світовий досвід і українська практика. - К.: Агентство «Україна», 2001. - 380 с.

3. Бровкова Е. Г., Продиус И. П. Внешнеэкономическая деятельность. - К.: Сирин, 2000.-196с.

4. Введение в банковское дело: Учебное пособие / Под ред. Гюнтер Асхауэр. - М.: Научи, книга, 1996. - 640 с.

5. Михайлов Д. М. Международные расчеты и гарантии. - М.:ФБК-ПРЕСС, 1998. - 366с.

6. Рз'денко Л. В. Організація міжнародних кредитно-розрахункових операцій в бан­ ках: Навч. посібник . - Полтава: РВВ ПКІ, 1999. - 235 с.

7. Rudenko L. Collection form of payments for foreign trade operations. Lecture Course. - Poltava: PCI, 1998.-39 c.

8. Rudenko L. letter of credit for foreign trade operations: Lecture course. - Poltava: PCI, 1999.-72 c.

11 — 2-2328

Розділ 4

КРЕДИТНІ ОПЕРАЦІЇ У ЗОВНІШНЬОЕКОНОМІЧНІЙ ДІЯЛЬНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА

И словник термінів

Відсоток (ставка) обліковий - плата, стягнута банком за авансування грошей при дис­конті векселя.

Грант-елемент - показує умовні втрати кредитора в зв'язку з наданням кредиту на більш пільгових умовах, у порівнянні з ринковим.

Кредит акцептний - кредит, наданий банком у формі акцепту переказного векселя (трат­ти), що виставляється на банк експортерами й імпортерами.

Кредит вексельний - кредит, що оформляється шляхом виставляння переказного вексе­ля на імпортера, що акцептує його після одержання товаросупровідних і платіжних документів.

Кредит комерційний - кредит як різновид розрахунків розстрочкою платежів.

Кредит обліковий - кредит, наданий банком векселеутримувачу шляхом купівлі векселя до настання терміну платежу по ньому.

Кредит синдикований (консорціальні, від лат. consortium -участь) - кредит, нада­ний двома і більш кредиторами, тобто синдикатами (консорціумами) банків одно­му позичальнику.

Кредит фінансовий - грошовий кредит, наданий банками на умовах повернення, терміно­вості і платності.

Кредит фірмовий -традиційна форма кредитування експорту, за якої експортер надає кре­дит іноземному покупцю (імпортеру) у формі відстрочення платежу.

Лодинг - премія, яку банки або облікові будинки на додаток до відсоткових і акцептних пла­тежів стягують за ризик із номінальної вартості переказного векселя, поданого для обліку.

Облік векселя - купівля векселя банком (або обліковим будинком) до настання терміну оп­лати по ньому.

Овердрафт - негативний баланс на поточному рахунку клієнта банку. Рамбурс (франц. rembourser) - акцепт банком імпортера тратт, виставлених експортером.

Ставка офіційна облікова - облікова ставка, яку застосовує центральний банк в опе­раціях із кредитними установами.

Термін кредиту середній — розрахунковий період, протягом якого позичальник корис­тується всією сумою кредиту.

11*

164 Розрахункові та кредитні операціїу -зовнішньоекономічній діяльності підприємства

4.1. Міжнародний кредит у зовнішньоекономічній діяльності підприємства

Міжнародний кредит з'являється ще при феодалізмі як специфічний різновид лихварського кредиту і використовується в основному для фінансування війн, хрес­тових походів і утримання королівських дворів Європи.

Стрімкий розвиток міжнародний кредит одержує при капіталізмі, що пов'язане з інтернаціоналізацією виробництва, розвитком світового господарства.

Як економічна категорія, міжнародний кредит виражає відносини між кредито­рами і позичальниками різних країн з приводу надання, використання і погашення кредиту.

На міжнародний кредит впливають багато чинників: платіжний баланс, розмір відсоткової ставки, вид валюти, рівень рентабельності кредитних операцій, валют­ний курс та ін.

Крім загальних ознак (повернення, терміновість, платність), міжнародному кре­диту властиві і певні специфічні риси, обумовлені функціонуванням міжнародного фінансового механізму (недотримання валюти кредиту і валюти його погашення; валютні ризики; втрати, пов'язані зі зміною курсу валют тощо).

У зовнішньоекономічних зв'язках міжнародний кредит виконує такі функції: S забезпечує перерозподіл фінансових ресурсів між сторонами; S посилює процес накопичення в рамках усього світового господарства; S прискорює процес реалізації товарів, послуг, інтелектуальної власності у

всесвітньому масштабі, розсуваючи тим самим рамки розширеного відтворення.

Міжнародні кредити мають різні види і форми, різноманітні варіанти ме­ханізмів кредитування.

Для вибору оптимального варіанта кредитування використовують показники порівняння ефективності кредитів із різними умовами. Найважливішими і часто за­стосовуваними показниками є середній термін кредиту і грант-елемент.

Середній термін кредиту - це розрахунковий період, протягом якого позичаль­ник користується всією сумою кредиту. При рівномірному використанні і погашенні він дорівнює сумі половини терміну використання, усього пільгового періоду і по­ловині терміну погашення (наприклад, у кредиті, наданому на 5 років, середній термін становить 3 роки).

За допомогою середнього терміну кредиту можна розрахувати приблизно суму відсотків, яку позичальник виплатить кредитору. Для цього ліміт кредиту слід по­множити на відсоткову ставку і на середній термін кредиту.

Грант-елемент показує умовні втрати кредитора у зв'язку з наданням кре­диту на умовах, більш пільгових, у порівнянні з ринковими. Вважається, що рин­кова відсоткова ставка складає 10 % річних. Грант-елемент розраховується за формулою:

де Е - грант-елемент; Bj - фактичні платежі в рахунок погашення боргу в і-му році; А -сума кредиту; п - ринкова відсоткова ставка, у частках одиниці; t - термін кредиту.

За формою міжнародні кредити бувають товарні, фінансові і комерційні (вивчення товарних кредитів в цьому курсі не передбачене).

Фінансовий кредит - це грошовий кредит, наданий банками на умовах повер­нення, терміновості і платності.

Багато держав, використовуючи створені системи кредитування експорту і стра­хування експортних кредитів, здійснюють фінансову підтримку своїм банкам-кре­диторам і фірмам-експортерам.

У міжнародному страхуванні поширено практику надання синдикованих фінансових кредитів.

Синдиковані (консорціальні, від лат. consortium - участь) кредити - це креди­ти, надані двома і більше кредиторами, тобто синдикатами (консорціумами) банків одному позичальнику. Для надання синдикованого кредиту група банків-кредиторів об'єднує на певний термін свої тимчасово вільні кошти.

Кожен банк встановлює свій порядок видачі кредитів, перелік обов'язкових до­кументів, наданих позичальником банку. До таких документів відносяться: уста­новчі документи; ліцензія, якщо діяльність, для здійснення якої береться кредит, підлягає ліцензуванню; баланс позичальника; документи, що підтверджують забез­печення повернення кредиту (договір поручництва, гарантію, договір про заставу, договір страхування); економічне обґрунтування одержання прибутку, достатнього для своєчасного погашення кредиту; документи, що підтверджують повноваження особи, яка підписала кредитний договір, та інші документи.

Комерційний кредит - це кредит як різновид розрахунків, тобто розрахунків із розстрочкою платежів.

Основними видами комерційного кредиту є:

^ фірмовий кредит;

/ вексельний кредит;

v' обліковий кредит,

^ кредит по відкритому рахунку;

S факторинг;

^ форфейтування;

S овердрафт;

S акцептний кредит.

Фірмовий кредит - це традиційна форма кредитування експорту, при якій екс­портер надає кредит іноземному покупцеві (імпортеру) у формі відстрочки платежу. Різновидом фірмового кредиту є аванс покупця (імпортера), який виплачується ек­спортеру після підписання контракту.